Topic: NordFX: Tukar Bitcoin & Mata Uang Kripto Lainnya dengan Leverage 1:1000! (Read 20406 times)

NordFX Mendapatkan Penghargaan 2024 Pertamanya sebagai Broker Kripto Terbaik di Asia Tenggara

Majalah Finance Derivative mengumumkan Penghargaan 2024, di antaranya perusahaan broker NordFX muncul sebagai pemenang dalam kategori "Broker Kripto Terbaik di Asia Tenggara 2024".

Finance Derivative adalah sebuah publikasi dan majalah yang mengkhususkan diri dalam berita keuangan, analisis, dan laporan tentang tren di bidang keuangan, perbankan, teknologi, dan investasi. Majalah ini mencakup berbagai topik, mulai dari masalah ekonomi makro hingga instrumen dan strategi investasi tertentu, menjadikannya sumber daya yang berharga bagi para profesional di sektor keuangan.

Penghargaan Finance Derivative adalah penghargaan tahunan yang mengakui pencapaian luar biasa dari perusahaan-perusahaan terkemuka di bidang perbankan, asuransi, fintech, layanan broker, dan sektor-sektor lain di industri keuangan. Penghargaan ini tidak hanya mengakui pencapaian para pemenang, tetapi juga menetapkan standar dan menjadi indikator penting bagi semua pelaku industri.

"Kami ingin mengucapkan selamat kepada Anda dan memberikan pengakuan khusus atas upaya Anda dalam mencapai keunggulan," demikian isi surat dari tim editorial Finance Derivative. "Menyoroti hasil luar biasa Anda, kami dengan bangga mengumumkan bahwa NordFX telah dinobatkan sebagai pemenang tahun 2024 dalam kategori 'Broker Kripto Terbaik Asia Tenggara'. Menanggapi penghargaan ini, para ahli mencatat pendekatan inovatif NordFX, berbagai macam pasangan mata uang kripto, eksekusi order tingkat tinggi, dan peluang untuk perdagangan margin, yang memungkinkan para trader untuk secara signifikan meningkatkan potensi keuntungan.

Prakiraan Forex dan Cryptocurrencies untuk Tanggal 26 Februari - 1 Maret 2024


EUR/USD: Retorika ECB Terhadap Dolar

● Data inflasi konsumen (CPI) di Amerika Serikat, yang dipublikasikan pada tanggal 13 Februari, melebihi ekspektasi. Indeks Harga Produsen (PPI) juga mengindikasikan kenaikan inflasi industri di negara tersebut. Namun, meskipun demikian, mata uang Amerika gagal mendapatkan dukungan tambahan. Indeks Dolar (DXY) mulai menurun sejak tanggal 14 Februari, sementara EUR/USD terus naik lebih tinggi.
● Risalah rapat FOMC (Federal Open Market Committee) terbaru dari Federal Reserve AS diterbitkan pada hari Rabu, 21 Februari, yang berfungsi sebagai pengingat bahwa regulator Amerika mungkin tidak akan terburu-buru untuk menurunkan suku bunga. Namun, ekspektasi pasar masih mendominasi bahwa Fed akan mulai melonggarkan kebijakan moneternya secara signifikan lebih awal daripada ECB. Faktor ini memberikan tekanan serius pada Dolar, terutama karena ekspektasi tersebut terus-menerus didorong oleh pernyataan-pernyataan dari para pejabat tinggi Eropa. Anggota Dewan Eksekutif ECB, Isabel Schnabel, menyatakan bahwa kebijakan moneter harus tetap ketat hingga regulator yakin bahwa inflasi telah kembali secara berkelanjutan ke level target jangka menengah 2,0%.
Sikap serupa juga diambil oleh rekan Schnabel di ECB, Presiden Bundesbank Joachim Nagel. Pada hari Jumat, 23 Februari, ia menyatakan bahwa "masih terlalu dini untuk menurunkan suku bunga, meskipun langkah ini mungkin tampak menggoda bagi sebagian orang." Menurut Nagel, perkiraan harga belum cukup jelas, dan data utama mengenai tekanan harga baru akan diterima pada kuartal kedua, saat itulah waktu yang tepat untuk mempertimbangkan penurunan tingkat suku bunga.
Kepala Bundesbank percaya bahwa periode penurunan inflasi yang cepat telah berakhir, beberapa kemunduran mungkin terjadi, dan dalam beberapa bulan mendatang, inflasi akan tetap berada di atas level target 2,0%. (Menurut perkiraan terbaru dari MUFG Bank, IHK di Zona Euro diperkirakan akan mencapai 2,7% pada tahun 2024).
● EUR/USD melonjak ke 1.0887 pada hari Kamis 22 Februari dan kemudian turun ke 1.0802, karena data aktivitas bisnis (PMI) yang tidak merata di berbagai negara Zona Euro. Estimasi awal menunjukkan bahwa PMI manufaktur Perancis melonjak dari 43.1 ke 46.8 poin, melebihi ekspektasi 43.5. Indeks jasa naik dari 45.4 menjadi 48.0, melampaui perkiraan 45.7. Secara signifikan melebihi ekspektasi, indikator-indikator ini memicu selera risiko investor, tidak hanya mencakup indeks saham tetapi juga pembelian mata uang umum Eropa terhadap dolar.
Namun, kegembiraan dari para bulls euro hanya berlangsung sebentar, dihentikan oleh publikasi PMI Jerman. Indeks manufaktur dari kekuatan ekonomi Eropa ini anjlok dari 45.5 ke 42.3, dibandingkan dengan perkiraan 46.1. PMI manufaktur Zona Euro turun dari 46.6 ke 46.1, berlawanan dengan perkiraan kenaikan ke 47.0. Penting untuk dicatat bahwa semua indikator ini berada di bawah ambang batas utama 50.0, yang mengindikasikan penurunan ekonomi. Hanya sektor jasa yang mencapai ambang batas signifikan 50.0. Secara keseluruhan, PMI komposit Zona Euro meningkat menjadi 48.9, tertinggi sejak bulan Juni 2023, tetapi masih tetap berada di zona negatif selama tujuh bulan berturut-turut.
Mengenai situasi di sisi lain Atlantik, indikator-indikator ini menunjukkan pertumbuhan ekonomi di AS. Data awal menunjukkan bahwa indikator aktivitas bisnis di sektor jasa adalah sebesar 51.3 poin, dan di sektor manufaktur, 51.5. Pada hari Kamis, jumlah tradisional klaim pengangguran awal di Amerika Serikat juga dipublikasikan, turun dari 213 ribu menjadi 201 ribu selama sepekan (perkiraan 217 ribu), mengindikasikan penguatan pasar tenaga kerja.
● EUR/USD menutup minggu lalu di 1.0820. Menurut beberapa analis, data makroekonomi terbaru menunjukkan bahwa pelemahan Dolar adalah fenomena sementara, dan DXY diperkirakan akan kembali ke lintasan naik. Hanya peristiwa luar biasa dalam ekonomi atau politik yang dapat mencegahnya. Saat ulasan ini ditulis, pada malam hari Jumat, 23 Februari, sebanyak 50% pakar memilih penguatan dolar dan kejatuhan pasangan ini. Sebanyak 30% berpihak pada euro, sementara 20% mengambil posisi netral. Di antara osilator pada D1, hanya 10% yang berwarna merah, 15% berwarna abu-abu netral, dan 75% berwarna hijau, dengan 20% di antaranya berada di zona overbought (jenuh beli). Keseimbangan di antara indikator-indikator tren berbeda: sebanyak 35% berwarna merah, dan 65% berwarna hijau. Support terdekat untuk pasangan ini terletak di zona 1.0800, diikuti oleh 1.0725-1.0740, 1.0695, 1.0620, 1.0495-1.0515, 1.0450. Bulls akan menghadapi resistance di area 1.0840-1.0865, 1.0925, 1.0985-1.1015, 1.1050, 1.1110-1.1140, 1.1230-1.1275.
● Peristiwa penting yang perlu disoroti untuk minggu mendatang termasuk hari Selasa, 27 Februari, ketika pembaruan pada data pesanan barang tahan lama AS akan dirilis. Data awal volume PDB Amerika untuk Q4 2023 akan menyusul keesokan harinya. Data penjualan ritel dan harga konsumen (IHK) di Jerman akan dirilis pada hari Kamis, bersama dengan Indeks Pengeluaran Konsumsi Pribadi dan statistik pasar tenaga kerja di AS. Volatilitas yang signifikan dapat terjadi menjelang akhir minggu kerja. Pada hari pertama musim semi, tingkat inflasi tahunan (CPI) di Zona Euro dan angka final Indeks Aktivitas Bisnis (PMI) di Amerika Serikat akan diumumkan.


GBP/USD: Ekonomi Inggris Memperoleh Momentum

● Bersamaan dengan data aktivitas bisnis dari AS dan Zona Euro, indikator awal untuk Inggris juga dirilis pada hari Kamis, 22 Februari. Indeks Aktivitas Bisnis (PMI) sektor manufaktur Inggris, meskipun sedikit di bawah perkiraan 47.5, menunjukkan peningkatan moderat dari 47.0 menjadi 47.1 poin. Indikator sektor jasa tetap stabil di 54.3. Namun, PMI komposit mencapai 53.3, melampaui perkiraan dan nilai sebelumnya di 52.9. Nilai di zona hijau di atas 50.0 jelas mengindikasikan peningkatan prospek ekonomi Inggris. Tampaknya resesi teknikal yang dialami pada paruh kedua 2023 telah berakhir atau setidaknya hampir berakhir.
Dalam ulasan sebelumnya, kami mengutip prediksi ekonom dari Scotiabank bahwa, mulai dari zona support jangka panjang yang kuat di 1.2500, GBP/USD akan mulai naik menuju 1.2700. Prediksi ini menjadi kenyataan pada tanggal 22 Februari, setelah publikasi PMI Inggris, karena pasangan ini mencapai puncak 1.2709, kembali ke pusat saluran sideways jangka menengah di sekitar 1.2600-1.2800.
● Data yang baik pada ekonomi Inggris dan pemulihan selera risiko global akan berdampak positif pada Pound. Dalam situasi seperti ini, ahli strategi dari MUFG Bank Jepang menulis, "jika Fed dan ECB menunda waktu penurunan suku bunga pertama, maka Bank of England (BoE) juga akan menundanya." Ingatlah bahwa pada akhir pertemuan yang berakhir pada tanggal 1 Februari, BoE mengumumkan akan mempertahankan suku bunga pada level saat ini di 5,25%. Pernyataan yang menyertainya menyebutkan bahwa "sebelum menurunkan suku bunga, diperlukan lebih banyak bukti bahwa Indeks Harga Konsumen akan turun menjadi 2,0% dan tetap pada level ini." Para pelaku pasar memperkirakan penurunan suku bunga pertama akan dilakukan pada bulan Agustus. Ekspektasi ini telah diperhitungkan dan mencegah GBP/USD jatuh.
MUFG percaya, "meskipun korelasi Pound dengan saham-saham global telah mulai melemah, namun masih lebih kuat daripada korelasi Dolar dengan risiko. Dan jika selera risiko terus berlanjut, hal ini dapat menyebabkan penguatan Pound." Namun, para ahli bank memperingatkan bahwa beberapa kekhawatiran tentang pertumbuhan ekonomi Inggris masih tetap ada, dan ini dapat menahan pertumbuhan GBP.
● GBP/USD menutup pekan lalu di 1.2670. Adapun perkiraan median analis untuk beberapa hari mendatang, sebanyak 65% memilih penurunan pasangan ini, sementara sekitar 35% mendukung pertumbuhannya. Di antara osilator pada D1, hanya 10% yang mengarah ke selatan, 15% mengarah ke timur, dan 75% sisanya mengarah ke utara, di mana 10% di antaranya menandakan kondisi jenuh beli. Indikator tren menunjukkan bias yang signifikan terhadap mata uang Inggris: 90% mengarah ke utara, dengan 10% sisanya mengarah ke selatan. Jika pasangan ini bergerak ke selatan, pasangan ini akan menemukan level dan zona support di 1.2635-1.2650, 1.2570, 1.2500-1.2535, 1.2450, 1.2370, 1.2330. Jika terjadi kenaikan, resistance akan ditemui di level 1.2695-1.2710, 1.2755-1.2775, 1.2825, 1.2880, 1.2940, 1.3000, dan 1.3140-1.3150.
● Tidak ada perilisan data makroekonomi yang signifikan terkait ekonomi Inggris yang dijadwalkan untuk minggu depan.


USD/JPY: Ke Bulan dan Melampauinya, Mars Adalah yang Berikutnya

● Imbal hasil obligasi Treasury AS bertenor 10 tahun, saat ini sekitar 4,30%, terus mendukung Dolar terhadap Yen, dengan imbal hasil yang rendah dan suku bunga negatif. USD/JPY sekali lagi naik di atas 150.00 pada minggu lalu dan mencoba untuk menyerbu angka 151.00. Sekali lagi, hal ini tidak berhasil: level maksimum lokal tercatat di 150.76, dengan penutupan minggu di 150.52.
● Kehati-hatian bulls pada USD/JPY sebagian besar disebabkan oleh fakta bahwa zona 150.00-152.00 adalah tempat Kementerian Keuangan Jepang memulai intervensi mata uang pada bulan Oktober 2022 dan November 2023. Namun, setiap trader tahu bahwa hasil masa lalu tidak menjamin kinerja masa depan. Dengan demikian, belum tentu Kementerian Keuangan dan Bank of Japan (BoJ) akan mengikuti jalur yang sama kali ini.
Perlu dicatat bahwa PDB Jepang telah jatuh selama dua kuartal terakhir. Mata uang nasional yang lemah mendukung para eksportir dengan membuat produk-produk Jepang lebih menarik dan kompetitif di pasar luar negeri, sehingga menstimulasi perekonomian negara tersebut. Hal ini menjelaskan keengganan regulator keuangan Jepang untuk mengetatkan kebijakan moneter. Menurut Kazuo Ueda, kepala BoJ, pertanyaan untuk mempertahankan atau mengubah kebijakan moneter, termasuk suku bunga negatif, hanya akan dipertimbangkan "ketika ada peluang untuk mencapai tingkat harga target yang berkelanjutan dan stabil."
● Seperti yang telah disebutkan, kemungkinan pembalikan arah USD/JPY ke selatan dari zona 151.00-152.00 cukup tinggi, namun masih kurang dari 100%. Saat ini, nilai pasangan ini sekitar 14% lebih tinggi dari setahun yang lalu. Seperti yang dikatakan oleh beberapa ahli, otoritas keuangan di Jepang mulai gelisah ketika angka ini mendekati 20% dari tahun ke tahun. Untuk saat ini, mereka dapat merasa relatif santai dan nyaman, terutama karena ekonomi negara telah beradaptasi dengan nilai tukar seperti itu selama dua tahun terakhir. Oleh karena itu, tidak sepenuhnya tidak mungkin bahwa alih-alih jatuh ke 140.00 seperti yang diperkirakan oleh Danske Bank, kita mungkin akan melihat pasangan ini mencapai ketinggian 160.00, seperti yang terjadi 34 tahun yang lalu di bulan April 1990.
● Mengenai waktu dekat, para ahli di United Overseas Bank Singapura percaya bahwa dalam satu hingga tiga minggu ke depan, USD/JPY kemungkinan akan diperdagangkan di kisaran 148.70 hingga 150.90. Namun, UOB tidak mengesampingkan bahwa penembusan di atas 150.90 dapat memicu kenaikan ke 152.00. Pada saat penulisan ulasan ini, sebanyak 40% pakar berpihak pada dolar, sementara mayoritas (60%) memilih penguatan yen. Indikator tren dan osilator pada D1 semuanya mengarah ke utara, namun 10% dari indikator tersebut berada di zona overbought (jenuh beli). Level support terdekat terletak di zona 149.70-150.00, diikuti oleh 148.25-148.40, 147.65, 146.65-146.85, 144.90-145.30, 143.40-143.75, 142.20, 140.25-140.60. Level dan zona resistance berada di 150.90, 151.70-152.05, dan 153.15.
● Tidak ada peristiwa penting terkait ekonomi Jepang yang dijadwalkan untuk minggu mendatang.


CRYPTOCURRENCIES: Lima Alasan Berakhirnya Musim Dingin Kripto

● Sepanjang minggu lalu, terdapat jeda dalam pertarungan antara bitcoin bears dan bulls. Memilih $51.500 sebagai Titik Pivot, BTC/USD bergerak secara menyamping dalam koridor sempit $50.500-$52.500. Upaya bulls untuk menembus resistance pada tanggal 20 Februari berakhir dengan kegagalan, dan pasangan ini kembali ke batas-batas yang telah ditentukan. Namun, seperti yang ditunjukkan oleh pengalaman, ketenangan apapun tidaklah abadi. Ketenangan pasti akan digantikan oleh petir, angin badai, dan hujan rintik-rintik, terutama pada pasar kripto yang sangat tidak stabil. Jadi, apa yang bisa kita harapkan jika cuaca berubah?
● Menurut Lucas Outumuro, kepala riset di IntoTheBlock, terdapat kemungkinan sebesar 85% bahwa bitcoin akan mencapai level tertinggi baru sepanjang masa dalam enam bulan ke depan, yang berpotensi melampaui $70.000. Analis ini mengidentifikasi lima faktor yang dapat mendorong pertumbuhan ini.
1. Halving pada bulan April: Ini akan menjadi peristiwa halving keempat, mengurangi hadiah blok dari 6,25 BTC menjadi 3,125 BTC, yang menyebabkan penurunan tekanan jual. Outumuro tidak mengesampingkan kemungkinan bitcoin mencapai titik tertinggi sepanjang masa (all -time high atau ATH) hanya sebulan setelah halving.
2. Berlanjutnya arus masuk ke ETF Bitcoin spot: Meskipun durasi arus masuk yang kuat masih belum pasti, arus masuk yang stabil dari waktu ke waktu diharapkan dapat meningkatkan harga bitcoin dengan meningkatkan permintaan.
3. Kebijakan suku bunga Federal Reserve: Sikap ketat dari Fed terhadap suku bunga pada tahun 2022 menjadi dasar bagi tren bearish pada aset berisiko, termasuk pasar kripto. Dengan inflasi yang turun dari 10% menjadi 3% pada tahun 2024, banyak yang mengantisipasi pergeseran kebijakan oleh Fed dan dimulainya siklus penurunan suku bunga. "Ekspektasi ini kemungkinan besar merupakan kekuatan pendorong utama di balik reli baru-baru ini di bitcoin dan saham... Kali ini, pergerakan harga bitcoin lebih terkait erat dengan aset-aset tradisional, yang menyebabkan korelasinya dengan Nasdaq dan S&P 500 mencapai level tertinggi dalam dua bulan terakhir," jelas Outumuro.
4. Pemilihan Presiden AS: Meskipun Presiden Joe Biden saat ini menentang aset digital secara umum, kampanye pemilihan umum berdampak positif pada pasar kripto. "Pasar prediksi Polymarket saat ini memberi Biden hanya sebesar 33% peluang untuk terpilih kembali, membuat Donald Trump, yang secara signifikan lebih ramah terhadap kripto, kemungkinan besar akan menang," lapor IntoTheBlock. Fed mungkin mulai melonggarkan kebijakan moneternya secara lebih agresif untuk meningkatkan peluang terpilihnya kembali Presiden AS saat ini, sehingga menguntungkan pasar saham dan mata uang kripto.
5. Dana Lindung Nilai: Outumuro menunjukkan bahwa ketika bitcoin pulih setelah pandemi COVID-19 pada tahun 2020, raksasa keuangan tradisional pertama kali menyadari potensi mata uang kripto. Dengan peluncuran ETF Bitcoin spot, hedge fund memiliki kesempatan untuk mengakumulasi kelas aset baru, yang mengarah pada peningkatan adopsi dan penerimaan aset digital.
Namun, IntoTheBlock mengakui bahwa skenario ini dapat berubah karena beberapa faktor. Misalnya, jika Fed tidak melonggarkan kebijakan, bitcoin dapat menghadapi koreksi 10%. Konflik geopolitik juga berdampak negatif pada harga emas digital. Tekanan jual yang tidak terduga jika terjadi kebangkrutan pemain besar tidak dikesampingkan.
Seperti yang telah disebutkan (pada poin 3), korelasi antara bitcoin dan S&P 500 meningkat, menunjukkan bahwa BTC dapat naik bersama dengan pasar saham AS. Setelah S&P 500 melampaui 5.000 poin, bank investasi Goldman Sachs merevisi perkiraan akhir tahun untuk indeks tersebut menjadi 5.200, yang berpotensi memberikan dukungan tambahan untuk bitcoin.
● Setiap trader tahu bahwa menentukan waktu yang tepat untuk menjual aset sama pentingnya dengan keputusan untuk membelinya. Dennis Liu, yang juga dikenal sebagai Virtual Bacon, membagikan metodologi investasi bitcoinnya beberapa hari yang lalu, mengidentifikasi tiga elemen yang dirancang untuk memberi sinyal bahwa pasar mungkin telah mencapai puncaknya.
1. Pencapaian Harga Tertentu: Tanda pertama yang harus diwaspadai adalah mencapai tonggak harga tertentu: $200.000 untuk bitcoin dan $15.000 untuk Ethereum. Asumsi Liu didasarkan pada siklus historis dan tingkat pengembalian yang semakin berkurang. Ini adalah indikator yang jelas dan dapat diukur yang menghilangkan tebakan ketika memutuskan untuk keluar dari suatu posisi.
2. Strategi Keluar Berbasis Waktu: Patokan kedua yang disebutkan Liu adalah terikat waktu. Terlepas dari dinamika harga aset, trader ini berencana untuk keluar dari posisi pada akhir tahun 2025. Keputusan ini didasarkan pada pentingnya pola historis dan didasarkan pada analisis siklus halving dan durasi pasar bullish.
3. Memantau Pola Harga: Elemen terakhir dari metodologi Liu melibatkan pemantauan pola harga secara cermat, khususnya perilaku BTC relatif terhadap rata-rata pergerakan eksponensial (EMA) 200 hari dan 21 minggu. Penurunan di bawah level-level support ini akan menandakan perlunya menjual bitcoin.
● Jelas bahwa $200.000 untuk bitcoin adalah sebuah perkiraan, dan terlebih lagi, perkiraan untuk masa depan yang relatif jauh. Sedangkan untuk waktu dekat, seperti yang telah kami catat, banyak indikator on-chain dari Glassnode telah memasuki apa yang disebut sebagai "zona risiko". Mereka mencatat tingkat keuntungan yang direalisasikan yang relatif rendah mengingat pertumbuhan harga yang aktif dalam empat minggu terakhir. Menurut pengamatan para ahli Glassnode, indikator berisiko tinggi biasanya terlihat pada tahap awal pasar bullish. Hal ini karena, setelah mencapai "tingkat profitabilitas yang signifikan", para hodler dapat mulai mengambil keuntungan, yang berpotensi menyebabkan koreksi tajam ke bawah.
Analis Gareth Soloway menyarankan bahwa bitcoin berpotensi jatuh ke angka $30.000, terutama jika pasar saham mengalami koreksi. Pakar ini menyebut potensi dukungan baru untuk bitcoin sebagai "garis di pasir". "Garis utama saya adalah antara $30.000 hingga $32.000. [...]. Jika kita turun di sana, saya akan mulai membeli BTC dalam volume yang cukup besar," tulisnya.
Investor dan pendiri dari MN Trading, Michael Van De Poppe, juga menyarankan para investor untuk menunggu koreksi sebesar 20-40% sebelum memasuki pasar. Pakar ini percaya bahwa kemunduran bitcoin dapat terjadi setelah mencapai zona $53.000-$58.000. "Namun," tambah Van De Poppe, "jika Anda membeli bitcoin dengan tujuan untuk menahannya selama dua hingga tiga tahun, dan jika Anda yakin bitcoin akan naik hingga $150.000 selama periode tersebut, maka tidak ada yang bisa menghentikan Anda untuk membelinya pada harga [saat ini]."
● Sementara mata uang kripto terkemuka ini berada dalam tren yang datar selama seminggu terakhir (fluktuasi sebesar 4% untuk BTC jelas dianggap datar), pesaing utamanya, Ethereum, secara signifikan lebih aktif. Pulih dari tahun sebelumnya, altcoin ini telah menunjukkan dinamika yang sangat baik sejak akhir bulan Januari, tumbuh lebih dari 35% dan mencapai level signifikan $3.000. Hal ini terkait dengan kebangkitan di sektor DeFi dan harapan untuk peluncuran ETF berbasis ETH pada bulan Mei tahun ini. Meskipun ulasan sebelumnya telah mengutip keraguan beberapa ahli terkemuka tentang hal ini, ada juga banyak orang yang optimis. Misalnya, analis di Bernstein percaya bahwa kemungkinan Komisi Sekuritas dan Bursa AS (SEC) menyetujui ETF-ETF pada bulan Mei hampir 50%, dan ada hampir 100% kepastian persetujuan dalam 12 bulan ke depan.
"Ethereum, dengan tingkat imbal hasil yang dinamis, desain yang ramah lingkungan, dan kegunaannya dalam menciptakan pasar keuangan baru, memiliki prospek yang baik untuk diadopsi secara massal oleh institusi. Ini mungkin satu-satunya alternatif aset digital selain bitcoin yang dapat menerima persetujuan ETF dari SEC," kata analis Bernstein. Mereka percaya bahwa para pejabat mungkin dipengaruhi oleh fakta bahwa peserta di pasar saham tradisional tidak hanya ingin meluncurkan ETF ETH spot yang mirip dengan ETF bitcoin tetapi juga menyatakan niat "untuk membangun pasar keuangan token yang lebih transparan dan terbuka di jaringan ETH, di mana utilitasnya lebih dari sekadar akumulasi aset." Menurut perkiraan bank Standard Chartered, dengan antisipasi persetujuan ETH-ETF, harga koin dapat naik menjadi $4.000 dalam waktu dekat.
● Pada malam hari tanggal 23 Februari saat ulasan ini ditulis, BTC/USD diperdagangkan di zona $51.000, dan ETH/USD berada di $2.935. Total kapitalisasi pasar dari pasar kripto tidak berubah selama seminggu, berada di $1,95 triliun. Indeks Ketakutan & Keserakahan Kripto telah naik ke batas bawah zona Keserakahan Ekstrim di 76 poin (naik dari 72 poin seminggu yang lalu).


NordFX Analytical Group

https://nordfx.com/


Pemberitahuan: Materi ini bukan merupakan rekomendasi investasi atau panduan untuk bekerja di pasar keuangan dan dimaksudkan untuk tujuan informasi saja. Perdagangan di pasar keuangan berisiko dan dapat mengakibatkan hilangnya seluruh dana yang disetorkan.

#eurusd #gbpusd #usdjpy #Forex #forex_forecast #signals_forex #cryptocurrency #bitcoin #nordfx

Prakiraan Forex dan Cryptocurrencies untuk Tanggal 19 - 23 Februari 2024


EUR/USD: Satu Minggu dengan Data yang Beragam

● Statistik makroekonomi yang dirilis pada minggu lalu bervariasi baik di Amerika Serikat maupun Zona Euro. Akibatnya, EUR/USD gagal menembus support 1.0700 atau resistance 1.0800, dan terus bergerak dalam saluran sideways yang sempit.
● Dolar AS menerima dorongan bullish yang kuat pada hari Selasa, 14 Februari, menyusul perilisan data inflasi AS. Indeks Dolar (DXY) melonjak lebih dari 0,5% dan hampir mencapai level resistance 105.00. Sebagai akibatnya, EUR/USD bergerak turun, menuju batas bawah kisaran sideways yang ditentukan. Sementara itu, indeks saham S&P 500 turun dari 5051 ke 4922 poin.
Dapat dikatakan bahwa data inflasi AS mengejutkan pasar. Beberapa analis bahkan menggambarkannya sebagai sesuatu yang mengejutkan. Ternyata kemenangan akhir atas harga tidak sedekat yang terlihat sebelumnya, dan bahwa Federal Reserve tidak mungkin mulai menurunkan suku bunga dalam waktu dekat.
Pada bulan Januari, Indeks Harga Konsumen (IHK) meningkat tajam dengan latar belakang kenaikan yang signifikan dalam biaya sewa, makanan, dan layanan kesehatan. Secara bulanan, indeks keseluruhan meningkat dari 0,2% menjadi 0,3%. Secara tahunan, IHK adalah 3,1%, di bawah nilai sebelumnya 3,4%, tetapi jauh di atas perkiraan 2,9%. Tidak termasuk harga makanan dan energi yang bergejolak, inflasi di bulan Januari naik dari 0,3% menjadi 0,4% bulan ke bulan, sementara IHK inti tahunan tetap pada level sebelumnya yaitu 3,9%, meskipun para analis memperkirakan penurunan menjadi 3,8%. Yang paling tajam adalah kenaikan yang disebut "inflasi super-inti," yang juga tidak termasuk biaya perumahan. Pada bulan Januari, secara bulanan, mencapai 0,8%: level tertinggi sejak bulan April 2022.
● Tentu saja, pencapaian Federal Reserve dalam memerangi inflasi sangat signifikan. Perlu diingat bahwa pada musim panas 2022, IHK mencapai puncaknya selama 40 tahun di 9,1%. Namun, tingkat inflasi saat ini masih hampir dua kali lipat dari level target 2,0%. Berdasarkan hal ini, pasar menyimpulkan bahwa Federal Reserve saat ini tidak mungkin terburu-buru melonggarkan kebijakan moneter dan mungkin akan mempertahankan suku bunga tinggi lebih lama dari yang diantisipasi sebelumnya. Pada awal Januari, menurut FedWatch Tool, probabilitas penurunan suku bunga sebesar 25 basis poin (bp) di bulan Mei adalah sebesar 54,1%. Setelah laporan inflasi dirilis, angka ini turun menjadi 35%. Probabilitas yang lebih rendah lagi diberikan oleh alat pemantau yang dikembangkan oleh Investing.com. Kemungkinan pivot dovish di bulan Maret, menurut pembacaannya, mencapai 5%, dan di bulan Mei - sekitar 30% (hanya beberapa minggu yang lalu, lebih dari 90%). Untuk awal musim panas, kemungkinan penurunan biaya pinjaman melalui dana federal pada bulan Juni diperkirakan mencapai 75%.
● Laporan inflasi merupakan sebuah keuntungan bagi para bulls dolar, namun kegembiraan mereka hanya berlangsung singkat. Data produksi industri dan penjualan ritel di AS yang dirilis pada hari Kamis, 16 Februari, lebih lemah dari yang diharapkan. Pada bulan Januari, penjualan ritel menunjukkan penurunan sebesar -0,8% dibandingkan dengan kenaikan pada bulan Desember sebesar 0,4% dan perkiraan -0,1%. Akibatnya, Dolar berada di bawah tekanan, dan pendulum EUR/USD berayun ke arah yang berlawanan: pasangan mata uang ini menuju ke batas atas saluran 1.0700-1.0800.
Dolar mendapat sedikit dorongan di akhir pekan. Pada hari Jumat, 16 Februari, Indeks Harga Produsen (PPI) mengindikasikan bahwa inflasi industri pada bulan Januari naik seperti halnya inflasi konsumen. Dibandingkan dengan perkiraan 0,1%, kenaikan aktual adalah 0,3% bulan ke bulan, yang mana 0,4% lebih tinggi dari angka bulan Desember. Secara tahunan, PPI naik sebesar 2,0% (prediksi 1,6%, nilai sebelumnya 1,7%). Namun, dukungan ini segera diimbangi oleh penurunan Indeks Kepercayaan Konsumen AS dari University of Michigan, yang, meskipun meningkat dari 79.0 menjadi 79.6, berada di bawah perkiraan 80.0 poin.
● Di sisi lain Atlantik, berita-berita yang ada juga agak kontradiktif, mengakibatkan statistik Eropa tidak dapat mendukung mata uangnya secara signifikan. Indeks Sentimen Ekonomi bulan Februari dari ZEW di Jerman meningkat lebih dari yang diharapkan, naik ke 19.9 dari 15.2 di bulan sebelumnya. Indikator sentimen ekonomi untuk zona euro secara keseluruhan juga menunjukkan pertumbuhan, naik dari 22.7 poin menjadi 25.0. Namun, penilaian terhadap situasi saat ini turun menjadi -81.7, level terendah sejak bulan Juni 2020.
Data PDB awal untuk Q4 2023, yang dirilis pada hari Rabu, 14 Februari, menunjukkan bahwa Zona Euro berada dalam kondisi stagnasi. Secara kuartalan, angkanya tetap di 0%, dan secara tahunan, angkanya berada di 0,1%, sesuai dengan perkiraan. Statistik ini tidak menambah optimisme, dan pasar terus berhati-hati, karena khawatir bahwa ekonomi zona euro akan tergelincir ke dalam resesi.
● Eropa menghadapi pilihan yang jauh lebih tajam antara mendukung perekonomian dan memerangi inflasi dibandingkan dengan Amerika Serikat. Isabel Schnabel, anggota Dewan Eksekutif ECB dan seorang hawk yang terkenal, menyatakan pada hari Jumat, 16 Februari, bahwa kebijakan moneter regulator harus tetap ketat hingga ECB yakin bahwa inflasi telah kembali secara berkelanjutan ke level target jangka menengah 2,0%. Lebih lanjut, Schnabel percaya bahwa pertumbuhan produktivitas tenaga kerja yang rendah secara terus-menerus meningkatkan risiko bahwa perusahaan-perusahaan dapat membebankan biaya tenaga kerja yang lebih tinggi kepada konsumen, yang dapat menunda pencapaian target inflasi.
Namun, terlepas dari pernyataan hawkish tersebut, menurut survei ZEW, lebih dari dua pertiga perwakilan bisnis masih mengharapkan pelonggaran kebijakan moneter ECB dalam enam bulan ke depan. Probabilitas penurunan suku bunga euro di bulan April saat ini diperkirakan oleh pasar sekitar 53%.
● Setelah semua fluktuasi EUR/USD, catatan terakhir minggu lalu berada di level 1.0776. Pada saat penulisan ulasan ini, pada malam hari Jumat, 16 Februari, sebanyak 55% ahli memilih penguatan dolar dalam waktu dekat dan kejatuhan lebih lanjut dari pasangan ini. Sekitar 30% berpihak pada euro, sementara 15% sisanya mengambil sikap netral. Di antara osilator pada D1, sebanyak 60% berwarna merah, 40% berwarna abu-abu netral, dan tidak ada yang berwarna hijau. Rasio di antara indikator-indikator tren berbeda: sebanyak 60% merah dan 40% hijau. Support atau dukungan terdekat untuk pasangan ini terletak di zona 1.0725-1.0740, diikuti oleh 1.0695, 1.0620, 1.0495-1.0515, 1.0450. Bulls akan menemui resistance di area 1.0800-1.0820, 1.0865, 1.0925, 1.0985-1.1015, 1.1110-1.1140, 1.1230-1.1275.
● Di antara peristiwa-peristiwa di minggu mendatang, risalah dari pertemuan terakhir Komite Pasar Terbuka Federal (FOMC) Federal Reserve AS, yang akan dipublikasikan pada hari Rabu, 21 Februari, sangat menarik. Keesokan harinya, aliran data aktivitas bisnis (PMI) yang kuat di Jerman, Zona Euro, dan AS akan dirilis. Selain itu, pada hari Kamis, 22 Februari, angka Indeks Harga Konsumen (IHK) bulan Januari di Zona Euro dan jumlah klaim pengangguran awal di AS akan diumumkan. Menjelang akhir pekan, pada hari Jumat, 23 Februari, data PDB Jerman, mesin utama ekonomi Eropa, akan dirilis. Selain itu, para trader harus mengingat bahwa Senin, 19 Februari, adalah hari libur di Amerika Serikat: negara ini memperingati Hari Presiden.


GBP/USD: Apa yang Terjadi dengan Perekonomian Inggris?

● Seperti  yang telah diketahui, setelah pertemuan yang berakhir pada tanggal 1 Februari lalu, Bank of England (BoE) mengumumkan mempertahankan suku bunga di level 5,25%. Pernyataan yang menyertainya menyebutkan bahwa "diperlukan lebih banyak bukti bahwa Indeks Harga Konsumen akan turun menjadi 2,0% dan tetap berada di level tersebut sebelum mempertimbangkan penurunan suku bunga."
● Pada tanggal 15 Februari, Catharine Mann, anggota Komite Kebijakan Moneter (MPC) dari regulator, memberikan peninjauan paling komprehensif mengenai kondisi ekonomi Inggris, termasuk aspek-aspek yang berkaitan dengan inflasi. Poin-poin penting dari analisisnya adalah sebagai berikut: "Data PDB terbaru mengonfirmasikan bahwa paruh kedua tahun 2023 lemah. Namun, data PDB adalah kaca spion. Di sisi lain, Purchasing Managers' Index (PMI) dan indikator utama lainnya terlihat menjanjikan. Tingkat pengangguran di Inggris tetap relatif rendah, dan pasar tenaga kerja terus ketat. Pertumbuhan upah melambat, tetapi kecepatannya tetap bermasalah untuk indikator Indeks Harga Konsumen (IHK). Di Inggris, harga-harga barang bisa saja mengalami deflasi pada suatu saat, namun tidak dalam jangka panjang. Inflasi di sektor jasa Inggris jauh lebih persisten daripada di Uni Eropa atau AS." Oleh karena itu, kesimpulan Catharine Mann adalah: "Mengurangi sumber-sumber inflasi akan menjadi sangat penting dalam pengambilan keputusan" dan "Sebelum mengambil keputusan mengenai tindakan lebih lanjut, Bank of England perlu menerima setidaknya satu laporan inflasi lagi."
● Mengacu pada angka-angka spesifik, data terbaru dari Office for National Statistics (ONS), yang diterbitkan pada tanggal 16 Februari, menunjukkan bahwa penjualan ritel di Inggris pada bulan Januari naik sebesar 3,4% dibandingkan perkiraan sebesar 1,5% dan penurunan sekitar -3,3% di bulan Desember (bulan ke bulan). Angka inti (tidak termasuk penjualan ritel bahan bakar otomotif) naik sebesar 3,2% selama sebulan dibandingkan perkiraan sebesar 1,7% dan penurunan sekitar -3,5% di bulan Desember. Secara tahunan, penjualan ritel juga menunjukkan pertumbuhan sebesar 0,7% dibandingkan perkiraan penurunan sekitar -1,4% dan angka bulan Desember adalah -2,4%.
Data pasar tenaga kerja juga mendukung pound. Tingkat pengangguran turun menjadi sebesar 3,8% dari sebelumnya 4,2%, melawan ekspektasi sebesar 4,0%. Penurunan jumlah pencari kerja aktif di pasar tenaga kerja mengintensifkan persaingan di antara para pemberi kerja, yang membantu mempertahankan tingkat pertumbuhan upah yang lebih tinggi. Selama tiga bulan hingga Desember, pertumbuhan upah adalah sebesar 5,8%. Statistik pasar tenaga kerja yang kuat seperti itu, dilengkapi dengan inflasi yang tinggi (CPI sebesar 4,0% tahun ke tahun, CPI inti sebesar 5,1% tahun ke tahun), kemungkinan besar akan menunda tanggal yang telah diantisipasi untuk pelonggaran kebijakan moneter Bank of England. Banyak analis tidak mengesampingkan bahwa pada akhirnya, BoE mungkin akan menjadi salah satu regulator besar terakhir yang menurunkan suku bunga tahun ini.
● GBP/USD mengakhiri minggu ini di level 1.2599. Menurut para ekonom di Scotiabank, zona 1.2500 mewakili support jangka panjang yang kuat untuk pasangan mata uang ini, dan pergerakan yang percaya diri di atas 1.2610 akan memperkuat Pound dan menempatkan GBP/USD pada jalur pertumbuhan menuju 1.2700. Mengenai perkiraan median analis untuk beberapa hari mendatang, sebanyak 65% memilih penurunan pasangan ini, 20% untuk kenaikannya, dan 15% sisanya mempertahankan netralitas. Di antara osilator pada D1, sebanyak 75% mengarah ke selatan, 25% sisanya mengarah ke timur, tanpa ada yang mau bergerak ke utara. Situasinya berbeda dengan indikator tren, di mana ada sedikit bias yang mendukung mata uang Inggris - sebanyak 60% menunjukkan ke utara, sementara 40% sisanya mengarah ke selatan. Jika pasangan ini bergerak ke selatan, pasangan ini akan menemukan level support dan zona di 1.2570, 1.2500-1.2535, 1.2450, 1.2370, 1.2330, 1.2185, 1.2070-1.2090, 1.2035. Jika terjadi kenaikan, pasangan ini akan menemui resistensi di level 1.2635, 1.2695-1.2725, 1.2775-1.2820, 1.2880, 1.2940, 1.3000, dan 1.3140-1.3150.
● Hari Kamis, 22 Februari merupakan hari penting dalam kalender untuk minggu mendatang. Pada hari ini, sejumlah data aktivitas bisnis (PMI) di berbagai sektor ekonomi Inggris akan dirilis. Rilis statistik makroekonomi penting lainnya dalam beberapa hari mendatang tidak diantisipasi.


USD/JPY: Penerbangan Berlanjut

● Pada hari Selasa, 13 Februari, USD/JPY mencapai level maksimum lokal lainnya di 150.88. Mata uang Jepang kembali melemah, kali ini dengan latar belakang data inflasi di AS. Yen juga terus berada di bawah tekanan karena sikap dovish Bank of Japan (BoJ) yang konsisten. Pada tanggal 8 Februari, Deputi Gubernur Shinichi Uchida menyatakan keraguannya bahwa regulator akan segera menaikkan suku bunga acuan dalam waktu dekat. Pada hari Jumat, 16 Februari lalu, Gubernur BoJ Kazuo Ueda berbicara dengan nada yang sama. Ia menyatakan bahwa isu mempertahankan atau mengubah kebijakan moneter, termasuk suku bunga negatif, hanya akan dipertimbangkan "ketika ada peluang untuk mencapai target tingkat harga yang berkelanjutan dan stabil." Ueda menolak berkomentar mengenai fluktuasi jangka pendek dalam nilai tukar dan faktor-faktor di balik pergerakan ini.
● Secara umum, tidak ada yang baru. Namun, banyak analis terus berharap bahwa pada tahun 2024 Bank of Japan akhirnya akan memutuskan untuk mengetatkan kebijakan moneternya. "Kami percaya," tulis para ekonom di perusahaan keuangan Swiss, UBS, "bahwa normalisasi kebijakan Bank of Japan tahun ini akan terjadi dengan latar belakang negosiasi yang kuat mengenai kenaikan upah dan profitabilitas perusahaan. Kami masih percaya bahwa yen Jepang kemungkinan besar berada pada titik balik setelah depresiasi yang signifikan dari 2021 hingga 2023. Mempertimbangkan bahwa selisih imbal hasil antara obligasi AS bertenor 10 tahun dan Jepang akan menyempit sepanjang tahun ini, kami percaya bahwa titik masuk saat ini untuk membeli yen cukup menarik."
Posisi serupa dipegang oleh Danske Bank, di mana mereka memperkirakan penurunan berkelanjutan dalam USD/JPY di bawah 140.00 dalam jangka waktu 12 bulan. "Hal ini terutama karena kami memperkirakan pertumbuhan imbal hasil yang terbatas di AS," kata para ahli strategi di bank ini. "Oleh karena itu, kami memperkirakan selisih imbal hasil akan menjadi penarik bagi yen sepanjang tahun ini, karena bank-bank sentral G10, dengan pengecualian Bank of Japan, kemungkinan akan memulai siklus pemangkasan suku bunga."
● Mengenai prospek jangka pendek, para ahli di United Overseas Bank Limited Singapura meyakini bahwa Dolar masih berpotensi menguji 151.00 sebelum melemah. "Risiko kenaikan Dolar AS ke 152.00 tidak akan berubah selama harga tetap berada di atas 149.55," kata UOB. Posisi ini didukung oleh hanya sebanyak 25% ahli, dengan mayoritas (60%) telah berpihak pada yen, dan 15% sisanya memilih untuk mempertahankan netralitas. Di antara indikator-indikator tren dan osilator pada D1, semuanya 100% mengarah ke utara, namun, 25% di antaranya berada di zona overbought. Level support terdekat terletak di zona 149.65, diikuti oleh 148.25-148.40, 147.65, 146.65-146.85, 144.90-145.30, 143.40-143.75, 142.20, 140.25-140.60. Level resistance berada di level dan zona berikut - 150.65-150.90, 151.70-152.00.
● Tidak ada peristiwa penting terkait ekonomi Jepang yang dijadwalkan untuk minggu mendatang. Selain itu, penting untuk dicatat bahwa hari Jumat, 23 Februari, adalah hari libur nasional di Jepang: negara ini merayakan Hari Ulang Tahun Kaisar.


CRYPTOCURRENCIES: Bitcoin Memecahkan Rekor

● Minggu lalu, harga bitcoin naik di atas $52.790, mencetak rekor tertinggi sejak tahun 2021. Menurut CoinGecko, kapitalisasi pasar mata uang kripto terkemuka melebihi $1,0 triliun untuk pertama kalinya dalam dua tahun, dan total kapitalisasi pasar seluruh pasar kripto naik di atas $2,0 triliun untuk pertama kalinya sejak bulan April 2022.
Sebagian besar kenaikan ini disebabkan oleh peluncuran sembilan ETF bitcoin spot terkemuka. Menurut The Block, sebulan setelah peluncurannya, aset mereka melebihi 200.000 BTC (sekitar $ 10 miliar). ETF bitcoin baru naik ke posisi kedua dalam peringkat dana yang diperdagangkan di bursa komoditas AS berdasarkan volume aset, menjadi instrumen investasi yang lebih populer daripada ETF perak. Para pengamat mencatat pernyataan BlackRock bahwa "minat terhadap bitcoin di kalangan investor tetap tinggi," oleh karena itu reksa dana ini siap untuk membeli lebih banyak lagi BTC.
Menurut Documenting Bitcoin, minat bersih dari para penerbit ETF melebihi 12.000 BTC per hari. Dengan demikian, perwakilan Wall Street saat ini membeli 12,5 kali lebih banyak koin BTC setiap hari daripada yang dapat diproduksi oleh jaringan. Para peneliti percaya bahwa hal ini menjadi pendorong utama kenaikan harga aset kripto unggulan ini.
● Salah satu pendiri dan mitra Morgan Creek Digital, Anthony Pompliano, juga menyoroti keberhasilan spot BTC-ETF yang baru diluncurkan. Menurutnya, fakta bahwa BlackRock dan Fidelity berhasil menarik masing-masing $3 miliar dalam waktu singkat merupakan peristiwa bersejarah bagi dana yang diperdagangkan di bursa. "Wall Street tidak hanya jatuh cinta pada bitcoin," tulis pemodal tersebut. "Mereka sedang dalam hubungan percintaan. Pasokan harian bitcoin ke dana terbatas hanya 900 BTC, yang setara dengan sekitar $40-45 juta. Sementara itu, arus masuk bersih harian dana ke dalam BTC-ETF sudah setara dengan $500 juta (maksimal $651 juta). Ini adalah indikator yang jelas dari kelangkaan BTC dan dampak bullish-nya terhadap harga mata uang kripto dan pasar secara keseluruhan," kata Pompliano, mencatat ketidakseimbangan antara pasokan bitcoin di pasar dan permintaan dari perusahaan-perusahaan Wall Street. Miliarder ini optimis tentang lintasan masa depan BTC dan menegaskan bahwa dengan permintaan yang berkelanjutan dari Wall Street, terutama mengingat penurunan separuh yang akan datang, mata uang kripto dengan kapitalisasi terbesar ini dapat secara signifikan melebihi nilai tertinggi dalam sejarahnya.
CryptoQuant mencatat bahwa, selain permintaan dari BTC-ETF, jumlah dompet aktif juga meningkat secara signifikan. Ini juga menunjukkan tren kenaikan jangka panjang. "Mengingat berkurangnya pasokan, meningkatnya permintaan, dan berbagai masalah ekonomi dan sosial, terutama inflasi yang sedang berlangsung, bitcoin kemungkinan akan memperkuat posisinya sebagai aset investasi alternatif jangka panjang dengan tren kenaikan," para analis menyimpulkan.
● Pendiri SkyBridge Capital dan mantan pejabat senior Gedung Putih, Anthony Scaramucci, juga menekankan tentang inflasi. Di luar peluncuran spot BTC-ETF dan penurunan harga, Scaramucci menunjuk kebijakan moneter Federal Reserve AS sebagai pendorong pertumbuhan Bitcoin. "Data Indeks Harga Konsumen (IHK) AS yang dirilis pada hari Selasa, 13 Februari, mengisyaratkan bahwa inflasi mungkin tidak terkendali seperti yang diinginkan oleh Fed," tulis investor tersebut. "Berdasarkan data yang diterbitkan oleh Biro Statistik Tenaga Kerja AS, indeks harga konsumen untuk bulan Januari menunjukkan inflasi sebesar 3,1%. Data ini juga memicu spekulasi bahwa penurunan suku bunga Federal Reserve pada bulan Maret dan Mei kemungkinan besar tidak akan terjadi." Penundaan penurunan suku bunga dapat menyebabkan gejolak perdagangan di pasar utama, namun akan menjadi ledakan bagi dunia kripto, karena Bitcoin digunakan sebagai lindung nilai terhadap inflasi. Oleh karena itu, menurut Scaramucci, waktu untuk berinvestasi secara menguntungkan dalam emas digital belum berlalu.
Blogger dan analis populer Lark Davis memiliki pendapat yang sama: ia percaya bahwa para investor memiliki waktu sekitar 700 hari untuk menjadi kaya. Membahas pentingnya siklus pasar dan penjualan aset yang tepat waktu, spesialis ini mencatat bahwa jika para trader memperhatikan, mereka dapat menghasilkan banyak uang dalam dua tahun ke depan. Menurut sang pakar, tahun 2024 akan menjadi kesempatan terakhir untuk membeli aset digital, dan tahun 2025 adalah waktu terbaik untuk menjualnya. Pakar ini menekankan pentingnya untuk tidak membuang semuanya sekaligus, tetapi secara bertahap mengamankan keuntungan. Lark Davis juga memperingatkan bahwa pada tahun 2026, "Depresi Besar" akan dimulai dalam ekonomi global dan pasar mata uang kripto. Dan jika tidak dijual tepat waktu, investasi bisa hilang.
Terjadinya "Depresi Besar" juga diprediksi oleh penulis terkenal "Rich Dad Poor Dad", pemodal, dan penulis Robert Kiyosaki. Ia percaya bahwa indeks S&P 500 berada di ambang kehancuran monumental dengan potensi runtuh sebesar 70%. Ia menyertai pernyataan ini dengan rekomendasi yang konsisten untuk berinvestasi pada aset-aset seperti emas, perak, dan bitcoin.
● Mantan CEO bursa mata uang kripto BitMEX, Arthur Hayes, mengidentifikasikan faktor pendorong lain untuk pertumbuhan Bitcoin yang berkaitan dengan kebijakan moneter Federal Reserve. Minggu lalu, sektor perbankan AS dicekam ketakutan karena New York Community Bancorp (NYCB) melaporkan kerugian kuartalan yang sangat besar sebesar $252 juta. Total kerugian pinjaman bank meningkat lima kali lipat menjadi $552 juta, dipicu oleh kekhawatiran atas real estate komersial. Setelah laporan ini dirilis, saham NYCB turun 40% dalam satu hari, yang menyebabkan penurunan pada Indeks Bank Regional AS.
Arthur Hayes mengingatkan kembali reli Bitcoin yang dipicu oleh krisis perbankan pada bulan Maret 2023, ketika tiga bank besar Amerika, Silicon Valley Bank, Signature Bank, dan Silvergate Bank, bangkrut dalam waktu lima hari. Krisis ini disebabkan oleh kenaikan suku bunga refinancing Federal Reserve dan, sebagai akibatnya, aliran dana keluar dari rekening deposito. Korban terbesarnya juga termasuk Credit Suisse dan First Republic Bank. Untuk mencegah krisis mempengaruhi lebih banyak bank, regulator industri global, terutama Fed, turun tangan untuk menyediakan likuiditas. "Ya... Dari batu karang menuju kebangkrutan, itulah masa depan. Dan kemudian akan ada lebih banyak uang, printer... dan BTC dengan harga $1 juta," mantan CEO BitMEX mengomentari kegagalan NYCB saat ini.
● Analis populer di platform X yang dikenal sebagai Egrag Crypto percaya bahwa pada bulan September tahun ini, kapitalisasi pasar Bitcoin akan mencapai $2,0 triliun. Berdasarkan hal ini, harga mata uang kripto terkemuka pada saat itu akan melebihi $100.000. "Bersiaplah untuk perjalanan hidup Anda," Egrag Crypto mendesak para pengikutnya. "Pegang erat-erat, karena Anda sedang menyaksikan revolusi mata uang kripto. Jangan berkedip, atau Anda mungkin akan melewatkan momen bersejarah dalam sejarah keuangan ini!"
● Pada malam hari tanggal 16 Februari, saat ulasan ini ditulis, pasangan BTC/USD diperdagangkan di zona $52,000. Total kapitalisasi pasar pasar kripto mencapai $1,95 triliun ($1,78 triliun seminggu yang lalu). Indeks Ketakutan & Keserakahan Kripto tetap berada di zona Keserakahan pada level 72 poin.
- Perlu dicatat bahwa zona Keserakahan berhubungan dengan situasi di mana para trader secara aktif membeli aset yang harganya meningkat. Namun, Glassnode memperingatkan bahwa banyak indikator on-chain telah memasuki apa yang disebut "zona risiko". Analisis ini didasarkan pada sekelompok indikator yang mempertimbangkan berbagai data mengenai perilaku investor. Kombinasi mereka mencakup siklus jangka pendek dan jangka panjang. Secara khusus, indikator MVRV, yang melacak investor jangka panjang, telah mendekati zona kritis. Nilai setinggi itu (2,06) belum pernah diamati sejak keruntuhan FTX. Status risiko "tinggi" dan "sangat tinggi" yang serupa saat ini merupakan karakteristik dari enam dari sembilan metrik yang tersisa. Mereka mencatat tingkat keuntungan yang direalisasikan yang relatif rendah mengingat kenaikan harga yang aktif dalam beberapa minggu terakhir. Menurut pengamatan para spesialis Glassnode, indikator risiko tinggi biasanya terlihat pada tahap awal pasar bullish. Hal ini karena, setelah mencapai "tingkat profitabilitas yang signifikan", para hodler mungkin mulai mengamankan keuntungan, yang, akibatnya, dapat menyebabkan koreksi yang kuat ke bawah.


NordFX Analytical Group

https://nordfx.com/


Pemberitahuan: Materi ini bukan merupakan rekomendasi investasi atau panduan untuk bekerja di pasar keuangan dan dimaksudkan untuk tujuan informasi saja. Perdagangan di pasar keuangan berisiko dan dapat mengakibatkan hilangnya seluruh dana yang disetorkan.

#eurusd #gbpusd #usdjpy #Forex #forex_forecast #signals_forex #cryptocurrency #bitcoin #nordfx

Prakiraan Forex dan Cryptocurrencies untuk Tanggal 12 - 16 Februari 2024


EUR/USD: Dolar Menurun tetapi Menjanjikan Rebound

● Minggu lalu terdapat kelangkaan data makroekonomi yang cukup signifikan. Untuk mengantisipasi penggerak baru, para pelaku pasar menganalisa kondisi pasar tenaga kerja AS dan pernyataan dari para pejabat Federal Reserve.
Data yang dirilis pada tanggal 2 Februari menunjukkan bahwa jumlah pekerjaan baru di sektor non-pertanian AS (Non-Farm Payrolls) meningkat sebesar 353.000 di bulan Januari, dibandingkan dengan ekspektasi sebesar 180.000. Angka ini mengikuti kenaikan di bulan Desember sebesar 333.000. Pengangguran tetap stabil di angka 3,7%, meskipun para ahli memperkirakan kenaikan menjadi 3,8%. Sementara itu, inflasi upah tumbuh menjadi 4,5% secara tahunan, secara signifikan melebihi ekspektasi pasar sebesar 4,1%. Laporan yang dikeluarkan pada hari Kamis, 8 Februari, juga kuat, menunjukkan bahwa jumlah warga negara AS yang mengajukan tunjangan pengangguran sebanyak 218 ribu, turun dari angka 227 ribu sebelumnya.
Dengan demikian, kekhawatiran Ketua Federal Reserve Jerome Powell terbukti tidak berdasar. Ingatlah bahwa ia baru-baru ini menyarankan bahwa jika pasar tenaga kerja mendingin dengan tajam, pelonggaran kebijakan moneter dapat terjadi dengan cepat. Namun, tidak ada pendinginan yang terjadi, sehingga anggota FOMC mungkin tidak akan terburu-buru mengambil langkah dovish hingga mereka melihat bukti yang meyakinkan bahwa inflasi turun di bawah target 2,0%.
Komentar-komentar selanjutnya dari perwakilan Fed menegaskan rendahnya kemungkinan pelonggaran kebijakan moneter nasional dalam waktu dekat. Contohnya, Susan Collins, Presiden Federal Reserve Bank of Boston, menyatakan bahwa karena pasar tenaga kerja yang kuat dan pertumbuhan ekonomi, penurunan suku bunga saat ini tidak disarankan. Rekannya dari Federal Reserve Bank of Richmond, Thomas Barkin, menyatakan keraguan yang serius mengenai keberlanjutan laju penurunan inflasi, karena pertumbuhan harga terus berlanjut di sektor jasa dan penyewaan. Seperti yang ditunjukkan oleh angka-angka di atas, inflasi upah juga meningkat.
Dengan latar belakang sikap hawkish perwakilan regulator ini, probabilitas penurunan suku bunga di bulan Maret telah menurun, dan menurut FedWatch Tool, saat ini hanya sekitar 15,5%, dengan di bulan Mei sebesar 54,1%. Dalam kondisi seperti itu, bulls pada Indeks Dolar (DXY) merasa jauh lebih percaya diri dibandingkan bears.
● Mengenai Euro, mata uang bersama Eropa ini telah terdampak secara signifikan oleh pernyataan-pernyataan dovish baru-baru ini dari para pejabat Bank Sentral Eropa (ECB). Statistik yang lemah dari zona euro juga mendukung kasus untuk pelonggaran kebijakan moneter yang lebih awal. Perbandingan indikator-indikator makroekonomi antara Dunia Lama dan Dunia Baru sudah cukup untuk menggambarkan hal ini. Pengangguran di Zona Euro mencapai 6,4% dibandingkan dengan 3,7% di AS. PDB Eropa di Q4 hampir tidak bergerak dari level resesi -0,1% menjadi 0% (berbeda dengan AS, yang mengalami kenaikan +3,3%). Indeks aktivitas sektor jasa turun dari 48,8 menjadi 48,4 poin, sementara indikator komposit, yang mencakup jasa dan manufaktur, berada di 47,9 poin. Oleh karena itu, kedua indikator ini tetap berada di zona stagnasi (di bawah 50,0). Di Jerman, ekspor barang menurun sebesar 4,6% di bulan Desember, dan impor menurun sebesar 6,7%.
Di sisi lain, Consumer Price Index (CPI), indikator inflasi yang krusial, menunjukkan sedikit kenaikan harga konsumen di Jerman dari 0,1% menjadi 0,2% bulan ke bulan, memberikan dukungan pada euro dengan memberikan harapan pada investor bahwa ECB mungkin tidak akan menjadi yang pertama memangkas suku bunga. Hasilnya, EUR/USD mengakhiri minggu ini di 1.0785.
● Sejumlah ahli percaya bahwa pelemahan Dolar minggu lalu adalah sebuah pullback korektif, dan latar belakang fundamental terus mendukung mata uang Amerika. Pada saat penulisan ulasan ini, pada malam hari Jumat, 9 Februari, sebanyak 70% ahli memilih penguatan dolar dalam waktu dekat dan penurunan lebih lanjut dari pasangan ini. Sekitar 15% berpihak pada euro, dan persentase yang sama mengambil posisi netral. Osilator pada D1 memiliki pandangan yang sama: sebanyak 65% berwarna merah, mengindikasikan prospek bearish, 10% berwarna hijau, menunjukkan prospek bullish, dan 25% berwarna abu-abu netral. Di antara indikator-indikator tren, distribusi kekuatan antara merah (bearish) dan hijau (bullish) adalah sebesar 65% berbanding 35%. Support terdekat untuk pasangan ini terletak di zona 1.0725-1.0740, diikuti oleh 1.0680, 1.0620, 1.0495-1.0515, dan 1.0450. Bulls akan menghadapi resistensi di level 1.0800-1.0820, 1.0865, 1.0925, 1.0985-1.1015, 1.1110-1.1140, dan 1.1230-1.1275.
● Peristiwa penting minggu ini termasuk publikasi data Indeks Harga Konsumen (IHK) AS pada hari Selasa, 13 Februari. Para pelaku pasar akan menganalisa data PDB Zona Euro terbaru pada tanggal 14 Februari, pada hari yang sama dengan perayaan Hari Valentine. Data statistik Amerika Serikat mengenai aktivitas manufaktur, tingkat pengangguran, dan volume penjualan ritel akan disoroti pada hari Kamis, 15 Februari. Minggu ini akan diakhiri dengan perilisan Indeks Harga Produsen (PPI) AS untuk bulan Januari pada hari Jumat.


GBP/USD: Faktor-Faktor yang Mendukung dan Membebani Pound

● Pada hari Jumat, 2 Februari, data yang kuat dari pasar tenaga kerja AS memperkuat dolar dan mendorong GBP/USD dari batas atas saluran samping di 1.2600-1.2800 ke ujung bawah. Penurunan berlanjut selama seminggu terakhir, dengan pasangan ini menemukan titik terendah lokal di 1.2518 pada tanggal 5 Februari. Mata uang Inggris ini berhasil memulihkan kerugiannya dan kembali ke zona 1.2600, yang bergeser dari support ke resistance.
Para analis percaya bahwa mata uang Inggris terus didukung oleh ekspektasi bahwa Bank of England (BoE) mungkin akan menjadi yang terakhir menurunkan suku bunga tahun ini. Perlu dicatat bahwa pada tanggal 1 Februari, BoE mengadakan rapat dan mempertahankan suku bunga acuan di level 5,25%. Namun, Pound mendapat dukungan karena dua anggota Komite Kebijakan Moneter BoE tetap memilih kenaikan suku bunga sebesar 25 basis poin (bps). Keesokan harinya, Catherine Mann menjelaskan bahwa ia memilih kenaikan suku bunga karena tidak yakin bahwa penurunan inflasi inti akan berlanjut dalam waktu dekat. Anggota Komite lainnya, Jonathan Haskel, mengakui bahwa tekanan inflasi mungkin mereda namun mencatat bahwa ia akan membutuhkan bukti tambahan dari proses ini sebelum mengubah pendiriannya mengenai prospek kenaikan suku bunga.
Selain itu, GBP/USD secara signifikan dipengaruhi oleh selera risiko pelaku pasar, yang telah meningkat, sebagaimana dibuktikan oleh kuotasi indeks saham seperti S&P 500, Dow Jones, dan Nasdaq. Akibatnya, pernyataan hawkish dari perwakilan Bank of England dan sentimen yang membaik terkait risiko telah membantu pasangan ini mengimbangi kerugiannya.
● Yang bekerja melawan mata uang Inggris adalah fakta bahwa tekanan inflasi memang mulai berkurang. Menurut KPMG dan Laporan Pekerjaan Konfederasi Perekrutan & Ketenagakerjaan Inggris, indeks inflasi upah turun dari 56,5 poin menjadi 55,8 poin pada bulan Januari, yang menunjukkan bahwa pertumbuhan upah di negara tersebut berada pada laju paling lambat sejak bulan Maret 2021. Dengan demikian, tanda-tanda mendinginnya inflasi menjadi argumen bagi Bank of England untuk mulai memangkas suku bunga. Pada pertemuan terakhir regulator, seperti yang telah disebutkan, dua anggota Komite memilih kenaikan biaya pinjaman, delapan untuk mempertahankan suku bunga tidak berubah, dan hanya satu anggota yang memilih penurunan. Namun, jika pada pertemuan berikutnya pada tanggal 21 Maret, para doves tidak hanya mendapatkan satu, tetapi dua atau tiga suara, ini dapat memicu penjualan aktif pada pasangan GBP/USD.
● Pasangan ini mengakhiri periode lima hari terakhir di angka 1.2630. Mengenai perkiraan median analis untuk beberapa hari mendatang, sebanyak 50% memilih penurunan pasangan ini, 15% untuk kenaikannya, dan 35% sisanya tidak berkomentar. Di antara osilator pada D1, sebanyak 50% menunjukkan arah ke bawah, 50% sisanya melihat ke arah timur, tanpa ada yang menunjukkan preferensi untuk bergerak ke utara. Situasi dengan indikator tren berbeda, di mana sedikit mayoritas mendukung mata uang Inggris - sebanyak 60% mengarah ke utara dan 40% sisanya ke selatan. Jika pasangan ini bergerak ke selatan, pasangan ini akan menemukan level dan zona support di 1.2595, 1.2570, 1.2495-1.2515, 1.2450, 1.2330, 1.2210, 1.2070-1.2085. Jika terjadi pergerakan naik, resistance akan ditemui di level 1.2695-1.2725, 1.2785-1.2820, 1.2940, 1.3000, dan 1.3140-1.3150.
● Mengenai ekonomi Inggris, sorotan kalender minggu depan termasuk pidato Gubernur Bank of England Andrew Bailey pada hari Senin, 12 Februari. Sejumlah besar statistik dari pasar tenaga kerja Inggris akan dirilis pada hari Selasa, 14 Februari. Pada hari Rabu, 15 Februari, nilai Indeks Harga Konsumen (IHK) akan diumumkan, diikuti oleh indikator PDB negara tersebut pada tanggal 16 Februari. Aliran statistik minggu ini akan berakhir pada hari Jumat, 16 Februari, dengan publikasi data penjualan ritel di Inggris.


USD/JPY: Penerbangan Pasangan ke Bulan Terus Berlanjut

● Berkat retorika hawkish dari perwakilan Federal Reserve, USD/JPY terus meningkat minggu lalu, mendekati level resistance psikologis 150.00. Kemungkinan besar akan menembus level ini, namun para pelaku pasar berhati-hati menjelang rilis data Indeks Harga Konsumen (IHK) bulan Januari di AS yang dijadwalkan pada tanggal 13 Februari.
● Yen terus berada di bawah tekanan karena sikap dovish dari Bank of Japan (BoJ) yang terus-menerus. Para investor mengamati bahwa regulator masih belum berniat untuk menaikkan suku bunga. Pada hari Kamis, 8 Februari, Deputi Gubernur BoJ Shinichi Uchida menyatakan bahwa "arah suku bunga di masa depan bergantung pada perkembangan ekonomi dan harga" dan bahwa kondisi kebijakan moneter dalam perekonomian Jepang berada pada lintasan yang sangat negatif, tanpa ekspektasi inflasi yang agresif. Keesokan harinya, Gubernur BoJ Kazuo Ueda secara tradisional berbicara, menyatakan bahwa "peluang untuk mempertahankan kondisi akomodatif tetap tinggi meskipun suku bunga negatif ditinggalkan."
Dari sini, pasar menyimpulkan bahwa jika ada perubahan pada kebijakan moneter bank sentral, perubahan tersebut akan terjadi dengan sangat lambat dan tidak pasti kapan. Reaksi para investor terlihat jelas pada grafik USD/JPY: level maksimum lokal tercatat di 149.57, dengan catatan akhir minggu ini mencapai 149.25.
● Mengenai prospek jangka pendek untuk USD/JPY, pendapat para ahli terbagi rata: sepertiga mengantisipasi pertumbuhan lebih lanjut, sepertiga lainnya memperkirakan penurunan, dan sepertiga sisanya memilih untuk tetap netral. Indikator tren dan osilator pada D1 dengan suara bulat mengarah ke utara, mengindikasikan sentimen bullish, namun 25% osilator berada di zona overbought (jenuh beli). Level support terdekat terletak di zona 148.25-148.40, diikuti oleh 147.65, 146.85-147.15, 145.90-146.10, 144.90-145.30, 143.50, 142.20, dan 140.25-140.60. Level resistance ditemukan di 149.65-150.00, 150.75, dan 151.70-151.90.
● Di antara peristiwa-peristiwa penting yang berkaitan dengan ekonomi Jepang, publikasi data PDB negara tersebut pada hari Kamis, 15 Februari, merupakan peristiwa penting. Para trader juga harus menyadari bahwa Senin, 12 Februari, adalah hari libur nasional di Jepang: negara ini merayakan Hari Yayasan Nasional.


CRYPTOCURRENCIES: Mengapa Bitcoin Meningkat

● "Halving: Kesedihan atau Kegembiraan?" adalah pertanyaan yang kami ajukan dalam judul ulasan kami sebelumnya. Perdebatan mengenai hal ini tidak mereda, namun sebaliknya, menjadi semakin sengit seiring dengan semakin dekatnya bulan April.
Proses aksi ambil untung setelah persetujuan ETF spot bitcoin pada tanggal 10 Januari telah berakhir. Namun, ancaman baru membayangi pasar saat ini. Dan ancaman ini adalah para penambang. Scott Melker, seorang trader, investor, dan pembawa acara podcast "The Wolf of All Streets" yang terkenal, menulis sebagai berikut: "Penurunan separuh bitcoin akan terjadi ketika jumlah blok yang ditambang mencapai 840.000 pada bulan April 2024, di mana pada saat itu pendapatan dari blok akan turun dari 6,25 menjadi 3,125 BTC. Pada dasarnya, ini berarti penerbitan koin baru akan berkurang setengahnya. Akan menjadi dua kali lebih sulit bagi para penambang untuk mendapatkan uang dari menambang bitcoin."
Pembagian dua atau halving kali lipat dijadwalkan pada tanggal 19 April, yang berarti masih ada sekitar dua bulan lagi. Jika harga emas digital tidak menunjukkan pertumbuhan yang signifikan dalam periode ini, mayoritas penambang akan menghadapi kekurangan likuiditas yang tajam. Oleh karena itu, untuk mengisi kembali likuiditas mereka, mereka mungkin akan mulai secara aktif menjual kepemilikan BTC mereka, yang akan memberikan tekanan signifikan pada pasar.
Menurut perkiraan, para penambang bitcoin masih memiliki sekitar 1,8 juta BTC senilai sekitar $85 miliar (dengan harga saat ini). Dan sekarang, CryptoQuant telah mengumumkan bahwa cadangan perusahaan-perusahaan ini telah jatuh ke level terendah sejak bulan Juli 2021. Saat ini, dompet kumpulan penambangan menyimpan volume mata uang kripto terendah sejak apa yang disebut "Migrasi Besar-besaran" para penambang dari China ke negara-negara lain di Eurasia dan Amerika Utara. Koin telah berpindah dari dompet otonom penambang ke bursa.
Bitfinex juga mengamati masuknya bitcoin ke alamat pertukaran yang terkait dengan perusahaan pertambangan. Para analis percaya bahwa pada titik tertentu, pembuangan koin berskala besar dapat terjadi, dan ini mengkhawatirkan. Namun, para penambang tetap mempertahankan cadangan mereka untuk saat ini, meskipun pendapatan biaya transaksi berkurang. Menurut CryptoQuant, penjualan harian mereka telah turun dan sekarang kurang dari 300 BTC.
Situasi perusahaan pertambangan juga diperumit oleh penurunan volume produksi koin baru. Menurut TheMinerMag, penambangan BTC oleh penambang AS turun ke posisi terendah dalam sejarah pada bulan Januari karena kenaikan tarif listrik sebesar 29-50%. Biaya listrik yang tinggi diperkirakan akan terus berlanjut hingga akhir Q1 2024. Oleh karena itu, jika tren ini berlanjut, defisit pasokan bitcoin tertentu akan diamati sebelum berkurang separuhnya di tengah meningkatnya permintaan. Dan fakta bahwa permintaan meningkat dikonfirmasi oleh analis di Santiment, yang mencatat peningkatan tajam dalam jumlah "paus" yang memiliki lebih dari 1.000 BTC. Secara alami, hal ini mendorong BTC/USD naik.
● Dari tanggal 7 hingga 9 Februari, harga bitcoin menunjukkan lonjakan tajam, mencapai puncaknya di $48.145. Dalam reli ini, selain alasan-alasan yang telah disebutkan, peningkatan global dalam selera risiko investor besar kemungkinan besar memainkan peran yang paling signifikan. Masuknya modal ke pasar saham juga menguntungkan pasar kripto. Menurut IntoTheBlock, korelasi antara bitcoin dan indeks S&P 500 sempat negatif pada akhir bulan Januari, namun sejak saat itu telah kembali. Alasan lain yang dikemukakan beberapa ahli untuk kenaikan harga emas digital adalah mendekati Tahun Baru menurut kalender China. Tercatat bahwa harga mata uang kripto selalu naik untuk mengantisipasi tanggal ini.
● Secara keseluruhan, sebagian besar perkiraan untuk keseluruhan tahun 2024 terlihat cukup optimis, dengan beberapa di antaranya sangat optimis. Scott Melker, misalnya, percaya bahwa halving dapat menyebabkan kenaikan harga bitcoin menjadi $240.000. "Setelah halving sebelumnya, harga BTC memperbarui harga maksimumnya dari $20.000 menjadi $69.000, yang merupakan peningkatan 250%," tulisnya. "Jadi, jika situasi ini terulang kembali, harga maksimum berikutnya setelah $69.000 adalah $240.000." "Saya tahu ini mungkin terlihat berlebihan," lanjut Melker. "Siklus ini telah berhasil di masa lalu. Tetapi sampai saya melihatnya gagal [kali ini], saya berani bertaruh bahwa bitcoin akan melebihi $200.000."
● Menurut CEO ARK Invest, Cathy Wood, para investor telah mulai beralih dari emas ke bitcoin setelah peluncuran ETF Bitcoin spot. "Bitcoin tumbuh relatif terhadap emas. Substitusi emas dengan bitcoin berjalan lancar. Dan kami pikir ini akan terus berlanjut...," katanya.
Sentimen Cathy Wood yang sama juga diutarakan oleh blogger dan analis populer, PlanB. "Setelah penurunan separuh yang akan datang, bitcoin akan menjadi lebih langka daripada emas dan real estat," tulisnya. "Ini menyiratkan bahwa mata uang kripto dapat mencapai harga sekitar $500.000." Berdasarkan model Stock-to-Flow-nya, sang ahli menyarankan bahwa kapitalisasi pasar aset digital mungkin tidak akan melampaui emas - lebih dari $10 triliun. Namun, mendekati angka ini dan batas pasokan 20 juta koin akan mengarah ke harga yang disebutkan. PlanB tidak menentukan jangka waktu untuk mencapai harga ini, tetapi ia menyebutkan tingkat harga minimum yang, menurut pendapatnya, mata uang kripto utama tidak akan jatuh di bawahnya. Menurut PlanB, harga BTC secara historis tidak pernah turun di bawah rata-rata pergerakan 200 minggu. (Pada saat ulasan ini ditulis, 200WMA berada di kisaran $32.000). Analis lain, yang dikenal dengan nama panggilan ali_charts, percaya bahwa level support kritis saat ini adalah $42.560.
● Trader, investor, dan pendiri MN Trading yang terkenal, Michael Van De Poppe, seperti halnya PlanB, percaya bahwa nilai bitcoin dapat mencapai $500.000. Pakar ini menyoroti bahwa ada banyak faktor yang akan menyebabkan pertumbuhan eksplosif pada nilai koin unggulan ini. Di antaranya adalah kondisi pasar saat ini, peluncuran ETF BTC, arus masuk dana dari investor institusional, dan lain-lain. Penurunan separuh dianggap sebagai faktor yang signifikan, setelah itu pertumbuhan bullish pasar mata uang kripto diperkirakan akan terjadi. Van De Poppe menyarankan bahwa siklus saat ini mungkin sedikit lebih lama dari siklus sebelumnya, karena masuknya pemain institusional ke dalam pasar dan perubahan arah keseluruhan perkembangan industri.
Van De Poppe percaya bahwa skenario di mana nilai bitcoin segera mencapai level resistance utama $48.000 cukup masuk akal. Hal ini akan diikuti oleh koreksi lain, yang mengakibatkan penurunan harga sebesar 20% menjadi $38.400. Setelah penurunan separuh, nilai BTC akan mulai naik lagi dan mencapai puncak lokal pada musim gugur.
● Perusahaan Elon Musk, xAI, mengembangkan Artificial Intelligence Grok, yang telah membuat dua prediksi terkait Ethereum, pesaing utama mata uang kripto terkemuka: 1) pada akhir tahun 2024, harga ETH akan berkisar antara $4.000 hingga $5.000; 2) pada tahun ini, nilai ETH dapat mencapai puncaknya pada $6.500. Grok sangat menghargai prospek Ethereum karena perkembangan ekosistem altcoin ini dan pembaruan Dencun. Pembaruan ini akan meningkatkan tingkat skalabilitas blockchain ETH dan secara signifikan mengurangi biaya pemrosesan transaksi. Penerapan Dencun dilakukan di jaringan uji Goerli pada tanggal 17 Januari, dan di jaringan uji Sepolia pada tanggal 30 Januari. Peluncuran Dencun di jaringan utama dijadwalkan pada tanggal 13 Maret. (Perlu dicatat bahwa pembaruan ini telah menjadi salah satu alasan mengapa pemegang koin ETH yang besar mulai memindahkan aset mereka dari dompet yang sudah lama tidak aktif. Baru-baru ini, "ikan paus" seperti itu memindahkan sebanyak 492 ETH senilai lebih dari $ 1,1 juta dari dompet yang tidak aktif selama lebih dari delapan tahun).
Grok juga mempertimbangkan potensi persetujuan ETF Ethereum spot pada akhir bulan Mei sebagai katalisator pertumbuhan harga altcoin. Enam perusahaan besar Amerika telah mengajukan aplikasi untuk derivatif ini ke Komisi Sekuritas dan Bursa AS (SEC).
Namun, situasinya tidak sesederhana itu. Kami sebelumnya telah mengutip pernyataan Ketua SEC Gary Gensler bahwa keputusan positif mengenai ETF spot secara eksklusif hanya menyangkut produk pertukaran berbasis bitcoin. Menurut Gensler, keputusan ini "sama sekali tidak menandakan kesiapan untuk menyetujui standar pencatatan aset kripto yang merupakan sekuritas." Ingatlah bahwa regulator masih mengacu pada bitcoin sebagai komoditas, sementara "sebagian besar aset kripto, dalam pandangannya, adalah kontrak investasi (yaitu sekuritas)."
Minggu lalu, terungkap bahwa SEC telah menunda keputusannya atas aplikasi dari Invesco dan Galaxy. Badan ini sebelumnya telah menunda tanggal peninjauan untuk aplikasi-aplikasi lain. "Satu-satunya tanggal yang penting untuk spot ETH-ETF saat ini adalah tanggal 23 Mei. Ini adalah batas waktu untuk aplikasi VanEck," catat Bloomberg.
Analis di bank investasi TD Cowen percaya bahwa kecil kemungkinan SEC akan mengambil keputusan sebelum paruh kedua tahun 2024. "Sebelum menyetujui ETH-ETF, SEC ingin mendapatkan pengalaman praktis dengan instrumen investasi serupa dalam bitcoin," komentar Jaret Seiberg, kepala TD Cowen Washington Research Group. TD Cowen yakin bahwa SEC akan kembali membahas ETF Ethereum hanya setelah pemilihan presiden AS pada bulan November 2024.
Analis senior JP Morgan, Nikolaos Panagirtzoglou, juga tidak mengharapkan persetujuan yang cepat untuk ETF spot ETH. Agar SEC dapat membuat keputusan, SEC perlu mengklasifikasikan Ethereum sebagai komoditas, bukan sekuritas. Namun, JP Morgan menganggap hal ini tidak mungkin terjadi dalam waktu dekat.
● Pasar mata uang kripto telah menunjukkan pertumbuhan yang mengesankan selama seminggu terakhir. Pada malam hari tanggal 9 Februari, BTC/USD diperdagangkan di zona $47,500, dan ETH/USD di $2,500. Total kapitalisasi pasar mata uang kripto adalah sebesar $1,78 triliun (naik dari sebelumnya sebesar $1,65 triliun seminggu yang lalu). Indeks Ketakutan & Keserakahan Kripto telah naik menjadi 72 poin (dari 63 poin seminggu yang lalu) dan tetap berada di zona Keserakahan.


NordFX Analytical Group

https://nordfx.com/


Pemberitahuan: Materi ini bukan merupakan rekomendasi investasi atau panduan untuk bekerja di pasar keuangan dan dimaksudkan untuk tujuan informasi saja. Perdagangan di pasar keuangan berisiko dan dapat mengakibatkan hilangnya seluruh dana yang disetorkan.

#eurusd #gbpusd #usdjpy #Forex #forex_forecast #signals_forex #cryptocurrency #bitcoin #nordfx

Prakiraan Forex dan Cryptocurrencies untuk Tanggal 5 - 9 Februari 2024


EUR/USD: Prospek Penguatan Dolar Meningkat

● Sepanjang bulan Januari, serangkaian indikator: PDB, ketenagakerjaan, dan penjualan ritel, secara konsisten menyoroti kekuatan ekonomi AS. Ancaman resesi berkurang, dan terbukti bahwa tingkat suku bunga yang tinggi tidak secara signifikan menghambat kinerja ekonomi. Para pelaku pasar sangat menantikan pertemuan Komite Pasar Terbuka Federal (FOMC) dari Federal Reserve AS, yang dijadwalkan pada hari Rabu, 31 Januari, dengan latar belakang indikator-indikator ekonomi yang positif ini.
Seperti yang telah diantisipasi, regulator mempertahankan suku bunga acuan pada level saat ini (5,50%) namun mengubah retorikanya untuk mengindikasikan bahwa langkah selanjutnya adalah melonggarkan kebijakan moneter. Pertanyaan yang ada di benak semua orang adalah: kapan? Selama konferensi pers, Ketua Fed Jerome Powell berusaha meredam ekspektasi. Ia menyatakan bahwa anggota FOMC ingin memastikan 100% kemenangan atas inflasi dan bahwa mereka tidak akan terburu-buru mengambil langkah dovish hingga bukti meyakinkan bahwa inflasi turun di bawah target 2,0% terlihat. Untungnya, ekonomi yang kuat memungkinkan pendekatan yang hati-hati ini. Namun, Powell mengakui bahwa jika terjadi penurunan tajam di pasar tenaga kerja, pelonggaran kebijakan moneter dapat terjadi dengan cepat.
Perlu dicatat bahwa sepanjang paruh kedua bulan Januari, para pejabat Fed melakukan upaya bersama untuk meredam ekspektasi penurunan suku bunga yang dimulai pada awal bulan Maret. Dan harus dikatakan, mereka berhasil. Probabilitas pembalikan kebijakan di bulan Maret turun dari puncak 90% menjadi 35,5%, sementara kemungkinan penurunan suku bunga di bulan Mei meningkat menjadi sebesar 61%.
● Reaksi pasar terhadap hasil rapat FOMC agak diredam. Indeks dolar DXY gagal mencapai 104.00, dan EUR/USD, setelah turun ke 1.0800 pada tanggal 1 Februari, berbalik arah dan naik kembali ke 1.0900 pada hari Jumat, untuk mengantisipasi perilisan data mengenai kondisi pasar tenaga kerja Amerika.
Data yang diterbitkan pada tanggal 2 Februari mengungkapkan bahwa jumlah pekerjaan baru di sektor non-pertanian AS (Non-Farm Payrolls) meningkat sebesar 353.000 di bulan Januari, jauh melebihi ekspektasi 180.000. Hal ini menyusul kenaikan pada bulan Desember sebesar 333.000. Pengangguran tetap stabil di 3,7%, sementara inflasi upah naik menjadi 4,5% secara tahunan, secara signifikan melampaui ekspektasi pasar sebesar 4,1%. Dengan demikian, kekhawatiran Ketua Fed Jerome Powell tentang penurunan tajam pasar tenaga kerja tidak berdasar, yang jelas menguntungkan mata uang Amerika.
● Ingatlah bahwa seminggu sebelumnya, pada tanggal 25 Januari, Bank Sentral Eropa (ECB) mengadakan pertemuan di mana regulator juga mempertahankan suku bunga acuan di 4,50%. Dalam konferensi pers setelah pertemuan tersebut, Presiden ECB Christine Lagarde menahan diri untuk tidak mengomentari kemungkinan waktu pemangkasan suku bunga. Menurutnya, para anggota Dewan Pemerintahan percaya bahwa masih terlalu dini untuk mendiskusikan pelonggaran kebijakan moneter. Namun, banyak pelaku pasar berpikir bahwa tantangan-tantangan ekonomi dapat mendorong ECB untuk memulai proses ini terlebih dahulu. Perbandingan indikator makroekonomi antara Dunia Lama dan Dunia Baru cukup untuk mendukung pandangan ini.
Tingkat pengangguran di zona euro berada di 6,4% dibandingkan dengan 3,7% di AS. PDB Eropa nyaris tidak bergerak dari level negatif resesi -0,1% menjadi 0% di Q4, sementara AS mengalami pertumbuhan +3,3%. Selain itu, inflasi di zona euro mendekati target 2,0%, saat ini di 2,9%, dibandingkan dengan 3,4% di AS. Semua indikator ini dapat mendorong Bank Sentral Eropa untuk mulai melonggarkan kebijakan moneter dalam waktu dekat. Selain itu, Wakil Presiden ECB Francois Villeroy de Galhau baru-baru ini menyatakan bahwa suku bunga dapat diturunkan kapan saja. Banyak pelaku pasar menafsirkan hal ini sebagai sinyal bahwa tren dovish mungkin akan dimulai dalam dua bulan ke depan.
● Namun, para analis di Commerzbank percaya bahwa penurunan suku bunga awal pada bulan Maret atau April mungkin tidak akan terjadi. Mereka mencatat bahwa satu faktor negatif untuk euro tetap ada. Ahli strategi bank ini berpikir bahwa terdapat faksi signifikan dalam Dewan Pemerintahan ECB yang hanya menunggu waktu, untuk kemudian mengambil kesempatan pertama untuk mendukung penurunan suku bunga. "Ini bahkan mungkin terlalu cepat," Commerzbank memperingatkan.
Para ekonom di bank lain, HSBC Inggris, memperkirakan bahwa dollar akan sedikit menguat dalam jangka menengah, terutama terhadap euro dan poundsterling. Hal ini disebabkan oleh kinerja ekonomi AS yang terus membaik dibandingkan dengan banyak negara G10 lainnya, yang memungkinkan Federal Reserve untuk menunda pelonggaran kebijakannya. "Jalur pelonggaran yang tidak terlalu agresif dapat menyebabkan penurunan risk appetite, yang akan mendukung dolar AS," tulis para spesialis HSBC.
● EUR/USD menutup minggu ini di 1.0787. Saat ini, sebesar 30% dari para ahli telah memilih dolar untuk menguat dalam waktu dekat, mengantisipasi penurunan lebih lanjut pada pasangan mata uang ini. Persentase yang sama berpihak pada euro, percaya bahwa pasangan ini setidaknya akan tetap berada di dalam saluran 1.0800-1.0900. Sisanya, sebanyak 40% mengambil sikap netral. Pembacaan indikator pada D1 lebih pasti. Osilator 100% berada di zona merah (meskipun 20% di antaranya menandakan kondisi jenuh jual). Di antara indikator-indikator tren, keseimbangan kekuatannya adalah 85% merah dan 15% hijau. Support terdekat untuk pasangan ini terletak di zona 1.0780, diikuti oleh 1.0725-1.0740, 1.0620-1.0640, 1.0500-1.0515, dan 1.0450. Bulls akan menghadapi resistensi di area 1.0820, 1.0890-1.0925, 1.0985-1.1015, 1.1110-1.1140, dan 1.1230-1.1275.
● Peristiwa-peristiwa penting untuk minggu depan termasuk rilis data aktivitas bisnis (PMI) di sektor jasa AS pada hari Senin, 5 Februari. Keesokan harinya, volume penjualan ritel di zona euro akan diumumkan. Hari Kamis biasanya membawa informasi mengenai jumlah klaim pengangguran awal di Amerika Serikat. Dan menjelang akhir pekan, pada hari Jumat, 9 Februari, data inflasi harga konsumen (CPI) di Jerman, mesin utama ekonomi Eropa, akan dirilis.


GBP/USD: Pasar Tenaga Kerja AS Memberikan Pukulan Terhadap Pound

● Minggu lalu, pada hari Kamis, 1 Februari, Bank of England (BoE), seperti halnya bank-bank sentral di seluruh Inggris dan Atlantik, mempertahankan suku bunga acuannya pada 5,25%. Bank of England tidak membuat perubahan pada kebijakannya dan tidak mengeluarkan pernyataan dovish. Namun, pound mendapat dukungan karena dua anggota Komite Kebijakan Moneter BoE terus memilih kenaikan suku bunga sebesar 25 basis poin. Argumen ini terbukti relatif lemah, terutama karena anggota komite lainnya memilih penurunan suku bunga, sementara mayoritas besar, delapan anggota, mendukung untuk mempertahankan suku bunga tidak berubah.
Para analis terus percaya bahwa ekspektasi berada di sisi mata uang Inggris, berspekulasi bahwa BoE mungkin termasuk yang terakhir menurunkan suku bunga tahun ini. Namun, menurut spesialis Scotiabank, untuk pertumbuhan lebih lanjut dari pasangan GBP/USD, terobosan puncak akhir Desember di 1.2825 diperlukan. Namun, tampaknya tidak ada dasar untuk hal ini saat ini. Selain itu, data yang kuat dari pasar tenaga kerja AS memperkuat dolar dan mencegah pasangan ini untuk tetap berada di dekat batas atas saluran menyamping di 1.2600-1.2800, tempat pasangan ini telah diperdagangkan selama tujuh minggu.
● GBP/USD mengakhiri minggu lalu di 1.2632. Menurut para ekonom di Internationale Nederlanden Groep (ING), dolar yang kuat dapat membuat GBP/USD berada di sekitar kisaran 1.2600-1.2700 pada kuartal pertama tahun 2024. Mengenai perkiraan median analis untuk beberapa hari mendatang, sekitar 35% memilih pasangan ini turun di bawah level support 1.2600, sebanyak 50% untuk kenaikan, dan 15% sisanya lebih memilih untuk mempertahankan netralitas. Berbeda dengan para ahli, indikator tren pada D1 menunjukkan sedikit bias terhadap mata uang Amerika, dengan 60% mengindikasikan penguatan dolar dan penurunan lebih lanjut dari pasangan mata uang ini, dibandingkan dengan 40% yang menunjukkan kenaikannya. Di antara osilator, sebanyak 65% condong ke arah dolar (dengan 10% mengindikasikan kondisi oversold), 10% mendukung pound, dan 25% sisanya memegang posisi netral. Jika pasangan ini bergerak ke selatan, pasangan ini akan menemukan level dan zona support di 1.2595-1.2610, 1.2500-1.2515, 1.2450, 1.2330, 1.2210, dan 1.2070-1.2085. Jika terjadi pergerakan naik, resistance akan ditemui di level 1.2695-1.2725, 1.2785-1.2820, 1.2940, 1.3000, dan 1.3140-1.3150.
● Tidak ada perilisan data makroekonomi yang signifikan terkait ekonomi Inggris yang diantisipasi untuk minggu mendatang.


USD/JPY: BoJ Policy Shift: Dreams or Reality?

● Statistik pasar tenaga kerja AS yang kuat memupuskan harapan para bulls tidak hanya untuk Euro dan Pound, namun juga untuk Yen. Di awal minggu lalu, mata uang Jepang menguat, dan USD/JPY mengalami tren penurunan, menandai level terendah lokal di 145.89 pada hari Kamis, 1 Februari. Penurunan tajam dalam imbal hasil obligasi AS membantu yen. Secara khusus, imbal hasil obligasi AS bertenor 10 tahun turun ke level terendah sejak akhir Desember: 3,9%. Perlu diperhatikan korelasi antara sekuritas AS dan USD/JPY. Jika imbal hasil obligasi AS bertenor 10 tahun turun, yen menguat, dan USD/JPY membentuk tren penurunan. Inilah yang terjadi. Namun, akhir pekan ditandai dengan keuntungan yang jelas untuk mata uang Amerika, dan pasangan ini melonjak lagi, berakhir di 148.35.
● Banyak pelaku pasar terus menaruh harapan pada pengetatan kebijakan moneter oleh Bank of Japan (BoJ).Contohnya, para analis di Canadian Imperial Bank of Commerce (CIBC) memprediksikan bahwa BoJ akan menjauh dari suku bunga negatif di bulan April, dengan perubahan tambahan dalam kebijakan Yield Curve Control (YCC) untuk mendukung yen Jepang di paruh kedua tahun ini."Kami percaya," tulis para ahli strategi CIBC, "bahwa USD/JPY telah mencapai puncaknya dan seharusnya [...] turun ke 144.00 pada kuartal kedua. Setelah itu, kami mengantisipasi bahwa penurunan suku bunga oleh Federal Reserve dan prospek penyesuaian bertahap pada YCC BoJ akan menyebabkan penurunan USD/JPY menjadi 140.00 pada Q3 dan 135.00 pada Q4 2024.
● Penting untuk dicatat bahwa banyak ahli telah mengantisipasi pengetatan kebijakan moneter Bank of Japan (BoJ) pada tahun 2023: sebuah topik yang telah dibahas secara ekstensif dalam diskusi sebelumnya. Namun, hal ini tidak terjadi. Dan mungkin juga tidak akan terjadi sekarang.
Pada bulan Januari, Indeks Harga Konsumen (IHK) di wilayah Tokyo secara tak terduga turun dari 2,4% menjadi 1,6%, dan IHK inti, tidak termasuk harga makanan segar dan energi, turun dari 3,5% menjadi 3,1%. Selain itu, pertumbuhan produksi industri di Jepang pada bulan Desember melambat menjadi 1,8%, dibandingkan dengan perkiraan sebesar 2,4%. Pada basis tahun ke tahun, produksi industri juga menunjukkan perlambatan lebih lanjut: pada bulan Desember, indikator ini -0,7% (tahun ke tahun), sebuah peningkatan dibandingkan dengan periode sebelumnya yang sebesar -1,4% tetapi masih menandai penurunan.
Pelonggaran tekanan inflasi yang signifikan dan perlambatan pertumbuhan ekonomi dapat menyebabkan BoJ tidak akan mengetatkan kebijakannya di masa mendatang, membiarkan tingkat suku bunga di -0,1%. Perkiraan ini juga dikonfirmasi oleh risalah rapat Bank of Japan bulan Desember. Disebutkan bahwa para anggota dewan setuju bahwa "perlu untuk mempertahankan kebijakan longgar dengan sabar."
● Mengenai prospek jangka pendek, hanya 25% ahli yang memperkirakan penguatan lebih lanjut dari Dolar dan kenaikan USD/JPY. Sebaliknya, sebanyak 75% berpihak pada yen, setuju dengan para ekonom CIBC bahwa pasangan mata uang ini telah mencapai puncaknya. Indikator tren dan osilator pada D1 semuanya mengarah ke utara, dengan 100% mengindikasikan momentum kenaikan, meskipun 10% di antaranya berada di zona overbought (jenuh beli). Level support terdekat terletak di zona 147.60, diikuti oleh 146.85-147.15, 146.00, 145.30, 143.40-143.65, 142.20, 141.50, dan 140.25-140.60. Level dan zona resistensi berada di 148.55-148.80, 149.85-150.00, 150.80, dan 151.70-151.90.
● Tidak ada peristiwa atau statistik penting terkait ekonomi Jepang yang diperkirakan akan dirilis dalam minggu ini.


CRYPTOCURRENCIES: Halving – Kesedihan atau Kegembiraan?

● Sepanjang minggu lalu, BTC/USD bergerak dengan support di $42.000 tanpa menunjukkan hasil yang signifikan di kedua arah, menarik perhatian khusus pada statistiknya. Para analis mencatat bahwa volatilitas 12 bulan mata uang kripto pertama ini telah mencapai level terendah dalam 12 tahun terakhir. Indikator ini telah bervariasi secara signifikan selama bertahun-tahun, tetapi secara umum menunjukkan tren penurunan yang jelas selama periode ini. Dari 179% pada bulan Januari 2012, turun menjadi sekitar 45% pada awal tahun ini.
Angka volatilitas yang lebih tinggi menunjukkan variabilitas harga yang signifikan dan menandakan ketidakpastian pasar yang lebih besar. Nilai metrik yang lebih rendah menunjukkan kondisi perdagangan yang jauh lebih stabil. Volatilitas yang menurun dapat berarti lebih banyak pemegang jangka panjang, menurut CryptoQuant. Departemen penelitian di Galaxy Digital memprediksikan bahwa ETF bitcoin spot yang diluncurkan pada bulan Januari akan semakin memperhalus fluktuasi harga. "Sejumlah besar BTC akan disimpan di akun penasihat [investasi]. Mereka tidak tertarik dengan intraday trading," kata para ahli.
Analis di Glassnode juga berbicara tentang investor jangka panjang. Laporan mereka menunjukkan bahwa sebagian besar pemegang BTC masih tidak ingin berpisah dengan koin mereka dan mengikuti strategi hodling untuk mengantisipasi harga spot yang lebih tinggi. Menurut K33 Market Research, volume perdagangan spot bitcoin mencapai "aktivitas tinggi yang berkelanjutan setelah persetujuan ETF." Data dari The Block’s Data Dashboard  menunjukkan bahwa volume bulanan transaksi on-chain di jaringan bitcoin pada bulan Januari berada pada level tertinggi selama beberapa bulan, dengan volume perdagangan untuk bulan Januari melebihi $ 1,11 triliun.
● Mengenai ETF Bitcoin yang diluncurkan pada bulan Januari, situasinya belum menjanjikan seperti yang diharapkan. Menurut beberapa ahli, ini adalah kasus klasik "beli rumor, jual berita". Awalnya, terjadi reli bullish yang mengesankan. Namun, sekarang, karena dana ini telah beroperasi, pelaku pasar mulai aktif mengambil keuntungan.
ETF Grayscale dikonversi dari dana perwalian, dan pada akhir bulan Januari, ETF ini mengalami penarikan dana sebesar $2,2 miliar. Alasannya bukan hanya karena aksi pengambilan keuntungan oleh pemegang saham trust fund pada tahun 2023, tetapi juga karena ketidakpuasan atas biaya manajemen yang tinggi. Grayscale mengenakan biaya sebesar 1,5%, sedangkan reksa dana lain berhasil mempertahankan biaya antara 0,2-0,3%. Di antara para pesaing ETF, BlackRock terus memimpin dengan $2,2 miliar, dengan Fidelity mendekati $2 miliar. WisdomTree berada di peringkat terbawah dengan $6,3 juta. Adapun arus masuk bersih dana sejak peluncuran ETF spot BTC, mencapai $760 juta.
● Selain aksi pengambilan keuntungan, alasan lain yang memberikan tekanan pada pasar adalah para penambang. Halving dijadwalkan pada tanggal 19 April, menyisakan sekitar 2,5 bulan. Jika harga emas digital tidak menunjukkan pertumbuhan yang signifikan selama periode ini, mayoritas penambang akan menghadapi kekurangan likuiditas yang parah. Oleh karena itu, mereka sudah mulai menjual cadangan BTC mereka untuk mengisi likuiditas. Sejak persetujuan ETF spot pada tanggal 10 Januari, mereka telah mengirim rekor 624.000 BTC ke bursa selama enam tahun terakhir, kira-kira senilai $26 miliar. Menurut perkiraan, para penambang masih memiliki sekitar 1,8 juta BTC yang tersisa, senilai $76 miliar. Penjualan cadangan ini berpotensi mendorong harga bitcoin jauh lebih rendah.
● Analis di Matrixport memperkirakan penurunan BTC/USD menjadi $36.000. Mereka percaya bahwa bitcoin mungkin akan naik nilainya, tetapi hanya dengan latar belakang kondisi makroekonomi yang menguntungkan dan peningkatan likuiditas. (Perlu disebutkan bahwa para analis yang sama telah memperkirakan bitcoin akan mencapai $125.000 pada tahun 2024 di bulan Desember).
Chris Burniske, seorang mitra di perusahaan ventura Placeholder, memberikan perkiraan yang lebih pesimis. Ia percaya bahwa harga mata uang kripto terkemuka pertama-tama akan jatuh ke kisaran $30.000-$36.000 dan kemudian kemungkinan akan mencapai titik terendah lokal di sekitar $20.000. "Konsolidasi akan terjadi lebih rendah dari yang diperkirakan kebanyakan orang, karena terlalu banyak variabel (misalnya, spesifikasi pasar kripto, ekonomi makro, adopsi, dan pengembangan produk baru)," sang pakar memperingatkan. Namun, menguji level di sekitar $20.000 akan menjadi "langkah nyata" untuk mencapai level tertinggi sebelumnya, menurutnya. "Perjalanan menuju ke sana akan bergejolak - mungkin akan ada kemunduran. Dan itu akan memakan waktu berbulan-bulan. Seperti biasa, sahabat terbaik Anda adalah kesabaran," Burniske menekankan, menambahkan bahwa penurunan aset lain akan lebih dalam daripada bitcoin.
● Berlawanan dengan Chris Burniske, prediksi dari analis DonAlt tampak jauh lebih optimis. Ia menghibur 56.700 pelanggan YouTube-nya dengan mencatat bahwa bitcoin berhasil menghindari kejatuhan harga total setelah peluncuran ETF Bitcoin. "Emas digital terlihat kuat bahkan setelah harganya turun di bawah $40.000 minggu lalu," katanya. Pakar ini percaya bahwa tidak adanya aksi jual massal merupakan pertanda positif. "Karena alasan ini, saya tidak lagi berada di kubu bears; sekarang, saya bersama bulls," katanya. DonAlt juga menekankan bahwa bitcoin sedang berkonsolidasi dalam tren naik yang kuat dan kemungkinan akan mendapatkan kembali momentum bullish setelah mengatasi resistensi di level $44.000.
Pakar lain, yang dikenal dengan julukan Rekt Capital, percaya bahwa para trader memiliki satu kesempatan terakhir untuk membeli bitcoin dengan harga rendah. Ia menganalisis data historis dan sampai pada kesimpulan berikut:
1. Jika bitcoin tidak menjadi lebih murah dalam dua minggu ke depan, maka harga koin tidak akan turun secara signifikan hingga separuhnya. 2. Kira-kira 60 hari sebelum halving, harga BTC akan naik karena gelombang hype yang mengelilingi peristiwa tersebut. 3. Setelah halving, para spekulan akan terburu-buru menjual mata uang kripto, sehingga bitcoin akan terdepresiasi selama beberapa minggu, dan nilainya bisa turun 20-38%. 4. Kemudian periode akumulasi akan dimulai, berlangsung hingga 150 hari, ditandai dengan tingkat volatilitas harga BTC yang relatif rendah. 5. Setelah itu, fase pertumbuhan parabola pada harga bitcoin akan dimulai, dan harganya akan mencapai titik tertinggi baru sepanjang masa.
● Markus Thielen, Kepala Riset di 10x Research, adalah pendukung Teori Gelombang Elliott, yang menyatakan bahwa harga aset bergerak dalam lima gelombang. Menurut teori ini, gelombang pertama, ketiga, dan kelima adalah "gelombang impuls" yang menggerakkan aset ke arah tren, sedangkan gelombang lainnya adalah "gelombang retracement" korektif. Analis ini percaya bahwa penurunan harga bitcoin baru-baru ini mewakili gelombang keempat, yaitu retracement. Saat ini, gelombang kelima sedang dimulai, yang dapat mendorong harga naik. "Analisis gelombang telah menandai pemulihan ini hingga $52.671 yang berpotensi terjadi pada akhir kuartal pertama 2024," kata Thielen.
Anthony Scaramucci, pendiri dari hedge fund SkyBridge Capital, menunjukkan angka yang sama. "Misalkan harga [pada hari halving] adalah $ 50.000," ia memprediksi. "Kalikan harga BTC ini dengan empat, dan itu akan mencapai level ini [$200.000] dalam 18 bulan ke depan." Sebelumnya, kepala SkyBridge mengklaim bahwa nilai BTC dapat mencapai $ 100.000 setelah halving. Sebagai alasan tambahan untuk reli bullish, ia mengutip penurunan suku bunga Federal Reserve AS.
Mengenai arah jangka panjang, Scaramucci memperkirakan bahwa kapitalisasi pasar bitcoin dapat mencapai setengah dari kapitalisasi pasar emas, yaitu sebesar $14,5 triliun. Oleh karena itu, menurut perhitungannya, harga per koin akan mencapai sekitar $345.000.
● Peter Schiff, Presiden dari Euro Pacific Capital dan penentang keras mata uang kripto pertama, membuat perkiraan jangka panjang yang tidak terduga. Meskipun ia biasanya memprediksikan kehancuran total untuk bitcoin, sekarang ia menyarankan bahwa pada tahun 2031 harga koin dapat mencapai ... $10 juta, meskipun dalam skenario yang sangat hipotetis. Menurutnya, hal ini hanya akan terjadi jika dolar AS mengikuti jejak "mata uang kertas Jerman". Istilah ini secara informal mengacu pada mata uang yang diperkenalkan di Jerman pada awal Perang Dunia I pada tahun 1914 sebagai pengganti mata uang yang didukung emas sebelumnya. Pada awal 1920-an, mata uang kertas terdepresiasi karena hiperinflasi. Pada saat itu, perusahaan membayar upah beberapa kali dalam sehari agar para pekerja dapat melakukan pembelian sebelum harga-harga naik lagi. Jumlah uang beredar tumbuh begitu cepat sehingga negara tidak dapat mencetak uang kertas dengan cukup cepat dan harus meminta bantuan perusahaan swasta. Pecahan terbesar yang diterbitkan adalah uang kertas senilai 100 triliun mark.
Pada kenyataannya, Peter Schiff tidak percaya pada keruntuhan ekonomi dan jatuhnya dolar AS. Dengan demikian, perkiraannya ini dapat dianggap sebagai ejekan terhadap bitcoin. Namun, Robert Kiyosaki, ekonom dan penulis buku terlaris "Rich Dad Poor Dad," tidak memiliki keraguan tentang skenario seperti itu. Ia terus bersikeras bahwa emas, perak, dan bitcoin harus menjadi bagian dari portofolio setiap investor. Ia yakin bahwa harga BTC dapat mencapai $1 juta jika terjadi keruntuhan ekonomi global.
● Pada malam hari tanggal 2 Februari, saat ulasan ini ditulis, ekonomi global belum runtuh, BTC/USD belum mencapai $1 juta atau $10 juta, dan saat ini diperdagangkan di kisaran $43.000. Total kapitalisasi pasar pasar kripto mencapai $1,65 triliun (naik dari $1,61 triliun seminggu yang lalu). Indeks Ketakutan & Keserakahan Kripto telah meningkat menjadi 63 poin (dari 49 poin seminggu yang lalu), bergerak dari zona Netral ke zona Keserakahan.


NordFX Analytical Group

https://nordfx.com/


Pemberitahuan: Materi ini bukan merupakan rekomendasi investasi atau panduan untuk bekerja di pasar keuangan dan dimaksudkan untuk tujuan informasi saja. Perdagangan di pasar keuangan berisiko dan dapat mengakibatkan hilangnya seluruh dana yang disetorkan.
#eurusd #gbpusd #usdjpy #Forex #forex_forecast #signals_forex #cryptocurrency #bitcoin #nordfx

Prakiraan Forex dan Cryptocurrencies Untuk Tanggal 29 Januari – 2 Februari 2024


EUR/USD: Perekonomian AS Memberikan Kejutan

● Dua peristiwa paling penting minggu lalu terjadi pada hari Kamis, 25 Januari. Pada hari ini, Bank Sentral Eropa (ECB) mengadakan pertemuan, dan data PDB awal AS untuk Q4 2023 dipublikasikan.
Seperti yang diharapkan, ECB mempertahankan suku bunga utama tidak berubah pada 4,50%. Regulator juga mempertahankan parameter penting lainnya dalam kebijakan moneternya. Pada konferensi pers setelah pertemuan tersebut, Presiden ECB Christine Lagarde menahan diri untuk mengomentari kemungkinan jadwal penurunan suku bunga. Ia mengulangi pernyataannya sebelumnya, dan mencatat bahwa anggota Dewan Pengurus ECB percaya bahwa terlalu dini untuk membahas pelonggaran kebijakan. Namun, Lagarde menyoroti bahwa pertumbuhan upah sudah menurun dan menambahkan bahwa mereka mengantisipasi penurunan inflasi lebih lanjut sepanjang tahun 2024.
● Secara keseluruhan, acara pertama berlalu tanpa kejutan, berbeda dengan acara kedua. Data awal PDB untuk Q4 2023 yang dirilis oleh Biro Analisis Ekonomi AS menunjukkan perkiraan perlambatan pertumbuhan ekonomi Amerika dibandingkan dengan tingkat yang sangat tinggi pada Q3 (4,9%), mencapai 3,3% secara tahunan. Namun, angka ini jauh di atas perkiraan konsensus pasar, yang mengantisipasi perlambatan lebih besar hingga 2,0%. Dengan demikian, sepanjang tahun 2023, perekonomian negara tumbuh sebesar 2,5% (dibandingkan 1,9% pada tahun 2022). Data tersebut mengkonfirmasi ketahanan perekonomian nasional terhadap siklus kenaikan suku bunga yang paling signifikan sejak tahun 1980an – dibandingkan dengan perlambatan yang diperkirakan, perekonomian justru terus tumbuh pada tingkat di atas tren historis (1,8%).
Hasil yang mengesankan ini merupakan kejutan bagi para pelaku pasar. Zona-zona tersebut terlihat sangat 'luar biasa' dibandingkan dengan kinerja zona mata uang lainnya. Misalnya, PDB Jepang terus merangkak kembali ke tingkat sebelum pandemi COVID-19, dan PDB Zona Euro tampaknya mengalami stagnasi selama beberapa waktu. Hal ini menguntungkan dolar, karena perekonomian yang stabil memungkinkan Federal Reserve untuk menunda dimulainya pelonggaran kebijakan moneter dan mempertahankan tindakan pembatasan untuk jangka waktu yang lebih lama. Menurut kutipan CME futures, kemungkinan penurunan suku bunga di bulan Maret saat ini sebesar 47%, hampir setengah dari perkiraan bulan lalu (sebesar 88%). Banyak ahli percaya bahwa Fed akan mulai secara bertahap mengurangi biaya pinjaman dana federal tidak lebih awal dari pada bulan Mei atau Juni, sambil menunggu tanda-tanda yang mengkonfirmasi keberlanjutan perlambatan inflasi.
Biro Statistik Tenaga Kerja AS juga melaporkan pada tanggal 25 Januari bahwa jumlah klaim pengangguran awal untuk minggu yang berakhir tanggal 20 Januari naik menjadi 214 ribu, melebihi angka dan perkiraan minggu sebelumnya sebesar 200 ribu. Meski mengalami sedikit peningkatan, nilai sebenarnya masih merupakan salah satu level terendah sejak akhir tahun lalu.
● Seperti yang telah disebutkan sebelumnya, situasi ekonomi di Zona Euro tampak jauh lebih buruk, diperburuk oleh aksi militer Rusia di Ukraina dan melemahnya perekonomian China, mitra penting Eropa. Dengan latar belakang ini, ECB mungkin menjadi bank sentral yang paling terburu-buru di antara bank sentral G10 untuk mulai menurunkan suku bunga. Langkah seperti itu akan memberikan tekanan yang kuat pada mata uang bersama Eropa, menempatkan euro pada posisi yang tidak menguntungkan di segmen Carry-trade. Selain itu, keuntungan dolar sebagai mata uang safe-haven tidak boleh diabaikan.
● Indeks dolar DXY mendapat dukungan kuat di level 100.00 pada akhir tahun lalu, rebound atau melambung ke atas, dan telah berkonsolidasi di sekitar 103.00 selama seminggu terakhir, tampaknya 'bertahan' pada rata-rata pergerakan 200 hari. Pelaku pasar sedang menunggu pertemuan Komite Pasar Terbuka Federal (FOMC) Federal Reserve AS, yang dijadwalkan pada hari Rabu, 31 Januari, di tengah data PDB yang kuat dan bukti disinflasi yang meyakinkan. Kemungkinan besar, seperti halnya ECB, tingkat suku bunga akan tetap pada level saat ini (5,50%). Selain itu, pernyataan Ketua Federal Reserve Jerome Powell, serupa dengan pernyataan ECB, diperkirakan akan berhati-hati mengenai jadwal penurunan suku bunga. Namun, nadanya yang lebih mendukung mengenai penurunan inflasi mungkin cukup untuk mengembalikan kepercayaan pasar pada awal pelonggaran kebijakan moneter pada awal bulan Maret. Dalam hal ini, DXY dapat melanjutkan pergerakannya menuju 100,00. Jika tidak, pembaruan puncak bulan Desember di 104.28 tampaknya cukup masuk akal.
● Data pengeluaran konsumsi pribadi di AS dirilis pada akhir minggu kerja, pada hari Jumat, 26 Januari. Indeks Harga Pengeluaran Konsumsi Pribadi Inti (PCE) menunjukkan kenaikan bulanan dari 0,1% menjadi 0,2%, yang sepenuhnya sesuai dengan perkiraan. Secara tahunan, indeks berada pada angka 2,9%, lebih rendah dari nilai sebelumnya (sebesar 3,2%) dan perkiraan (sebesar 3,0%).
Angka-angka ini tidak berdampak signifikan terhadap nilai tukar, dan EUR/USD menutup minggu ini di 1.0854. Saat ini, mayoritas ahli memperkirakan penguatan dolar AS dalam waktu dekat. Di antara mereka, sebanyak 80% memilih apresiasi dolar, 0% memihak euro, dan 20% sisanya memilih posisi netral. Namun, dalam perspektif bulanan, keseimbangan kekuatan antara bullish (merah), bearish (hijau), dan netral (abu-abu) tersebar secara merata: masing-masing sepertiganya. Pembacaan osilator pada jangka waktu D1 mengkonfirmasi perkiraan analis: 100% di antaranya berwarna merah (15% menunjukkan kondisi oversold/jenuh jual). Di antara indikator-indikator tren, keseimbangan kekuatan adalah sebanyak 65% berpihak pada kelompok merah dan sekitar 35% berpihak pada kelompok hijau. Level support terdekat untuk pasangan ini terletak di zona 1.0800-1.0820, diikuti oleh 1.0725-1.0740, 1.0620-1.0640, 1.0500-1.0515, dan 1.0450. Bulls akan menghadapi resistensi di area 1.0905-1.0925, 1.0985-1.1015, 1.1110-1.1140, 1.1230-1.1275, 1.1350, dan 1.1475.
● Pada minggu mendatang, selain pertemuan FOMC dan konferensi pers yang telah disebutkan di atas, kita mengharapkan perilisan data PDB Q4 dari Jerman dan Zona Euro pada hari Selasa, 30 Januari. Pada hari Rabu, kita akan melihat volume penjualan ritel dan data Konsumen. Indeks Harga (CPI) di Jerman, serta kondisi lapangan kerja di sektor swasta AS dari ADP. Pada hari Kamis, 1 Februari, data inflasi (CPI) untuk Zona Euro dan aktivitas bisnis di sektor manufaktur (PMI) AS akan dipublikasikan. Selain itu, pada tanggal 1 dan 2 Februari, kita biasanya akan menerima banyak statistik dari pasar tenaga kerja AS, termasuk tingkat pengangguran dan jumlah lapangan kerja baru yang diciptakan di luar sektor pertanian (Non-Farm Payrolls, NFP).


GBP/USD: Inflasi Terus Mendorong Pound

● Laporan penjualan ritel yang dirilis pada tanggal 19 Januari di Inggris ternyata mengecewakan. Volume penjualan ritel di bulan Desember turun sebesar -3,2% menyusul kenaikan sebesar 1,4% di bulan sebelumnya, sementara analis memperkirakan penurunan -0,5%. Secara tahunan, indikator ini menurun sebesar -2,4% setelah meningkat sebesar 0,2% pada bulan sebelumnya (perkiraan -1,1%). Penjualan tidak termasuk bahan bakar turun sebesar -3,3% bulan ke bulan dan -2,1% tahun ke tahun, dibandingkan perkiraan para ahli masing-masing sebesar -0,6% dan -1,3%.
Namun, meskipun demikian, GBP/USD tidak hanya mempertahankan posisinya dalam saluran lateral enam minggu di level 1.2600-1.2800 tetapi bahkan berusaha untuk berkonsolidasi di paruh atasnya. Para analis percaya bahwa mata uang Inggris terus didukung oleh ekspektasi bahwa Bank of England (BoE) kemungkinan akan menjadi bank terakhir yang menurunkan suku bunganya pada tahun ini.
● Perlu diingat bahwa data inflasi bulan Desember menunjukkan Indeks Harga Konsumen (CPI) di Inggris naik bulan ke bulan dari sebelumnya -0,2% menjadi sebesar 0,4% (perkiraan konsensus adalah 0,2%), dan tahun ke tahun mencapai 4,0% (dibandingkan nilai sebelumnya sebesar 3,9% dan ekspektasi 3,8%). Angka CPI inti tetap pada level sebelumnya yaitu sebesar 5,1% tahun-ke-tahun. Menyusul perilisan laporan ini, yang menunjukkan peningkatan inflasi, Perdana Menteri Inggris Rishi Sunak dengan cepat berusaha meyakinkan pasar. Ia menyatakan, rencana perekonomian pemerintah tetap sehat dan terus berjalan, dengan berhasil menurunkan inflasi dari sebesar 11% menjadi sebesar 4%. Namun, meski ada pernyataan optimis dari Perdana Menteri, banyak pelaku pasar kini lebih yakin bahwa Bank of England akan menunda dimulainya pelonggaran kebijakan moneternya hingga akhir tahun. “Kekhawatiran bahwa proses disinflasi mungkin terhenti mungkin telah meningkat,” tulis ekonom Commerzbank pada saat itu. "Dan pasar kemungkinan akan bertaruh bahwa Bank of England akan merespons dengan tepat dan, oleh karena itu, lebih berhati-hati mengenai waktu penurunan suku bunga pertama."
● Mata uang Inggris juga didukung oleh data awal aktivitas bisnis di negara tersebut, yang dirilis pada hari Rabu, 24 Januari. PMI Manufaktur naik dari sebesar 46.2 menjadi sebesar 47.3, dibandingkan perkiraan sebesar 46.7. Selain itu, PMI Jasa dan PMI Komposit secara kokoh berada di zona pertumbuhan (di atas 50 poin). PMI Jasa meningkat dari sebelumnya 53.4 menjadi sebesar 53.8 (perkiraan sebesar 53.2), dan PMI Komposit naik dari sebelumnya 52.1 menjadi sebesar 52.5 (perkiraan sebesar 52.2). Dari angka-angka ini, pasar menyimpulkan bahwa perekonomian negara tersebut mampu menahan suku bunga tinggi untuk jangka waktu yang lama.
● GBP/USD menutup minggu sebelumnya di level 1.2701. Mengenai perkiraan analis untuk beberapa hari mendatang, sentimen serupa dengan EUR/USD: sebanyak 70% memilih penurunan pasangan ini, hanya sekitar 10% yang mendukung kenaikannya, dan 20% sisanya memilih untuk tetap netral. Prospek jangka panjang dan bulanan lebih ambigu. Di antara indikator tren pada jangka waktu D1, berbeda dengan pendapat para spesialis, terdapat preferensi yang jelas terhadap mata uang Inggris: sebanyak 80% menunjukkan kenaikan pada pasangan, sementara 20% menunjukkan penurunan. Di antara osilator, sebanyak 35% mendukung pound, sekitar 10% mendukung dolar, dan 55% sisanya mempertahankan sikap netral. Jika pasangan ini bergerak ke selatan, level dan zona support di 1.2595-1.2610, 1.2500-1.2515, 1.2450, 1.2330, 1.2210, 1.2070-1.2085 menunggunya. Jika terjadi pergerakan ke atas, pasangan ini akan menghadapi resistensi di level 1.2750-1.2765, 1.2785-1.2820, 1.2940, 1.3000, dan 1.3140-1.3150.
● Selain pertemuan FOMC Federal Reserve AS, kita juga akan mengadakan pertemuan Bank of England pada minggu mendatang. Dijadwalkan pada hari Kamis, 1 Februari, dan menurut perkiraan, BoE juga diperkirakan akan mempertahankan suku bunga pinjaman pada level saat ini sebesar 5,25%. Selain itu, tidak ada peristiwa penting lainnya terkait perekonomian Inggris yang diantisipasi dalam waktu dekat.


USD/JPY: Apakah Pergerakan Menuju 150.00 Berlanjut?

● Indeks Harga Konsumen (CPI) di wilayah Tokyo secara tak terduga turun dari sebelumnya 2,4% menjadi sebesar 1,6% pada bulan Januari, dan angka tersebut tidak termasuk harga pangan dan energi turun dari sebelumnya 3,5% menjadi sebesar 3,1%. Melemahnya tekanan inflasi secara signifikan dapat menyebabkan Bank of Japan (BoJ) menahan diri untuk tidak melakukan pengetatan kebijakan moneter di masa mendatang.
Perkiraan tersebut juga didukung oleh laporan ekonomi bulanan pemerintah Jepang yang diterbitkan pada hari Kamis, 25 Januari. Laporan tersebut menyatakan bahwa dampak gempa kuat di Semenanjung Noto di tengah Honshu, pulau utama Jepang, dapat menurunkan PDB nasional sebesar 0,5%. Perkiraan ini meningkatkan kemungkinan bahwa Bank of Japan akan mempertahankan kebijakan moneter ultra-longgarnya setidaknya hingga pertengahan tahun 2024. Oleh karena itu, segala spekulasi mengenai kenaikan suku bunga pada bulan April dapat diabaikan.
Risalah pertemuan Bank Sentral Jepang bulan Desember memperkuat pandangan ini. Tercatat bahwa para anggota Dewan sepakat bahwa "kebijakan yang akomodatif perlu dipertahankan dengan sabar." Banyak anggota (kutipan lain) "menyatakan bahwa kita perlu mengkonfirmasi siklus inflasi upah yang positif untuk mempertimbangkan isu penghapusan suku bunga negatif dan YCC secara bertahap." "Beberapa anggota mengatakan mereka tidak melihat risiko Bank Sentral terlambat dari jadwal dan dapat menunggu perkembangan negosiasi upah tahunan pada musim semi ini." Dan seterusnya dengan nada yang sama.
● Ekonom MUFG Bank di Jepang percaya bahwa situasi saat ini tidak menghalangi penjualan yen. “Mengingat pandangan kami mengenai penguatan dolar AS dalam waktu dekat dan penurunan data inflasi [di Jepang] yang lebih signifikan dari perkiraan,” tulis mereka, “kami mungkin melihat peningkatan minat terhadap posisi Carry-trade didanai oleh yen, yang akan berkontribusi pada kenaikan lebih lanjut USD/JPY." Ahli strategi dari MUFG berpendapat bahwa pasangan ini akan terus bergerak ke utara, menuju 150.00. Namun, ketika mendekati level tersebut, ancaman intervensi mata uang oleh otoritas keuangan Jepang diperkirakan akan meningkat secara bertahap.
Demi kepentingan yang adil, perlu dicatat bahwa masih ada pihak yang percaya bahwa BoJ akan segera beralih ke kebijakan yang lebih ketat. Misalnya, para ahli di Rabobank Belanda masih berpegang pada perkiraan yang menunjukkan bahwa regulator dapat menaikkan suku bunga pada awal bulan April. “Namun,” para ahli bank tersebut menulis, “semuanya akan bergantung pada data upah yang kuat dari negosiasi musim semi dan bukti perubahan perilaku perusahaan mengenai upah dan harga.” "Perkiraan kami, yang melihat USD/JPY mengakhiri tahun ini di 135.00, mengasumsikan bahwa Bank of Japan akan menaikkan suku bunga tahun ini," lanjut para ekonom Rabobank. Namun, mereka menambahkan bahwa masih terdapat kemungkinan kekecewaan terhadap laju kenaikan suku bunga.
● USD/JPY mencatat puncaknya selama seminggu terakhir di 148.69, berakhir sedikit lebih rendah di 148.11. Dalam perkiraan jangka pendek, sebanyak 30% ahli mengantisipasi penguatan dolar lebih lanjut, sekitar 30% memihak yen, dan 40% sisanya bersikap netral. Mengenai indikator tren dan osilator pada jangka waktu D1, semuanya 100% mengarah ke utara, meskipun 10% di antaranya berada di zona overbought atau jenuh beli. Level support terdekat terletak di zona 146.65-146.85, disusul 146.00, 145.30, 143.40-143.65, 142.20, 141.50, dan 140.25-140.60. Level resistance diposisikan pada 148.55-148.80, 149.85-150.00, 150.80, dan 151.70-151.90.
● Tidak ada peristiwa signifikan terkait perekonomian Jepang yang diantisipasi pada minggu mendatang.


CRYPTOCURRENCIES: Mengapa Bitcoin Jatuh

● Pada tanggal 10 Januari, Komisi Sekuritas dan Bursa AS (SEC) menyetujui sebanyak 11 permohonan dari perusahaan investasi untuk meluncurkan dana yang diperdagangkan di bursa spot (ETF) berdasarkan bitcoin. Dengan latar belakang ini, kuotasi mata uang kripto utama untuk sesaat melonjak ke $47,787, sebuah level yang terakhir terlihat pada musim semi tahun 2022. Namun, alih-alih pertumbuhan yang diharapkan, bitcoin kemudian jatuh dan mencatat nilai minimum lokal $38,540 pada tanggal 23 Januari. Hanya dalam 12 hari, cryptocurrency tersebut kehilangan hampir 20% nilainya. Menurut beberapa pakar, ini adalah kasus klasik skenario "beli rumor, jual berita". Awalnya, terjadi kenaikan signifikan yang dipicu oleh spekulasi tentang peluncuran ETF berbasis bitcoin. Kini setelah dana tersebut beroperasi, pelaku pasar mulai aktif mengambil keuntungan.
● Namun, ada alasan lain atas penurunan ini, yang tercermin dalam angka-angka spesifik. Arus masuk modal ke BTC-ETF, banyak di antaranya diluncurkan oleh pemain besar Wall Street seperti BlackRock, ternyata lebih kecil dari yang diharapkan. Tampaknya para investor kecewa dengan cryptocurrency. Menurut CoinShares, 10 dana baru telah mengumpulkan $4.7 miliar pada akhir Selasa. Sementara itu, $3,4 miliar mengalir dari perwalian Grayscale, yang dianggap sebagai pemegang bitcoin terbesar di dunia dan kini juga telah diubah menjadi BTC-ETF. Logikanya, sebagian besar dana kemungkinan besar baru saja berpindah dari investor Grayscale ke 10 dana baru dengan biaya lebih rendah. Jika hal ini terjadi, maka arus masuk investasi baru bersih hanya sebesar $1,3 miliar. Terlebih lagi, dalam beberapa hari terakhir, hal ini telah menghasilkan arus keluar bersih sebesar $25 juta.
Penting juga untuk dicatat bahwa sejak persetujuan BTC-ETF, bersama dengan spekulan jangka pendek dan investor Grayscale, aksi jual telah dipengaruhi oleh manajer kebangkrutan bursa kripto FTX dan terutama oleh para penambang. Bersama-sama, mereka telah mengeluarkan koin senilai $20 miliar ke pasar, yang sebagian besar milik para penambang. Mereka sangat prihatin dengan meningkatnya kesulitan komputasi dan halving di bulan April, yang akan memaksa banyak dari mereka gulung tikar. Hasilnya, sejak tanggal 10 Januari, para penambang telah mengirimkan rekor 355,000 BTC senilai $15 miliar ke bursa kripto, tertinggi dalam enam tahun. Dalam keadaan ini, permintaan untuk ETF bitcoin spot sebesar $4,7 miliar (atau secara realistis $1,3 miliar) tampaknya tidak terlalu besar dan tidak mampu mengkompensasi arus keluar dana yang diakibatkannya. Oleh karena itu, kita menyaksikan penurunan harga aset digital utama yang begitu signifikan.
Selain bitcoin, altcoin utama, termasuk Ethereum (ETH), Solana (SOL), Cardano (ADA), Avalanche (AVAX), Dogecoin (DOGE), Binance Coin (BNB), dan lainnya, juga mengalami kerugian. Analis percaya bahwa perbaikan di pasar saham juga memberikan tekanan tambahan pada mata uang kripto – selama tiga minggu terakhir, baik indeks Amerika dan Eropa telah menunjukkan pertumbuhan.
● Peter Schiff, presiden Euro Pacific Capital, tidak melewatkan kesempatan untuk menyombongkan diri atas pembeli saham ETF bitcoin. Ia percaya bahwa persetujuan dana ini tidak menciptakan permintaan baru terhadap cryptocurrency. Menurut pemodal, para investor yang sebelumnya membeli cryptocurrency di pasar spot atau berinvestasi di saham perusahaan pertambangan dan Coinbase kini hanya mengalihkan investasi mereka ke ETF. “Menggeser kursi geladak tidak akan menyelamatkan kapal dari tenggelam,” prediksi pendukung emas fisik ini.
Schiff berpendapat bahwa nasib apra investor pada produk spot akan serupa dengan mereka yang berinvestasi di ETF BITO berjangka, yang diluncurkan pada musim gugur 2021. Saat ini, saham dana ini diperdagangkan dengan diskon sebesar 50%, menyiratkan bahwa bitcoin juga  diperkirakan akan turun menjadi sekitar $25,000. Sejak tanggal 10 Januari 2024, harga saham BTC-ETF telah turun sebesar 20% atau lebih dari puncaknya. Saham FBTC paling terkena dampaknya, dengan penurunan nilainya sebesar 32% dalam dua minggu. “Saya pikir VanEck harus mengubah ticker ETF-nya dari HODL menjadi GTFO [dari 'hold' atau yang menahan menjadi 'get the heck out' atau yang berarti keluar],” komentar Schiff dengan sinis tentang situasi tersebut.
● Caroline Mauron, kepala OrBit Markets, mengatakan kepada Bloomberg bahwa jika bitcoin gagal untuk segera memantapkan dirinya di atas $40,000, hal itu dapat memicu likuidasi besar-besaran posisi di pasar berjangka, disertai dengan arus keluar modal yang panik dari dunia kripto.
Seorang analis yang menggunakan nama samaran Ali mengilustrasikan pola harga dari dua siklus terakhir dan, seperti Caroline Mauron, menyarankan penurunan lebih lanjut dalam nilai koin. Pakar mencatat bahwa dalam reli sebelumnya, bitcoin mengikuti pola yang konsisten: pertama mencapai level Fibonacci 78.6% dan kemudian terkoreksi hingga 50%. Jadi, menurut model ini, penurunan pasangan BTC/USD ke $32.700 (50%) tidak menutup kemungkinan.
Trader Mikeystrades juga mengizinkan penurunan hingga $31.000 dan menyarankan agar tidak membuka posisi buy. “Simpan uang Anda sampai pasar mulai menunjukkan kekuatan bullish dan mengikuti aliran pesanan,” saran pakar tersebut.
Seorang trader kripto yang dikenal sebagai EliZ memperkirakan penurunan harga bitcoin menjadi $30,000. “Saya memperkirakan distribusi bearish dalam dua hingga tiga bulan ke depan, namun paruh kedua tahun 2024 akan benar-benar bullish. Titik-titik stop ini diperlukan untuk menjaga pasar tetap sehat,” ujarnya.
● Michael Van De Poppe, pendiri dari MN Trading, memiliki pandangan berbeda. ia menekankan bahwa bitcoin telah mengumpulkan likuiditas dan mendekati titik terendah lokal. "Beli pada harga terendah. Bitcoin di bawah $40.000 adalah sebuah peluang," desak sang analis. Yann Allemann, salah satu pendiri Glassnode, percaya bahwa reli bullish di pasar bitcoin akan dimulai pada paruh pertama tahun 2024, dengan nilai koin meningkat menjadi $120.000 pada awal bulan Juli. Perkiraan ini didasarkan pada dinamika perubahan nilai aset di masa lalu setelah munculnya pola bullish flag pada grafik.
● Memang benar, skenario negatif tidak boleh diabaikan. Namun, penting untuk mempertimbangkan bahwa tekanan saat ini sebagian besar disebabkan oleh faktor sementara, sementara tren jangka panjang terus mendukung emas digital. Misalnya, sejak musim gugur tahun 2021, terjadi peningkatan proporsi koin yang tidak aktif selama lebih dari setahun. Indikator ini kini menunjukkan rekor sebesar 70%. Semakin banyak orang yang mempercayai bitcoin sebagai alat untuk perlindungan dan tabungan inflasi. Jumlah pengguna cryptocurrency telah mencapai lebih dari setengah miliar orang, atau sekitar 6% dari populasi bumi. Menurut data terkini, jumlah pemegang Ethereum telah meningkat dari 89 juta menjadi 124 juta, sementara jumlah pemilik bitcoin pada akhir tahun meningkat dari 222 juta menjadi 296 juta orang.
Penerimaan jenis aset baru ini juga semakin meningkat di kalangan perwakilan modal besar. Pekan lalu, Morgan Stanley menerbitkan dokumen berjudul "Digital (De)Dolarization?", yang ditulis oleh COO bank investasi Andrew Peel. Menurut penulisnya, terdapat perubahan yang jelas untuk mengurangi ketergantungan pada dolar, sekaligus memicu minat terhadap mata uang digital seperti bitcoin, stablecoin, dan CBDC. Peel menulis bahwa lonjakan minat terhadap aset-aset ini baru-baru ini dapat mengubah lanskap mata uang secara signifikan. Menurut survei dari Sygnum Bank baru-baru ini, lebih dari 80% investor institusi percaya bahwa cryptocurrency telah memainkan peran penting dalam industri keuangan global.
● Pada malam tanggal 26 Januari, ketika ulasan ini ditulis, BTC/USD diperdagangkan di sekitar $42,000. Total kapitalisasi pasar pasar kripto mencapai $1,61 triliun, turun dari $1,64 triliun pada minggu lalu. Indeks Ketakutan & Keserakahan Bitcoin tetap berada di zona Netral pada 49 poin, sedikit turun dari 51 pada minggu sebelumnya.


NordFX Analytical Group

https://nordfx.com/

Pemberitahuan: Materi ini bukan merupakan rekomendasi investasi atau panduan untuk bekerja di pasar keuangan dan dimaksudkan untuk tujuan informasi saja. Perdagangan di pasar keuangan berisiko dan dapat mengakibatkan hilangnya seluruh dana yang disetorkan.

#eurusd #gbpusd #usdjpy #Forex #forex_forecast #signals_forex #cryptocurrency #bitcoin #nordfx

Prakiraan Forex dan Cryptocurrencies untuk Tanggal 22 - 26 Januari 2024


EUR/USD: Alasan Dibalik Penguatan Dolar

● Seminggu terakhir ini sangat jarang terjadi suatu peristiwa dalam hal statistik makroekonomi. Akibatnya, sentimen pelaku pasar sangat bergantung pada pernyataan yang dibuat pada Forum Ekonomi Dunia (World Economic Forum - WEF) di Davos. Perlu dicatat bahwa acara ini, yang diadakan setiap tahun di sebuah resor ski di Swiss, mengumpulkan perwakilan elit global dari lebih dari 120 negara. Di sana, di tengah gemerlap salju sebening kristal yang berkilauan di bawah sinar matahari, para pemain kekuatan dunia mendiskusikan isu-isu ekonomi dan politik internasional. Tahun ini, forum edisi ke-54 berlangsung dari tanggal 15 hingga 19 Januari.
● Berbicara di Forum Ekonomi Dunia pada tanggal 16 Januari, Presiden Bank Sentral Eropa, Christine Lagarde, menyatakan keyakinannya bahwa inflasi akan mencapai tingkat target 2,0%. Pernyataan ini tidak menimbulkan keraguan, karena Indeks Harga Konsumen (CPI) di Zona Euro menunjukkan penurunan yang stabil. Dari level 10,6% di akhir tahun 2022, kini CPI turun menjadi 2,9%. Isabel Schnabel, anggota Dewan Eksekutif ECB, tidak menutup kemungkinan akan terjadinya soft landing perekonomian Eropa dan kembalinya target tingkat inflasi pada akhir tahun 2024.
Menurut survei Reuters terhadap para ekonom terkemuka mengenai kebijakan moneter ECB di masa depan, mayoritas memperkirakan regulator akan menurunkan suku bunga pada awal kuartal kedua, dengan sebanyak 45% responden percaya bahwa keputusan ini akan diambil pada pertemuan bulan Juni.
● Di sisi lain, inflasi di Amerika Serikat belum mampu melampaui angka 3,0% sejak bulan Juli 2023. Angka yang dipublikasikan pada tanggal 11 Januari menunjukkan Indeks Harga Konsumen (CPI) tahunan meningkat sebesar 3,4%, berada di atas perkiraan konsensus sebesar 3,2% dan nilai sebelumnya sebesar 3,1%. Secara bulanan, inflasi konsumen juga meningkat, tercatat sebesar 0,3% dibandingkan perkiraan 0,2% dan nilai sebelumnya sebesar 0,1%.
Mengingat hal ini, dan mengingat perekonomian AS tampak cukup stabil, kemungkinan Federal Reserve menurunkan suku bunga pada bulan Maret mulai berkurang. Pergeseran sentimen ini menyebabkan sedikit penguatan pada dolar, menggerakkan EUR/USD dari kisaran 1.0900-1.1000 ke zona 1.0845-1.0900. Selain itu, lemahnya kinerja pasar saham Asia memberikan tekanan pada mata uang Eropa.
● Menurut ekonom di Bank Belanda, Rabobank, posisi buy euro mungkin menghadapi tantangan lebih lanjut. Hal ini bisa terjadi jika Donald Trump melanjutkan pergerakannya menuju kemungkinan masa jabatan kedua di Gedung Putih. “Meskipun Undang-Undang Pengurangan Inflasi yang dicanangkan Presiden Biden berarti bahwa empat tahun terakhir tidak selalu mudah bagi Eropa, sikap Trump terhadap NATO, Ukraina, dan kemungkinan perubahan iklim dapat berdampak buruk bagi Eropa dan meningkatkan daya tarik dolar AS sebagai aset yang aman,” tulis para ahli Rabobank. "Berdasarkan hal ini, kami melihat kemungkinan dari EUR/USD jatuh ke 1.0500 dalam perspektif tiga bulan."
● EUR/USD ditutup minggu lalu di 1.0897. Saat ini, mayoritas ahli memperkirakan kenaikan dolar AS dalam waktu dekat. Sebanyak 60% mendukung penguatan dolar, 20% mendukung euro, dan 20% sisanya mengambil sikap netral. Pembacaan osilator pada grafik D1 mengkonfirmasi perkiraan analis: sebanyak 80% berwarna merah, menunjukkan tren bearish, dan 20% berwarna abu-abu netral. Di antara indikator tren, terdapat pembagian 50/50 antara sinyal merah (bearish) dan hijau (bullish).
Level support terdekat untuk pasangan ini terletak di zona 1.0845-1.0865, diikuti oleh 1.0725-1.0740, 1.0620-1.0640, 1.0500-1.0515, dan 1.0450. Pada sisi atas, kenaikan akan menghadapi resistensi di level 1.0905-1.0925, 1.0985-1.1015, 1.1110-1.1140, 1.1230-1.1275, 1.1350, dan 1.1475.
● Berbeda dengan minggu sebelumnya, minggu mendatang menjanjikan akan lebih banyak acara. Pada hari Selasa, 23 Januari, kita akan melihat publikasi Survei Pinjaman Bank Zona Euro. Pada hari Rabu, 24 Januari, akan membawa banyak sekali statistik awal mengenai aktivitas bisnis (PPI) di berbagai sektor perekonomian Jerman, Zona Euro, dan AS. Acara utama pada hari Kamis, 25 Januari, tidak diragukan lagi adalah pertemuan Bank Sentral Eropa, di mana keputusan mengenai tingkat suku bunga akan diambil. Diperkirakan akan tetap pada level saat ini yaitu 4,50%. Oleh karena itu para investor akan mencermati apa yang dikatakan para pemimpin ECB pada konferensi pers berikutnya. Sebagai referensi, pertemuan FOMC Federal Reserve dijadwalkan pada tanggal 31 Januari. Selain itu, pada tanggal 25 Januari, kita akan mempelajari data PDB dan pengangguran di Amerika Serikat, dan keesokan harinya, data pengeluaran konsumsi pribadi penduduk Amerika Serikat negara akan dirilis.


GBP/USD: Inflasi Tinggi Menghasilkan Suku Bunga Tinggi dan Pound Yang Menguat

● Berbeda dengan Amerika Serikat dan Zona Euro, terdapat sejumlah besar statistik penting yang dirilis pada minggu lalu mengenai keadaan perekonomian Inggris. Pada hari Rabu, 17 Januari, para trader fokus pada data inflasi bulan Desember. Data mengungkapkan bahwa Indeks Harga Konsumen (CPI) di Inggris naik dari -0,2% menjadi 0,4% bulan ke bulan (berlawanan dengan perkiraan konsensus sebesar 0,2%) dan mencapai 4,0% tahun ke tahun (dibandingkan dengan perkiraan nilai sebelumnya sebesar 3,9% dan ekspektasi sebesar 3,8%). CPI inti tetap pada level sebelumnya yaitu 5,1% tahun-ke-tahun.
Menyusul publikasi laporan yang menunjukkan pertumbuhan inflasi, Perdana Menteri Inggris Rishi Sunak bergerak cepat untuk meyakinkan pasar. Ia menyatakan, rencana perekonomian pemerintah tetap tepat dan terus berjalan, berhasil menurunkan inflasi dari sebesar 11% menjadi 4%. Sunak juga mencatat bahwa upah di negara tersebut telah tumbuh lebih cepat dibandingkan harga selama lima bulan, menunjukkan bahwa tren melemahnya tekanan inflasi akan terus berlanjut.
● Terlepas dari pernyataan optimis tersebut, banyak pelaku pasar yang meyakini bahwa Bank of England (BoE) akan menunda dimulainya pelonggaran kebijakan moneter hingga akhir tahun. “Kekhawatiran bahwa proses disinflasi mungkin melambat kemungkinan besar semakin meningkat akibat data inflasi terbaru,” tulis ekonom di Commerzbank. "Pasar mungkin akan bertaruh pada Bank of England yang akan merespons dengan tepat dan, oleh karena itu, lebih berhati-hati mengenai penurunan suku bunga pertama."
Jelasnya, jika BoE tidak terburu-buru melonggarkan kebijakan moneternya, hal ini akan menciptakan kondisi ideal bagi penguatan pound Inggris dalam jangka panjang. Prospek ini telah memungkinkan pasangan GBP/USD untuk memantul dari batas bawah saluran lima minggunya di 1.2596 pada tanggal 17 Januari, naik ke titik tengah saluran di 1.2714.
● Sangat mungkin bahwa GBP/USD akan melanjutkan tren kenaikannya, namun hal ini terhambat oleh lemahnya data penjualan ritel di Inggris, yang diterbitkan pada akhir minggu kerja pada hari Jumat, 19 Januari. Data menunjukkan penurunan indikator ini sebesar 4,6%, dari +1,4% di bulan November menjadi -3,2% di bulan Desember (dibandingkan perkiraan -0,5%). Jika Indeks Manajer Pembelian dan indikator aktivitas bisnis mendatang, yang akan dirilis pada tanggal 24 Januari, memberikan gambaran serupa, hal ini dapat memberikan tekanan yang lebih besar pada pound. Bank of England mungkin khawatir bahwa kebijakan moneter yang ketat dapat memperlambat perekonomian secara berlebihan dan mungkin mempertimbangkan untuk melakukan pelonggaran. Menurut analis di ING (Internationale Nederlanden Groep), penurunan suku bunga utama sebesar 100 basis poin dapat menyebabkan GBP/USD jatuh ke zona 1.2300 dalam jangka waktu satu hingga tiga bulan.
Analis dari ING juga percaya bahwa pengumuman anggaran Inggris pada tanggal 6 Maret akan berdampak signifikan terhadap pound, dengan agenda pemotongan pajak. “Tidak seperti pada bulan September 2022,” tulis para ahli, “kami yakin ini akan menjadi pemotongan pajak yang nyata, yang dibiayai oleh pengurangan biaya pembayaran utang. Hal ini dapat menambah 0,2-0,3% PDB Inggris tahun ini dan menghasilkan Bank of Inggris mempertahankan suku bunga yang lebih tinggi untuk jangka waktu yang lebih lama."
● GBP/USD mengakhiri minggu lalu di 1.2703. Dalam beberapa hari ke depan, sebanyak 65% mendukung penurunan pasangan mata uang ini, 25% mendukung kenaikan pasangan mata uang ini, dan 10% memilih untuk tetap netral. Bertentangan dengan pendapat para spesialis, indikator tren pada D1 menunjukkan preferensi terhadap mata uang Inggris: 75% menunjukkan kenaikan pada pasangan, sementara 25% menunjukkan penurunan. Di antara osilator, 25% mendukung pound, proporsi yang sama (25%) mendukung dolar, dan 50% memegang posisi netral. Jika pasangan ini bergerak ke selatan, maka akan menemui level dan zona support di 1.2650, 1.2595-1.2610, 1.2500-1.2515, 1.2450, 1.2330, 1.2210, 1.2070-1.2085. Jika terjadi pergerakan ke atas, pasangan ini akan menemui resistensi di level 1.2720, 1.2785-1.2820, 1.2940, 1.3000, dan 1.3140-1.3150.
● Tidak ada peristiwa penting terkait perekonomian Inggris yang diantisipasi pada minggu mendatang, selain peristiwa yang telah disebutkan sebelumnya. Pertemuan Bank of England berikutnya dijadwalkan pada hari Kamis, 1 Februari.


USD/JPY: 'Misi Bulan' Berlanjut

● Menurut data yang diterbitkan oleh Biro Statistik Jepang pada hari Jumat, 19 Januari, Indeks Harga Konsumen Nasional (CPI) Jepang untuk bulan Desember adalah 2,6% tahun-ke-tahun, dibandingkan dengan 2,8% pada bulan November. CPI Nasional, tidak termasuk makanan segar, sebesar 2,3% tahun ke tahun di bulan Desember, turun dari 2,5% di bulan sebelumnya.
Mengingat inflasi sudah menurun, timbul pertanyaan: mengapa menaikkan suku bunga? Jawaban logisnya: tidak perlu. Inilah sebabnya perkiraan konsensus pasar menunjukkan bahwa Bank of Japan (BoJ) akan mempertahankan suku bunga tidak berubah pada pertemuannya pada hari Selasa, 23 Januari, dan mempertahankannya pada level negatif -0,1%. (Perlu diingat bahwa terakhir kali regulator mengubah suku bunga adalah delapan tahun yang lalu, pada bulan Januari 2016, ketika suku bunga diturunkan sebesar 200 basis poin.)
● Seperti biasa, Menteri Keuangan Jepang Shunichi Suzuki kembali melakukan intervensi verbal pada hari Jumat, dan seperti biasa, ia tidak mengatakan hal baru. "Kami memantau dengan cermat pergerakan mata uang", "Pergerakan pasar valas ditentukan oleh berbagai faktor", "penting bagi mata uang untuk bergerak secara stabil, mencerminkan indikator fundamental": ini adalah pernyataan yang telah sering didengar oleh para pelaku pasar. Mereka tidak lagi percaya bahwa otoritas keuangan negara akan beralih dari persuasi ke tindakan nyata. Akibatnya, yen terus melemah dan USD/JPY terus bergerak naik. (Menariknya, hal ini selaras dengan analisis gelombang yang kami berikan pada dua minggu lalu.)
● Tertinggi pada minggu lalu untuk USD/JPY tercatat di 148.80, dengan penutupan minggu ini mendekati level tersebut di 148.14. Dalam waktu dekat, sebanyak 50% ahli mengantisipasi penguatan dolar lebih lanjut, 30% berpihak pada yen, dan 20% bersikap netral. Adapun indikator tren dan osilator pada D1, semuanya 100% mengarah ke utara, meskipun seperempat dari osilator tersebut berada di zona overbought atau jenuh beli. Level support terdekat terletak di area 147.65, disusul 146.90-147.15, 146.00, 145.30, 143.40-143.65, 142.20, 141.50, dan 140.25-140.60. Level resistance ditetapkan pada area dan zona berikut: 148.50-148.80, 149.85-150.00, 150.80, dan 151.70-151.90.
● Selain pertemuan Bank of Japan, peristiwa penting lainnya terkait perekonomian Jepang yang perlu diperhatikan pada minggu mendatang adalah publikasi data Indeks Harga Konsumen (CPI) wilayah Tokyo yang dijadwalkan pada hari Jumat, 26 Januari.


CRYPTOCURRENCIES: Banyak Prediksi, Hasil Yang Tak Pasti

● Pekan lalu, saga peraturan yang telah lama ditunggu-tunggu akhirnya berakhir: seperti yang diharapkan, pada tanggal 10 Januari, Komisi Sekuritas dan Bursa AS (SEC) menyetujui 11 permohonan dari perusahaan investasi untuk meluncurkan dana yang diperdagangkan di bursa spot (ETF) berdasarkan bitcoin. Berita ini awalnya menyebabkan lonjakan harga bitcoin menjadi sekitar $49,000. Namun, cryptocurrency kemudian terdepresiasi sekitar 15%, jatuh menjadi $41,400. Para ahli menyebut kondisi overbought (jenuh beli) atau yang disebut dengan “market overheating” sebagai penyebab utama penurunan ini. Seperti yang dilaporkan Cointelegraph, keputusan positif SEC sudah diperhitungkan dalam harga pasar. Pada tahun 2023, bitcoin telah tumbuh 2,5 kali lipat, dengan sebagian besar pertumbuhan ini terjadi pada musim gugur ketika persetujuan ETF hampir tidak dapat dihindari. Banyak trader dan investor, terutama spekulan jangka pendek, memutuskan untuk mengunci keuntungan daripada membeli aset yang kini lebih mahal. Ini adalah contoh klasik dari pepatah pasar, “Beli berdasarkan rumor (ekspektasi), jual berdasarkan fakta.”
● Jatuhnya harga ini tidak bisa dikatakan tidak terduga. Menjelang keputusan SEC, beberapa analis memperkirakan akan terjadi penurunan. Misalnya, para ahli di CryptoQuant berbicara tentang potensi penurunan harga menjadi $32,000. Perkiraan lain menyebutkan level dukungan di $42,000 dan $40,000. “Bitcoin gagal menembus level $50.000,” tulis analis di Swissblock. “Pertanyaannya muncul apakah mata uang kripto terkemuka ini dapat memperoleh kembali momentum yang telah hilang.”
● Ulasan kami sebelumnya bertajuk “Hari H Telah Tiba. Apa Selanjutnya?”. Lebih dari seminggu telah berlalu sejak persetujuan ETF Bitcoin, namun dilihat dari grafik BTC/USD, pasar masih belum memutuskan jawaban atas pertanyaan ini. Menurut Michael Van De Poppe, kepala MN Trading Consultancy, harga terjebak di antara beberapa level. Ia percaya bahwa resistensi terletak di $46,000, tetapi bitcoin dapat menguji dukungan di kisaran antara $37,000 dan $40,000. Kenyataannya, selama hampir seminggu terakhir, mata uang kripto utama bergerak dalam saluran sideways yang sempit: antara $42,000 dan $43,500. Namun, pada tanggal 18-19 Januari, bitcoin mengalami serangan beruang lainnya, mencatat harga minimum lokal di $40,280.
● Mengevaluasi dampak peluncuran ETF bitcoin spot akan memerlukan beberapa waktu. Data yang sesuai untuk analisis diperkirakan akan terkumpul sekitar pertengahan bulan Februari. Namun, seperti dicatat oleh Cointelegraph, dana ini telah menarik lebih dari $1,25 miliar. Pada hari pertama saja, volume perdagangan instrumen pasar keuangan baru ini mencapai $4,6 miliar.
Andrew Peel, Kepala Aset Digital di bank investasi Morgan Stanley, menunjukkan bahwa aliran dana mingguan ke produk-produk baru ini sudah melebihi miliaran dolar. Ia percaya bahwa peluncuran ETF bitcoin spot dapat mempercepat proses de-dolarisasi ekonomi global secara signifikan. Dirinya dikutip mengatakan, "Meskipun inovasi-inovasi ini masih dalam tahap awal, inovasi-inovasi ini membuka peluang untuk menantang hegemoni dolar. Investor makro harus mempertimbangkan bagaimana aset-aset digital ini, dengan karakteristik unik dan adopsi yang terus meningkat, dapat mengubah dinamika masa depan dolar." Andrew Peel mengingatkan kita bahwa popularitas BTC terus meningkat selama 15 tahun terakhir, dengan lebih dari 106 juta orang di seluruh dunia kini memiliki mata uang kripto pertama. Sementara itu, Michael Van De Poppe berpendapat bahwa peristiwa tanggal 10 Januari akan mengubah kehidupan banyak orang di seluruh dunia. Namun, ia memperingatkan bahwa "ini akan menjadi siklus 'mudah' terakhir untuk bitcoin dan mata uang kripto" dan "akan memakan waktu lebih lama dari sebelumnya."
● Dampak dari ETF bitcoin yang baru diluncurkan terhadap tatanan global juga telah menjadi topik diskusi di antara banyak influencer di puncak piramida kekuasaan, yang menggarisbawahi pentingnya peristiwa ini. Misalnya, Elizabeth Warren, anggota Komite Perbankan Senat AS, mengkritik keputusan SEC, menyatakan kekhawatiran bahwa hal tersebut dapat merugikan sistem keuangan dan investor yang ada. Sebaliknya, Kristalina Georgieva, Direktur Pelaksana Dana Moneter Internasional (IMF), berpendapat berbeda. Ia percaya bahwa mata uang kripto adalah sebuah kelas aset, bukan uang, dan sangat penting untuk membedakan hal ini. Oleh karena itu, menurutnya, bitcoin tidak akan mampu menggantikan dolar AS. Selain itu, pimpinan IMF tidak setuju dengan mereka yang memperkirakan bahwa ETF bitcoin akan berkontribusi pada adopsi massal mata uang kripto pertama.
● Harga Bitcoin diproyeksikan mencapai $100.000 - $150.000 pada akhir tahun 2024 dan $500.000 dalam lima tahun ke depan, menurut Tom Lee, salah satu pendiri perusahaan analitik Fundstrat, dalam sebuah wawancara dengan CNBC. “Dalam lima tahun ke depan, pasokan akan terbatas, tetapi dengan persetujuan ETF bitcoin spot, kami memiliki potensi permintaan yang besar, jadi saya pikir sekitar $500,000 cukup dapat dicapai dalam lima tahun,” kata pakar tersebut. Ia juga menyoroti halving yang akan terjadi pada musim semi 2024 sebagai faktor pertumbuhan tambahan.
CEO dari ARK Invest Cathy Wood, yang juga berbicara di CNBC, memperkirakan skenario bullish di mana mata uang kripto pertama dapat mencapai $1,5 juta pada tahun 2030. Analis perusahaannya menghitung bahwa bahkan dalam skenario bearish, harga emas digital tersebut akan tumbuh setidaknya sebesar $258,500.
Perkiraan lain diberikan oleh Anthony Scaramucci, pendiri dari SkyBridge Capital dan mantan Direktur Komunikasi Gedung Putih. “Jika bitcoin bernilai $45.000 selama halving, maka pada pertengahan hingga akhir tahun 2025, nilainya akan menjadi $170.000. Berapapun harga bitcoin pada hari halving di bulan April, kalikan dengan empat, dan akan mencapai nilai tersebut dalam 18 bulan ke depan,” kata pendiri SkyBridge di Davos, menjelang Forum Ekonomi Dunia.
● Sangat menarik untuk melihat bagaimana chatbot AI yang berbeda memberikan prediksi yang bervariasi untuk harga bitcoin pada tanggal 31 Desember 2024. Claude Instant dari Anthropic memperkirakan $85,000, sementara Pi dari Inflection memperkirakan kenaikan menjadi $75,000. Bard dari Gemini memperkirakan bahwa harga BTC akan melebihi $90,000 pada tanggal tersebut, meskipun ia memperingatkan bahwa hambatan ekonomi yang tidak terduga dapat membatasi puncaknya menjadi sekitar $70,000. ChatGPT-3.5 dari OpenAI melihat kisaran harga $75.000 hingga $85.000 sebagai hal yang masuk akal tetapi tidak dijamin. Perkiraan yang lebih konservatif dari ChatGPT-4 menunjukkan kisaran $40.000 hingga $60.000, dengan mempertimbangkan potensi fluktuasi pasar dan kehati-hatian investor, namun tidak menutup kemungkinan kenaikan hingga $80.000. Terakhir, Bing AI dari Co-Pilot creative memperkirakan harga sekitar $75.000, berdasarkan informasi yang dikumpulkan.
Prediksi yang beragam dari sistem AI ini mencerminkan ketidakpastian dan kompleksitas yang melekat dalam perkiraan harga mata uang kripto, menyoroti berbagai faktor yang dapat mempengaruhi dinamika pasar selama beberapa tahun ke depan.
● Pada malam tanggal 19 Januari, BTC/USD diperdagangkan di sekitar $41,625. Total kapitalisasi pasar pasar mata uang kripto mencapai $1,64 triliun, turun dari $1,70 triliun pada minggu sebelumnya. Indeks Ketakutan & Keserakahan Bitcoin, ukuran sentimen pasar, telah turun dari 71 menjadi 51 poin selama seminggu, berpindah dari zona 'Keserakahan' ke zona 'Netral'. Pergeseran ini menunjukkan perubahan sentimen investor, yang mencerminkan pendekatan yang lebih hati-hati di pasar mata uang kripto.
● Sebagai kesimpulan mengenai spekulasi pasar yang berkembang tentang peluncuran ETF spot di Ethereum dalam waktu dekat, dalam ulasan kami sebelumnya, kami mengutip pernyataan Ketua SEC Gary Gensler, yang mengklarifikasi bahwa keputusan positif regulator berlaku secara eksklusif untuk produk yang diperdagangkan di bursa berdasarkan bitcoin. Menurut Gensler, keputusan ini "tidak menandakan kesiapan untuk menyetujui standar pencatatan aset kripto yang dianggap sebagai sekuritas." Penting untuk dicatat bahwa regulator masih hanya mengklasifikasikan bitcoin sebagai komoditas, sementara “sebagian besar aset kripto dipandang sebagai kontrak investasi (yaitu sekuritas).”
Kini, analis dari bank investasi TD Cowen telah mengkonfirmasi pesimisme mengenai ETH-ETF. Berdasarkan informasi yang mereka miliki; tampaknya tidak mungkin SEC akan mulai meninjau permohonan untuk instrumen investasi ini pada paruh pertama tahun 2024. “Sebelum menyetujui ETH-ETF, SEC ingin mendapatkan pengalaman praktis dengan instrumen investasi serupa dalam bitcoin,” komentar Jaret Seiberg, kepala Kelompok Penelitian TD Cowen Washington. TD Cowen percaya bahwa SEC akan meninjau kembali diskusi tentang ETF Ethereum hanya setelah pemilihan presiden AS pada bulan November 2024.
Nikolaos Panagirtzoglou, seorang analis senior di JP Morgan, juga tidak mengharapkan persetujuan cepat untuk spot ETH-ETF. Ia berpendapat bahwa agar SEC dapat mengambil keputusan, SEC perlu mengklasifikasikan Ethereum sebagai komoditas, bukan sekuritas. Namun, JP Morgan menganggap perkembangan seperti itu tidak mungkin terjadi dalam waktu dekat.


Grup Analitik NordFX

https://nordfx.com/


Pemberitahuan: Materi ini bukan merupakan rekomendasi investasi atau panduan untuk bekerja di pasar keuangan dan dimaksudkan untuk tujuan informasi saja. Perdagangan di pasar keuangan berisiko dan dapat mengakibatkan hilangnya seluruh dana yang disetorkan.
#eurusd #gbpusd #usdjpy #Forex #forex_forecast #signals_forex #cryptocurrency #bitcoin #nordfx

NordFX: Penyedia Berita & Analisis Terbaik 2023

Berdasarkan hasil pemungutan suara di portal informasi Forexing.com, perusahaan broker NordFX diakui sebagai Penyedia Berita & Analisis Terbaik 2023. Kemenangan tersebut diraih "dengan selisih yang jelas" dengan lebih dari 75% suara mendukung NordFX.

Forexing.com adalah salah satu portal terkemuka yang meliput berita dan peristiwa secara komprehensif di industri Forex, CFD, dan Kripto. Pemenang Penghargaan dari Forexing ditentukan melalui pemungutan suara terbuka oleh para pengunjung platform online ini, menjadikan penghargaan ini sangat berharga karena paling obyektif dalam mencerminkan pendapat komunitas profesional. Kami dengan tulus berterima kasih kepada semua orang yang memberikan suara atas penilaian tinggi atas pekerjaan Grup Analitik NordFX.
Surat ucapan selamat dari platform ini yang ditujukan kepada NordFX menyatakan: “Kami sangat senang menyampaikan ucapan selamat yang sebesar-besarnya kepada Anda karena telah dihormati sebagai 'Penyedia Berita & Analisis Terbaik' Tahun 2023. Penghargaan bergengsi ini merupakan bukti atas layanan luar biasa Anda dan dedikasinya dalam industri broker. Di Forexing.com, kami bangga mengakui dan merayakan keunggulan dalam sektor keuangan. Tim kami meninjau, menilai, dan menominasikan perusahaan-perusahaan terbaik di industri ini. Penghargaan ini mengakui Broker Forex ritel Internasional dan regional dengan kinerja terbaik. Pencapaian Anda menonjol sebagai kontribusi yang signifikan bagi industri ini.”


   

Prakiraan Forex dan Cryptocurrencies untuk Tanggal 15 - 19 Januari 2024


EUR/USD: Pasar Mengantisipasi Penurunan Suku Bunga Federal Reserve

● Kami telah mempublikasikan perkiraan global kami untuk EUR/USD untuk tahun mendatang pada minggu terakhir tahun 2023. Saat ini, beralih dari proyeksi jangka panjang, kami kembali ke peninjauan mingguan tradisional kami, yang telah dilakukan oleh kelompok analitik NordFX selama lebih dari satu dekade.
Peristiwa utama dalam seminggu terakhir tidak diragukan lagi adalah data inflasi AS. Angka yang dirilis pada hari Kamis, 11 Januari, menunjukkan Indeks Harga Konsumen (CPI) naik sebesar 3,4% tahun-ke-tahun, dibandingkan dengan perkiraan konsensus sebesar 3,2% dan nilai sebelumnya sebesar 3,1%. Secara bulanan, inflasi konsumen juga meningkat, tercatat 0,3% dibandingkan perkiraan 0,2% dan angka sebelumnya sebesar 0,1%. Di sisi lain, CPI inti, tidak termasuk harga pangan dan minyak yang bergejolak, turun menjadi 3,9% dari nilai sebelumnya sebesar 4,0% (tahun ke tahun).
● Ingatlah bahwa dengan pernyataannya yang dovish pada konferensi pers bulan Desember, Ketua dari Federal Reserve, Jerome Powell, menciptakan kesan bahwa ia bukan lagi pejuang inflasi yang gigih seperti sebelumnya. Hal ini menunjukkan bahwa otoritas moneter AS kini akan merespons perubahan indikator ini dengan lebih fleksibel. Akibatnya, data CPI yang beragam semakin meyakinkan pelaku pasar bahwa Fed akan mulai melonggarkan kebijakannya pada akhir kuartal pertama tahun 2024. Menurut CME Fedwatch, kemungkinan penurunan suku bunga sebesar 25 basis poin di bulan Maret meningkat menjadi 68% dari 61% sebelumnya. untuk perilisan data statistik. Sementara itu, ahli strategi di grup perbankan terbesar di Belanda, ING, memperkirakan pelemahan dolar secara signifikan menjelang akhir kuartal kedua: saat itulah mereka mengantisipasi EUR/USD akan mulai menguat ke 1.1500. Sampai saat itu tiba, dalam pandangan mereka, pasar mata uang akan tetap tidak stabil.
● Mengenai Zona Euro, statistik yang dirilis pada hari Senin, 8 Januari, menunjukkan bahwa situasi di pasar konsumen buruk, namun tidak separah yang diperkirakan. Penjualan ritel menunjukkan penurunan -1,1% tahun ke tahun. Angka tersebut, meskipun lebih tinggi dari nilai sebelumnya sebesar -0,8%, namun jauh di bawah perkiraan -1,5%.
Dalam konteks ini, pernyataan anggota dewan Bank Sentral Eropa (ECB) Isabel Schnabel tampak agak hawkish. Ia berpendapat bahwa indikator sentimen ekonomi di Zona Euro kemungkinan telah mencapai titik terendahnya, sementara pasar tenaga kerja masih stabil. Schnabel juga tidak menutup kemungkinan terjadinya soft landing perekonomian Eropa dan kembalinya target inflasi sebesar 2,0% pada akhir tahun 2024. Menurutnya, hal tersebut masih bisa dicapai, namun mengharuskan ECB untuk mempertahankan tingkat inflasi yang tinggi. tingkat bunga yang tinggi. Perbedaan antara sikap hawkish dari mega-regulator pan-Eropa dan komentar dovish dari rekan-rekannya di luar negeri mendukung euro, mencegah EUR/USD jatuh di bawah 1.0900.
● Data inflasi industri di AS, yang dirilis pada akhir minggu kerja pada hari Jumat, 12 Januari, juga menunjukkan penurunan pada indikator ini, namun tidak berdampak kuat pada harga. Indeks Harga Produsen (PPI) sebesar 1,8% tahun-ke-tahun (perkiraan 1,9%, nilai sebelumnya 2,0%), dan PPI bulanan, seperti bulan November, mencatat penurunan sebesar -0,1% (perkiraan +0,1%).
Setelah perilisan data ini, EUR/USD menutup minggu kerja di 1.0950.
Saat ini, pendapat dari para ahli mengenai masa depan pasangan ini tidak memberikan arah yang jelas, karena pendapat mereka terbagi rata: 50% memilih penguatan dolar, dan 50% memilih euro. Indikator analisa teknikal juga tampak cukup netral. Di antara indikator tren pada D1, keseimbangan kekuatan antara merah dan hijau adalah 50% hingga 50%. Di antara osilator, 25% telah berubah menjadi hijau, 35% lainnya berwarna abu-abu netral, dan 40% sisanya berwarna merah, dengan seperempat di antaranya menandakan bahwa pasangan ini telah jenuh jual (oversold). Support terdekat untuk pasangan ini berada di zona 1.0890-1.0925, diikuti oleh 1.0865, 1.0725-1.0740, 1.0620-1.0640, 1.0500-1.0515, 1.0450. Pembeli akan menghadapi resistensi di area 1.0985-1.1015, 1.1185-1.1140, 1.1230-1.1275, 1.1350, dan 1.1475.
● Minggu depan, peristiwa ekonomi penting termasuk perilisan data Indeks Harga Konsumen (CPI) untuk Jerman pada hari Selasa, 16 Januari, dan untuk Zona Euro pada hari Rabu, 17 Januari. Selain itu, hari Rabu akan menampilkan statistik mengenai keadaan pasar ritel AS. Pada hari Kamis, 18 Januari, angka umum klaim pengangguran awal di Amerika Serikat akan dipublikasikan. Pada hari yang sama, kita akan mempelajari nilai Survei Prospek Bisnis Manufaktur Federal Reserve Philadelphia, dan pada hari Jumat, Indeks Sentimen Konsumen Universitas Michigan akan dipublikasikan. Selain itu, para trader harus menyadari bahwa Senin, 15 Januari, adalah hari libur umum di AS karena negara tersebut merayakan Hari Martin Luther King Jr.


GBP/USD: Pound Mempertahankan Potensi Pertumbuhan

● Menjelang libur Tahun Baru, GBP/USD mencapai level tertinggi sejak bulan Agustus 2023, menyentuh 1.2827. Kemudian turun lebih dari 200 poin ke garis bawah saluran naik dan, memantul darinya, mulai naik lagi. Pada saat perkiraan ini ditulis, sulit untuk mengatakan dengan pasti bahwa pound telah kembali ke tren kenaikan yang kuat. Dinamika empat pekan terakhir bisa diartikan sebagai tren sideways. Pola serupa, khususnya di zona 1.2600-1.2800, diamati pada bulan Agustus. Saat itu, hal tersebut hanyalah jeda sementara sebelum kejatuhan pasangan mata uang ini berlanjut dengan kekuatan baru. Mungkin saja kita sedang menyaksikan skenario serupa saat ini, namun dengan tanda positif dan bukan negatif. Jika ini masalahnya, kita bisa melihat GBP/USD di zona 1.3000-1.3150 selama kuartal pertama.
● Pekan lalu, mata uang Inggris didukung oleh data inflasi di AS dan perkiraan mengenai poros dovish oleh Federal Reserve. Kantor Statistik Nasional (ONS) Inggris juga mendukung pound, melaporkan pada hari Jumat, 12 Januari, bahwa PDB negara tersebut pada bulan November tumbuh sebesar 0,3% bulan ke bulan, dibandingkan perkiraan 0,2% dan penurunan -0,3% tercatat pada bulan Oktober. Selain itu, volume output manufaktur naik 0,4% bulan ke bulan di bulan November (perkiraan 0,3%, nilai sebelumnya – penurunan -1,2%). Pada saat yang sama, indeks FTSE 100 Inggris naik 0,8%, mencerminkan suasana optimis pasar dan selera pelaku pasar terhadap risiko.
● GBP/USD mengakhiri minggu ini di 1.2753. Menurut ekonom di Scotiabank, agar pound dapat mempertahankan momentum bullish-nya, pound perlu mengatasi resistensi di zona 1.2800-1.2820 dengan percaya diri. "Namun," mereka menulis, "tidak adanya penembusan di area 1.2800 mungkin mulai melelahkan [pelaku pasar], dan pergerakan harga selama sebulan terakhir masih berpotensi menjadi bearish."
Meskipun pound mempertahankan potensi pertumbuhan dalam jangka menengah, perkiraan para ahli untuk beberapa hari mendatang condong ke arah dolar. Sebanyak 60% dari mereka memilih penurunan pasangan ini, 25% mendukung kenaikannya, dan 15% memilih untuk tetap netral. Berbeda dengan para spesialis, indikator-indikator tersebut hampir semuanya mendukung mata uang Inggris: di antara osilator pada D1, 90% berada di sisi pound (dengan 10% netral), dan di antara indikator tren, semuanya 100% mengarah ke atas. Jika pasangan ini bergerak ke selatan, maka akan menemui level dan zona support di 1.2720, 1.2650, 1.2600-1.2610, 1.2500-1.2515, 1.2450, 1.2330, 1.2210, 1.2070-1.2085. Jika terjadi kenaikan maka akan menghadapi resistance di level 1.2785-1.2820, 1.2940, 1.3000, dan 1.3140-1.3150.
● Untuk minggu mendatang, tanggal-tanggal penting termasuk Selasa, 16 Januari, ketika sejumlah besar data pasar tenaga kerja dari Inggris akan dirilis. Data Indeks Harga Konsumen (CPI) akan dipublikasikan pada hari Rabu, 17 Januari, dan angka penjualan ritel di Inggris akan tersedia pada hari Jumat, 19 Januari.
 

USD/JPY: CPI AS mengungguli CPI Jepang

● Bank of Japan (BoJ) sedang mempertimbangkan untuk menurunkan perkiraan inflasi untuk tahun fiskal 2024 menjadi sekitar kisaran pertengahan 2% dalam laporan triwulanan mendatang, yang akan diterbitkan pada tanggal 23 Januari. Berita ini dilaporkan oleh agensi Jiji, mengutip Reuters, Kamis 11 Januari. Upah riil Jepang turun sebesar 3,0%. Dengan penurunan tajam dalam pertumbuhan upah, Indeks Harga Konsumen (CPI) Tokyo berada di bawah perkiraan, turun dari 2,7% menjadi 2,4%. Menafsirkan data ini, para analis mulai berspekulasi bahwa Bank of Japan mungkin menunda pengetatan kebijakan moneter ultra-longgarnya. Mengikuti logika ini, para trader disarankan untuk membuka posisi buy/long pada pasangan USD/JPY.
Namun, setelah mencapai puncak 146.41 pada tanggal 11 Januari, pasangan ini berbalik dan mulai menurun: penurunan inflasi AS ternyata jauh lebih signifikan bagi pelaku pasar dibandingkan penurunan inflasi Jepang. Fakta bahwa suku bunga yen akan tetap pada level negatif -0,1% tidaklah terlalu penting. Yang lebih penting adalah nilai tukar dolar akan segera turun sebesar 0,25%.
● Mathias Cormann, Sekretaris Jenderal Organisasi untuk Kerja Sama dan Pembangunan Ekonomi (OECD), baru-baru ini menyatakan bahwa "Bank of Japan memiliki peluang untuk mempertimbangkan lebih lanjut tingkat pengetatan kebijakan moneternya." Namun, kita telah mendengar banyak pernyataan dan pendapat yang tidak jelas seperti itu. Dalam pandangan kami, jauh lebih menarik untuk menyajikan analisis teknis terhadap situasi saat ini yang dilakukan oleh para ekonom di bank Perancis Societe Generale.
"Mereka menulis bahwa USD/JPY pulih dengan tajam setelah membentuk titik terendah menengah di sekitar 140.20 pada akhir bulan lalu. Pasangan ini telah kembali ke Rata-Rata Pergerakan 200-Hari (MA 200-hari) dan mendekati titik terendah bulan Oktober di 146.60-147.40, yang bertindak sebagai zona resistensi menengah. Setelah upaya yang gagal untuk menembus rata-rata pergerakan 50 hari di level 146.41 pada hari Kamis, 11 Januari, pasangan ini mundur, menunjukkan dimulainya kemunduran awal. "Akan menarik untuk dilihat jika pasangan ini dapat mempertahankan MA 200-hari di sekitar 143.40. Kegagalan berarti risiko penurunan lagi menuju 140.20-139.60. Penembusan di atas 146.60-147.40 diperlukan untuk mengkonfirmasi kelanjutan rebound [ke atas]," diyakini oleh mereka di Societe Generale.
● USD/JPY berakhir minggu lalu di 144.90. (Menariknya, dinamika saat ini sepenuhnya selaras dengan analisis gelombang yang kita bahas di ulasan sebelumnya). Dalam waktu dekat, sebanyak 40% ahli mengantisipasi penguatan yen lebih lanjut, 40% lainnya mendukung dolar, dan 20% bersikap netral. Mengenai indikator tren pada D1, 60% mengarah ke utara, sedangkan 40% sisanya mengarah ke selatan. Di antara osilator, 70% berwarna hijau (15% berada di zona overbought), 15% berwarna merah, dan 15% sisanya berwarna abu-abu netral. Level support terdekat berada di zona 143.75-144.05, disusul 142.20, 141.50, 140.25-140.60, 138.75-139.05, 137.25-137.50, dan 136.00. Level resistance terletak di 145.30, 146.00, 146.90, 147.50, 148.40, 149.80-150.00, 150.80, dan 151.70-151.90.
● Diperkirakan bahwa tidak akan ada kejadian penting mengenai perekonomian Jepang di minggu mendatang.


CRYPTOCURRENCIES: Hari X Telah Tiba. Apa berikutnya?

● Apa yang telah lama dibicarakan dan diimpikan oleh banyak orang akhirnya menjadi kenyataan. Seperti yang diperkirakan, pada tanggal 10 Januari, Komisi Sekuritas dan Bursa AS (SEC) menyetujui 11 permohonan dari perusahaan investasi untuk meluncurkan dana yang diperdagangkan di bursa (ETF) berbasis Bitcoin. Hasilnya, ETF dari Grayscale, serta dari Bitwise dan Hashdex, diterima di bursa saham NYSE Arca. Dana BlackRock dan Valkyrie diluncurkan di Nasdaq. CBOE akan menampung ETF dari VanEck, Wisdom Tree, Fidelity, Franklin Templeton, serta dana gabungan dari ARK Invest/21 Shares dan Invesco/Galaxy.
Bertentangan dengan ekspektasi, segera setelah persetujuan, nilai tukar pasangan BTC/USD hanya naik menjadi $47,652 dan bukannya lonjakan yang menggembirakan. Alasan dari reaksi yang tidak terlalu serius ini adalah karena pasar telah memperkirakan peristiwa ini. Selain itu, sehari sebelumnya, para peretas membobol akun SEC di jejaring sosial X (sebelumnya Twitter) dan menerbitkan sebuah cuitan palsu tentang persetujuan BTC-ETF yang telah lama ditunggu-tunggu. Pasar kemudian bereaksi terhadap pernyataan palsu ini dengan kenaikan mata uang kripto utama ke angka $48,000. Setelah sanggahan tersebut, harga kembali turun, dan pada tanggal 10 Januari, ia hanya mengulangi apa yang terjadi sehari sebelumnya.
● Penting untuk dicatat bahwa SEC tidak terlalu senang dengan keputusannya untuk menyetujui permohonan tersebut. Permohonan pertama untuk ETF spot diajukan pada tahun 2013 oleh Winklevoss bersaudara (Cameron & Tyler Winklevoss) dan ditolak pada tahun 2017. Sekitar enam tahun telah berlalu sejak saat itu, namun keengganan regulator terhadap mata uang kripto tetap ada, dan persetujuan saat ini diberikan dengan agak enggan dan di bawah tekanan. Menurut siaran pers ketua badan tersebut Gary Gensler, keputusan Komisi didasarkan pada keputusan pengadilan banding dalam gugatan Grayscale mengenai transformasi dana perwalian menjadi ETF spot. Pengadilan memenangkan Grayscale, dengan menyatakan bahwa SEC “gagal memberikan alasan penolakan yang memadai.” Setelah itu, menunda persetujuan produk serupa tidak lagi masuk akal.
Namun, pada tanggal 10 Januari, Gensler tidak menahan diri dalam penilaian negatifnya. “Meskipun terdapat persetujuan dari BTC-ETF spot,” katanya dalam siaran pers, “kami tidak mendukung bitcoin. Investor harus mempertimbangkan berbagai risiko yang terkait dengan Bitcoin dan produk yang nilainya terkait dengan mata uang kripto. Bitcoin pada dasarnya bersifat spekulatif, aset mudah menguap yang juga digunakan untuk aktivitas ilegal, termasuk ransomware, pencucian uang, penghindaran sanksi, dan pendanaan terorisme. Hari ini, kami menyetujui pencatatan dan perdagangan saham bitcoin spot ETP tertentu, namun kami tidak menyetujui Bitcoin," pungkas Kepala SEC, memperjelas bahwa pertarungan dengan aset digital masih jauh dari selesai.
● Membahas perspektif jangka pendek, banyak analis tidak mengantisipasi reli yang signifikan, menunjuk ke $48,500 sebagai level resistensi utama. Mereka terbukti benar: setelah BTC/USD menembus level ini pada tanggal 11 September, fenomena "jual berita" pun terjadi – penutupan massal pesanan beli dan aksi ambil untung. Akibatnya, harga kembali turun tajam. Menurut Coinglass, jumlah total likuidasi untuk semua posisi cryptocurrency adalah sekitar $209 juta.
Mengenai dampak jangka panjang dari peluncuran ETF bitcoin spot, diperlukan waktu untuk melakukan penilaian penuh. Diperlukan waktu sekitar satu minggu agar dana tersebut dapat mulai beroperasi di bursa, dengan data volume investasi diharapkan sekitar pertengahan bulan Februari. Jika kita bandingkan dengan ETF untuk produk lain, sekitar $1,2 triliun telah diinvestasikan di dalamnya selama dua tahun terakhir. Tujuh tahun setelah peluncuran ETF emas fisik pada tahun 2004, harga logam ini meningkat empat kali lipat, dan sekarang lebih dari $100 miliar disimpan dalam ETF emas.
Mengenai emas digital, analis di bank Standard Chartered menganggap persetujuan ETF bitcoin sebagai momen penting untuk penerimaan aset. “Bitcoin kemungkinan akan mengalami pertumbuhan yang serupa dengan produk yang diperdagangkan di bursa yang terkait dengan emas,” tulis mereka. “Tetapi hal ini diperkirakan akan terwujud dalam jangka waktu yang lebih singkat: bukan dalam tujuh hingga delapan tahun, seperti yang terjadi pada emas, namun dalam satu hingga dua tahun, mengingat pesatnya evolusi pasar kripto.” Bank memperkirakan harga bitcoin berpotensi mencapai $200,000 pada akhir tahun 2025. Standard Chartered memperkirakan bahwa pada akhir tahun 2024, dana yang diperdagangkan di bursa dapat menampung antara 437,000 BTC dan 1,32 juta BTC, setara dengan arus masuk pasar sebesar $50-100 miliar, menciptakan dorongan harga yang signifikan untuk mata uang kripto utama.
Investor ventura Chamath Palihapitiya juga mengungkapkan sentimen serupa. Ia yakin bahwa tahun 2024 bisa menjadi tahun penting bagi bitcoin. Miliarder tersebut menyoroti bahwa persetujuan dari banyak ETF yang diperdagangkan di bursa spot kemungkinan akan "merevolusi BTC," yang berpotensi mengarah pada adopsi yang luas. Palihapitiya mengatakan bahwa dalam skenario seperti itu, pada akhir tahun 2024, bitcoin dapat menjadi kebutuhan pokok dalam istilah keuangan tradisional.
● Menurut data CoinDesk, korelasi 40 hari antara emas digital dan indeks teknologi Nasdaq 100 telah turun menjadi nol. Selama empat tahun terakhir, korelasi harga ini positif, bervariasi dari sedang (0,15) hingga kuat (0,8), mencapai puncaknya selama pasar bearish pada tahun 2022. Kini, bitcoin telah sepenuhnya "terpisah" dari Nasdaq. Penyetelan ulang korelasi ini mungkin menandakan potensi bitcoin sebagai alat diversifikasi yang menarik untuk portofolio investasi, sehingga meningkatkan nilainya.
Ahli strategi makro Henrik Zeberg juga mengantisipasi pasar bullish yang fenomenal pada tahun 2024. Ia memperkirakan dinamika aset digital tahun ini, yang didorong oleh masuknya pemain baru, akan bersifat "parabola". "[Bitcoin] akan menjadi sangat eksplosif – akan melonjak secara vertikal. Saya pikir kita akan mencapai setidaknya $115,000. Itu perkiraan saya yang paling konservatif. Level $150,000 juga memungkinkan, dan saya melihat potensi $250,000," sang ekonom mencatat.
Zeberg menambahkan bahwa empat bulan pertama tahun 2024 bisa menjadi "sangat mengesankan" bagi pasar kripto, berkat masuknya investor institusional dan tradisional setelah persetujuan ETF bitcoin spot. Mereka yang melewatkan siklus bulls pertama atau kedua sekarang akan berkata, "Oh, saya melewatkan dua siklus pertama, tetapi saya akan ikut dalam siklus ini." Namun, ia yakin bahwa pasar tradisional sedang menghadapi "kehancuran terburuk sejak tahun 1929", ketika Depresi Besar dimulai di AS.
Analis terkenal yang dikenal sebagai PlanB percaya bahwa harga bitcoin akan segera mencapai antara $100,000 dan 1 juta. Ia menjelaskan bahwa ia tidak mengharapkan penurunan harga BTC, karena tingkat adopsinya saat ini hanya sekitar 2-3%. Menurut kurva S logistik pengembangan organisasi dan hukum Metcalfe, penurunan profitabilitas aset tidak diharapkan terjadi ketika tingkat adopsi di bawah 50%. Oleh karena itu, analis berpendapat, "mata uang kripto utama ini akan mengalami pertumbuhan eksponensial dalam beberapa tahun ke depan."
● Memang benar, selain mereka yang optimis, ada pula yang memperkirakan adanya tren penurunan. Beberapa pandangan ini kami bahas dua minggu lalu dalam ulasan khusus bertajuk "Perkiraan Tahun 2024: Bitcoin Kemarin, Besok, dan Lusa." Saat ini, perlu diperhatikan pernyataan terbaru dari pembawa acara TV dan pendiri hedge fund Cramer & Co., Jim Cramer. Ia menegaskan bahwa bitcoin telah mencapai puncaknya dan pertumbuhan lebih lanjut tidak diharapkan. Pernyataan ini dibuat ketika bitcoin melampaui angka $47,000. Mengamati kinerja bitcoin pada tanggal 11-12 Januari, menimbulkan pertanyaan: “Mungkinkah Jim Cramer benar?”
Pada malam tanggal 12 Januari, ketika ulasan ini ditulis, BTC/USD mengalami penurunan yang signifikan, diperdagangkan sekitar $43,000. Total kapitalisasi pasar pasar kripto mencapai $1,70 triliun, naik dari $1,67 triliun pada minggu lalu. Indeks Ketakutan & Keserakahan Bitcoin selama seminggu mengalami penurunan dari 72 menjadi 71 poin dan tetap berada di zona Keserakahan.
● Bertentangan dengan kinerja bitcoin, altcoin terkemuka menunjukkan pertumbuhan yang jauh lebih mengesankan minggu lalu. Mulai dari level $2,334 pada tanggal 10 Januari, ETH/USD mencapai level tertinggi mingguan $2,711 pada tanggal 12 Januari, menunjukkan peningkatan sebesar 16%. Menariknya, lonjakan ini terjadi setelah pernyataan Ketua SEC yang menekankan bahwa keputusan positif regulator secara eksklusif berkaitan dengan produk yang diperdagangkan di bursa berbasis bitcoin. Gary Gensler mengklarifikasi bahwa keputusan ini "sama sekali tidak menandakan kesiapan untuk menyetujui standar pencatatan aset kripto yang merupakan sekuritas." Perlu dicatat bahwa regulator masih hanya menganggap bitcoin sebagai komoditas, sambil mempertimbangkan “sebagian besar aset kripto sebagai kontrak investasi (yaitu sekuritas).” Oleh karena itu, harapan akan segera hadirnya ETF spot dengan Ethereum dan altcoin lainnya tidak berdasar.
Namun, dengan latar belakang yang agak suram ini, ETH tiba-tiba melonjak. Reaksi pasar memang sulit ditebak. Namun, menjelang akhir hari Jumat, 12 Januari, Ethereum mengikuti penurunan bitcoin, menyambut hari Sabtu di zona $2,500.

NordFX Analytical Group

https://nordfx.com/


Pemberitahuan: Materi ini bukan merupakan rekomendasi investasi atau panduan untuk bekerja di pasar keuangan dan dimaksudkan untuk tujuan informasi saja. Perdagangan di pasar keuangan berisiko dan dapat mengakibatkan hilangnya seluruh dana yang disetorkan.

#eurusd #gbpusd #usdjpy #Forex #forex_forecast #signals_forex #cryptocurrency #bitcoin #nordfx

USD/JPY: Ulasan Tahun 2023 dan Prakiraan Tahun 2024

Menurut statistik, USD/JPY (Dolar AS/Yen Jepang) adalah salah satu dari tiga pasangan mata uang yang paling banyak diperdagangkan di pasar Forex. Hal ini difasilitasi oleh likuiditas tinggi pasangan ini, yang memastikan spread/sebaran sempit dan kondisi perdagangan yang menguntungkan. Artinya para trader bisa masuk dan keluar posisi dengan biaya minimal. Selain itu, pasangan ini menunjukkan volatilitas yang sangat tinggi, memberikan peluang keuntungan yang sangat baik, terutama dalam operasi jangka pendek dan menengah.

Tahun 2023: Harapan yang Tak Terpenuhi oleh Yen

● Sepanjang tahun 2023, mata uang Jepang terus melemah terhadap dolar Amerika, dan akibatnya, pasangan USD/JPY mengalami tren naik. Titik terendah tahunan tercatat pada tanggal 16 Januari di 127.21, sedangkan puncaknya terjadi pada tanggal 13 November, dengan 1 dolar ditukar dengan 151.90 yen.
Kami telah berulang kali menyebutkan bahwa melemahnya yen disebabkan oleh sikap ultra-dovish dari Bank of Japan (BoJ) yang terus-menerus. Maklum saja, suku bunga negatif sebesar -0,1% tidak menarik bagi pelaku pasar, terutama dengan latar belakang kenaikan imbal hasil global dan tingginya suku bunga yang ditetapkan oleh bank sentral negara-negara terkemuka lainnya. Bagi para investor, lebih disukai untuk melakukan carry trade: meminjam yen dengan suku bunga rendah, kemudian mengkonversinya menjadi dolar AS dan obligasi Treasury, yang menghasilkan keuntungan besar karena perbedaan suku bunga, semuanya tanpa risiko apa pun.
● Kebijakan moneter yang dilakukan oleh Pemerintah Jepang dan Bank of Japan dalam beberapa tahun terakhir jelas menunjukkan bahwa prioritas mereka bukanlah nilai tukar yen, namun indikator ekonomi. Hingga pertengahan musim panas, untuk melawan kenaikan harga, regulator di AS, UE, dan Inggris memperketat kebijakan moneter dan menaikkan suku bunga utama. Namun, BoJ mengabaikan cara tersebut, meski inflasi di negara tersebut terus meningkat. Pada bulan Juni 2023, inflasi inti mencapai 4,2%, tertinggi dalam empat tahun terakhir. Satu-satunya tindakan yang diambil Bank of Japan adalah beralih dari penargetan yang ketat ke fleksibel pada kurva imbal hasil obligasi pemerintah Jepang, yang tidak membantu mata uang nasional.
Alih-alih melakukan tindakan nyata, Menteri Keuangan Jepang Shunichi Suzuki, Gubernur Bank Sentral Jepang Kazuo Ueda, dan diplomat mata uang terkemuka Jepang Masato Kanda justru lebih aktif melakukan intervensi verbal. Mereka dan pejabat keuangan senior lainnya secara konsisten meyakinkan dalam pidato mereka bahwa segala sesuatunya terkendali. Mereka menyatakan bahwa Pemerintah "memantau dengan cermat pergerakan mata uang dengan rasa urgensi dan kesegeraan yang tinggi" dan bahwa Pemerintah "akan mengambil tindakan yang tepat terhadap pergerakan mata uang yang berlebihan, dan tidak mengesampingkan pilihan apa pun." Berikut adalah beberapa kutipan dari pidato Kazuo Ueda: "Perekonomian Jepang pulih dengan kecepatan yang moderat. […] Ketidakpastian mengenai perekonomian Jepang sangat tinggi. […] Tingkat pertumbuhan inflasi kemungkinan akan menurun dan kemudian meningkat lagi. [Tetapi] secara keseluruhan, sistem keuangan Jepang menjaga stabilitas." Singkatnya, tafsirkan sesuai keinginan Anda.
● Musim Dingin-Musim Semi 2023. Di awal tahun, banyak pelaku pasar yang menepati janji untuk "mengambil tindakan segera" dengan cukup serius. Mereka berharap adanya kenaikan suku bunga, yang telah tertahan di level negatif sejak tahun 2016. Pada bulan Januari, ekonom di Danske Bank memperkirakan bahwa setelah kenaikan suku bunga, pasangan USD/JPY akan turun ke 125.00 dalam waktu tiga bulan. Analis dari Societe Generale Perancis menunjuk pada target yang sama. Rekan mereka dari ANZ Bank tidak mengesampingkan kemungkinan pasangan ini mencapai sekitar 124.00 pada akhir tahun 2023. Menurut proyeksi BNP Paribas, pengetatan kebijakan moneter diperkirakan akan merangsang repatriasi dana oleh investor Jepang, yang berpotensi memimpin kenaikan harga. Pasangan USD/JPY akan jatuh ke 121.00 pada akhir tahun. Ekonom dari kelompok keuangan internasional Nordea memperkirakan harga akan turun di bawah 120.00. Potensi penguatan mata uang Jepang yang signifikan juga dikemukakan oleh ahli strategi MUFG Bank Jepang dan HSBC, bank terbesar di Inggris.
● Musim Panas 2023. Seiring berjalannya waktu, tidak ada hal signifikan yang terjadi. Commerzbank, sebuah bank Jerman, menyatakan bahwa yen adalah mata uang yang kompleks untuk dipahami, mungkin karena kebijakan moneter BoJ. Kristalina Georgieva, Direktur Pelaksana Dana Moneter Internasional (IMF), secara halus mengisyaratkan bahwa "akan tepat untuk memberikan lebih banyak fleksibilitas pada kebijakan moneter Bank of Japan."
Pada paruh pertama musim panas, pelaku pasar mulai menyesuaikan perkiraan mereka. Ekonom di Danske Bank sekarang memperkirakan nilai tukar USD/JPY akan berada di bawah 130.00 dalam jangka waktu 6-12 bulan. Perkiraan serupa dibuat oleh ahli strategi di BNP Paribas, memproyeksikan level 130.00 pada akhir tahun 2023 dan 123.00 pada akhir tahun 2024. Perkiraan Societe Generale pada bulan Juli juga menjadi lebih hati-hati. Menganalisis prospek pasangan ini, para ahli bank memperkirakan bahwa imbal hasil obligasi Treasury AS bertenor 5 tahun akan turun menjadi 2,66% dalam setahun, memungkinkan pasangan ini menembus di bawah 130.00. Jika imbal hasil obligasi pemerintah Jepang (JGB) tetap pada level saat ini, pasangan mata uang ini mungkin akan turun hingga ke 125.00.
Prediksi Wells Fargo, salah satu dari 'empat besar' bank di AS, jauh lebih sederhana, dengan spesialisnya menargetkan nilai tukar USD/JPY sebesar 136.00 pada akhir tahun 2023 dan 129.00 pada akhir tahun 2024. MUFG Bank menyatakan bahwa Bank of Japan mungkin baru memutuskan kenaikan suku bunga pertamanya pada paruh pertama tahun 2024. Baru setelah itu terjadi pergeseran ke arah penguatan yen. Mengenai perubahan kebijakan pengendalian kurva imbal hasil yang terjadi baru-baru ini, MUFG menilai hal tersebut tidak cukup untuk memicu pemulihan mata uang Jepang. Danske Bank menyatakan bahwa mengharapkan langkah apa pun dari BoJ sebelum paruh kedua tahun 2024 adalah tidak disarankan.
● Musim Gugur-Musim Dingin 2023. Tidak ada yang berharap bahwa Bank of Japan (BoJ) akan mengubah kebijakan moneternya sebelum akhir tahun. Namun, pelaku pasar mulai khawatir bahwa pelemahan yen pada akhirnya akan memobilisasi pejabat Jepang untuk beralih dari intervensi verbal ke tindakan nyata.
Pasangan USD/JPY dengan penuh semangat berpacu menuju angka kritis 150.00. Pelaku pasar ingat dengan jelas bahwa pada musim gugur tahun 2022, ketika pasangan ini mencapai level tertinggi dalam 32 tahun di 152.00, otoritas Jepang memulai intervensi keuangan. Yang menambah pemicunya adalah laporan Reuters, yang menyatakan bahwa kepala diplomat mata uang Jepang Masato Kanda telah mengumumkan otoritas perbankan sedang mempertimbangkan intervensi untuk mengakhiri gerakan "spekulatif".
Kemudian, pada tanggal 3 Oktober, ketika kuotasi sedikit melampaui ketinggian "ajaib" di 150.00, mencapai puncak di 150.15, apa yang telah lama dinantikan semua orang akhirnya terjadi. Hanya dalam beberapa menit, pasangan USD/JPY anjlok hampir 300 poin, menghentikan penurunan di 147.28. Menteri Keuangan Jepang, Shunichi Suzuki, menahan diri untuk mengomentari acara tersebut. Ia secara samar-samar menyatakan bahwa "terdapat banyak faktor yang menentukan apakah pergerakan di pasar mata uang berlebihan." Namun, banyak pelaku pasar percaya bahwa ini adalah intervensi mata uang yang nyata. Meskipun, tentu saja, seseorang tidak dapat mengesampingkan pemicuan stop-order otomatis secara massal pada penembusan level kunci 150.00, seperti yang telah diamati sebelumnya dalam peristiwa "angsa hitam".
● Apapun masalahnya, intervensi tersebut tidak membantu mata uang Jepang secara signifikan, dan 40 hari kemudian, mata uang tersebut diperdagangkan lagi di atas 150.00, pada level 151.90. Pada saat inilah, pada tanggal 13 November, tren berbalik dan penguatan yen menjadi konsisten. Hal ini terjadi beberapa minggu setelah puncak imbal hasil obligasi Treasury AS tenor sepuluh tahun ketika pasar menjadi yakin bahwa penurunan imbal hasil obligasi tersebut telah menjadi sebuah tren. Penting untuk diingat bahwa secara tradisional terdapat korelasi terbalik antara sekuritas ini dan yen. Jika imbal hasil Treasury naik, yen akan melemah terhadap dolar, dan sebaliknya: jika imbal hasil obligasi turun, yen akan menguat.
Alasan utama kebangkitan mata uang Jepang adalah meningkatnya ekspektasi bahwa Bank of Japan (BoJ) pada akhirnya akan meninggalkan kebijakan suku bunga negatifnya, mungkin lebih cepat daripada prakiraan. Rumor menyebutkan bahwa bank-bank regional di negara tersebut, yang melakukan lobi untuk mengabaikan kebijakan penargetan kurva imbal hasil, memberikan tekanan yang signifikan terhadap regulator.
Yen juga diuntungkan oleh kepercayaan pasar bahwa suku bunga utama Fed dan ECB telah stabil, dan diperkirakan hanya akan terjadi penurunan setelahnya. Sebagai akibat dari perbedaan ini, para investor diperkirakan akan mengurangi strategi carry trade mereka dan mengurangi selisih imbal hasil antara obligasi pemerintah Jepang dan obligasi AS dan Zona Euro. Menurut sebagian besar analis, semua faktor ini diperkirakan akan membawa modal kembali ke yen.
Titik terendah kuartal keempat tercatat pada tanggal 28 Desember di 140.24, setelah itu pasangan USD/JPY mengakhiri tahun 2023 pada tingkat 141.00.

2024 – 2028: Prakiraan Baru

● Setelah tiga tahun mengalami penurunan tajam, nilai yen mungkin akhirnya akan berbalik arah. Hal ini merupakan pandangan yang dianut oleh para pelaku pasar yang disurvei oleh Bloomberg. Secara keseluruhan, responden memperkirakan mata uang Jepang akan menguat tahun depan, dengan perkiraan rata-rata USD/JPY mengarah ke level 135.00 pada akhir tahun 2024.
Beberapa bank mengantisipasi perdagangan pasangan ini dalam kisaran 125.00-135.00 (Goldman Sachs di 130.00, Barclays di 135.00, UBS di 132.00, MUFG di 125.00). Ahli strategi mata uang di HSBC meyakini bahwa dolar AS saat ini dinilai terlalu tinggi dan akan kembali ke nilai wajarnya dalam lima tahun ke depan karena penurunan imbal hasil di AS dan kenaikan pasar saham. Pakar HSBC memperkirakan nilai tukar pasangan ini akan mencapai 120.00 pada pertengahan tahun 2024 dan turun menjadi 108.00 pada tahun 2028. Menurut perkiraan ING Group, nilai tukar akan turun menjadi sekitar 120.00 hanya pada tahun 2025.
Namun, ada juga yang memperkirakan penurunan lebih lanjut untuk mata uang Jepang dan kelanjutan 'penerbangan ke bulan' untuk pasangan ini. Misalnya, analis di Economic Forecasting Agency (EFA) memperkirakan USD/JPY akan mencapai 166.00 pada akhir tahun 2024, 185.00 pada akhir tahun 2025, dan 188.00 pada akhir tahun 2026. Perkiraan dari Wallet Investor menunjukkan bahwa pasangan ini akan terus melanjutkan reli ke atasnya, mencapai angka 208.10 pada tahun 2028.
● Kesimpulannya, bagi mereka yang menyukai analisis grafis, perlu disebutkan bahwa perilaku USD/JPY sepanjang tahun 2023 hampir sepenuhnya sejalan dengan Teori Elliott Wave. Jika pada tahun 2024 pasangan ini terus mengikuti prinsip teori ini, pertama-tama kita dapat mengharapkan sebuah gelombang korektif bullish B. Hal ini akan diikuti oleh dorongan gelombang bearish C, yang dapat membawa pasangan ini ke level yang diantisipasi oleh pendukung penguatan mata uang Jepang.

NordFX Analytical Group

https://nordfx.com/

Pemberitahuan: Materi ini bukan merupakan rekomendasi investasi atau panduan untuk bekerja di pasar keuangan dan dimaksudkan untuk tujuan informasi saja. Perdagangan di pasar keuangan berisiko dan dapat mengakibatkan hilangnya seluruh dana yang disetorkan.

#eurusd #gbpusd #usdjpy #Forex #forex_forecast #signals_forex #cryptocurrency #bitcoin #nordfx

2024: Optimisme dan Optimisme Super


● Analis dari Bloomberg Intelligence Jamie Coutts memperkirakan kenaikan harga bitcoin menjadi $50.000 sebelum halving pada bulan April 2024. Eric Balchunas, seorang analis senior di Bloomberg, menjelaskan bahwa persetujuan SEC terhadap aplikasi BTC-ETF akan membuka bitcoin ke pasar modal sebesar $30 triliun. Bloomberg memperkirakan persetujuan tersebut akan segera terjadi, sekitar tanggal 8-10 Januari. Menurut prediksi perusahaan analitik Fundstrat, hal ini dapat meningkatkan permintaan harian bitcoin sebesar $100 juta. Dalam skenario ini, bahkan sebelum halving yang direncanakan, harga BTC bisa mencapai $180.000.

● Adam Back, CEO dari Blockstream dan salah satu pengembang BTC paling awal, menyamakan beberapa tahun terakhir dengan epidemi wabah dalam Alkitab. “Terdapat COVID-19, pelonggaran kuantitatif bank sentral, perang yang mempengaruhi biaya energi, inflasi yang menyebabkan masyarakat dan perusahaan bangkrut,” jelasnya. Menjelang berakhirnya tahun 2023, dampak dari banyak peristiwa ini telah berkurang, menurut Back. "Kebangkrutan yang terkait dengan Three Arrows Capital, Celsius, BlockFi, dan FTX... semua itu sebagian besar telah berakhir. Saya rasa kita tidak akan menghadapi banyak kejutan besar." Back percaya bahwa tahun 2024 akan menjadi tahun pemulihan bagi bitcoin, menanggapi halving yang akan terjadi pada bulan April dan berpotensi mencapai $100.000 sebelum peristiwa tersebut terjadi.

Samson Mow, mantan rekan Back di Blockstream dan sekarang CEO Jan3, setuju dengan penilaian ini. Para ahli di Seeking Alpha juga menyuarakan hal serupa, menyarankan bahwa mata uang kripto ini harus bernilai sekitar $98.000 agar para penambang tetap bertahan pasca-halving.

Pakar Standard Chartered, khususnya Geoff Kendrick, menyatakan pandangan serupa. Menurut ekonom bank ini, situasi saat ini menunjukkan berakhirnya “musim dingin kripto”. Namun, perkiraan mereka sedikit lebih konservatif, dengan mata uang kripto utama ini hanya mencapai angka $100.000 pada akhir tahun 2024. Salah satu pendiri Apple Steve Wozniak juga menetapkan angka bulat ini. Pascal Gauthier, CEO dari Ledger, David Marcus, kepala dari Lightspark, dan Vijay Ayyar, seorang manajer atas di CoinDCX, juga mengantisipasi kenaikan harga bitcoin hingga $100.000.

● Investor dan penulis buku terlaris “Rich Dad Poor Dad,” Robert Kiyosaki, memercayai bahwa perekonomian AS berada di ambang krisis yang serius, dan mata uang kripto, khususnya bitcoin, menawarkan investor tempat berlindung yang aman di masa-masa penuh gejolak ini. Kiyosaki memperkirakan halving akan menjadi peristiwa penting yang berpotensi mendorong harga BTC melonjak hingga $120.000. Markus Thielen, kepala penelitian di layanan keuangan kripto Matrixport, menyarankan angka serupa yaitu $125.000. Blogger dan analis terkenal Lark Davis percaya bahwa peristiwa ini dapat menyebabkan harga bitcoin naik menjadi sekitar $150.000, atau bahkan hingga $180.000. Tom Lee, salah satu pendiri Fundstrat, memperkirakan kenaikan menjadi $185.000.

Menurut perhitungan Dave the Wave, BTC, pasca halving pada bulan April 2024, hanya akan naik sedikit di atas level tertinggi sebelumnya yaitu sekitar $69.000 pada pertengahan tahun 2024, tetapi dapat meningkat menjadi $160.000 pada akhir tahun. Alistair Milne memperkirakan bahwa pada akhir tahun 2024, nilai BTC akan mencapai $150.000-$300.000. Namun, ia memperingatkan, "hal ini mungkin merupakan peluang puncak bagi pembeli." Analis dari LookIntoBitcoin menyarankan untuk mengunci keuntungan ketika koin terapresiasi setidaknya $110.000.

● Dan yang terakhir, mari kita pertimbangkan perspektif baru dari Kecerdasan Buatan (artifical Intelligence - AI): sebuah suara yang semakin integral dalam diskusi semacam ini. Para ahli di Finbold berkonsultasi dengan Google Bard, sebuah sistem pembelajaran mesin, tentang kemungkinan nilai mata uang kripto andalan tersebut setelah halving yang sangat dinantikan pada tahun 2024. AI memperkirakan bahwa bitcoin kemungkinan akan mencapai titik tertinggi baru sepanjang masa, menghubungkan hal ini tidak hanya dengan halving tetapi juga dengan adopsi BTC yang lebih luas dan minat dari investor institusi. Google Bard secara khusus mencatat bahwa setelah halving, bitcoin bisa melonjak hingga $100.000. Namun, AI juga menyoroti faktor-faktor yang dapat membatasi pertumbuhan mata uang kripto, dan tidak mengesampingkan kemungkinan berlanjutnya musim dingin kripto pada tahun 2024.

Sebaliknya, skenario pesaing Google Bard, ChatGPT, yang dikembangkan oleh OpenAI, tampak lebih optimis. Menunjukkan bahwa mata uang kripto utama bisa naik hingga $150.000. (Menariknya, ilustrasi yang menyertai artikel ini juga dibuat menggunakan AI, dalam hal ini Microsoft Bing).



2024: Optimisme Moderat dan Pesimisme Moderat


● Menggabungkan semua skenario yang disebutkan di atas ke dalam perkiraan konsensus, dengan batasan tertentu, menghasilkan kisaran antara $100.000 hingga $180.000. Meskipun kisaran ini tentu menggembirakan bagi para investor, terdapat prediksi yang lebih konservatif dan bahkan pesimistis.

Analis PlanB, yang gagal mencapai targetnya pada tahun 2023, menurunkan ekspektasinya secara signifikan. “Harapkan angka $32.000 untuk bitcoin sebelum halving,” tulisnya, “naik menjadi $55.000 selama halving, dan kemudian, pada akhir tahun, mata uang kripto utama mungkin naik menjadi $66.000.” Arthur Hayes, mantan CEO bursa mata uang kripto BitMEX, juga menyatakan bahwa kuotasi mata uang kripto pertama hanya akan mencapai sasaran "sederhana" sebesar $70.000.

Perspektif serius datang dari perusahaan CryptoVantage, yang karyawannya mensurvei sebanyak 1.000 investor kripto di AS. Hanya sekitar 23% dari mereka yang percaya bahwa bitcoin akan mencapai nilai maksimum historis $68.917 di tahun mendatang. Sebanyak 47% berpendapat bahwa harga koin akan naik ke angka ini dalam lima tahun. Sebanyak 78% yakin bahwa BTC pada akhirnya akan kembali ke nilai maksimum historisnya, tetapi pada tanggal di masa depan yang tidak ditentukan. Namun, 9% yakin hal ini tidak akan terjadi lagi.

Analis BBC World Glen Goodman bergabung dengan kelompok skeptis. Ia berkomentar bahwa angka $120.000 "tampaknya lebih seperti angka yang diambil begitu saja daripada prediksi yang realistis." Goodman berargumentasi bahwa penulis prediksi tersebut mendukung kenaikan pasar dan mengabaikan beberapa faktor utama. Yang paling krusial, menurutnya, adalah  regulator keuangan AS tanpa henti menargetkan industri kripto dengan tuntutan hukum dan investigasi. Dengan latar belakang ini, para ahli dari JP Morgan percaya bahwa pada tahun 2024 mata uang kripto utama akan diperdagangkan sekitar $45.000, dengan mempertimbangkan harga ini sebagai batas atas yang menunjukkan potensi aset yang terbatas.



2025 dan Selanjutnya: $1.000.000 hingga $10.000.000. Siapa yang Memprediksi Lebih Tinggi?


● “Melihat terlalu jauh ke masa depan bukanlah sesuatu yang berpandangan jauh ke depan,” demikian ungkapan Sir Winston Churchill, Perdana Menteri Inggris pada tahun 1940-1945 dan 1951-1955. Meskipun kita mungkin mengindahkan nasihat dari pemimpin Inggris yang terhormat, beberapa influencer masih berani membuat prediksi jangka panjang tanpa takut dianggap kurang bijaksana.

Hasil rata-rata dari survei terhadap 29 ahli yang dilakukan oleh Finder.com menunjukkan bahwa harga BTC mungkin mencapai $100.000 bukan pada tahun 2024, tetapi hanya pada akhir tahun 2025, dan dapat naik menjadi $280.000 pada akhir tahun 2030. Seorang analis yang dikenal sebagai Trader Tardigrade percaya bahwa bitcoin mengikuti struktur harga yang sama seperti yang terjadi pada tahun 2013 hingga 2018. Jika modelnya akurat, "ledakan" harga awal dapat menyebabkan bitcoin naik menjadi $400.000 pada tahun 2026.

Pemodal ventura Tim Draper, pemodal ventura generasi ketiga dan salah satu pendiri Draper Fisher Jurvetson, optimistis menghadapi tahun 2025. Ia percaya bahwa halving akan berdampak signifikan pada harga mata uang kripto utama, hingga mencapai $250.000. Sebelumnya, ia memperkirakan BTC akan mencapai angka tersebut pada akhir tahun 2022. Ketika prediksinya tidak terwujud, ia memperpanjang jangka waktunya hingga pertengahan tahun 2023. Sekarang, Draper telah merevisi perkiraannya lagi, menyatakan dengan pasti bahwa cryptocurrency utama akan mencapai harga yang ditargetkan pada akhir bulan Juni 2025. Menurutnya, salah satu pendorong pertumbuhan adalah adopsi BTC oleh wanita, menyarankan agar ibu rumah tangga menggunakan bitcoin untuk belanja dapat menjadi faktor penting dalam adopsi koin secara luas.

● Mike Novogratz, CEO dari Galaxy Digital, percaya bahwa permintaan akan instrumen keuangan alternatif akan terus meningkat, dan bitcoin menjadi salah satu instrumen tersebut. Ia memprediksi bahwa dalam jangka panjang, harga bitcoin dapat mencapai $500.000. Menggandakan perkiraan ini, Arthur Hayes, mantan CEO pertukaran mata uang kripto BitMEX, dan Max Keiser, mantan trader dan pembawa acara TV yang sekarang menjadi penasihat presiden El Salvador, keduanya menyebutkan angka $1 juta per koin. Michael Saylor, pendiri MicroStrategy, memiliki pandangan yang lebih terpolarisasi, dengan menyatakan bahwa "bitcoin akan jatuh ke titik nol atau meroket hingga $1 juta."

● Cathy Wood, CEO dari ARK Invest, memperkirakan peningkatan yang signifikan dalam total kapitalisasi pasar mata uang kripto, mencapai $25 triliun pada tahun 2030, yang merupakan peningkatan lebih dari 2100%. Skenario dasar ARK Invest membayangkan harga bitcoin naik menjadi $650.000 selama periode ini, sementara skenario yang lebih optimis memproyeksikan kenaikan menjadi $1.500.000. Yassine Elmandjra, seorang analis di ARK Invest dan kolega Wood, mengakui bahwa prediksi pertumbuhan koin seperti itu mungkin tampak mustahil, tetapi menambahkan bahwa hal itu "cukup masuk akal" ketika mempertimbangkan sejarah perkembangan mata uang kripto.

Larry Lepard, Managing Partner di perusahaan investasi yang berbasis di Boston, Equity Management Associates, juga memberikan perkiraan jangka panjang. Ia percaya bahwa selama dekade berikutnya, dolar akan terdevaluasi, dan orang-orang akan semakin banyak berinvestasi dalam mata uang kripto, emas, dan real estat. Mengingat pasokan bitcoin yang terbatas, aset digital akan menjadi alat investasi yang sangat dicari dan akan mendapatkan keuntungan dari runtuhnya mata uang fiat. "Saya yakin harga bitcoin akan meningkat tajam. Saya pikir harga pertama akan mencapai $100.000, kemudian $1 juta, dan akhirnya naik menjadi $10 juta per koin. Saya yakin bahwa cucu-cucu saya akan terkejut melihat betapa kayanya orang-orang yang memiliki satu bitcoin," kata Lepard.

● Artificial Intelligence (AI) ChatGPT menawarkan skenario yang sedikit lebih sederhana. Menunjukkan bahwa mata uang kripto utama mungkin akan naik menjadi $500.000 pada tahun 2028, mencapai $1 juta pada tahun 2032, dan meningkat menjadi $5 juta pada tahun 2050. Namun, prediksi AI ini memiliki beberapa syarat. Pertumbuhan ini hanya mungkin terjadi jika: mata uang kripto diadopsi secara luas; bitcoin menjadi sarana yang populer untuk menyimpan modal; dan koin diintegrasikan ke dalam berbagai sistem keuangan. Jika kondisi-kondisi ini tidak terpenuhi, maka, menurut perhitungan AI, pada tahun 2050, nilai koin dapat berkisar antara $20.000 hingga $500.000.



Regu Pemakaman untuk Bitcoin: $ 0,0000. Siapa yang Memprediksi Lebih Rendah?


● Menurut Hukum Ketiga Newton, setiap aksi memiliki reaksi yang setara dan berlawanan. Meskipun hukum ini dirumuskan pada tahun 1689, tampaknya hukum ini berlaku bahkan untuk mata uang kripto abad ke-21. Jika ada pihak yang ingin menaikkan nilai bitcoin, pasti akan ada pihak lain yang siap untuk menguburnya lebih dalam.

Warren Buffett, miliarder dan legenda pasar saham, secara terkenal menggambarkan bitcoin sebagai "racun tikus yang dikuadratkan." Rekannya yang setia, Charles Munger, Wakil Ketua dari perusahaan induk Berkshire Hathaway, juga sama kritisnya. Meskipun akan berusia 100 tahun pada tanggal 1 Januari 2024 (selamat untuknya), ia terus aktif menentang "kejahatan" digital ini.

Munger telah meminta pihak berwenang AS untuk menghancurkan bitcoin, menyamakan investasi di dalamnya dengan perjudian. Dalam sebuah wawancara dengan The Wall Street Journal, ia menyatakan bahwa industri mata uang kripto merusak stabilitas sektor keuangan global dan berpendapat bahwa BTC tidak dapat dianggap sebagai kelas aset karena tidak memiliki nilai intrinsik. Ia percaya bahwa mata uang tersebut harus tunduk pada langkah-langkah regulasi yang ketat yang pada akhirnya akan mencekik industri. "Ini adalah investasi terbodoh yang pernah saya lihat," seru investor terkenal itu. "Saya tidak bangga dengan negara saya karena mengizinkan omong kosong ini. Sungguh menggelikan bahwa ada orang yang membelinya. Ini tidak bagus. Ini gila. Itu hanya berbahaya." Miliarder ini mencap semua orang yang tidak setuju dengannya sebagai orang bodoh dan mencap bitcoin sebagai "produk rusak" dan "penyakit kelamin".

● Steve Hanke, seorang profesor ekonomi di Johns Hopkins University, juga mengkritik bitcoin, dengan menyatakan bahwa nilai fundamental mata uang kripto pertama ini adalah nol. Ia telah melabeli BTC sebagai aset yang sangat spekulatif tanpa nilai ekonomi atau utilitas.

Peter Schiff, Presiden dari Euro Pacific Capital dan seorang penggemar emas, percaya bahwa "tidak ada yang lebih rendah daripada mata uang kripto" dan bahwa "bitcoin bukanlah apa-apa." Ia membandingkan pemegang aset ini dengan sebuah kultus. "Tidak ada yang membutuhkan bitcoin. Orang-orang membelinya hanya setelah dibujuk oleh orang lain. Begitu mereka mendapatkan BTC, mereka segera mencoba menarik orang lain ke dalamnya. Ini seperti sekte," tulis Schiff. Pada tahun 2017, ia memprediksi bahwa koin tersebut akan segera menjadi tidak berharga. Meskipun tahun-tahun telah berlalu, pengusaha ini tidak mengubah pendiriannya. Baru-baru ini ia menegaskan kembali bahwa "perjalanan bitcoin ke titik nol hanya sedikit tertunda. Pada akhirnya, bitcoin akan meledak."

● Jamie Dimon, sang pimpinan dari raksasa perbankan Amerika JPMorgan, juga mengkritik keras emas digital. Dalam sebuah siaran CNBC, ia menyatakan skeptisisme tentang batas 21 juta koin yang seharusnya untuk penerbitan bitcoin. "Bagaimana Anda tahu? Mungkin saja mencapai 21 juta, dan gambar Satoshi [Nakamoto] akan muncul dan menertawakan Anda semua," ia berspekulasi tentang masa depan.

Jim Cramer, pembawa acara "Mad Money" di CNBC, juga berfokus pada risiko. Ia percaya bahwa tidak ada yang benar-benar tahu apa yang disembunyikan oleh para pemain utama dalam industri ini dan tidak ada jaminan kejujuran mereka terhadap para klien mereka. Menurutnya, setiap skandal baru dapat menyebabkan penurunan tajam dalam nilai bitcoin, menempatkan aset investor dalam risiko. Merujuk pada pendapat Carley Garner, ahli strategi komoditas senior & broker di DeCarley Trading, ia merekomendasikan untuk menjauhi mata uang virtual.

Membahas prospek mata uang kripto unggulan, Dieter Wermuth, ekonom dan mitra di Wermuth Asset Management, menyatakan bahwa ekonomi akan lebih baik dan lebih sederhana tanpa bitcoin. Dalam pandangannya, masuk akal untuk meninggalkan bitcoin sama sekali: hal ini dapat bermanfaat bagi kemakmuran secara keseluruhan, karena investasi dalam mata uang kripto sangat boros dan mengalihkan dana dari pertumbuhan ekonomi secara keseluruhan. Selain itu, bitcoin menciptakan ketidaksetaraan sosial, memfasilitasi pencucian uang, penghindaran pajak, dan sangat boros energi karena proses penambangannya. Dieter Wermuth bahkan menyebut bitcoin sebagai "pembunuh utama iklim."

● Jenny Johnson, CEO dari perusahaan investasi Franklin Templeton, yang mengelola aset senilai $1,5 triliun, juga menyatakan skeptisisme terhadap mata uang kripto utama. Ia mengklaim bahwa bitcoin adalah gangguan terbesar dari inovasi yang sebenarnya. Kepala Franklin Templeton yakin bahwa bitcoin tidak akan pernah menjadi mata uang global, karena pemerintah AS tidak akan mengizinkan hal ini terjadi. "Saya dapat memberitahu Anda bahwa jika bitcoin menjadi begitu signifikan sehingga mengancam dolar sebagai mata uang cadangan, AS akan membatasi penggunaannya," katanya.

Memang, pernyataan Nyonya Johnson tidak muncul begitu saja. Selama setahun terakhir, terdapat banyak diskusi tentang tekanan regulasi terhadap industri kripto, sengketa hukum, dan denda yang sangat besar. Gary Gensler, Ketua dari Securities and Exchange Commission (SEC) membandingkan kondisi industri kripto saat ini dengan masa-masa liar di awal abad ke-20. Pada saat itu, badan tersebut melakukan tindakan tegas, yang menurutnya diperlukan sekarang untuk mengintimidasi para pebisnis dan menjaga agar industri tetap terkendali. John Reed Stark, seorang mantan pejabat SEC, menggemakan sentimen Gensler. "Harga mata uang kripto meningkat karena dua alasan," jelasnya, "pertama, karena kesenjangan dalam regulasi dan potensi manipulasi pasar; kedua, karena kemungkinan untuk menjual mata uang kripto yang terlalu tinggi nilainya kepada orang yang lebih bodoh lagi."

Pernyataan semacam itu tidak hanya dibuat oleh otoritas AS tetapi juga oleh banyak perwakilan pemerintah lainnya di seluruh dunia. Misalnya, Bank Sentral Eropa (ECB) menyatakan pada bulan Desember 2022 bahwa bitcoin telah kehilangan relevansinya. Namun, ECB kemudian merevisi penilaiannya, mencatat bahwa mata uang kripto masih dapat berfungsi sebagai alternatif mata uang fiat.


***

● Patut dicatat bahwa sejak dimulainya bitcoin, kehancurannya telah diumumkan sebanyak 474 kali. Penghitung kematian mata uang kripto utama dipertahankan di platform 99bitcoins. Sumber informasi ini merangkum apa yang dikenal sebagai "berita kematian bitcoin" – pernyataan dari individu terkemuka, portal berita, dan outlet media lainnya dengan jumlah pembaca yang signifikan, yang dengan tegas menyatakan bahwa aset tersebut telah atau akan mengalami depresiasi. Pada tahun 2021, terdapat 47 "berita kematian", pada tahun 2022 – sebanyak 27 kali, dan pada tahun 2023, BTC dinyatakan "mati" hanya sebanyak tujuh kali. Angka ini merupakan yang terendah dalam satu dekade terakhir, yang menunjukkan bahwa bitcoin tidak hanya hidup tetapi juga terus berkembang, meskipun terdapat skeptisisme dari para pengkritiknya.

● Untuk menyimpulkan peninjauan luas ini, mari kita lihat beberapa statistik menarik. Menurut penelitian yang dilakukan oleh DocumentingBTC, seorang investor yang memasukkan $100 ke dalam emas asli tepat 10 tahun yang lalu, kini hanya memiliki $134 di akunnya. Berinvestasi di Google akan menghasilkan $504, Facebook – $818, Amazon – $830, Netflix – $1.040, dan Microsoft – $1.111. Investor Apple bisa saja melihat investasi mereka tumbuh menjadi $1.208. Tesla mengklaim tempat ketiga di podium profitabilitas dengan peningkatan dari $100 menjadi $4.475. Saham NVIDIA berada di peringkat kedua, tumbuh menjadi $8.599. Namun, jika Anda menginvestasikan $100 Anda dalam emas digital, bitcoin, Anda sekarang akan memiliki $25.600 yang mengesankan! Inilah sebabnya mengapa bitcoin sering dipuji sebagai investasi terbaik dekade ini. Kesimpulannya ada di tangan Anda.

Selamat Tahun Baru!



NordFX Analytical Group


https://nordfx.com/


Pemberitahuan: Materi ini bukan merupakan rekomendasi investasi atau panduan untuk bekerja di pasar keuangan dan dimaksudkan untuk tujuan informasi saja. Perdagangan di pasar keuangan berisiko dan dapat mengakibatkan hilangnya seluruh dana yang disetorkan.


#eurusd #gbpusd #usdjpy #Forex #forex_forecast #signals_forex #cryptocurrency #bitcoin #nordfx

Secara tradisional, kami mempublikasikan perkiraan mata uang dari lembaga keuangan global terkemuka pada pergantian tahun yang akan berakhir dan tahun yang akan datang. Dengan mempertahankan praktik ini selama beberapa tahun, hal ini memungkinkan kita tidak hanya melihat ke masa depan namun juga merefleksikan prediksi masa lalu yang dibuat oleh para ahli dan mengevaluasi keakuratannya.


2022: Awal Mula

Sama seperti dunia yang telah beradaptasi untuk hidup dalam kondisi karantina yang disebabkan oleh virus corona, perang juga memasuki kehidupan di planet ini. Invasi bersenjata Rusia ke Ukraina pada bulan Februari 2022 dan sanksi anti-Rusia yang menyusulnya memperburuk masalah ekonomi dan mendorong pertumbuhan inflasi di banyak negara, bahkan negara-negara yang jauh dari kawasan ini.
Kedekatan negara-negara UE dengan zona konflik, ketergantungan mereka yang kuat pada sumber daya energi alam Rusia, ancaman nuklir, dan risiko penyebaran konflik ke wilayah mereka merupakan pukulan serius bagi perekonomian zona euro. Dalam keadaan seperti ini, Bank Sentral Eropa (ECB) harus bertindak sangat hati-hati untuk menghindari keruntuhan total. Amerika Serikat berada dalam posisi yang jauh lebih menguntungkan, sehingga memungkinkan Federal Reserve, yang bertujuan untuk mengurangi tekanan inflasi, untuk memulai siklus kenaikan suku bunga pada tanggal 16 Maret. Hal ini bertindak sebagai katalis untuk penguatan dolar, dan pada tanggal 14 Juli, EUR/USD turun di bawah garis paritas 1.0000 untuk pertama kalinya dalam 20 tahun, mencapai level terendah 0.9535 pada tanggal 28 September. Pada pertengahan bulan Juli, Bank Sentral Eropa juga mulai menaikkan nilai tukar euro secara bertahap. Alhasil, EUR/USD memasuki tahun baru 2023 di level 1.0700.


2023: Prakiraan Siapa yang Terbukti Lebih Akurat

Pandemi virus corona mulai mereda, dan pada tanggal 5 Mei, WHO menyatakan bahwa COVID-19 tidak lagi menjadi darurat global. Secara bertahap, berbagai negara mulai melonggarkan pembatasan karantina. Aksi militer di Ukraina berubah menjadi sebuah konflik berkepanjangan. Perjuangan melawan inflasi perlahan mulai menunjukkan tanda-tanda keberhasilan, dan perekonomian berhasil beradaptasi dengan kenaikan suku bunga dan harga energi yang tinggi. Bencana global dapat dicegah, dan suara-suara yang memperkirakan terjadinya soft landing, terutama bagi perekonomian Amerika Serikat dan mungkin Zona Euro, semakin meningkat.
Pada tahun 2022, rentang fluktuasi maksimum EUR/USD melebihi 1.700 poin, namun pada tahun 2023, angka ini berkurang setengahnya menjadi 828 poin. Pasangan ini mencapai puncaknya pada tanggal 18 Juli, naik ke titik 1.1275. Pasangan ini menemukan titik terendahnya di 1.0447 pada tanggal 3 Oktober dan berakhir pada bulan Desember di kisaran 1.0900-1.1000 (saat ulasan ini ditulis), tidak jauh dari nilai bulan Januari.
Lantas, perkiraan apa yang diberikan para ahli untuk tahun 2023? Yang paling jauh dari kenyataan adalah perkiraan dari Internationale Nederlanden Groep (ING). ING yakin bahwa semua faktor tekanan pada tahun 2022 akan terus berlanjut hingga tahun 2023. Harga energi yang tinggi akan terus membebani perekonomian Eropa. Tekanan tambahan akan terjadi jika Federal Reserve AS menghentikan pencetakannya sebelum ECB. Menurut analis dari kelompok perbankan besar Belanda ini, tingkat suku bunga diperkirakan sebesar 0.9500 euro per dolar pada kuartal pertama tahun 2023, yang kemudian dapat meningkat, mencapai paritas sebesar 1.0000 pada kuartal keempat.
Para ahli dari Agency for Economic Forecasting akurat mengenai dinamika EUR/USD pada Q1: mereka memperkirakan kenaikan ke 1.1160 (pada kenyataannya, naik ke 1.1033). Namun, mereka memperkirakan pasangan ini akan mengalami penurunan yang stabil, mencapai 1.0050 pada akhir Q3 dan mengakhiri tahun ini di 0.9790. Di sini, mereka salah besar.
Namun bukan hanya bears atau penurunan saja yang salah; kenaikan atau bulls pada pasangan euro/dolar juga salah. Misalnya, konglomerat keuangan Perancis Societe Generale memilih melemahnya dolar dan menguatnya pasangan mata uang tersebut. Namun, perkiraan mereka mengenai kenaikan di atas 1.1500 pada akhir Q1 terlalu radikal. Ahli strategi di Deutsche Bank memperbolehkan fluktuasi di kisaran 1.0800-1.1500. Namun, dalam pandangan mereka, kenaikan pasangan mata uang ini ke batas atas hanya mungkin terjadi jika Fed mulai melonggarkan kebijakan moneternya pada paruh kedua tahun 2023. (Kita sekarang tahu bahwa tidak ada pelonggaran yang terjadi, namun suku bunga dibekukan di 5,50% dari bulan Juli dan seterusnya).
Prediksi paling akurat datang dari Bank of America dan Commerzbank Jerman. Menurut skenario dasar Bank of America, dolar AS diperkirakan akan tetap kuat pada awal tahun 2023 dan kemudian mulai melemah secara bertahap, menyebabkan pasangan EUR/USD naik ke 1.1000 setelah jeda Fed. Commerzbank mendukung skenario ini, dengan menyatakan, "Mempertimbangkan perkiraan perubahan suku bunga Fed dan asumsi bahwa ECB menahan diri untuk tidak menurunkan suku bunga [...], target harga kami untuk EUR/USD pada tahun 2023 adalah 1.1000," adalah keputusan dari ahli strategi dari konglomerat perbankan ini.


2024: Apa yang Diharapkan di Tahun Baru

Apa yang menanti euro dan dolar pada tahun 2024 mendatang? Penting untuk dicatat bahwa perkiraan sangat bervariasi karena banyaknya “kejutan” kehidupan yang baru-baru ini terjadi dan banyaknya masalah yang belum terselesaikan di masa depan. Masih ada pertanyaan mengenai situasi geopolitik, arah dan laju kebijakan moneter Federal Reserve (Fed) dan Bank Sentral Eropa (ECB), keadaan perekonomian dan pasar tenaga kerja, sejauh mana inflasi dan harga energi dapat dikendalikan. dikendalikan, siapa yang akan terpilih sebagai Presiden Amerika Serikat pada bulan November, hasil perang Rusia di Ukraina dan konflik yang sedang berlangsung antara Israel dan Hamas, serta perimbangan kekuatan dalam persaingan AS-China. Jawaban atas pertanyaan-pertanyaan ini dan pertanyaan-pertanyaan lainnya masih belum ditemukan. Dengan banyaknya faktor ketidakpastian, para ahli belum mencapai konsensus.
Pernyataan Ketua Fed Jerome Powell yang bersifat dovish baru-baru ini dan pernyataan Presiden ECB Christine Lagarde yang agak hawkish telah membuat pasar percaya bahwa Fed akan memimpin dalam pelonggaran kebijakan moneter dan penurunan suku bunga pada tahun 2024. Jika pasar tidak menerima sinyal balasan, dolar AS akan melemah. akan tetap berada dalam tekanan. Societe Generale yakin jika Indeks Dolar (DXY) dapat turun dari 102.50 saat ini ke di bawah 100, mungkin serendah 97 poin. Jajak pendapat analis Reuters juga menunjukkan bahwa dolar AS akan melemah di tahun mendatang. Sebuah peninjauan dari Investing.com menunjukkan bahwa EUR/USD berpotensi mencapai 1.1500, tergantung pada berbagai kondisi geopolitik dan makroekonomi.
Menurut skenario dasar yang diuraikan oleh UBS Wealth Management, perlambatan pertumbuhan ekonomi AS, penurunan inflasi, dan ekspektasi suku bunga yang lebih rendah akan mendukung saham dan obligasi. Mengenai pasangan EUR/USD, UBS melihatnya di level 1.1200. Perkiraan Commerzbank Jerman juga mencakup puncak di 1.1200. Analis di sana memperkirakan penguatan sementara euro terhadap dolar sebelum pelemahan berikutnya. Mereka memperkirakan nilai tukar akan naik menjadi 1.1200 pada bulan Juni 2024, kemudian turun menjadi 1.0800 pada bulan Maret 2025.
Ekonom ING menghitung bahwa pada paruh kedua tahun 2024, nilai tukar EUR/USD masih akan naik menuju 1.1800. Namun, mereka mengingatkan bahwa perkiraan ini hanya didasarkan pada kemungkinan arah kebijakan Fed dan ECB. Mereka mencatat, "Perbedaan nilai bukan satu-satunya faktor yang menentukan arah EUR/USD." Tingkat pertumbuhan yang rendah di Zona Euro dan ketidakpastian politik mengenai pemberlakuan kembali Pakta Stabilitas dan Pertumbuhan menunjukkan bahwa EUR/USD akan berakhir tahun ini di dekat 1.0600, dengan level puncaknya pada tahun 2024 lebih dekat ke 1.1500 daripada 1.1800.
Ekonom dari Fidelity International, JPMorgan, dan HSBC tidak mengesampingkan skenario di mana regulator lain, seperti ECB dan Bank of England, mungkin akan memimpin pelonggaran sebelum Fed.
Ahli strategi Goldman Sachs percaya bahwa meskipun prospek dolar mungkin memburuk pada tahun 2024, perekonomian AS yang kuat dan stabil akan membatasi penurunan mata uang tersebut. Mereka menulis bahwa dolar masih bernilai tinggi, dan investor condong ke arah dolar, yang akan tetap "kuat untuk waktu yang lama", dan penurunan apa pun tidak akan signifikan. Perekonomian AS terlalu kuat untuk melakukan penurunan suku bunga sebesar 150 basis poin pada tahun 2024.
Danske Bank, Westpac, dan HSBC juga meyakini bahwa pada akhir tahun 2024, dolar akan menguat terhadap euro dan pound Inggris. Perkiraan ABN Amro untuk akhir tahun depan menunjukkan angka 1.0500, dan Agency for Economic Forecasting memperkirakan angka 1.0230.

***
Risalah militer Tiongkok kuno "Tiga Puluh Enam Strategi" menyatakan, "Dia yang mencoba meramalkan segala sesuatu akan kehilangan kewaspadaan." Memang tidak mungkin untuk memperkirakan segalanya. Namun satu hal yang pasti: dua belas bulan mendatang, seperti bulan-bulan sebelumnya, akan penuh dengan kejutan yang tidak terduga. Jadi, tetaplah waspada, dan keberuntungan akan berpihak pada Anda.
Selamat Tahun Baru 2024 mendatang! Tahun ini menjanjikan akan sangat menarik.

NordFX Analytical Group

https://nordfx.com/


Pemberitahuan: Materi ini bukan merupakan rekomendasi investasi atau panduan untuk bekerja di pasar keuangan dan dimaksudkan untuk tujuan informasi saja. Perdagangan di pasar keuangan berisiko dan dapat mengakibatkan hilangnya seluruh dana yang disetorkan.

#eurusd #gbpusd #usdjpy #Forex #forex_forecast #signals_forex #cryptocurrency #bitcoin #nordfx

Prakiraan Forex dan Cryptocurrencies untuk Tanggal 11 - 15 Desember 2023


EUR/USD: Kelanjutan dari Perang Suku Bunga

● Pasar tenaga kerja dan inflasi: ini adalah faktor-faktor yang dipantau secara ketat oleh Bank Sentral ketika mengambil keputusan mengenai kebijakan moneter dan suku bunga. Cukuplah untuk mengingat perubahan signifikan yang terjadi setelah publikasi data inflasi bulan Oktober di Amerika Serikat. Pada bulan November, dolar melemah secara signifikan, dan portofolio klasik berupa saham dan obligasi menghasilkan keuntungan tertinggi dalam 30 tahun! Pasangan EUR/USD, dimulai pada 1.0516, mencapai puncak bulanan pada tanggal 29 November di 1.1016.
● Terkait pasar tenaga kerja, indikator-indikator penting dirilis pada hari Jumat, 8 Desember, termasuk tingkat pengangguran dan jumlah non-farm payrolls (NFP atau pekerjaan di luar sektor pertanian) baru di Amerika Serikat. Indikator pertama menunjukkan penurunan pengangguran: pada bulan November, angka pengangguran turun menjadi 3,7%, melampaui perkiraan dan nilai sebelumnya sebesar 3,9%. Indikator kedua menunjukkan peningkatan jumlah lapangan kerja baru: sebanyak 199 ribu lapangan kerja baru diciptakan dalam sebulan, melampaui angka bulan Oktober sebesar 150 ribu dan ekspektasi pasar sebesar 180 ribu. Tidak dapat dikatakan bahwa statistik tersebut secara signifikan mendukung dolar. Namun, paling tidak, hal itu tidak merugikannya.
● Dua hingga tiga bulan yang lalu, reaksi pasar terhadap data tersebut akan lebih kuat, karena masih terdapat harapan untuk kenaikan suku bunga Federal Reserve lebih lanjut pada tahun 2023. Kini, ekspektasi tersebut hampir berkurang menjadi nol. Pembahasannya tidak berkisar pada bagaimana suku bunga utama akan dinaikkan, melainkan berapa lama suku bunga tersebut akan dipertahankan pada level 5,50% saat ini dan seberapa aktif regulator akan menurunkannya.
Survei ekonom yang dilakukan oleh Reuters mengungkapkan bahwa lebih dari separuh responden (52 dari 102) percaya bahwa tingkat suku bunga tidak akan berubah setidaknya hingga bulan Juli. Sisanya, sebanyak 50 responden memperkirakan Federal Reserve akan mulai melakukan pemotongan sebelum itu. Sebanyak 72 dari 100 responden meyakini bahwa pada tahun 2024, angka tersebut akan diturunkan secara bertahap hingga maksimal 100 basis poin (bps), bahkan mungkin lebih rendah lagi. Hanya sebanyak 5 orang ahli yang masih berharap kenaikan suku bunga lebih lanjut, meski hanya sebesar 25 bps. Perlu dicatat bahwa hasil survei Reuters tidak sejalan dengan ekspektasi pasar, yang memperkirakan lima penurunan suku bunga masing-masing sebesar 25 bps mulai bulan Maret.
● Seorang ekonom dari Citi, dalam survei Reuters, mencatat bahwa peningkatan inflasi inti akan mengganggu narasi Federal Reserve yang menurunkan suku bunga dan menunda proses ini. Data inflasi Amerika Serikat yang akan datang akan tersedia pada hari Selasa, 12 Desember, dan Rabu, 13 Desember, dengan dirilisnya Indeks Harga Konsumen (IHK atau Consumer Price Index - CPI) bulan November dan Indeks Harga Produsen (IHP atau Producer Price Index - PPI) bulan November. Setelah itu, pada hari Rabu, kita akan mengadakan pertemuan Komite Pasar Terbuka Federal (Federal Open Market Committee - FOMC) dari Federal Reserve AS, di mana keputusan mengenai suku bunga akan dibuat. Pelaku pasar pasti akan fokus pada perkiraan ekonomi yang disampaikan oleh FOMC dan komentar dari pimpinan Federal Reserve.
● Namun, bukan hanya Federal Reserve yang mempengaruhi pasangan EUR/USD; Bank Sentral Eropa (European Central Bank - ECB) juga memainkan peran penting, dan pertemuannya dijadwalkan minggu depan pada hari Kamis, 14 Desember. Saat ini, suku bunga dasar euro berada di angka 4,50%. Banyak pelaku pasar percaya bahwa angka tersebut terlalu tinggi dan dapat mendorong perekonomian yang rapuh di kawasan ini ke dalam resesi.
Deflasi di Zona Euro jauh melebihi deflasi di Amerika Serikat. Pekan lalu, Eurostat melaporkan bahwa, menurut data awal, Indeks Harmonisasi Harga Konsumen (Harmonized Index of Consumer Prices - HICP) turun ke level terendah sejak bulan Juni 2021, di 2,4% (tahun ke tahun), lebih rendah dari 2,9% di bulan Oktober dan perkiraan 2,7%. Angka ini sangat mendekati target 2,0%. Oleh karena itu, untuk mendukung perekonomian, ECB akan segera memulai proses pelonggaran kebijakan moneternya.
Perkiraan pasar menunjukkan bahwa penurunan suku bunga pertama dapat terjadi pada bulan April, dengan probabilitas sebesar 50% bahkan sebulan sebelumnya di bulan Maret. Terdapat kemungkinan sebesar 70% bahwa pada tahun 2024, angka tersebut akan diturunkan sebesar 125 bps. Namun, perkiraan konsensus di antara para ahli Reuters lebih konservatif dan memperkirakan penurunan hanya sebesar 100bps.
● Jadi, perang suku bunga antara Federal Reserve dan Bank Sentral Eropa akan terus berlanjut. Jika sebelumnya yang menang adalah yang laju kemajuannya lebih cepat, sekarang yang diuntungkan adalah yang kemundurannya terjadi lebih lambat. Terdapat kemungkinan bahwa para investor akan menerima sejumlah informasi mengenai rencana regulator setelah pertemuan mereka pada minggu depan.
● Selama seminggu terakhir, EUR/USD ditutup di level 1.0760. Saat ini, pendapat para ahli mengenai masa depan pasangan ini terbagi sebagai berikut: sebanyak 75% memilih penguatan dolar, sementara 25% memilih euro. Di antara indikator tren pada D1, distribusinya sama dengan para ahli: sebanyak 75% untuk dolar dan 25% untuk euro. Untuk osilator, sebanyak 75% mendukung sisi merah (dengan seperempat di antaranya berada di zona overbought atau jenuh beli), sementara 10% menunjuk ke arah berlawanan, dan 15% tetap netral.
Support/dukungan terdekat untuk pasangan ini terletak di sekitar 1.0725-1.0740, diikuti oleh 1.0620-1.0640, 1.0500-1.0520, 1.0450, 1.0375, 1.0200-1.0255, 1.0130, dan 1.0000. Pembeli akan menghadapi resistensi di sekitar 1.0800-1.0820, 1.0865, 1.0965-1.0985, 1.1020, 1.1070-1.1110, 1.1150, 1.1230-1.1275, 1.1350, dan 1.1475.
● Selain peristiwa yang disebutkan sebelumnya, kalender ekonomi menyoroti rilis ringkasan data pasar ritel AS pada hari Kamis, 14 Desember. Pada hari yang sama, jumlah klaim awal tunjangan pengangguran akan dipublikasikan secara tradisional, dan pada tanggal 15 Desember, nilai awal Indeks Manajer Pembelian (Purchasing Managers' Index - PMI) di sektor manufaktur dan jasa Amerika Serikat akan dirilis. Selain itu, pada hari Jumat, data awal aktivitas bisnis di Jerman dan Zona Euro secara keseluruhan akan diungkapkan.


GBP/USD: Haruskah Kita Mengharapkan Kejutan dari BoE?

● Bank of England (BoE) melakukan survei triwulanannya pada tanggal 8 Desember. Ternyata ekspektasi inflasi penduduk Inggris pada bulan November 2024 sebesar 3,3%, lebih rendah dibandingkan angka triwulan sebelumnya yang sebesar 3,6%. Sementara itu, sebanyak 35% penduduk negara tersebut percaya bahwa mereka secara pribadi akan mendapatkan keuntungan dari penurunan suku bunga. Dengan kata lain, mayoritas (65%) tidak mempermasalahkan indikator ini. Namun hal ini menjadi kekhawatiran para pelaku pasar.
Pertemuan BoE juga akan berlangsung minggu depan, pada hari Kamis, 14 Desember, sesaat sebelum pertemuan ECB. Apa keputusan mengenai tingkat suku bunga? Akhir-akhir ini, retorika hawkish dari kepemimpinan Bank of England secara lisan mendukung mata uang Inggris. Misalnya, Gubernur BoE Andrew Bailey baru-baru ini menyatakan bahwa suku bunga harus dinaikkan lebih lama, meskipun hal tersebut mungkin berdampak negatif terhadap perekonomian. Namun, para ahli memperkirakan bahwa regulator kemungkinan akan mempertahankan status quo pada pertemuan mendatang, mempertahankan suku bunga utama di 5,25%, yang merupakan level tertinggi dalam 15 tahun terakhir.
Perkiraan suku bunga pada tahun 2024 menyiratkan penurunan sebesar 80 bps menjadi 4,45%. Jika Federal Reserve menurunkan suku bunganya menjadi 4,25%, hal ini akan memberikan harapan bagi pound untuk menguat. Namun, hal ini merupakan masalah masa depan yang relatif jauh. Pekan lalu, dolar secara aktif memulihkan penurunan di bulan November, sehingga pasangan GBP/USD menyelesaikan periode lima hari di 1.2548.
● Berbicara mengenai masa depan, sebanyak 30% memilih kenaikan, sekitar 30% lainnya mendukung penurunan, dan 40% sisanya tetap acuh tak acuh. Di antara indikator tren pada D1, sebanyak 60% mengarah ke utara, sementara 40% mengarah ke selatan. Di antara osilator, hanya sekitar 15% yang bullish, sebesar 50% bearish, dan 35% sisanya tetap netral. Jika pasangan ini bergerak ke selatan, pasangan ini akan menghadapi level dan zona support di 1.2500-1.2520, 1.2450, 1.2370, 1.2330, 1.2210, 1.2070-1.2085, dan 1.2035. Jika terjadi pergerakan ke atas, pasangan ini akan menghadapi resistensi di level 1.2575, kemudian 1.2600-1.2625, 1.2695-1.2735, 1.2800-1.2820, 1.2940, 1.3000, dan 1.3140.
● Di antara peristiwa penting pada minggu mendatang, selain pertemuan Bank of England, rilis serangkaian data komprehensif dari pasar tenaga kerja Inggris dijadwalkan pada hari Selasa, 12 Desember. Selain itu, angka PDB negara tersebut akan dipublikasikan pada hari Rabu, 13 Desember.


USD/JPY: Apakah Bank of Japan Kehilangan Kehati-hatian?

● Penguatan mata uang Jepang berlangsung berkelanjutan sejak awal bulan November. Hal ini terjadi beberapa minggu setelah puncak imbal hasil obligasi Treasury AS tenor sepuluh tahun ketika pasar yakin bahwa penurunan imbal hasil tersebut telah menjadi tren. Perlu dicatat bahwa secara tradisional terdapat korelasi terbalik antara sekuritas ini dan yen. Jika imbal hasil Treasury naik, yen melemah terhadap dolar. Sebaliknya, jika imbal hasil obligasi turun, yen memperkuat posisinya.
Momen penting bagi mata uang Jepang terjadi pada hari Kamis, 7 Desember, ketika mata uang tersebut menguat di seluruh spektrum pasar, memperoleh sekitar 225 poin terhadap dolar AS dan mencapai puncaknya dalam tiga bulan. Pasangan USD/JPY mencatat titik minimumnya saat itu di level 141.62.
● Alasan utama penguatan yen adalah meningkatnya ekspektasi bahwa Bank of Japan (BoJ) pada akhirnya akan meninggalkan kebijakan suku bunga negatifnya, dan hal ini diperkirakan akan terjadi lebih cepat dari perkiraan. Rumor menunjukkan bahwa bank-bank regional di negara tersebut menekan regulator, menganjurkan perubahan dari kebijakan pengendalian kurva imbal hasil.
Seolah-olah untuk mengkonfirmasi rumor tersebut, BoJ melakukan survei khusus terhadap pelaku pasar untuk membahas konsekuensi dari ditinggalkannya kebijakan moneter ultra-longgar dan efek samping dari tindakan tersebut. Selain itu, kunjungan Gubernur BoJ, Kadsuo Ueda, ke kantor Perdana Menteri Fumio Kishida, semakin memperburuk keadaan.
● Yen juga mendapatkan keuntungan dari kepercayaan pasar bahwa suku bunga utama Federal Reserve (FRS) dan Bank Sentral Eropa (ECB) telah mencapai titik tertinggi, dan penurunan lebih lanjut adalah satu-satunya harapan. Sebagai akibat dari perbedaan tersebut, percepatan penyempitan selisih imbal hasil (yield spread) antara obligasi pemerintah Jepang di satu sisi dan sekuritas serupa dari AS dan Zona Euro di sisi lain dapat diprediksi. Hal ini diperkirakan akan mengalihkan aliran modal ke yen.
Selain itu, mata uang Jepang mungkin didukung oleh perlambatan pertumbuhan pasar saham selama tiga minggu terakhir. Yen sering digunakan sebagai mata uang pendanaan untuk membeli aset berisiko. Oleh karena itu, aksi ambil untung pada indeks saham seperti S&P500, Dow Jones, Nasdaq, dan lainnya juga telah mendorong penurunan USD/JPY.
● Analisis grafis menunjukkan bahwa pada bulan Oktober 2022 dan November 2023, pasangan ini membentuk double top, mencapai puncaknya di 151.9. Oleh karena itu, dari perspektif ini, retracement ke bawah cukup logis. Namun, beberapa ahli percaya bahwa pembalikan definitif pada kerangka waktu harian (D1) hanya dapat dibahas setelah menembus support atau dukungan di zona 142.50. Namun, pada saat ulasan ini ditulis, pada Jumat malam, 8 Desember, berkat data pasar tenaga kerja AS yang kuat, USD/JPY melambung dari titik terendah lokal, bergerak naik, dan berakhir di 144.93.
Dalam waktu dekat, sebanyak 45% ahli mengantisipasi penguatan yen lebih lanjut, sebanyak 30% berpihak pada dolar, dan 25% tetap netral. Sedangkan untuk indikator pada D1, keunggulannya lebih banyak pada warna merah. Sebanyak 85% dari indikator tren berwarna merah, 75% osilator berwarna merah, dan hanya 25% yang berwarna hijau.
Level support terdekat terletak di zona 143.75-144.05, disusul 141.60-142.20, 140.60, 138.75-139.05, 137.25-137.50, 135.90, 134.35, dan 131.25. Resistance diposisikan pada level dan zona berikut: 145.30, 146.55-146.90, 147.65-147.85, 148.40, 149.20, 149.80-150.00, 150.80, 151.60, dan 151.90-152.15.
● Kecuali untuk perilisan Indeks Produsen Besar Tankan pada tanggal 13 Desember untuk Q4, tidak ada antisipasi statistik makroekonomi signifikan lainnya mengenai keadaan perekonomian Jepang.


CRYPTOCURRENCIES: Pertumbuhan Rasional atau Kegilaan Spekulatif?

● Menjelang malam tanggal 8 Desember, mata uang kripto andalan ini mencapai puncak $44,694. Terakhir kali BTC diperdagangkan di atas $40,000 adalah pada bulan April 2022, sebelum kehancuran ekosistem Terra memicu keruntuhan pasar kripto secara besar-besaran. Di antara alasan kenaikan tajam BTC, peningkatan tingkat hash jaringan, optimisme investor terhadap pemulihan ekonomi AS, dan ekspektasi pelonggaran kebijakan Federal Reserve disebutkan. Namun, alasan utama kenaikan harga saat ini tidak diragukan lagi adalah potensi persetujuan ETF Bitcoin spot di AS.
Dua belas perusahaan telah mengajukan permohonan ke Komisi Sekuritas dan Bursa (Securities and Exchange Commission - SEC) untuk membuat ETF, yang secara kolektif mengelola aset lebih dari $20 triliun. Sebagai perbandingan, seluruh kapitalisasi pasar bitcoin adalah sebesar $0,85 triliun. Perusahaan-perusahaan ini tidak hanya menawarkan klien yang sudah ada kesempatan untuk mendiversifikasi aset mereka melalui investasi mata uang kripto, tetapi juga menarik para investor baru, sehingga secara signifikan meningkatkan kapitalisasi BTC. CEO Franklin Templeton Jenny Johnson, yang mengawasi aset senilai $1,4 triliun, baru-baru ini menjelaskan peningkatan minat institusional, dengan menyatakan, "Permintaan terhadap bitcoin jelas, dan ETF spot adalah cara terbaik untuk mengaksesnya." Analis Bloomberg James Seyffart percaya bahwa persetujuan peluncuran dana ini kemungkinan besar akan terjadi pada tanggal 5 hingga 10 Januari sebesar 90%.
● Menurut pakar Bitfinex, pasokan aktif bitcoin saat ini telah turun ke level terendah dalam lima tahun: hanya sebesar 30% koin yang berpindah dalam setahun terakhir. Akibatnya, sekitar 70% bitcoin, atau 16,3 juta BTC yang "belum pernah terjadi sebelumnya", tetap tidak aktif sepanjang tahun. Pada saat yang sama, sebesar 60% koin telah berada di dompet dingin selama dua tahun. Pada saat yang sama, seperti dicatat oleh Glassnode, jumlah setoran rata-rata di bursa mata uang kripto telah mendekati nilai tertinggi, mencapai $29,000. Mengingat jumlah transaksi yang terus menurun menunjukkan dominasi investor besar.
Bersamaan dengan reli bitcoin, harga saham perusahaan terkait juga melonjak. Secara khusus, saham Coinbase, MicroStrategy, penambang Riot Platforms, Marathon Digital, dan lainnya mengalami peningkatan.
● Ahli Strategi Makro Senior di Bloomberg Intelligence, Mike McGlone, percaya bahwa bitcoin saat ini menunjukkan kekuatan yang jauh lebih besar daripada emas. Ia mencatat bahwa pada tanggal 4 Desember, harga emas mencapai rekor tertinggi, setelah itu turun sebesar 5,1%, sementara bitcoin terus meningkat, melampaui $44,000. Namun, analis memperingatkan bahwa volatilitas bitcoin dapat menghalanginya untuk diperdagangkan seperti emas fisik selama periode “risk-off”. Menurut McGlone, agar bitcoin dapat bersaing dengan logam mulia sebagai aset alternatif, bitcoin harus menetapkan indikator keandalan utama. Hal ini termasuk korelasi negatif BTC dengan pasar saham dan mencapai defisit yang tinggi selama periode ekspansi moneter.
● Peringatan McGlone tidak ada artinya jika dibandingkan dengan perkiraan Peter Schiff, Presiden perusahaan broker Euro Pacific Capital. Orang yang skeptis terhadap kripto dan pendukung emas fisik ini yakin bahwa kegilaan spekulatif seputar BTC-ETF akan segera berakhir. “Ini bisa jadi sebuah lagu indah… Runtuhnya Bitcoin akan lebih mengesankan dibandingkan relinya,” ia memperingatkan para investor.
Mantan pejabat SEC John Reed Stark juga menyampaikan pendapatnya. “Harga mata uang kripto naik karena dua alasan,” jelasnya. "Pertama, karena kesenjangan peraturan dan kemungkinan manipulasi pasar; kedua, karena kemungkinan menjual mata uang kripto yang dinilai terlalu tinggi dan dinilai terlalu tinggi kepada orang yang lebih bodoh [...] Hal ini juga berlaku untuk spekulasi tentang kemungkinan 90% untuk menyetujui ETF spot."
● Demi keadilan, perlu dicatat bahwa lonjakan saat ini bukan semata-mata kesalahan BTC-ETF spot. Kegembiraan di sekitar mereka secara bertahap mulai meningkat sejak akhir Juni ketika aplikasi pertama diajukan ke SEC. Bitcoin, di sisi lain, mulai mengalami kenaikan sejak awal Januari, tumbuh lebih dari 2,6 kali lipat selama periode ini.
Beberapa ahli menunjukkan bahwa situasi saat ini sangat mencerminkan siklus BTC/USD sebelumnya. Saat ini, drawdown/penarikan dari all-time high (ATH) atau titik paling tinggi sebesar 37%, pada siklus sebelumnya untuk waktu yang sama sebesar 39%, dan pada siklus 2013-17 sebesar 42%. Jika kita mengukur dari titik terendah lokal dan bukan dari puncak, pola serupa akan muncul. (Reli pertama merupakan pengecualian, karena Bitcoin muda tumbuh jauh lebih cepat di pasar yang baru lahir.)
● Menurut CEO Blockstream Adam Back, harga bitcoin akan melampaui level $100.000 bahkan sebelum halving atau pembagian dua mendatang pada bulan April 2024. Veteran industri ini mencatat bahwa perkiraannya tidak memperhitungkan potensi dorongan bullish jika SEC menyetujui ETF Bitcoin spot tersebut. Mengenai pergerakan harga emas digital dalam jangka panjang, pengusaha setuju dengan pendapat salah satu pendiri BitMEX, Arthur Hayes, yang memperkirakan kisaran $750,000 hingga $1 juta pada tahun 2026.
Sebagai referensi: Adam Back adalah seorang pengusaha Inggris, seorang ahli kriptografi, dan seorang cypherpunk. Diketahui bahwa Back berkorespondensi dengan Satoshi Nakamoto, dan referensi ke publikasinya disertakan dalam deskripsi sistem bitcoin. Sebelumnya, Adam Back tidak mempublikasikan perkiraan harga BTC, sehingga banyak anggota komunitas kripto yang memperhatikan kata-katanya.
● CEO dari Ledger, Pascal Gauthier, kepala Lightspark, David Marcus, dan manajer puncak bursa CoinDCX, Vijay Ayyar, juga memperkirakan nilai tukar bitcoin akan mencapai $100,000 pada tahun 2024. Mereka membagikan informasi ini dalam sebuah wawancara dengan CNBC. “Tampaknya tahun 2023 merupakan tahun persiapan pertumbuhan yang akan datang. Sentimen mengenai tahun 2024 dan 2025 sangat menggembirakan,” kata Pascal Gauthier. “Beberapa pelaku pasar memperkirakan tren bullish beberapa saat setelah halving atau pembagian dua, namun mengingat berita tentang ETF, kita mungkin akan memulai kenaikan sebelum itu,” yakin Vijay Ayyar. Namun, tidak seperti Adam Back, menurutnya, "penolakan total terhadap ETF dapat mengganggu proses ini."
● Maksimalis bitcoin yang terkenal, pembawa acara televisi, dan mantan trader, Max Keizer, berbagi rumor yang belum dikonfirmasi bahwa dana kekayaan negara Qatar sedang bersiap untuk memasuki pasar kripto dengan investasi besar-besaran dan berencana mengalokasikan hingga $500 miliar dalam mata uang kripto terkemuka. “Hal ini akan menjadi pergeseran seismik dalam lanskap mata uang kripto, memungkinkan bitcoin berpotensi melampaui angka $150,000 dalam waktu dekat dan bahkan melangkah lebih jauh lagi,” kata Keiser.
● Berbeda dengan pembawa acara televisi, kami tidak akan membagikan rumor tetapi fakta yang benar-benar akurat. Fakta pertama adalah pada penulisan ulasan pada malam tanggal 8 Desember, BTC/USD diperdagangkan di sekitar $44,545. Fakta kedua adalah total kapitalisasi pasar pasar kripto adalah sebesar $1.64 triliun ($1.45 triliun seminggu yang lalu). Dan yang terakhir, fakta ketiga: Indeks Ketakutan dan Keserakahan Kripto meningkat dari 71 menjadi 72 poin dan terus berada di zona Keserakahan.


NordFX Analytical Group

https://nordfx.com/


Pemberitahuan: Materi ini bukan merupakan rekomendasi investasi atau panduan untuk bekerja di pasar keuangan dan dimaksudkan untuk tujuan informasi saja. Perdagangan di pasar keuangan berisiko dan dapat mengakibatkan hilangnya seluruh dana yang disetorkan.

#eurusd #gbpusd #usdjpy #Forex #forex_forecast #signals_forex #cryptocurrency #bitcoin #nordfx

Prakiraan Forex dan Cryptocurrencies untuk Tanggal 4 - 8 Desember 2023


EUR/USD: Desember – Bulan yang Berat bagi Dolar

● Siapa yang akan mulai melonggarkan kebijakan moneternya lebih awal, Federal Reserve (FRS) atau Bank Sentral Eropa (ECB)? Diskusi mengenai topik ini tetap aktif, seperti terlihat jelas pada grafik kutipan. Statistik dari minggu lalu tidak memungkinkan bahwa pasangan EUR/USD menguat di atas level signifikan 1.1000. Semuanya dimulai pada hari Rabu, 29 November, dengan dipublikasikannya data inflasi di Jerman. Indeks Harga Konsumen (IHK atau Consumer Price Index - CPI) awal secara tahunan sebesar 3,2%, lebih rendah dari perkiraan sebesar 3,5% dan nilai sebelumnya sebesar 3,8%. Secara bulanan, IHK Jerman semakin masuk ke wilayah negatif, mencapai -0,4% (dibandingkan perkiraan -0,2% dan 0,0% pada bulan sebelumnya).
Data ini menandai awal kemunduran euro. Pasangan EUR/USD melanjutkan penurunannya setelah rilis Indeks Harga Konsumen Harmonisasi (Harmonized Index of Consumer Prices - HICP) untuk Zona Euro. Eurostat melaporkan bahwa, menurut data awal, HICP turun ke level terendah sejak bulan Juni 2021, s ebesar 2,4% (y/y), lebih rendah dari 2,9% di bulan Oktober dan perkiraan 2,7%. Indikator bulanan sebesar -0,5%, turun dari 0,1% pada bulan sebelumnya.
● Semua data ini menunjukkan bahwa deflasi di Zona Euro secara signifikan melebihi deflasi di Amerika. Akibatnya, banyak pelaku pasar, termasuk ahli strategi di grup perbankan terbesar di Belanda, ING, mulai berbicara tentang kemenangan ECB atas inflasi. Mereka menyimpulkan bahwa Bank Sentral Eropa akan menjadi pihak pertama yang melonggarkan kebijakan moneternya, termasuk menurunkan suku bunga dan melakukan ekspansi moneter. Menurut perkiraan, proses ini mungkin dimulai pada bulan April, dan dengan probabilitas sebesar 50%, bahkan satu bulan sebelumnya, pada bulan Maret. Kemungkinan penurunan suku bunga utama sebesar 125 basis poin (bps) selama tahun 2024, dari 4,50% menjadi 3,25%, diperkirakan sebesar 70%. Secara tidak langsung, langkah menuju kebijakan yang lebih dovish baru-baru ini dikonfirmasi oleh anggota Dewan Eksekutif ECB dan Kepala Bank Sentral Italia, Fabio Panetta, yang berbicara tentang "kerugian yang tidak perlu" yang dapat ditimbulkan oleh suku bunga yang terus-menerus tinggi.
● Sedangkan di Amerika Serikat, para pejabat FOMC tidak berbicara mengenai dampak buruknya, namun sebaliknya, mengenai manfaat dari suku bunga tinggi. Misalnya, John C. Williams, Presiden dari Federal Reserve Bank of New York, menyatakan bahwa menjaga biaya pinjaman pada tingkat yang stabil untuk jangka waktu yang lama adalah hal yang tepat. Menurutnya, hal ini akan memungkinkan pemulihan keseimbangan antara permintaan dan penawaran secara menyeluruh dan membawa inflasi kembali ke 2,0%. Williams memperkirakan Indeks Pengeluaran Konsumsi Pribadi (Personal Consumption Expenditures - PCE) akan turun menjadi 2,25% pada akhir tahun 2024 dan baru stabil mendekati level target pada tahun 2025.
Oleh karena itu, kecil kemungkinan kita mengharapkan sikap agresif dari Federal Reserve akan berubah menjadi dovish dalam waktu dekat. Terutama mengingat perekonomian AS memungkinkan untuk mempertahankan posisi seperti ini: indeks saham meningkat, dan data PDB yang dipublikasikan pada tanggal 29 November menunjukkan pertumbuhan sebesar 5,2% di Q3, melampaui ekspektasi pasar sebesar 5,0% dan nilai sebelumnya sebesar 4,9%. Mengingat situasi ini, tidak mengherankan jika EUR/USD mengalami penurunan.
● Pada hari Jumat sore, harga mencapai titik terendah lokal di level 1.0828 dan akan terus menurun jika bukan karena pimpinan Federal Reserve. Jerome Powell berbicara pada akhir minggu kerja dan menyatakan bahwa ia menganggap diskusi yang terlalu dini mengenai kapan bank sentral AS dapat mulai melonggarkan kebijakan moneternya. Ia mengisyaratkan bahwa Fed akan mempertahankan suku bunga tidak berubah pada level saat ini yaitu 5,50% pada pertemuan bulan Desember. Powell juga mencatat bahwa inflasi inti di AS masih jauh lebih tinggi dari target 2,0%, dan Federal Reserve siap untuk terus memperketat kebijakannya jika diperlukan. Secara umum, ia mengatakan hal yang sama seperti John Williams. Namun, jika kata-kata Presiden Fed New York memperkuat dolar, maka kata-kata serupa dari Ketua Fed melemahkan dolar: selama pidato Powell, Indeks DXY kehilangan sekitar 0,12%. Reaksi pasar benar-benar tidak bisa ditebak! Hasilnya, akord terakhir minggu ini terdengar di level 1.0882.
● Apa yang menanti kita di bulan Desember? Mengikuti logika yang disebutkan di atas, dolar harus terus menguat terhadap euro. Namun, faktor musiman mungkin ikut campur, mengindikasikan pergerakan bearish dolar pada bulan Desember terhadap sejumlah mata uang. Menurut ekonom di Societe Generale, rata-rata penurunan Indeks Dolar (DXY) selama 10 tahun terakhir pada bulan Desember adalah 0,8%. Secara musiman, euro (EUR), krona Swedia (SEK), poundsterling Inggris (GBP), dan franc Swiss (CHF) cenderung menguat, sedangkan pergerakan dolar Australia (AUD), dolar Kanada (CAD), yen Jepang ( JPY), dan peso Meksiko (MXN) dapat dianggap campuran.
Para ahli di MUFG Bank Jepang juga mengkonfirmasi indikator bullish untuk EUR/USD pada bulan terakhir tahun ini. “Kecenderungan musiman di bulan Desember,” tulis mereka, “cukup meyakinkan: selama 20 tahun terakhir, bulan Desember telah terlihat EUR/USD naik 14 kali lipat, dengan rata-rata kenaikan yang mengesankan sebesar 2,6% selama 14 tahun ini. Jika kita mengecualikan bulan Desember 2008 (+10.1%), kenaikan rata-rata dalam 13 kasus lainnya masih signifikan yaitu +2.0%. Terlebih lagi, dalam 8 dari 11 kasus ketika EUR/USD naik pada bulan November, hal ini diikuti oleh kenaikan pada bulan Desember" (dan itu memang bangkit!). “Tetapi hal ini tidak berarti,” MUFG memperingatkan, “bahwa kita dapat mengabaikan faktor-faktor fundamental.” Penting untuk diingat di sini bahwa berdasarkan faktor-faktor tersebut, Federal Reserve (FRS) dan Bank Sentral Eropa (ECB) akan mengambil keputusan pada pertemuan mereka masing-masing pada tanggal 13 dan 14 Desember.
● Saat ini, pendapat para ahli mengenai masa depan EUR/USD terbagi sebagai berikut: 50% memilih penguatan dolar, 30% memihak euro, dan 20% tetap netral. Mengenai analisa teknikal, 50% osilator pada grafik D1 berwarna hijau, 30% berwarna abu-abu netral, dan hanya 20% berwarna merah. Menariknya, setengah dari 20% hal ini sudah menandakan kondisi jenuh jual. Di antara indikator tren, sebanyak 65% mendukung sisi bullish, sementara 35% menunjuk ke arah sebaliknya.
Support terdekat untuk pasangan ini terletak di area 1.0830-1.0840, diikuti oleh 1.0740, 1.0620-1.0640, 1.0480-1.0520, 1.0450, 1.0375, 1.0200-1.0255, 1.0130, dan 1.0000. Para pembeli atau bulls akan menghadapi resistensi di sekitar 1.0900, 1.0965-1.0985, 1.1070-1.1110, 1.1150, 1.1230-1.1275, 1.1350, dan 1.1475.
● Aliran data yang besar diperkirakan akan datang dari pasar tenaga kerja Amerika pada minggu mendatang tanggal 5 hingga 8 Desember. Puncaknya akan terjadi pada hari Jumat, 8 Desember, ketika indikator-indikator penting seperti tingkat pengangguran dan jumlah pekerjaan baru di luar sektor pertanian (non-pertanian atau NFP) akan dirilis akan dipublikasikan. Selain itu, pada hari Selasa, 5 Desember, kita akan mempelajari aktivitas bisnis (PMI) di sektor jasa AS. Data penjualan ritel di Zona Euro akan tersedia pada hari Rabu, 6 Desember, dan keesokan harinya, kita akan mengetahui PDB. Terakhir, pada hari Jumat, 8 Desember, revisi data inflasi konsumen (CPI) di Jerman akan dirilis.


GBP/USD: Tiga Alasan yang Mendukung Pound

● Kemungkinan bahwa Federal Reserve AS telah menyelesaikan siklus pembatasan moneter dan tingkat suku bunganya telah stabil telah disebutkan sebelumnya. Sentimen serupa diungkapkan mengenai keuntungan musiman historis pound Inggris dibandingkan dolar pada bulan Desember.
Dukungan verbal terhadap mata uang Inggris diberikan oleh retorika kepemimpinan Bank of England (BoE), yang saat ini tidak memiliki rencana untuk menyesuaikan arah kebijakan moneternya saat ini. Seperti diketahui, lintasan ini bertujuan untuk melakukan pengetatan. Deputi Gubernur BoE Dave Ramsden menyatakan kebijakan moneter harus terus bersifat restriktif untuk mengendalikan inflasi. Sikap hawkish serupa juga diambil oleh Gubernur BoE Andrew Bailey, yang menekankan bahwa suku bunga harus naik lebih lama, meskipun hal tersebut berdampak negatif terhadap perekonomian.
Saat ini, suku bunga utama pound berada pada level tertinggi dalam 15 tahun sebesar 5,25%. Kenaikan terakhir terjadi pada tanggal 3 Agustus, setelah itu Bank of England mengambil jeda. Namun, hal ini tidak berarti bahwa mereka tidak akan melanjutkan dan menaikkan suku bunga sebesar 25 basis poin pada pertemuan bulan Desember atau Januari.
● Pernyataan hawkish serupa dari para pemimpin Bank of England berkontribusi terhadap sentimen bullish untuk pound. Meskipun dolar menguat pada paruh kedua minggu lalu, GBP/USD tidak dapat menembus support atau dukungan di 1.2600. Menurut ekonom dari United Overseas Bank (UOB) Singapura, selama level kuat ini tidak ditembus, terdapat kemungkinan pasangan ini akan bergerak sedikit lebih tinggi dalam 1-3 minggu ke depan sebelum peningkatan risiko kemunduran. UOB percaya bahwa, saat ini, kemungkinan pound naik ke level resistance 1.2795 tidaklah besar.
● Menyusul pernyataan Jerome Powell, GBP/USD menetap di level 1.2710 pada akhir minggu lalu. Mengenai masa depan, sebanyak 20% mendukung kenaikan lebih lanjut, sementara mayoritas analis yang disurvei (55%) mengambil posisi sebaliknya, dan 25% sisanya tetap netral. Pada grafik D1, semua indikator tren dan osilator dengan suara bulat mengarah ke utara, dengan osilator menunjukkan kondisi jenuh beli di 15%.
Jika terjadi pergerakan ke selatan, pasangan ini akan menghadapi level dan zona support di 1.2600-1.2635, diikuti oleh 1.2570, 1.2500-1.2520, 1.2450, 1.2370, 1.2330, 1.2210, dan 1.2040-1.2085. Jika terjadi pergerakan ke atas, resistance menunggu di level 1.2735-1.2755, kemudian 1.2800-1.2820, 1.2940, 1.3000, dan 1.3140.
● Tidak terdapat peristiwa ekonomi signifikan terkait Inggris yang diperkirakan akan terjadi pada minggu mendatang.


USD/JPY: Perhatian, Lebih Perhatian, dan Lebih Banyak Perhatian

● Kami telah menyebutkan dalam ulasan sebelumnya bahwa dinamika USD/JPY dalam beberapa minggu mendatang hampir seluruhnya bergantung pada kinerja dolar. Selain itu, volatilitasnya akan dipengaruhi oleh kondisi oversold (jenuh beli) dari yen: pada pertengahan bulan November, pasangan ini mencapai puncaknya di 151.90, level yang belum pernah terlihat sejak bulan Oktober 2022, dan sebelumnya, 33 tahun yang lalu pada tahun 1990. Hasil dari sinergi antara kedua faktor ini diamati minggu lalu. Mengikuti Indeks Dolar (DXY), pasangan ini awalnya turun sebesar 300 poin, dari 149.67 menjadi 146.67, kemudian naik dalam dua gelombang menjadi 148.51. Pada tanggal 1 Desember, pasangan ini merespons dengan lilin merah yang signifikan terhadap pernyataan kepala Federal Reserve, yang berakhir di 146.79.
● Pengaruh Amerika Serikat terhadap dinamika USD/JPY terlihat jelas secara konsisten. Namun, apakah Bank of Japan (BoJ) akan berdampak pada kekuatan mata uang nasionalnya? Harapan akan hal ini semakin berkurang. Anggota dewan BoJ Toyoaki Nakamura memberikan komentarnya pada hari Kamis, 30 November, menyatakan pendapatnya tentang kemungkinan transisi dari kebijakan moneter sangat longgar. Ia menyatakan bahwa pengetatan sebelum waktunya berisiko, dan untuk saat ini, kita harus dengan sabar mempertahankan arah yang ada. Mengenai waktu kapan hal ini dapat dilakukan, menurut pejabat tersebut, saat ini masih sulit untuk ditentukan. “Kami dapat mengubah kebijakan kami ketika perekonomian Jepang melihat pertumbuhan upah dan inflasi yang berkelanjutan,” jelas Nakamura. “Sekaranglah waktunya untuk berhati-hati dalam kebijakan kami.”
Orang mungkin berpikir, apakah Bank of Japan tidak berhati-hati sebelum hal ini? Dilihat dari kebijakan moneternya, BoJ dengan percaya diri dapat bersaing memperebutkan gelar 'Bank Sentral Paling Berhati-hati di Dunia.'.
● Menurut ekonom di Bank Singapura United Overseas Bank (UOB), dalam 1-3 minggu ke depan, USD/JPY kemungkinan akan diperdagangkan dalam kisaran antara 146.65 dan 149.30, kemudian mulai menurun. Mengenai perkiraan median, dalam waktu dekat, hanya 20% ahli mengantisipasi penguatan dolar lebih lanjut, sementara 60% mendukung yen, dan 20% menahan diri untuk membuat prediksi apa pun. Sedangkan untuk indikator tren pada D1, sebanyak 85% mendukung yen dan merekomendasikan pembelian pasangan mata uang ini hanya pada 15% kasus. Semua osilator berada di zona merah, dengan 100%, dan seperempatnya berada di zona oversold. Level support terdekat terletak di zona 146.65, disusul 145.90-146.10, 145.30, 144.45, 143.75-144.05, dan 142.20. Resistance terdekat berada di 147.25, kemudian 147.65-147.85, 148.40, 149.20, 149.80-150.00, 150.80, 151.60, 151.90-152.15, 152.80-153.15, dan 156.25.
● Di antara peristiwa-peristiwa dalam kalender minggu mendatang, perlu diperhatikan pada hari Selasa, 5 Desember, ketika data inflasi konsumen di wilayah Tokyo akan dirilis, dan hari Jumat, 8 Desember, ketika volume PDB Jepang untuk Q3-2023 akan diumumkan.


CRYPTOCURRENCIES: Setahun Antara Masa Lalu Bears dan Masa Depan Bulls

● Bulan Desember sudah dekat, sehingga merupakan waktu yang tepat tidak hanya untuk meninjau hasil minggu ini tetapi juga untuk menilai keseluruhan tahun yang telah berlalu. Tampaknya, tahun 2023 berpotensi menjadi transisi antara tren bearish pada tahun 2022 dan tren bullish pada tahun 2023, didukung oleh pertumbuhan yang mengesankan sebesar 11% pada mata uang kripto terkemuka di bulan November dan peningkatan mengejutkan sebesar 130% sejak awal tahun.
Pangsa bitcoin yang berpotensi menguntungkan telah mencapai 83,7% dari total pasokan, menandai level tertinggi sejak bulan November 2021. Menurut analis di Bitfinex, keseimbangan antara pemegang emas digital jangka pendek dan jangka panjang cenderung mendukung yang terakhir. Pasokan aktif bitcoin telah turun ke level terendah dalam lima tahun, dengan hanya 30% koin yang bergerak sepanjang tahun. Akibatnya, sekitar 70% bitcoin, atau 16,3 juta BTC yang “belum pernah terjadi sebelumnya”, tetap stagnan sepanjang tahun. Selain itu, sebanyak 60% dari koin-koin ini tidak bergerak selama dua tahun. Menurut para ahli Bitfinex, metrik ini menunjukkan bahwa pasar berada dalam "posisi yang relatif kuat" karena pemegang koin merasakan pengembalian positif atas investasi mereka dan tidak terburu-buru melikuidasi aset untuk mengantisipasi keuntungan yang lebih besar.
● Sentimen positif meningkat, terutama di kalangan investor besar (yang memiliki investasi sebesar $1 juta atau lebih). Selama 11 bulan pertama tahun 2023, mereka telah meningkatkan investasi mereka dalam dana kripto sebesar 120%, sehingga totalnya menjadi $43,3 miliar. Bitcoin tetap menjadi pemimpin dalam hal ini, dengan volumenya yang tumbuh menjadi $32,3 miliar, meningkat sebesar 140%. Di antara altcoin, Solana juga menarik minat institusional. Namun, Ethereum telah menunjukkan dinamika negatif selama beberapa waktu, meskipun baru-baru ini mulai pulih.
● Meningkatnya optimisme di pasar disebabkan oleh: 1) penyelesaian masalah antara otoritas AS dan bursa kripto Binance, 2) antisipasi peluncuran ETF bitcoin spot, dan 3) halving atau pembagian dua bitcoin yang akan datang pada bulan April tahun depan.
Mengenai poin 1, sebagai hasil dari perjanjian penyelesaian antara otoritas AS dan Binance, bitcoin sekarang diperkirakan akan melampaui $40,000 pada akhir tahun, menurut Matrixport. Berbagai perkiraan menunjukkan bahwa Binance dapat menghadapi denda hingga $10 miliar dan mungkin dituduh melakukan perampasan dana pengguna secara tidak sah atau manipulasi pasar. Namun, pada tanggal 21 November, kesepakatan dicapai bahwa Binance akan membayar denda $4.3 miliar, menghentikan operasinya di AS, dan CEO-nya, Changpeng Zhao, mengundurkan diri dan memberikan jaminan $175 juta agar tetap bebas. Hasil ini dianggap oleh para ahli Matrixport sebagai 'titik balik dalam industri kripto', yang menunjukkan bahwa Binance akan mempertahankan posisinya di antara bursa kripto terbesar setidaknya selama dua hingga tiga tahun ke depan.
Mengingat berita ini, bitcoin awalnya mengalami koreksi sementara tetapi kemudian bangkit kembali dari $36,000. Hal ini mengkonfirmasi tren yang kuat, dan menurut para ahli Matrixport, kenaikan di atas $40,000 pada bulan Desember tampaknya 'tidak dapat dihindari'. Namun, mereka menilai kemungkinan terjadinya hal yang 'tidak dapat dihindari' ini sebesar 90%, dan mengakui bahwa kejadian yang tidak terduga masih dapat berdampak pada situasi tersebut.
● Menurut beberapa ahli, penarikan Binance secara “damai” dari pasar AS akan meredakan ketegangan dan memfasilitasi persetujuan Komisi Sekuritas dan Bursa (Securities and Exchange Commission - SEC) atas permohonan pembuatan dana yang diperdagangkan di bursa (exchange-traded funds - ETF) untuk bitcoin spot. Pada bulan November, SEC mengadakan serangkaian pertemuan dengan pemohon untuk memungkinkan mereka mengedit pengajuan mereka sesuai dengan persyaratan regulator. Kehadiran dialog ini dipandang sebagai faktor positif. Ada kemungkinan bahwa pada tanggal 10 Januari 2024, Komisi akan menyetujui sebagian besar, jika tidak semua, permohonan peluncuran ETF bitcoin. Tanggal ini menandai batas waktu persetujuan permohonan bersama dari ARK Invest dan 21Shares. Jika regulator mengambil keputusan negatif, maka berisiko terlibat proses hukum lagi. SEC telah kalah dalam pertarungan hukum dengan raksasa investasi seperti Grayscale, dan pengadilan menganggap tindakan SEC "sewenang-wenang dan berubah-ubah." Jadi, apakah layak untuk mengulangi kesalahan yang sama dan mengambil risiko penghinaan serupa?
● Trader, analis, dan pendiri perusahaan ventura Eight, Michael Van De Poppe, memperkirakan ETF bitcoin pertama akan disetujui oleh SEC dalam lima hingga enam minggu ke depan. Akibatnya, harga BTC bisa naik pada bulan Desember karena para investor mencoba mengambil keuntungan dari potensi reli tersebut. Pakar memperkirakan pertumbuhannya menjadi $48,000. Namun, setelah disetujui, menurut Van De Poppe, BTC/USD bisa turun tajam. Target bawah dari potensi kemunduran ini adalah garis rata-rata pergerakan eksponensial (EMA) 200 minggu, yang saat ini berada di sekitar $26,500. Tren penurunan ini mungkin akan terus berlanjut bahkan setelah halving mendatang, Van De Poppe yakin. Analis menduga bahwa saat itulah para trader akan secara aktif mengumpulkan koin, memicu reli bullish berikutnya dengan target berkisar antara $300,000 hingga $400,000.
● Para ahli strategi di Standard Chartered percaya bahwa BTC dapat mencapai $50,000 pada akhir tahun ini dan $120,000 pada akhir tahun 2024. Perkiraan awal bank menunjukkan kemungkinan kenaikan menjadi $100,000 tetapi kemudian ditingkatkan. Harga $120,000 tiga kali lebih tinggi dari level saat ini. Optimisme dari para ahli Standard Chartered ini terkait dengan peningkatan profitabilitas penambangan ketika menjual token dalam jumlah yang lebih kecil untuk mempertahankan volume arus kas yang sama, yang mengarah pada pertumbuhan harga.
● Managing Partner dan CEO 10T Holdings, Dan Tapiero, yakin dengan pertumbuhan cryptocurrency pertama yang tak terelakkan dan percaya bahwa bitcoin menjadi sarana tabungan yang semakin menarik. Namun, menurutnya, tren bullish berikutnya tidak akan terjadi pada tahun 2024 tetapi pada tahun 2025. “Dan kita akan melihat bitcoin melampaui $100,000,” prediksi Tapiero, menambahkan bahwa ini adalah perkiraan yang agak konservatif. Pengusaha tersebut percaya bahwa suku bunga negatif pada obligasi Treasury AS akan menjadi "sinyal mega-bull" khusus untuk BTC.
(Perhatikan bahwa mantan CEO pertukaran kripto BitMEX, Arthur Hayes, bermaksud untuk menarik dana yang dia investasikan dalam obligasi Treasury AS dan menginvestasikannya dalam mata uang kripto dalam waktu dekat, tanpa menunggu hingga tahun 2025.)
● Kami telah berulang kali mencatat sebelumnya bahwa mata uang kripto terkemuka telah "terpisah" dari indeks saham dan nilai tukar dolar, sehingga mengganggu korelasi langsung dan terbalik. Namun, kini analis di perusahaan analitik Santiment mengamati peningkatan korelasi antara kripto dan pasar saham. Pada bulan November, bitcoin, Ethereum, dan indeks S&P 500 tumbuh rata-rata sebesar 9,2%. Penguatan koneksi tersebut tercatat setelah bitcoin diperdagangkan pada kisaran harga yang sempit pada akhir Oktober hingga awal November, tidak menunjukkan fluktuasi yang signifikan. “Jika bitcoin terus tumbuh, melampaui saham,” kata analis di Santiment, “hal ini sekali lagi akan mengganggu korelasi, yang menurut data historis, merupakan salah satu faktor pembentukan pasar kripto yang bullish.”
● BTC/USD menetapkan level tertinggi baru untuk tahun 2023 pada hari Jumat, mencapai $38,950, dibantu oleh lonjakan aset berisiko, termasuk mata uang kripto, yang disebutkan dalam ulasan Ketua Federal Reserve Jerome Powell dalam pidatonya. Pada malam tanggal 1 Desember, BTC/USD diperdagangkan di sekitar $38,765. Kapitalisasi pasar keseluruhan pasar kripto adalah $1,45 triliun ($1,44 triliun seminggu yang lalu). Indeks Ketakutan dan Keserakahan Kripto naik dari 66 menjadi 71 poin dan masih berada di zona Keserakahan.
 ● Jadi, bulan Desember telah tiba, dan banyak anggota komunitas kripto sekali lagi membicarakan tentang "Reli Santa Bitcoin". Fenomena ini mencerminkan sejarah "Reli Santa Claus" di pasar saham ketika saham naik antara Thanksgiving dan Natal. Di pasar kripto, reli serupa pertama kali terjadi pada akhir bulan November 2013 ketika harga BTC kurang dari $1.000. Sepanjang bulan Desember, harga bitcoin terus naik, mencapai puncaknya sebesar $1.147 pada tanggal 23 Desember. Lonjakan signifikan berikutnya terjadi empat tahun kemudian selama musim liburan tahun 2017. Bitcoin memulai lintasan kenaikan yang tajam, melampaui $19.000 pada pertengahan bulan Desember dan menyentuh angka $19.000 pada pertengahan Desember dan menyentuh angka $20,000 untuk pertama kalinya. Namun, pada tahun 2021, Sinterklas tidak membawa kegembiraan bagi para trader; hasilnya justru sebaliknya. Pada tanggal 10 November, aset tersebut mencapai titik tertinggi sepanjang masa, mendekati $69.000, namun pada bulan Desember, harga dipengaruhi oleh volatilitas dan volume perdagangan yang rendah selama hari libur. Pada akhir tahun, bitcoin diperdagangkan di kisaran $46.000.
Tentu saja, tahun ini, anggota komunitas kripto mengharapkan peningkatan yang meyakinkan dalam emas digital. Masih harus dilihat apakah Sinterklas akan memenuhi harapan tersebut.


https://nordfx.com/

Pemberitahuan: Materi ini bukan merupakan rekomendasi investasi atau panduan untuk bekerja di pasar keuangan dan dimaksudkan untuk tujuan informasi saja. Perdagangan di pasar keuangan berisiko dan dapat mengakibatkan hilangnya seluruh dana yang disetorkan.

#eurusd #gbpusd #usdjpy #Forex #forex_forecast #signals_forex #cryptocurrency #bitcoin #nordfx

EUR/USD: Hari Thanksgiving dan Minggu dengan Kontradiksi

● Mengingatkan bahwa mata uang Amerika berada di bawah tekanan signifikan pada tanggal 14 November setelah publikasi laporan Indeks Harga Konsumen (IHK atau Consumer Price Index - CPI) di AS. Pada bulan Oktober, Indeks Harga Konsumen (CPI) turun dari 0,4% menjadi 0% (m/m), dan secara tahunan turun dari 3,7% menjadi 3,2%. CPI Inti pada periode yang sama menurun dari 4,1% menjadi 4,0%: mencapai level terendah sejak bulan September 2021. Angka-angka ini menyebabkan jatuhnya Indeks Dolar (DXY) dari 105.75 menjadi 103.84. Menurut Bank of America, hal ini menandai aksi jual dolar paling signifikan sejak awal tahun. Tentu saja, hal ini berdampak pada dinamika pasangan EUR/USD, yang menandai hari ini dengan candle bullish yang mengesankan hampir sebesar 200 pips, mencapai resistensi di zona 1.0900.
DXY terus berkonsolidasi di dekat 103.80 pada minggu lalu, mempertahankan posisi terendah dari akhir bulan Agustus hingga awal bulan September. Sementara itu, pasangan EUR/USD, yang mentransformasi 1.0900 dari resistensi ke titik pivot, melanjutkan pergerakannya di sepanjang garis ini.
● Kepastian pasar, selain Hari Thanksgiving, juga dipengaruhi oleh ketidakpastian mengenai apa yang diharapkan dari Federal Reserve (FRS) dan Bank Sentral Eropa (ECB). Menyusul publikasi laporan inflasi, mayoritas investor percaya pada kesimpulan kebijakan moneter hawkish dari bank sentral Amerika yang akan segera berakhir. Ekspektasi bahwa regulator akan menaikkan suku bunga pada pertemuan tanggal 14 Desember anjlok menjadi nol. Selain itu, di kalangan para pelaku pasar, beredar opini bahwa FRS mungkin akan beralih ke pelonggaran kebijakan moneter bukan pada pertengahan musim panas, melainkan pada musim semi tahun berikutnya.
Namun, risalah pertemuan Komite Pasar Terbuka Federal (Federal Open Market Committee - FOMC) terbaru diterbitkan pada tanggal 21 November dan isinya bertentangan dengan ekspektasi pasar. Risalah tersebut menunjukkan bahwa pimpinan regulator mempertimbangkan kemungkinan pengetatan kebijakan moneter tambahan jika terjadi pertumbuhan inflasi. Lebih lanjut, anggota FRS menyimpulkan bahwa akan lebih bijaksana jika mempertahankan suku bunga tetap tinggi hingga inflasi mencapai target.
Isi risalah tersebut sedikit mendukung mata uang Amerika: EUR/USD melintasi horison 1.0900 dari atas ke bawah, turun dari 1.0964 ke 1.0852. Namun secara keseluruhan, reaksi pasar masih terkendali karena rumusan di atas kurang jelas dan kurang spesifik mengenai kebijakan moneter Amerika Serikat ke depan.
● Jika di Amerika Serikat, ekspektasi pasar berbenturan dengan protokol FRS, maka di Eropa, protokol ECB bertentangan dengan retorika masing-masing pemimpin regulator ini. Dalam protokol terbarunya, Dewan Pengurus Bank Sentral Eropa membuka pintu bagi dimulainya kembali siklus pembatasan moneter dan mendesak para pembuat kebijakan untuk menghindari pelonggaran kondisi keuangan yang tidak beralasan. Sentimen serupa juga diungkapkan Presiden ECB Christine Lagarde dalam pidatonya pada hari Jumat, 24 November yang menyatakan bahwa perjuangan melawan inflasi belum berakhir. Namun, beberapa saat sebelumnya, Kepala Bank Sentral Prancis, Francois Villeroy de Galhau, menyatakan suku bunga tidak akan dinaikkan lagi.
Jadi, pertanyaan mengenai kebijakan moneter ECB di masa depan masih terbuka. Yang mendukung kelompok hawkish, tercatat bahwa pertumbuhan upah di Zona Euro meningkat pada Q3 dari 4,4% menjadi 4,7%, dan manajer pembelian menyoroti peningkatan tekanan inflasi. Di sisi lain, perekonomian Zona Euro terus mengalami stagflasi. Aktivitas bisnis (PMI) telah berada di bawah angka kritis 50 poin selama enam bulan berturut-turut, yang mengindikasikan resesi teknis.
Secercah cahaya dalam kegelapan datang dari statistik makro dari Jerman, beberapa indikatornya berangsur membaik. PMI turun ke angka minimum 38.8 poin di bulan Juli dan kemudian mulai tumbuh perlahan. Data awal yang dipublikasikan pada hari Kamis, 23 November menunjukkan indeks ini naik menjadi 47.1 (meski masih di bawah 50.0). Indeks sentimen ekonomi dari ZEW Institute kembali ke wilayah positif untuk pertama kalinya dalam setengah tahun, meningkat tajam dari -1.1 menjadi 9.8. Menurut beberapa ekonom, pertumbuhan ini kemungkinan besar terkait dengan penurunan inflasi (CPI) yang nyata di Jerman selama dua bulan terakhir: dari 6,1% menjadi 3,8%.
Namun, hanya orang-orang optimis yang dapat mengklaim bahwa perekonomian negara tersebut telah pulih dan bertransisi menuju pemulihan. Resesi di Jerman masih jauh dari selesai. Selama empat kuartal berturut-turut, PDB tidak mengalami pertumbuhan; yang lebih buruk lagi, PDB mengalami kontraksi: PDB pada kuartal ketiga tahun 2023 turun sebesar 0,1% dan dibandingkan dengan kuartal yang sama tahun sebelumnya, PDB turun sebesar 0,4%. Menurut Bloomberg, krisis anggaran di Jerman dapat menyebabkan banyak proyek infrastruktur dan lingkungan hidup tidak mendapat pendanaan. Akibatnya, pertumbuhan ekonomi mungkin melambat sebesar 0,5% pada tahun depan.
● Secara umum, prospek kedua mata uang, dolar dan euro, masih diselimuti kabut ketidakpastian. Seperti yang dicatat oleh para ekonom dari MUFG Bank Jepang, "peluang bagi dolar untuk mencapai level tertinggi yang ditetapkan pada bulan Oktober dan/atau setelahnya mungkin sudah tertutup. Namun, prospek pertumbuhan di Zona Euro juga tidak menunjukkan peluang yang signifikan bagi EUR/USD. "
● Untuk minggu kedua berturut-turut, EUR/USD berakhir di dekat level 1.0900, khususnya di 1.0938. Saat ini, pendapat para ahli mengenai masa depannya terbagi sebagai berikut: sebanyak 40% memilih penguatan dolar, sekitar 40% memihak euro, dan 20% sisanya tetap netral. Dari segi analisis teknis, semua indikator tren dan osilator pada jangka waktu D1 berwarna hijau, namun sepertiganya berada di wilayah jenuh beli. Support atau dukungan terdekat untuk pasangan ini terletak di sekitar 1.0900, diikuti oleh 1.0830-1.0840, 1.0740, 1.0620-1.0640, 1.0480-1.0520, 1.0450, 1.0375, 1.0200-1.0255, 1.0130, dan 1.0000. Para pembeli atau bulls akan menghadapi resistensi di sekitar 1.0965-1.0985, 1.1070-1.1090, 1.1150, 1.1260-1.1275, dan 1.1475.
● Pada minggu mendatang, data awal inflasi (CPI) untuk Jerman dan PDB Amerika Serikat untuk Q3 akan dipublikasikan pada hari Rabu, 29 November. Hari berikutnya akan ditampilkan CPI dan volume penjualan ritel untuk Zona Euro secara keseluruhan, serta dengan Indeks Pengeluaran Konsumsi Pribadi (Personal Consumption Expenditures - PCE) dan jumlah klaim pengangguran awal di Amerika Serikat. Pekan kerja akan berakhir pada hari Jumat, 1 Desember, dengan publikasi Indeks Manajer Pembelian (Purchasing Managers' Index - PMI) untuk sektor manufaktur di Amerika Serikat dan pidato dari Ketua Federal Reserve, Jerome Powell.


GBP/USD: Pertama Datanglah Firman. Tetapi Apakah Akan Ada Perbuatan?
 
● Data makroekonomi terbaru menunjukkan bahwa ekonomi Inggris sedang membaik, yang berkontribusi pada penguatan pound Inggris. Aktivitas bisnis di negara ini mulai pulih, dengan indeks Servis PMI dan Komposit PMI menunjukkan pertumbuhan, meskipun masih berada di wilayah kontraksi setelah tiga bulan mengalami penurunan. PMI Manufaktur juga berada di bawah nilai ambang batas 50.0, yang mengindikasikan kontraksi/pertumbuhan, namun naik dari 44.8 ke 46.7, melampaui perkiraan 45.0. Pertumbuhan aktivitas bisnis didukung oleh penurunan inflasi inti. Menurut data CPI terbaru, turun dari 6,7% menjadi 4,6%, dan meskipun demikian, ekonomi berhasil menghindari resesi, dengan PDB tetap pada 0%.
● Dengan latar belakang ini, menurut beberapa analis, tidak seperti Federal Reserve (FRS) dan Bank Sentral Eropa (ECB), terdapat kemungkinan besar akan adanya kenaikan suku bunga oleh Bank of England (BoE). Keyakinan ini didorong oleh komentar hawkish baru-baru ini dari kepala regulator, Andrew Bailey, yang menekankan bahwa suku bunga harus dinaikkan untuk jangka waktu yang lebih lama, meskipun hal ini mungkin berdampak negatif pada perekonomian.
Kepala Ekonom BoE, Hugh Pill, juga menyatakan dalam sebuah wawancara dengan Financial Times pada hari Jumat, 24 November, bahwa Bank Sentral akan terus memerangi inflasi, dan tidak dapat melonggarkan kebijakan moneternya yang ketat. Menurut Pill, indikator-indikator utama, yaitu inflasi harga jasa dan pertumbuhan upah, tetap tinggi sepanjang musim panas. Oleh karena itu, meskipun "kedua indikator ini telah menunjukkan sedikit - tetapi disambut baik - tanda penurunan, mereka tetap berada di level yang sangat tinggi."
● Pernyataan-pernyataan hawkish dari para petinggi Bank of England tersebut berkontribusi pada sentimen bullish untuk Pound. Namun, menurut para ekonom di Commerzbank, terlepas dari upaya Andrew Bailey untuk menyampaikan sikap hawkish melalui komentar-komentarnya, belum tentu ada jaminan bahwa tindakan nyata, seperti kenaikan suku bunga, akan terjadi. "Bahkan dalam kasus kejutan positif dari sektor riil ekonomi Inggris, pasar selalu mengingat pendekatan Bank of England yang agak ragu-ragu. Dalam hal ini, potensi kenaikan Sterling dalam waktu dekat akan terbatas," Commerzbank memperingatkan.
● Meskipun terdapat Hari Thanksgiving di Amerika Serikat, beberapa data awal mengenai kondisi ekonomi Amerika masih dirilis pada hari Jumat, 24 November. PMI Global S&P untuk sektor jasa meningkat dari 50.6 menjadi 50.8. PMI komposit tetap tidak berubah di bulan November pada level sebelumnya di 50.7. Namun, PMI sektor manufaktur di negara ini menunjukkan penurunan yang signifikan - meskipun nilai sebelumnya 50.0 dan ekspektasi 49.8, angka aktual turun menjadi 49.4, yang mencerminkan perlambatan pertumbuhan. Dengan latar belakang ini, mengambil keuntungan dari pasar dengan likuiditas rendah, bulls Pound mendorong pasangan mata uang ini lebih tinggi ke ketinggian 1.2615.
● Untuk analisis teknikal, selama seminggu terakhir, GBP/USD telah melampaui pergerakan rata-rata atau moving average (MA) 100 hari dan 200 hari dan bahkan menembus resisten di 1.2589 (level koreksi 50% dari penurunan bulan Juli-Oktober), menandai level tertinggi sejak awal bulan September. Minggu ini diakhiri dengan pasangan ini mencapai 1.2604.
Para ekonom di Scotiabank percaya bahwa "dalam jangka pendek, Pound akan menemukan support/dukungan pada penurunan minor (ke area 1.2500) dan secara teknikal terlihat siap untuk kenaikan lebih lanjut." Terkait perkiraan median para analis dalam waktu dekat, hanya 20% yang mendukung proyeksi pertumbuhan Pound dari Scotiabank. Mayoritas (60%) mengambil posisi sebaliknya, sementara analis yang tersisa mempertahankan sikap netral. Semua indikator tren dan osilator pada kerangka waktu D1 mengarah ke utara, dengan 15% di antaranya mengisyaratkan kondisi overbought (jenuh beli). Jika terjadi pergerakan ke selatan, pasangan ini akan menemukan level dan zona support di 1.2570, diikuti oleh 1.2500-1.2520, 1.2450, 1.2370, 1.2330, 1.2210, dan 1.2040-1.2085. Dalam kasus pergerakan naik, resistensi menunggu di level 1.2615-1.2635, 1.2690-1.2710, 1.2785-1.2820, 1.2940, dan 1.3140.
● Satu peristiwa penting dalam kalender minggu depan adalah pidato yang dijadwalkan oleh Gubernur Bank of England, Andrew Bailey, pada hari Rabu, 29 November. Saat ini, tidak ada peristiwa penting lainnya yang berhubungan dengan ekonomi Inggris yang diperkirakan akan terjadi dalam beberapa hari mendatang.


USD/JPY: Masa Depan Yen Berada di Tangan Fed

● Momentum yang diperoleh USD/JPY setelah publikasi laporan inflasi AS pada tanggal 14 November terbukti sangat kuat dan berlanjut hingga minggu lalu. Pada hari Selasa, 21 November, pasangan ini menemukan titik terendah lokal di level 147.14. Sekali lagi, berita dari sisi lain Pasifik, khususnya rilis notulen Federal Reserve, menjadi sinyal pembalikan arah ke utara.
● Karena katalis utama untuk yen berkisar pada spekulasi mengenai perubahan kebijakan Bank of Japan (BoJ), pasar menunggu rilis data inflasi nasional pada hari Jumat, 24 November. Diperkirakan bahwa CPI inti akan naik 3,0% (tahun ke tahun) dibandingkan dengan nilai sebelumnya sebesar 2,8%. Namun, pertumbuhannya lebih rendah dari yang diperkirakan, yaitu 2,9%. Kenaikan CPI nasional secara keseluruhan adalah 3,3% (tahun ke tahun), melebihi angka sebelumnya 3,0% tetapi tidak sesuai dengan perkiraan di 3,4%. Akibatnya, hal ini hanya berdampak sedikit atau bahkan tidak berdampak pada nilai tukar yen Jepang.
Menurut para ekonom di Commerzbank, indikator inflasi menunjukkan bahwa Bank of Japan tidak mungkin untuk keluar dari kebijakan moneter ultra-mudah di masa mendatang. Dinamika USD/JPY dalam beberapa minggu mendatang kemungkinan besar akan bergantung pada pergerakan dolar.
Sikap ini mungkin dapat diterima oleh bank sentral Jepang, yang mencerminkan rendahnya ekspektasi pasar mengenai pengetatan kebijakan yang pasif dan dovish. Sentimen ini ditegaskan kembali oleh Perdana Menteri Jepang Fumio Kishida, yang berpidato di depan parlemen pada hari Rabu, 22 November. Kishida menyatakan bahwa kebijakan moneter BoJ tidak ditujukan untuk mengarahkan nilai mata uang ke arah tertentu. Dari sini, dapat disimpulkan bahwa pimpinan negara tersebut telah mempercayakan fungsi ini kepada Federal Reserve Amerika Serikat.
● Catatan penutupan minggu ini untuk USD/JPY berada di level 149.43, mempertahankan posisinya di atas SMA 100 dan 200 hari yang kritis. Hal ini menunjukkan bahwa tren yang lebih luas masih condong ke arah sentimen bullish, meskipun terdapat kemenangan lokal baru-baru ini untuk bear. Mengenai prospek jangka pendek pasangan ini, hanya 20% ahli yang mengantisipasi penguatan lebih lanjut terhadap Dolar, 20% lainnya berpihak pada Yen, sementara mayoritas (60%) menahan diri untuk tidak membuat prediksi. Sedangkan untuk analisis teknikal pada grafik harian (D1), prakiraannya masih belum pasti. Di antara indikator-indikator tren, rasionya terbagi rata antara merah dan hijau (masing-masing 50%). Di antara osilator, sebanyak 60% mendukung warna merah, 20% mendukung warna hijau, dan 20% netral abu-abu. Level support (dukungan) terdekat terletak di zona 149.20, diikuti oleh 148.90, 148.10-148.40, 146.85-147.15, 145.90-146.10, 145.30, 144.45, 143.75-144.05, dan 142.20. Resisten terdekat berada di 149.75, diikuti oleh 150.00-150.15, 151.70-151.90, kemudian 152.80-153.15 dan 156.25.
● Tidak ada rencana publikasi data statistik yang signifikan mengenai keadaan ekonomi Jepang minggu depan.


CRYPTOCURRENCIES: Denda "Sederhana" sebesar $7.000.000.000

● Dari kejadian seminggu terakhir, ada satu hal yang menonjol. Telah dilaporkan bahwa pertukaran kripto terbesar, Binance, mencapai penyelesaian global dengan Departemen Kehakiman AS, Komisi Perdagangan Berjangka Komoditi, Kantor Pengendalian Aset Luar Negeri, dan Jaringan Penegakan Kejahatan Keuangan, terkait dengan penyelidikan mereka terhadap masalah pendaftaran, kepatuhan, dan pelanggaran sanksi anti-Rusia.
Sebagai bagian dari perjanjian, pada 21 November 2023, CZ (Changpeng Zhao) mengundurkan diri sebagai CEO bursa. Selain itu, berdasarkan perjanjian tersebut, Binance akan membayar regulator dan penegak hukum dalam jumlah besar (sekitar $7 miliar) dalam bentuk denda dan kompensasi untuk menyelesaikan tuntutan dan klaim terhadap mereka. Selain penyelesaian finansial, Binance telah setuju untuk menarik diri sepenuhnya dari pasar AS dan akan “mematuhi serangkaian persyaratan sanksi yang ketat.” Selain itu, bursa ini akan diawasi selama lima tahun oleh Departemen Keuangan AS dengan akses terbuka ke pembukuan, catatan, dan sistem akuntansinya.
● Pembayaran sebesar $7 miliar adalah jumlah besar yang akan berdampak signifikan terhadap perusahaan. Bisakah ia bertahan? Setelah berita mengenai denda ini, gelombang sentimen panik melanda pasar. Menurut data DeFiLlama, cadangan Binance turun $1,5 miliar dalam dua hari, dengan arus keluar $710 juta pada periode yang sama. Ini merupakan kerugian besar. Namun, jika melihat sejarah, tingkat penarikan seperti itu bukanlah hal yang luar biasa. Pada bulan Juni, setelah SEC mengajukan gugatan, arus keluar melebihi $1 miliar dalam sehari, dan pada bulan Januari, di tengah skandal stablecoin BUSD, arus keluar mencapai rekor $4,3 miliar pada tahun 2023. Jadi, kemungkinan besar tidak ada bencana, dan pertukaran akan menghadapi kesulitan lokal.
Perwakilan Binance menyatakan bahwa mereka sangat percaya pada industri kripto dan masa depan cerah perusahaan mereka. Banyak ahli memandang perjanjian bursa dengan otoritas AS sebagai peristiwa positif, mengingat peran utama Binance dalam industri kripto. Konfirmasi dari hal ini adalah dinamika bitcoin: pada jam-jam pertama, BTC/USD turun sebesar 6%, namun kemudian rebound: pada hari Jumat, 24 November, pasangan mata uang ini bahkan menembus resistensi di zona $38,000, mencapai level tertinggi $38,395.
● Menurut beberapa ahli, indikator fundamental dari mata uang kripto terkemuka ini tidak pernah terlihat lebih baik. Misalnya, 70% pasokan BTC yang ada belum berpindah dari satu dompet ke dompet lainnya selama tahun ini. “Ini adalah rekor level dalam sejarah bitcoin: tingkat penarikan seperti itu luar biasa untuk sebuah aset keuangan,” rangkuman dari sekelompok analis yang dipimpin oleh Gautam Chhugani.
Glassnode, sebuah perusahaan analitik, juga mencatat arus keluar koin BTC yang konsisten dari bursa. Total pasokan mata uang kripto terkemuka ini menjadi semakin langka, dan pasokan yang beredar saat ini berada pada titik terendah sepanjang masa.
Dalam laporan Glassnode baru-baru ini, disebutkan bahwa 83,6% dari seluruh bitcoin yang beredar diperoleh oleh pemilik saat ini dengan biaya lebih rendah daripada nilai saat ini. Jika angka ini melampaui angka 90%, hal ini dapat mengindikasikan dimulainya tahap euforia, dimana hampir seluruh pelaku pasar memiliki keuntungan yang belum terealisasi.
Menurut analis, data statistik dapat membantu menentukan tahapan pasar saat ini. Misalnya, ketika kurang dari 58% dari seluruh koin BTC menghasilkan keuntungan, pasar berada dalam tahap pembentukan posisi terbawah. Setelah indikator melampaui angka 58%, pasar beralih ke tahap pemulihan, dan di atas 90%, pasar memasuki tahap euforia.
Glassnode percaya bahwa selama sepuluh bulan terakhir, pasar telah berada pada tahap kedua dari tiga tahap ini, pulih dari serangkaian peristiwa negatif pada tahun 2022, seperti runtuhnya proyek Luna dan kebangkrutan bursa kripto FTX.
● Jadi, peluang memasuki Tahun Baru 2024 dengan tren yang meningkat semakin besar. Ekspektasi positif diperkuat dengan halving yang akan terjadi pada bulan April. Hal ini dapat mengurangi tekanan penjualan bulanan dari para penambang dari $1 miliar menjadi $500 juta (pada nilai BTC saat ini). Selain itu, potensi persetujuan dana yang diperdagangkan di bursa (ETF) bitcoin di AS merupakan katalis positif, yang memudahkan akses terhadap mata uang kripto bagi investor besar. Menurut para ahli di Bernstein, dengan latar belakang ini, pada awal tahun 2025, harga mata uang kripto pertama bisa naik hingga $150,000.
● Bisakah kita mengharapkan koreksi penurunan yang signifikan dari bitcoin dalam waktu dekat? Pasar kripto terkenal dengan ketidakpastian dan volatilitasnya. Namun, menurut analis ternama Willy Woo, hal ini tidak mungkin terjadi. Ia memeriksa data blockchain yang mencerminkan harga pembelian rata-rata BTC oleh investor, menyimpulkan bahwa mata uang kripto utama tidak mungkin turun di bawah $30,000 lagi.
Woo membagikan grafik kepada pembaca, menunjukkan pita abu-abu padat yang mewakili harga di mana sebagian besar pasokan bitcoin berfluktuasi. Menurut pakar, hal ini mencerminkan "konsensus harga yang kuat". Woo mengklaim bahwa sejak dimulainya bitcoin, pita ini telah bertindak sebagai pendukung harga yang dapat diandalkan. Grafik tersebut menunjukkan bahwa pita seperti itu terbentuk delapan kali sepanjang keberadaan bitcoin, dan selalu mendukung harganya.
Namun, penting untuk diketahui bahwa tidak semua orang mempercayai perhitungan Woo. Seorang analis yang menggunakan nama samaran TXMC mengingatkan bahwa Woo membuat perkiraan serupa pada tahun 2021, menyatakan bahwa bitcoin tidak akan pernah turun di bawah $40,000. Namun, hal tersebut terjadi pada tahun berikutnya: pada tanggal 20 November 2022, BTC/USD mencapai level minimum di kisaran $15,480.
● Sejak tanggal tragis itu, bitcoin telah terapresiasi lebih dari 2,4 kali lipat. Pada Jumat malam, 24 November, BTC/USD diperdagangkan di sekitar $37,820. Total kapitalisasi pasar pasar kripto adalah $1,44 triliun (dibandingkan dengan $1,38 triliun minggu lalu). Indeks Ketakutan dan Keserakahan Kripto telah meningkat dari 63 menjadi 66 poin dan terus berada di zona Keserakahan.
● Sedangkan Komisi Sekuritas dan Bursa AS (SEC) tetap proaktif. Menyusul resolusi dengan Binance, kini mereka telah mengajukan tuntutan terhadap platform perdagangan mata uang kripto Kraken. Menurut SEC, platform tersebut beroperasi sebagai bursa sekuritas, broker, dealer, dan lembaga kliring yang tidak terdaftar. Gugatan SEC menuduh bahwa sejak bulan September 2018, Kraken telah menghasilkan ratusan juta dolar dengan secara tidak sah memfasilitasi pembelian dan penjualan sekuritas dalam aset kripto. Masih harus dilihat berapa besar biaya yang harus dikeluarkan Kraken untuk menyelesaikan masalahnya dengan otoritas AS.


NordFX Analytical Group

https://nordfx.com/


Pemberitahuan: Materi ini bukan merupakan rekomendasi investasi atau panduan untuk bekerja di pasar keuangan dan dimaksudkan untuk tujuan informasi saja. Perdagangan di pasar keuangan berisiko dan dapat mengakibatkan hilangnya seluruh dana yang disetorkan.

#eurusd #gbpusd #usdjpy #Forex #forex_forecast #signals_forex #cryptocurrency #bitcoin #nordfx

Prakiraan Forex dan Cryptocurrencies untuk Tanggal 20 - 24 November 2023


EUR/USD: Tanggal 14 November - Suatu Hari yang Gelap bagi Dolar

● Dalam ulasan sebelumnya, sebagian besar dari para ahli menyatakan pendapatnya mendukung pelemahan lebih lanjut dari mata uang Amerika Serikat. Prediksi ini menjadi kenyataan. Laporan Inflasi Konsumen Amerika Serikat yang diterbitkan pada hari Selasa, 14 November menjatuhkan Indeks Dolar (DXY) dari 105.75 menjadi 103.84. Menurut Bank of America, hal ini menandai aksi jual dolar paling signifikan sejak awal tahun. Tentu saja hal ini berdampak, termasuk pada dinamika EUR/USD, yang menandai hari ini dengan lilin bullish yang mengesankan, naik hampir sebesar 200 poin.
Patut dicatat bahwa tepat setahun yang lalu, setelah publikasi data inflasi bulan Oktober, imbal hasil obligasi AS anjlok, indeks saham melonjak, dan dolar melemah secara signifikan terhadap mata uang utama dunia. Dan sejarah terulang kembali. Kali ini, Indeks Harga Konsumen (IHK atau Consumer Price Index - CPI) di AS untuk bulan Oktober turun dari 0,4% menjadi 0% (bulan ke bulan), dan secara tahunan, turun dari 3,7% menjadi 3,2%. CPI Inti pada periode yang sama turun dari 4,1% menjadi 4,0%: level terendah sejak bulan September 2021.
● Kenyataannya, penurunan inflasi sebesar 0,1% tidak terlalu signifikan. Namun, reaksi kuat pasar menunjukkan betapa jenuh belinya dolar. Seperti yang ditulis oleh analis di ING (Internationale Nederlanden Groep), tren bullish yang kuat di Q3 tahun ini menyebabkan kenaikan dolar sebesar 4,9%. Mempertahankan dolar tetap kuat sangatlah mudah karena tingginya suku bunga dan peningkatan imbal hasil obligasi Treasury AS.
Namun semuanya akan berakhir pada suatu saat. Data yang dirilis pada tanggal 14 November mengkonfirmasi melemahnya tekanan inflasi dan meyakinkan pasar bahwa Federal Reserve (FRS) tidak akan lagi menaikkan suku bunga utama. Terlebih lagi, para pelaku pasar kini tidak menutup kemungkinan bahwa regulator mungkin akan melakukan pelonggaran kebijakan moneter bukan pada pertengahan musim panas mendatang, melainkan pada awal musim semi tahun berikutnya. Ekonom ING percaya bahwa permulaan resesi di AS akan memaksa FRS untuk menurunkan suku bunga sebesar 150 basis poin pada Q2-2024. Menurut MUFG Bank, kemungkinan penurunan suku bunga pada bulan Mei 2024 sekarang menjadi 80%, pada bulan Maret – sebesar 30%. Penurunan tersebut akan menghentikan kenaikan bullish dolar, mendukung mata uang komoditas, dan, seperti yang diyakini MUFG, EUR/USD dapat mencapai level tertinggi 1.1500 pada tahun depan.
● Mengenai prospek jangka pendek, menurut ekonom Societe Generale, terlepas dari hasil pertemuan Federal Reserve pada tanggal 13 Desember dan ECB pada tangal 14 Desember, tren musiman euro pada bulan terakhir tahun 2023 adalah bullish. Namun, dolar mungkin didukung oleh lemahnya tingkat pertumbuhan di Zona Euro. Perekonomian Jerman berada dalam keadaan stagnasi, data awal PDB Zona Euro menunjukkan penurunan sebesar -0,1% di Q3, dan Komisi Eropa menurunkan perkiraan pertumbuhan ekonomi untuk tahun 2023 dari 0,8% menjadi 0,6%. Oleh karena itu, euro mungkin juga mendapat tekanan dari spekulasi penurunan suku bunga ECB.
● EUR/USD menyelesaikan minggu lalu di level 1.0913. Saat ini, pendapat para ahli mengenai masa depan mata uang ini terbagi sebagai berikut: sebanyak 60% memilih penguatan dolar, sekitar 25% memilih euro, dan 15% sisanya tetap netral. Sedangkan untuk analisis teknis, 100% indikator tren dan osilator pada D1 berwarna hijau, namun sekitar 25% di antaranya berada di wilayah jenuh beli/overbought. Support/dukungan terdekat untuk pasangan ini terletak di sekitar 1.0830, kemudian 1.0740, 1.0620-1.0640, 1.0480-1.0520, 1.0450, 1.0375, 1.0200-1.0255, 1.0130, 1.0000. Pembeli akan menghadapi resistensi di area tersebut, kemudian 1.0945-1.0975 dan 1.1065-1.1090, 1.1150, 1.1260-1.1275.
● Minggu depan, pada hari Rabu, 22 November, risalah pertemuan terakhir Komite Pasar Terbuka Federal (Federal Open Market Committee - FOMC) akan dipublikasikan. Pada hari Kamis, 23 November, data awal aktivitas bisnis (PMI) di Jerman dan Zona Euro akan dirilis, dan pada hari berikutnya akan dirilis indikator serupa dari AS. Selain itu, trader harus mempertimbangkan bahwa pada hari Jumat di Amerika Serikat, pasar akan ditutup lebih awal saat negara itu memperingati Hari Thanksgiving.


GBP/USD: Kejutan dari CPI Inggris

● Penguatan pound akibat data inflasi AS ternyata lebih besar dibandingkan euro. Pada tanggal 14 November, GBP/USD naik sebesar 240 poin, dari 1.2265 menjadi 1.2505. Hal ini adalah kabar baik bagi mata uang Inggris. Namun, terdapat kabar buruk: inflasi di Inggris sedang menurun.
Indeks Harga Konsumen (IHK/CPI) pada bulan Oktober turun dari 0,5% menjadi 0% (m/m) dan turun dari 6,7% menjadi 4,6% secara tahunan. CPI Inti pada periode yang sama turun dari 6,1% menjadi 5,7%. Semua angka ini ternyata berada di bawah ekspektasi dan merupakan kejutan tidak hanya bagi pasar tetapi juga bagi para pejabat Inggris.
Megan Greene, anggota Komite Kebijakan Moneter dari Bank of England, menyatakan dalam sebuah wawancara dengan Bloomberg TV pada tanggal 16 November bahwa meskipun terjadi penurunan inflasi saat ini, pertumbuhan upah di Inggris masih sangat tinggi, dan produktivitas tenaga kerja rendah. Kedua faktor ini mempersulit pergerakan menuju target tingkat CPI sebesar 2,0% dan membuat orang bertanya-tanya apakah kebijakan Bank of England cukup membatasi. Menurut Megan Greene, BoE mungkin harus menerapkan kebijakan restriktif lebih lama dari yang diperkirakan.
● Jika inflasi tidak membawa kejutan baru, kecil kemungkinannya bahwa Bank of England akan terus menaikkan suku bunganya dalam beberapa bulan mendatang. Namun bahkan jika suku bunga terus dipertahankan pada level saat ini yaitu 5,25%, sementara Federal Reserve mulai menurunkan suku bunga, hal ini akan menguntungkan pound. Namun, saat ini, membuat prakiraan apa pun akan cukup menantang.
"Kami tetap berhati-hati untuk saat ini," tulis ekonom di German Commerzbank. "Satu kejutan tidak berarti semuanya sudah selesai. Dan mengingat ketidakstabilan inflasi yang luar biasa di Inggris, terdapat risiko bahwa pengembalian ke tingkat target inflasi akan tidak merata. Data upah yang dirilis pada hari Selasa juga menegaskan pandangan ini. Saat ini, Bank of England dapat bernapas lega, namun kehati-hatian tetap diperlukan."
● GBP/USD mengakhiri minggu lalu di level 1.2462. Adapun perkiraan median para analis dalam waktu dekat, di sini suara mereka terbagi rata: sepertiga dari mereka mengarah ke utara, sepertiga ke selatan, dan sepertiga ke timur. Untuk indikator tren D1, sebanyak 90% mengarah ke utara, 10% ke selatan. Sebanyak 100% osilator mengarah ke atas, dan 15% di antaranya menandakan kondisi jenuh beli. Jika pasangan ini bergerak ke selatan, pasangan ini akan menghadapi level dan zona support/dukungan di 1.2390-1.2420, 1.2330, 1.2210, 1.2040-1.2085, 1.1960, dan 1.1800-1.1840, 1.1720, 1.1595-1.1625, 1.1450-1.14 75. Jika pasangan ini naik, maka pasangan ini akan menghadapi resistensi di level 1.2500-1.2510, kemudian 1.2545-1.2575, 1.2690-1.2710, 1.2785-1.2820, 1.2940, dan 1.3140.
● Agenda minggu depan dalam kalender ekonomi termasuk pidato dari Gubernur Bank of England, Andrew Bailey, pada hari Selasa, 21 November. Pada hari berikutnya akan dipublikasikan Laporan Inflasi dan pembahasan anggaran negara, dan pada hari Kamis, 23 November, acara pendahuluan data aktivitas bisnis (PMI) di berbagai sektor perekonomian Inggris akan dipublikasikan.
 

USD/JPY: Departemen Keuangan AS Diharapkan Dapat Menyelamatkan Yen

● Pada tanggal 13 November, USD/JPY mencapai ketinggian 151.90, memperbarui level tertinggi multi-bulan dan kembali ke posisi yang diperdagangkan pada bulan Oktober 2022. Namun, berdasarkan data inflasi AS, yen kembali menguat.
Berbeda dengan CPI AS, statistik makro dari Jepang memiliki dampak minimal terhadap yen, meskipun terdapat beberapa hal penting yang perlu dipertimbangkan. Misalnya, PDB negara tersebut pada kuartal ketiga menunjukkan penurunan sebesar -0,5% setelah pertumbuhan sebesar 1,2% pada periode sebelumnya dan perkiraan sebesar -0,1%. Dengan latar belakang ini, Kepala Bank of Japan (BoJ), Kadsuo Ueda, membuat pernyataan mengejutkan pada hari Jumat, 17 November, yang menyatakan bahwa perekonomian negara tersebut sedang pulih dan kemungkinan akan terus pulih, meskipun dengan kecepatan yang moderat.
Ueda tidak yakin bahwa melemahnya yen berdampak negatif terhadap perekonomian Jepang. Sebaliknya, pelemahan tersebut berdampak positif terhadap ekspor dan keuntungan perusahaan Jepang yang beroperasi di pasar global. Oleh karena itu, kepala regulator tidak yakin mengenai urutan dan sejauh mana Bank of Japan akan mengubah kebijakan moneternya. “Kami akan mempertimbangkan untuk mengakhiri kebijakan YCC dan suku bunga negatif jika kami dapat mengharapkan target inflasi kami tercapai secara stabil dan berkelanjutan,” jelas Kadsuo Ueda.
● Sementara itu, Menteri Keuangan Jepang, Sin'iti Sudzuki, menyatakan siap mengambil tindakan yang diperlukan jika terjadi peningkatan tekanan spekulatif terhadap mata uang nasional. Wakil Menteri, Ryosei Akazawa, mendukung pemimpinnya dan menegaskan kembali bahwa pemerintah akan melakukan intervensi di pasar valuta asing untuk mengekang volatilitas yang berlebihan. Perkataan kedua pejabat tersebut agak memperkuat mata uang nasional, dan pada hari Jumat, 17 November, mata uang tersebut menemukan titik terendah lokal di level 149.19. Akord terakhir terdengar sedikit lebih tinggi – pada 149.56.
● Harapan bahwa BoJ pada akhirnya akan memperketat kebijakan moneternya terus berlanjut di kalangan pelaku pasar. Ahli strategi di Danske Bank, misalnya, memperkirakan penurunan USD/JPY di bawah angka 140.00 dalam 6-12 bulan. Dalam pandangan mereka, hal ini terutama disebabkan oleh fakta bahwa imbal hasil obligasi jangka panjang AS telah mencapai puncaknya. “Kami memperkirakan di tahun mendatang, perbedaan imbal hasil akan berkontribusi pada penguatan yen Jepang,” tulis mereka. "Selain itu, data historis menunjukkan bahwa kondisi global yang ditandai dengan melambatnya pertumbuhan dan inflasi mendukung penguatan yen Jepang."
● Berbicara tentang prospek jangka pendek untuk pasangan ini, sebanyak 65% analis memperkirakan penguatan yen lebih lanjut, sementara 35% mengantisipasi kenaikan baru dolar. Sedangkan untuk analisa teknikal pada D1, perkiraan di sini netral maksimal. Baik di antara indikator tren maupun osilator, rasio antara merah dan hijau adalah 50-50. Level support/dukungan terdekat berada di zona 149.20, kemudian 148.40-148.70, 146.85-147.30, 145.90-146.10, 145.30, 144.45, 143.75-144.05, 142.20. Resistensi terdekat adalah 150.00-150.15, kemudian 151.70-151.90 (ketinggian maksimum Oktober 2022), selanjutnya 152.80-153.15, dan 156.25.
● Tidak ada rencana publikasi statistik signifikan lainnya mengenai keadaan perekonomian Jepang pada minggu mendatang.


CRYPTOCURRENCIES: Kapan Anda Akan Menjadi Seorang Jutawan Bitcoin?

● Menurut arsip web Wayback Machine, lonjakan nilai mata uang kripto utama telah menyebabkan peningkatan tiga kali lipat jumlah jutawan bitcoin sejak awal tahun. Pada tanggal 12 November, jumlah mereka mencapai 88.628, sebuah lompatan signifikan dari 28.084 yang tercatat pada tanggal 5 Januari. Khususnya, harga bitcoin naik dari $16.500 menjadi $37.000 selama periode ini.
Sekarang, bayangkan skenario potensial yang dibayangkan oleh CEO Galaxy Digital Mike Novogratz, di mana emas digital bisa melonjak hingga $500.000 dalam lima tahun ke depan. Bisakah jumlah jutawan melampaui satu juta orang? Selain itu, ketika nilai BTC melebihi $1 juta, seperti yang diperkirakan oleh CEO ARK Investment Catherine Wood, dapatkah kita juga bergabung dengan mereka yang memiliki kekayaan yang didambakan ini? Aspirasi tersebut sangat diharapkan dapat terwujud. Sekarang, mari kita selidiki mengapa hal-hal tersebut bisa menjadi kenyataan dan mengapa hal-hal tersebut bisa hancur berkeping-keping.
● Para ahli di Matrixport telah mengidentifikasi enam pendorong yang, menurut pendapat mereka, akan berkontribusi pada munculnya BullRally dalam beberapa bulan mendatang. Hal ini adalah: 1). persetujuan SEC atas ETF bitcoin spot dengan perdagangan diharapkan dimulai pada Februari-Maret 2024; 2). IPO Circle, penerbit USDC; 3). persetujuan pengadilan untuk peluncuran kembali bursa FTX pada bulan Desember 2023, dengan dimulainya kembali operasi sebenarnya pada bulan Mei-Juni; 4). jaringan bitcoin berkurang separuhnya; 5). implementasi EIP-4844 setelah hard fork Dencun di blockchain Ethereum pada Q1-2024; dan 6). potensi dimulainya pelonggaran kebijakan moneter Federal Reserve AS pada pertengahan tahun 2024.
● Selidiki lebih dalam dua faktor ini, yang pertama dan keempat: faktor-faktor tersebut saat ini memainkan peran penting dalam mempercepat akumulasi BTC oleh para penjaja, melampaui penerbitan koin baru sebanyak 2,2 kali lipat. Khususnya, lebih dari 57% koin dari persediaan yang beredar tidak aktif di dompet selama lebih dari dua tahun. Pada saat yang sama, pasokan dari pemegang saham jangka pendek dan spekulan menurun tajam. Dinamika ini menciptakan defisit yang signifikan di pasar emas digital, sehingga mendorong kenaikan harga. Banyak ahli mengantisipasi bahwa tren ini akan meningkat secara signifikan setelah persetujuan ETF spot dan halving (pembagian dua) pada tahun 2024.
Menurut agensi analitik Glassnode, sejak pertengahan tahun 2022, karena penurunan harga aset kripto, para penambang terpaksa menjual hampir semua koin yang mereka tambang untuk menutupi biaya operasional dan pembayaran utang, yang berjumlah sekitar $1 miliar per bulan. Setelah pengurangan separuh dan pengurangan hadiah sebesar 50%, volume ini diperkirakan akan turun menjadi $0,5 miliar. Beberapa perusahaan mungkin kesulitan untuk mempertahankan operasi penambangannya. Masuknya koin baru diperkirakan akan turun dari 81.000 menjadi 40.500 per kuartal, sehingga semakin memperparah kekurangan pasokan dan mendorong kenaikan harga. Data historis menunjukkan bahwa, pada tahun setelah halving, harga BTC melonjak 460% menjadi 7745%.
● Mengenai potensi masuknya modal institusional setelah ETF spot Bitcoin disetujui oleh Komisi Sekuritas dan Bursa AS (U.S. Securities and Exchange Commission - SEC), banyak yang telah dibahas. Mari kita pelajari beberapa perkiraan lagi. Menurut analis di CryptoQuant, kapitalisasi pasar mata uang kripto secara keseluruhan akan meningkat pesat sebesar $1 triliun dalam skenario ini. Sekitar ~1% aset yang dikelola (AUM) dari perusahaan pengelola akan memasuki pasar bitcoin, berpotensi meningkatkan kapitalisasi pasar emas digital sebesar $450-900 miliar. Dari segi harga, hal ini menunjukkan kenaikan jangka pendek untuk pasangan BTC/USD menjadi $50.000-73.000.
Analis dari Bernstein memperkirakan bahwa, jika bitcoin ETF disetujui, harga aset bisa mencapai $150.000 pada tahun 2025. Sementara itu, rekan mereka di LookIntoBitcoin menyarankan aksi ambil untung ketika koin terapresiasi setidaknya $110.000. Untuk menentukan ketinggian puncak kenaikan BTC, spesialis LookIntoBitcoin menghitung apa yang disebut Harga Terminal. Hal ini dihitung dengan mempertimbangkan berbagai faktor, termasuk waktu antara penambangan dan pengeluaran bitcoin, serta jumlah koin yang beredar. Perhitungan menunjukkan bahwa bitcoin akan mencapai Harga Terminal selama kenaikan berikutnya, diperkirakan akan berakhir pada akhir tahun 2025. Melihat jangka waktu yang lebih panjang, kita dapat menjelajahi perkiraan Mike Novogratz dan Catherine Wood untuk lima hingga tujuh tahun ke depan (lihat di atas).
● Dan sekarang, seember air dingin dituangkan ke kepala para optimis kripto oleh analis di JPMorgan, salah satu bank terbesar di dunia. Mereka baru-baru ini merilis laporan skeptis yang meneliti ekspektasi investor. Tesis utamanya adalah sebagai berikut: 1). Pengenalan ETF spot hanya akan menyebabkan perpindahan modal dari produk investasi yang sudah ada (seperti Grayscale Bitcoin Trust) namun tidak akan menghasilkan permintaan baru; 2). Kasus SEC yang kalah [terhadap Ripple dan Grayscale] tidak akan meningkatkan loyalitas terhadap regulasi kripto, dan seiring dengan terbentuknya kerangka regulasi, situasinya hanya akan menjadi lebih ketat; dan 3). Dampak halving tidak dapat diprediksi, karena pengurangan pendapatan/penghasilan sudah diperhitungkan dalam harga.
● Jadi, apa yang menanti mata uang kripto terkemuka ini? Ini adalah pertanyaan yang diajukan oleh Peter Schiff, presiden Euro Pacific Capital, yang dikenal sebagai "kutu emas" dan pengkritik keras bitcoin. Miliarder ini melakukan jajak pendapat di X (sebelumnya Twitter) dengan topik kapan jatuhnya mata uang kripto terkemuka ini akan terjadi. Mayoritas responden (68,1%) berpendapat bahwa aset tersebut harus dibeli dan dimiliki. Sebanyak 23% dari mereka yang disurvei memperkirakan koin tersebut akan jatuh setelah peluncuran ETF bitcoin spot. Hanya 8,9% yang memilih kehancuran terjadi sebelum peluncuran dana yang diperdagangkan di bursa ini.
● Sekarang tentang situasi saat ini. Analis bursa Bitfinex memperingatkan bahwa harga bitcoin telah mencapai titik maksimum lokal dan mungkin terkoreksi dalam waktu dekat. Menurut laporan mereka, harga pembelian rata-rata BTC oleh pemegang jangka pendek (Harga Realisasi Pemegang Jangka Pendek atau Short-Term Holder Realized Price - STH RP) saat ini berada di $30.380, dan perbedaan antara angka ini dan harga aset saat ini adalah yang tertinggi sejak bulan April 2022. Secara historis, hal ini menunjukkan bahwa harga koin telah mencapai harga maksimum lokal dan mungkin terkoreksi ke level STH RP, turun ke kisaran $30.000–$31.000.
Doctor Profit, seorang analis, juga mengantisipasi koreksi dan percaya bahwa koreksi berikutnya mengikuti tren positif akan membawa BTC kembali ke sekitar $34.000. “Pasar sedang kepanasan saat ini. Koreksi tinggal menunggu waktu,” tulisnya di mikroblognya.
Sebaliknya, analis Matrixport percaya bahwa terobosan percaya diri di atas $36.000 akan mendorong harga mata uang kripto terkemuka menuju resistensi $40.000. Setelah itu, hal ini mungkin membuka jalan menuju level $45.000, yang dapat dicapai pada akhir tahun 2023. "Mempertimbangkan pertumbuhan yang stabil dalam jumlah pembeli selama jam perdagangan AS, kita dapat melihat pertumbuhan harga pada akhir bulan (dan tahun). Reli Sinterklas bisa dimulai kapan saja," tegas para spesialis.
Banyak anggota komunitas kripto mendukung perkiraan positif Matrixport. Analis dari CrediBULL Crypto percaya bahwa BTC akan segera mewujudkan dorongan yang akan mengirim koin ke $40.000. Trader CryptoCon juga ikut optimis. Menurut perhitungannya, BTC memiliki ruang untuk mencapai $47.000. Namun, ia yakin bahwa level ini hanya dapat dicapai pada musim panas 2024, setelah itu koreksi ke sekitar $31.000 mungkin terjadi. Fase pertumbuhan aktif karena halving, menurut CryptoCon, diperkirakan terjadi pada akhir tahun 2024 – awal tahun 2025.
● Pada saat penulisan ulasan ini pada hari Jumat, 17 November, BTC/USD diperdagangkan pada $36.380. Total kapitalisasi pasar pasar kripto adalah sebesar $1,38 triliun ($1,42 triliun seminggu yang lalu). Indeks Ketakutan dan Keserakahan Kripto telah turun dari 70 menjadi 63 poin namun masih tetap berada di zona Keserakahan.


NordFX Analytical Group

https://nordfx.com/

Pemberitahuan: Materi ini bukan merupakan rekomendasi investasi atau panduan untuk bekerja di pasar keuangan dan dimaksudkan untuk tujuan informasi saja. Perdagangan di pasar keuangan berisiko dan dapat mengakibatkan hilangnya seluruh dana yang disetorkan.
#eurusd #gbpusd #usdjpy #Forex #forex_forecast #signals_forex #cryptocurrency #bitcoin #nordfx

Prakiraan Forex dan Cryptocurrencies untuk Tanggal 13 – 17 November 2023


EUR/USD: Bagaimana Powell Membantu Dolar

● Minggu lalu hanya ada sedikit peristiwa penting, yang tercermin dalam fluktuasi pasangan EUR/USD di sekitar 1.0700. Khususnya, ada sedikit kenaikan dalam Indeks Dolar (DXY), mulai dari 105.05 dan mencapai puncak 105.97 pada hari Jumat, 10 November. Pertumbuhan ini terutama disebabkan oleh komentar "hawkish" yang dibuat oleh Ketua Federal Reserve.
Pada hari Kamis, 9 November, Jerome Powell, yang berpartisipasi dalam diskusi mengenai kebijakan moneter yang diselenggarakan oleh Dana Moneter Internasional (International Monetary Fund – IMF), menegaskan bahwa keputusan pada setiap pertemuan Federal Reserve dibuat "berdasarkan totalitas data yang masuk dan dampaknya terhadap prospek aktivitas ekonomi dan inflasi." Powell mengungkapkan ketidakpastian tentang keberhasilan Fed dalam menerapkan kebijakan yang cukup ketat untuk secara bertahap menurunkan inflasi menjadi 2%. Selain itu, ia juga mencatat pertumbuhan PDB AS yang cepat, yang menunjukkan bahwa akselerasi ekonomi lebih lanjut dapat merusak kemajuan yang telah dicapai dalam menstabilkan pasar tenaga kerja.
Komentar Powell divalidasi oleh data klaim awal tunjangan pengangguran untuk pekan yang berakhir pada tanggal 4 November, sebanyak 217 ribu, sedikit di bawah angka sebelumnya 220 ribu. Meskipun penurunannya tidak terlalu besar, namun hal ini menandakan penurunan dan bukanlah peningkatan pengangguran.
Interpretasi pasar terhadap pernyataan Powell mengisyaratkan niat regulator untuk menaikkan suku bunga acuan sekali lagi. Akibatnya, imbal hasil obligasi Treasury AS bertenor 10 tahun meningkat hampir 3%, melampaui angka 4,6%, memberikan dukungan pada dolar.
● Tekanan menurun pada EUR/USD juga diberikan oleh statistik ekonomi makro dari Uni Eropa. Di Jerman, inflasi bulanan (CPI) menunjukkan penurunan dari 0,3% menjadi 0%. Volume penjualan ritel di Zona Euro secara keseluruhan turun sebesar 0,3% di bulan September setelah penurunan 0,7% di bulan Agustus. Namun, secara tahunan, indikator ini turun dari -1,8% menjadi -2,9%. Banyak analis menilai bahwa penurunan aktivitas konsumen menjelang liburan Natal dan Tahun Baru dapat mengindikasikan terjadinya resesi teknikal di Zona Euro sebelum akhir tahun ini.
● Menurut data CME Group FedWatch, pasar masih memperkirakan kemungkinan 90% bahwa Federal Reserve akan mempertahankan suku bunga tidak berubah pada bulan Desember 2023. Para ekonom di Nordea Bank Finlandia percaya bahwa Bank Sentral AS akan mempertahankan suku bunga federal funds pada level saat ini sebesar 5,50% bahkan pada tahun 2024.
Namun, tampaknya siklus kenaikan suku bunga untuk Euro kemungkinan besar telah berakhir. Menurut para ahli strategi di Wells Fargo, salah satu bank terbesar di AS, prospek pertumbuhan yang suram untuk Zona Euro menunjukkan bahwa pengetatan kebijakan moneter European Central Bank (ECB) kemungkinan besar telah berakhir. Keberhasilan baru-baru ini dalam menurunkan inflasi memperkuat keyakinan mereka bahwa puncak kenaikan suku bunga [4,50%] telah tercapai.
Baik Nordea maupun Wells Fargo setuju bahwa ECB kemungkinan akan terpaksa mulai mengurangi biaya pinjaman pada awal musim panas tahun depan. "Kami tidak mengantisipasi penurunan suku bunga ECB yang pertama hingga pertemuan bulan Juni 2024, meskipun setelah itu, ECB akan secara konsisten menurunkan suku bunga deposito sebesar 150 basis poin menjadi 2,50% dari pertengahan tahun 2024 hingga awal tahun 2025. Secara keseluruhan, kami percaya bahwa risiko penurunan suku bunga oleh ECB akan lebih tinggi dari yang diperkirakan sebelumnya atau lebih agresif."
Faktor-faktor seperti peningkatan selera risiko global dan perlambatan ekonomi AS dapat mendukung Euro. Namun, perbedaan kebijakan moneter antara Federal Reserve dan ECB akan terus memberikan tekanan ke bawah pada EUR/USD. Hal ini juga berlaku untuk mata uang negara-negara besar lainnya - jika bank sentral mereka mempertahankan suku bunga saat ini tidak berubah atau, bahkan, mulai menurunkannya, Dolar dapat semakin memperkuat posisinya.
● EUR/USD mengakhiri pekan lalu di level 1.0684. Saat ini, pendapat para ahli mengenai masa depan pasangan mata uang ini terbagi sebagai berikut: sebanyak 25% memilih penguatan dolar, sekitar 60% berpihak pada euro, dan 15% sisanya mempertahankan netralitas.
Dalam hal analisis teknikal, sebanyak 85% osilator pada grafik D1 berwarna hijau, dan 15% sisanya berwarna abu-abu netral. Di antara indikator tren, rasionya adalah 70% banding 30% untuk warna hijau.
Support atau dukungan terdekat untuk pasangan ini berada di sekitar 1.0620-1.0640, diikuti oleh 1.0480-1.0520, 1.0450, 1.0375, 1.0200-1.0255, 1.0130, dan 1.0000. Bulls atau kenaikan akan menemui resistensi di sekitar 1.0740, kemudian 1.0800, 1.0865, 1.0945-1.0975, dan 1.1065-1.1090, 1.1150, dan 1.1260-1.1275.
● Tidak seperti minggu sebelumnya yang cukup tenang, minggu yang akan datang diperkirakan akan lebih ramai. Pada hari Selasa, 14 November, data mengenai Indeks Harga Konsumen (IHK atau Consumer Price Index - CPI) di Amerika Serikat akan dipublikasikan, bersama dengan data awal PDB Zona Euro untuk kuartal ketiga. Keesokan harinya akan ada data statistik mengenai volume penjualan ritel dan Indeks Harga Produsen (Producer Price Index - PPI) di Amerika Serikat. Pada hari Kamis, 16 November, seperti biasa, data mengenai jumlah klaim awal tunjangan pengangguran di AS akan dilaporkan. Terakhir, pada hari Jumat, indikator inflasi penting, Indeks Harga Konsumen (CPI) Zona Euro, akan diumumkan.


GBP/USD: Kedekatan yang Berbahaya dengan 1.2200

● Ingatlah bahwa pada tanggal 3 November, mata uang Inggris menerima dorongan bullish yang kuat setelah publikasi data pasar tenaga kerja AS. Pada saat itu, GBP/USD benar-benar melonjak naik. Pada hari Senin, 6 November, pound naik lagi, mencapai ketinggian 1.2427. Namun, diputuskan bahwa sudah waktunya bagi bulls atau kenaikan untuk berhenti merayakannya dan sudah waktunya bagi GBP/USD untuk kembali ke zona 1.2200.
Pembalikan tren ke selatan dibantu oleh statistik dari Inggris. Pada bulan Oktober, aktivitas bisnis di sektor konstruksi negara ini hanya meningkat sedikit, dari 45.0 menjadi 45.6. Sementara itu, pesanan di sektor ini telah menurun selama empat bulan berturut-turut, dan sudah 20% lebih rendah dari tahun lalu. Rata-rata suku bunga KPR saat ini melebihi 8%, dan jumlah pinjaman KPR yang disetujui telah menurun selama empat bulan berturut-turut. Oleh karena itu, mengharapkan peningkatan aktivitas bisnis yang signifikan di sini sepertinya tidak mungkin.
Meskipun PDB Inggris tumbuh sedikit di bulan September, dari 0,1% menjadi 0,2%, kemungkinan akan menunjukkan penurunan di kuartal ketiga, dari 0,2% menjadi 0,0%, dan tetap di 0,6% secara tahunan. Dalam kondisi seperti ini, Bank of England (BoE) kemungkinan tidak akan menaikkan suku bunga dalam waktu dekat. Namun juga tidak akan menurunkannya. Kepala Ekonom BoE Hugh Pill baru-baru ini menyatakan bahwa tidak perlu menaikkan suku bunga untuk menahan inflasi, tetapi perlu untuk memastikan sifat kebijakan moneter yang ketat. Dengan kata lain, suku bunga akan tetap sama, yaitu 5,25%. Seperti yang telah disebutkan sebelumnya, dalam situasi seperti ini, keuntungan kemungkinan akan tetap berada di pihak dolar. Hal ini ditunjukkan dengan jelas oleh reaksi pasar setelah pidato Ketua Federal Reserve, Jerome Powell, pada tanggal 9 November. Segera setelah ia memberikan petunjuk yang samar-samar mengenai suku bunga, GBP/USD anjlok dengan cepat.
● Pekan lalu ditutup dengan pasangan ini menetap di level 1.2225. Menurut para ekonom di Scotiabank, zona 1.2200 dapat berfungsi sebagai titik support atau dukungan jangka pendek; namun, kelemahan di bawah level ini mengindikasikan risiko berlanjutnya penurunan dan pengujian ulang area 1.2000-1.2100. Mengenai perkiraan median untuk waktu dekat, sebanyak 60% analis memilih pergerakan naik baru dari pasangan ini, sekitar 20% memilih pergerakan turun, dan 20% sisanya mengambil posisi netral. Di antara osilator D1, sebanyak 50% menunjukkan arah ke selatan, 15% menunjukkan ke utara, dan 35% sisanya menunjukkan ke timur. Di antara indikator tren, hanya 15% yang mengarah ke atas, sedangkan mayoritas (85%) menandakan tren menurun. Jika terjadi pergerakan ke selatan, pasangan ini akan menemukan level dan zona support di 1.2040-1.2085, 1.1960, dan 1.1800-1.1840, 1.1720, 1.1595-1.1625, 1.1450-1.1475. Dalam kasus pergerakan naik, level resistance akan berada di 1.2290-1.2335, 1.2430-1.2450, 1.2545-1.2575, 1.2690-1.2710, 1.2785-1.2820, 1.2940, dan 1.3140.
● Peristiwa penting dalam kalender ekonomi minggu depan untuk Inggris adalah hari Selasa, 14 November. Pada hari ini, satu set data komprehensif mengenai pasar tenaga kerja negara tersebut akan dirilis. Beranjak ke hari Rabu, 15 November, saat nilai Indeks Harga Konsumen (IHK) Inggris untuk bulan Oktober akan diumumkan. Terakhir, mengakhiri minggu ini pada hari Jumat, 17 November, kami mengantisipasi pengumuman volume penjualan ritel di Inggris. 


USD/JPY: Masa Sulit Bagi Yen Saat Ini, Masa Baik di Depan

● Bank of Japan (BoJ), dalam pertemuannya pada tanggal 31 Oktober, memutuskan untuk mempertahankan parameter kebijakan moneternya tidak berubah, sebuah sikap yang telah dipertahankan untuk waktu yang sangat lama. Regulator tidak hanya mempertahankan suku bunga negatif pada -0,1% tetapi juga mempertahankan imbal hasil obligasi pemerintah 10 tahun (JGB) pada tingkat yang ada saat ini. Beberapa pelaku pasar berharap bahwa, setelah data pertumbuhan inflasi, BoJ akan menaikkan batas atas imbal hasil dari 1% menjadi setidaknya 1,25%. (Perlu dicatat bahwa imbal hasil sekuritas AS yang serupa telah melampaui 4,6% pada tanggal 9 November). Namun, alih-alih menyesuaikan diri dengan tanda-tanda yang jelas dari peningkatan tekanan inflasi, Bank of Japan terus mengabaikannya. Hal ini mendorong USD/JPY ke puncak 151.71. Pasangan mata uang ini akan tetap berada di sana jika bukan karena data pasar tenaga kerja AS pada tanggal 3 November, yang menurunkannya ke 149.34.
● Banyak analis percaya bahwa para pejabat dari Kementerian Keuangan dan Bank of Japan (BoJ), dengan intervensi verbal dan mantera-mantera mereka, akan mempertahankan pasangan USD/JPY pada level ini. Jika pembelian yen riil oleh pihak berwenang terjadi, pasangan ini diperkirakan akan melanjutkan penurunannya. Namun, hal ini tidak terjadi, dan pada tanggal 10 November, pasangan ini sekali lagi naik ke level 151.59, menutup periode lima hari tidak jauh dari level tersebut di 151.51.
"Hampir tidak mengejutkan adalah tren kenaikan USD/JPY," komentar para ahli strategi di Commerzbank. "Pada nilai tukar saat ini, investasi dalam yen Jepang tidak terlalu menarik bagi para investor asing (dan domestik). […] Selama kebijakan moneter Jepang tidak mengalami perubahan radikal, USD/JPY kemungkinan akan segera menguji level tinggi lainnya. Kementerian Keuangan mungkin akan bereaksi lagi dengan ancaman intervensi. Namun, jika Bank of Japan tidak dapat menahan diri untuk tidak memberikan komentar 'dovish', dan jika Kementerian Keuangan benar-benar melakukan intervensi, kemungkinan hanya akan mencegah kenaikan nilai mata uang untuk sementara waktu."
● Menurut Rabobank Belanda, lambatnya normalisasi kebijakan moneter Jepang menunjukkan bahwa USD/JPY mungkin akan terus diperdagangkan di atas level 150.00 dalam beberapa minggu mendatang. Namun, ketakutan akan intervensi aktual dari Kementerian Keuangan Jepang dapat menghambat pergerakan naik, dan pasar kemungkinan akan sangat enggan untuk mendorong pasangan ini ke arah 152.00 dan seterusnya.
Sementara itu, para analis di United Overseas Bank (UOB) Singapura percaya bahwa risiko pasangan ini untuk menembus di atas puncak minggu lalu di dekat 151.80 telah meningkat. Level ini tidak jauh dari puncak tahun lalu di sekitar 151.95, dan jika dolar dapat menembus zona resistensi ini, kemungkinan akan melanjutkan pendakian ke level 152.50 dalam 1-3 minggu ke depan.
● Terlepas dari perkiraan pertumbuhan, para ahli, yang juga merupakan pejabat dari Kementerian Keuangan dan Bank of Japan, tetap menyatakan bahwa pelemahan yen saat ini tidak adil. "Setiap peningkatan spekulasi kenaikan suku bunga akan membuat USD/JPY bergerak lebih rendah tahun depan," demikian prediksi Rabobank. "Kami percaya," tulis mereka, "bahwa pada paruh kedua tahun 2024, pasangan ini dapat kembali di bawah level 145.00." "Nilai wajar, berdasarkan spread atau sebaran, imbal hasil ekuitas, dan kondisi trading [...] menunjukkan bahwa dolar dinilai terlalu tinggi secara signifikan dan akan diperdagangkan lebih dekat ke 144.50," menurut para ekonom di Scotiabank.
Namun, pertanyaan mengenai kapan "kewajaran" ini akan dipulihkan masih terbuka. Segera, menurut Societe Generale. Dalam pandangan mereka, yen tidak diragukan lagi akan terus mengecewakan untuk beberapa waktu, tetapi pembalikan ke bawah dalam USD/JPY semakin dekat.
● Dalam membahas prospek jangka pendek pasangan ini, sebanyak 55% analis mengantisipasi penguatan yen, sementara 10% mengambil sikap netral. Sekitar 35% memilih pasangan ini menembus di atas 152.00 pada saat ulasan ini dibuat. Analisis teknikal mendukung kelompok yang terakhir, dengan 100% indikator tren dan osilator pada D1 berwarna hijau.
Level support atau dukungan terdekat terletak di zona 150.00-150.15, diikuti oleh 148.45-148.80, 146.85-147.30, 145.90-146.10, 145.30, 144.45, 143.75-144.05, dan 142.20. Resisten terdekat berada di 151.70-151.90 (level tertinggi bulan Oktober 2022), diikuti oleh 152.80-153.15 dan 156.25.
● Selain dari perilisan data PDB awal untuk kuartal ketiga Jepang pada hari Rabu, 15 November, tidak ada statistik penting lainnya mengenai kondisi ekonomi Jepang yang dijadwalkan untuk minggu depan.


CRYPTOCURRENCIES: Skandal dan Rekor Pasar

● Minggu lalu ditandai dengan dua peristiwa: skandal Ethereum dan kebangkitan bitcoin dan pasar kripto secara keseluruhan. Mari kita mulai dengan skandal tersebut.
Mantan konsultan platform Ethereum, pengacara Steven Nerayoff, menuduh Vitalik Buterin dan Joseph Lubin melakukan aktivitas penipuan. Ia percaya bahwa para pendiri ETH terlibat dalam intrik yang melebihi skala kejahatan yang dilakukan oleh CEO FTX Sam Bankman-Fried (yang, omong-omong, juri telah menyatakan bersalah, menghadapi hukuman hingga 110 tahun penjara).
"Klaim Buterin yang berusaha menciptakan mata uang terdesentralisasi adalah palsu. Sejak awal, mata uang ini sudah tersentralisasi, dan hari ini, pengaruhnya bahkan lebih terkonsentrasi," tulis Nerayoff. "Lingkaran kecil investor ETH mengontrol sekitar 75% dari semua aset protokol. Jadi sekarang mudah untuk memanipulasi harga atau bahkan menetapkan batas atas atau bawahnya. Sebagian besar perdagangan yang Anda lihat di bursa adalah palsu atau fiktif untuk menciptakan kesan likuiditas," lanjutnya dengan pencerahannya.
Nerayoff juga mencurigai adanya perjanjian rahasia antara administrasi jaringan Ethereum dan pejabat tinggi AS, seperti Ketua SEC Gary Gensler dan mantan Ketua SEC Jay Clayton, yang disepakati pada tahap awal peluncuran altcoin tersebut. Sebelumnya, pengacara tersebut berspekulasi bahwa serangan besar-besaran terhadap Ripple oleh badan pengatur AS bisa jadi disponsori oleh pemegang ETH yang berpengaruh. Menurutnya, musuh Ripple mungkin termasuk individu yang terhubung dengan SEC, Departemen Kehakiman, FBI, dan bahkan beberapa karyawan Ripple.
Menariknya, penyelidik kripto, Truth Labs, juga membuat pernyataan serupa. Namun, tidak seperti Steven Nerayoff, mereka percaya bahwa bukan AS tetapi konglomerat China, Wangxian Group, yang memiliki pengaruh yang menentukan atas jaringan Ethereum, dan organisasi yang dekat dengan Partai Komunis China (CPC) mengendalikan hampir 80% ETH yang ditambang. Truth Labs juga mengklaim bahwa Wangxian adalah salah satu sponsor awal jaringan Ethereum pada tahun 2015. Grup ini juga dikreditkan dengan menciptakan dompet asli Buterin.
● Apakah Nerayoff dan Truth Labs dapat membuktikan tuduhan mereka adalah sebuah pertanyaan besar. Untuk saat ini, harga ETH sedang naik dan mencapai maksimum di $2,130. Sedangkan untuk mata uang kripto terkemuka, pada hari Kamis, 9 November, BTC/USD menembus resistensi $37,000 dan menetapkan level tertinggi lokal di $37,948: terakhir kali diperdagangkan di sana pada bulan Mei 2022.
Perkembangan tren bullish dalam BTC telah menyebabkan pembaruan indikator tahunan dan historis. Aliran modal masuk bersih ke pasar kripto selama 30 hari terakhir mencapai $11 miliar, sebuah rekor untuk tahun 2023. Institusi menambahkan sebesar $767 juta ke dana kripto selama enam minggu terakhir, melampaui rekor tahun lalu sebesar $736 juta dan mencapai level pada akhir 2021. Minat terbuka pada bitcoin berjangka di Chicago CME Exchange juga berada di level bulan Desember 2021 ($3,7 miliar). Pemegang jangka panjang terus mengakumulasi bitcoin, sehingga kepemilikan mereka menjadi 14,9 juta BTC (lebih dari 70% dari total penerbitan BTC). Volume pembelian mereka melebihi 25.000 koin per bulan. Para investor dan spekulan jangka pendek juga menjadi lebih aktif, dipengaruhi oleh efek FOMO (Fear of Missing Out).
● Daftar rekor ini bisa terus bertambah, tetapi yang lebih menjadi perhatian semua orang adalah apa yang akan terjadi selanjutnya. Jika dinamika saat ini terus berlanjut, permintaan emas digital akan terus meningkat, dan pasokan akan terus menurun. Dalam hal ini, rekor lokal baru atau bahkan rekor historis dan harga tertinggi mungkin akan terjadi.
Kami telah berulang kali membuat daftar faktor-faktor yang berkontribusi pada BullRally saat ini. Faktor-faktor utama termasuk persetujuan yang diantisipasi dari ETF spot Bitcoin SEC, penurunan separuh pada bulan April 2024, dan potensi pembalikan kebijakan moneter Federal Reserve. Markus Thielen, Kepala Riset di Matrixport, mengingatkan bahwa setelah berakhirnya siklus pengetatan Fed pada bulan Januari 2019, emas digital meningkat lima kali lipat. Namun, Thielen memperingatkan agar tidak mengharapkan terulangnya dinamika seperti itu, tetapi setuju bahwa mata uang kripto terkemuka dapat "bergerak secara signifikan" pada tahun 2023 dan 2024. Menurut perhitungannya, bitcoin cenderung tumbuh rata-rata 23% selama periode pra-Natal November-Desember tahun ini.
● Selain pendorong pertumbuhan yang telah disebutkan sebelumnya, pendiri MicroStrategy, Michael Saylor, mengidentifikasi beberapa faktor yang, dalam jangka menengah, dapat menyebabkan kenaikan harga Bitcoin hingga sepuluh kali lipat. Menurut Saylor, perkembangan positif yang akan terjadi adalah peraturan baru untuk menghitung cadangan Bitcoin oleh perusahaan-perusahaan di Amerika Serikat. "Dalam perspektif, hal ini akan membuka pintu bagi perusahaan untuk mengadopsi Bitcoin sebagai aset treasury dan menciptakan nilai bagi pemegang saham," ujar Saylor.
Pengusaha ini juga menunjukkan efek positif dari tindakan regulasi dan penegakan hukum oleh pihak berwenang, termasuk persidangan mantan CEO bursa FTX yang runtuh. Menurut Saylor, "semua koboi kripto awal ini, token menjadi sekuritas yang tidak terdaftar, kustodian yang tidak dapat diandalkan" secara pasif menguntungkan bitcoin. Untuk membawa industri kripto ke tingkat yang baru, dibutuhkan "pengawasan orang tua." Pendiri MicroStrategy juga berpikir bahwa ada kebutuhan untuk "beralih dari 100.000 token" yang hanya digunakan untuk spekulasi, kembali ke bitcoin. "Ketika industri mengalihkan fokusnya dari koin-koin kecil berkilau yang mengalihkan perhatian dan menghancurkan nilai pemegang saham, saya yakin industri ini akan bergerak ke tingkat berikutnya, dan kita akan mendapatkan peningkatan 10x lipat dari tingkat saat ini," pungkas Saylor.
Perlu dicatat bahwa hal ini bukanlah perkiraan yang paling mengesankan. CEO ARK Investment, Catherine Wood, percaya bahwa dalam satu dekade ke depan, harga emas digital akan melebihi $1 juta. (Catatan: Charlie Munger, mitra lama Warren Buffett, baru-baru ini mengkritik Bitcoin lagi, menyebutnya sebagai "produk yang tercemar" dan menambahkan deskripsi sebelumnya seperti "investasi yang paling bodoh", "racun tikus", dan "penyakit kelamin.")
● Jika kita berbicara tentang perkiraan dalam waktu dekat, menurut Rachel Lin, CEO bursa SynFutures, pada akhir bulan November, mata uang kripto pertama dapat mencapai $47.000. "Beberapa minggu terakhir telah memperkuat reputasi bulan Oktober sebagai Uptober, dengan kenaikan bitcoin hampir 29%. Yang lebih menarik lagi adalah bahwa secara historis bulan November mengungguli bulan Oktober dengan keuntungan bitcoin rata-rata lebih dari 35%. Jika November ini menghasilkan keuntungan yang sama, aset tersebut akan mencapai sekitar $47.000," menurut hitungannya.
Sebagai faktor positif tambahan, Lin mencatat pertumbuhan jumlah pengguna dan transaksi. Menurutnya, lonjakan volume perdagangan spot dengan peningkatan nyata dalam jumlah pembayaran di atas $100.000 sangat penting. "Hal ini adalah indikator yang jelas dari peningkatan minat institusional. Pemain besar mengkonsolidasikan posisi dalam aset digital, terutama di BTC," kata spesialis tersebut.
Terlepas dari optimisme yang ada, analis dengan nama alias Doctor Profit ini percaya bahwa para investor harus bersiap untuk koreksi dan munculnya "angsa hitam", mirip dengan yang terjadi sebelum separuh tahun 2020 di tengah wabah COVID-19. Pakar ini tidak mengesampingkan kemungkinan bahwa bitcoin dapat turun menjadi $26.000 sebelum halving atau pembagian dua pada bulan April 2024 mendatang.
● Saat ulasan ini ditulis pada hari Jumat, 10 November, BTC/USD diperdagangkan pada $37,320. Total kapitalisasi pasar pasar kripto adalah $1,42 triliun, dibandingkan dengan $1,29 triliun seminggu yang lalu. Indeks Ketakutan & Keserakahan Kripto telah meningkat dari 65 menjadi 70 poin dan terus berada di zona Keserakahan.
●Sebagai kesimpulan dari ulasan ini, mari kita masuk ke segmen peretasan kehidupan kripto yang tidak biasa. Jadi, apa yang harus Anda lakukan jika Anda kehilangan kata sandi dompet kripto Anda? Jawabannya datang dari Rain Lõhmus, salah satu pendiri LHV Bank Estonia. Selama ICO pada bulan Juli 2015, ia memperoleh sebanyak 250.000 ETH seharga $75.000. Pada tanggal 10 November 2021, ketika harga Ethereum mencapai titik tertinggi sepanjang masa di sekitar $ 4.800, kepemilikan Lõhmus tumbuh menjadi $1,22 miliar. Bahkan sekarang, koin-koin tersebut bernilai lebih dari $500 juta. Selama ini, koin-koin tersebut tetap tidak aktif. Pada suatu saat, pengusaha tersebut menemukan bahwa ia telah kehilangan kata sandi dompetnya dan sekarang berniat untuk memulihkannya menggunakan kecerdasan buatan. "Rencana saya," katanya, "adalah membuat versi AI dari Rain Lõhmus dan melihat apakah ia dapat mengambil kembali ingatannya." Bankir itu pun menceritakan rencananya. (Omong-omong, kecerdasan buatan ChatGPT memperkirakan bahwa nilai Ethereum pada awal tahun 2024 akan berkisar antara $3.000 hingga $10.000.) Jika hal ini terjadi, Lõhmus bisa menjadi miliarder lagi - dengan asumsi ia menemukan kata sandi dompetnya).


NordFX Analytical Group

https://nordfx.com/

Pemberitahuan: Materi-materi ini bukanlah rekomendasi atau pedoman investasi untuk bekerja di pasar keuangan dan dimaksudkan hanya untuk tujuan informasi semata. Perdagangan di pasar keuangan berisiko dan dapat mengakibatkan hilangnya seluruh dana yang disetorkan.

#eurusd #gbpusd #usdjpy #Forex #forex_forecast #signals_forex #cryptocurrency #bitcoin #nordfx

Prakiraan Forex dan Cryptocurrencies untuk Tanggal 6 - 10 November 2023


EUR/USD: Minggu yang Buruk untuk Dolar

● Sepanjang minggu ini, Indeks Dolar DXY, bersama dengan EUR/USD, tampak mengikuti arus, bergerak naik dan turun. Pada awal minggu ini, data awal untuk Eropa telah dipublikasikan. Dalam hal pertumbuhan tahunan, PDB Zona Euro pada kuartal ketiga hanya sebesar 0,1%, lebih rendah dari perkiraan sebesar 0,2% dan angka sebelumnya sebesar 0,5%. Selain itu, inflasi mengalami penurunan – pada bulan Oktober, Indeks Harga Konsumen (Consumer Price Index - CPI) berada pada angka 2,9% (tahun ke tahun), meleset dari perkiraan sebesar 3,1% dan bulan sebelumnya sebesar 4,3%.
Pertemuan Bank Sentral Eropa diadakan pada tanggal 26 Oktober, di mana para anggota Dewan Pengurus mempertahankan suku bunga tidak berubah pada 4,50%. Saat ini, para pelaku pasar sangat menantikan keputusan Komite Pasar Terbuka Federal (Federal Open Market Committee - FOMC) dari Federal Reserve, yang dijadwalkan pada hari Rabu, 1 November. Menjelang pertemuan FOMC, dolar, yang dianggap sebagai aset safe-haven, menerima dukungan karena meningkatnya ketegangan geopolitik di Timur Tengah. Selain itu, data makroekonomi yang kuat dari Amerika Serikat mendukung mata uang Amerika. PDB negara tersebut pada kuartal ketiga melonjak sebesar 4,9%, jauh melampaui angka sebelumnya sebesar 2,1%. Kejutan lain datang dari data ketenagakerjaan sektor swasta ADP: perubahan jumlah orang yang bekerja di sektor swasta mencapai 113 ribu, dibandingkan 89 ribu pada bulan sebelumnya.
● Pelaku pasar merasa bahwa dalam situasi seperti ini, Federal Reserve (FOMC) mungkin akan terus melakukan pengetatan kebijakan moneter, terutama karena inflasi masih jauh dari targetnya yaitu 2,0%. Dengan latar belakang ini, imbal hasil obligasi Treasury 10-tahun sekali lagi mendekati level 5,0%, dan Indeks Dolar (DXY) naik ke 107.00.
Namun, tanggal 1 November membawa kekecewaan bagi dolar yang naik. Untuk bulan kedua berturut-turut, FOMC mempertahankan suku bunga utama tidak berubah di 5,50%. Yang lebih buruk lagi adalah jika setelah pertemuan bulan September, pasar yakin bahwa biaya pinjaman akan naik menjadi 5,75% pada akhir tahun ini, kemungkinan kenaikan tersebut kini anjlok menjadi 14%. Dolar juga tidak mendapat dukungan dari retorika Ketua Federal Reserve, Jerome Powell, selama konferensi pers setelah pertemuan saat ini.
● Situasi ini dapat diperbaiki dengan data dari Biro Statistik Tenaga Kerja AS (Bureau of Labor Statistic - BLS), yang biasanya diterbitkan pada hari Jumat pertama setiap bulan, yaitu pada tanggal 3 November. Namun, jumlah karyawan non-farm payroll (NFP) atau para pekerja di bidang non-pertanian di negara ini hanya meningkat sebesar 150 ribu pada bulan Oktober. Angka ini ternyata lebih rendah dari ekspektasi pasar sebesar 180 ribu dan revisi pertumbuhan bulan September, yang disesuaikan dari 336 ribu menjadi 297 ribu. Tingkat pengangguran meningkat pada periode yang sama dari 3,8% menjadi 3,9%. Inflasi tahunan, diukur dengan perubahan rata-rata upah per jam, menurun dari 4,3% menjadi 4,1%. Sebagai akibat dari data kenaikan Dolar yang mengecewakan ini, Indeks Dolar (DXY) anjlok ke 105.09, sementara EUR/USD mencapai level tertinggi enam minggu di 1.0718.
Menjelang akhir minggu kerja, publikasi indeks PMI Jasa ISM mengungkapkan bahwa aktivitas bisnis di sektor jasa AS tumbuh lebih lambat di bulan Oktober. PMI turun menjadi 51.8 dari 53.6 di bulan September. Nilai ini berada di bawah ekspektasi pasar sebesar 53.0. Data yang lebih rinci menunjukkan bahwa indeks harga jasa (komponen inflasi) sedikit menurun dari 58.9 menjadi 58.6, dan indeks lapangan kerja turun dari 53.4 menjadi 50.2. Akibatnya, Dolar terus melemah, dan nada akhir minggu ini untuk pasangan mata uang ini terdengar di level 1.0730.
● Menurut ahli strategi di Canadian Scotiabank, dalam jangka pendek, EUR/USD bisa naik ke 1.0750. Secara umum, pendapat para ahli mengenai masa depan pasangan mata uang ini dibagi sebagai berikut: sebanyak 45% memilih Dolar yang lebih kuat, sementara 60% memilih Euro. Sedangkan untuk analisis teknis, sekitar 35% dari osilator D1 mengarah ke selatan, sementara sebanyak 65% mengarah ke utara, meskipun sepertiganya menandakan kondisi jenuh beli pada pasangan ini. Di antara indikator-indikator tren, prioritasnya lebih jelas: 85% melihat ke utara, dan hanya 15% yang melihat ke selatan. Support atau dukungan terdekat untuk pasangan ini terletak di sekitar 1.0675-1.0700, diikuti oleh 1.0600-1.0620, 1.0500-1.0530, 1.0450, 1.0375, 1.0200-1.0255, 1.0130, dan 1.0000. Para bulls akan menghadapi resistensi di sekitar 1.0745-1.0770, kemudian 1.0800, 1.0865, 1.0945-1.0975, dan 1.1090-1.1110.
● Berbeda dengan lima hari terakhir, kalender ekonomi untuk minggu mendatang memperkirakan lebih sedikit peristiwa penting yang terjadi. Pada hari Rabu, 8 November, data inflasi (CPI) di Jerman dan penjualan ritel di Zona Euro akan dipublikasikan. Selain itu, pada hari ini, Ketua Federal Reserve Jerome Powell dijadwalkan memberikan pidato. Ia juga akan disidangkan kembali pada hari Kamis, 9 November. Seperti biasa, hari Kamis juga akan menghadirkan data jumlah klaim pengangguran awal di Amerika Serikat.


GBP/USD: Minggu yang Baik untuk Pound

● Melihat hasil pertemuan bank sentral di banyak negara, ada kesan bahwa tren pengetatan kebijakan moneter global telah berakhir. Baik ECB maupun Fed membiarkan suku bunga tidak berubah. Bank of England (BoE) juga melakukan hal yang sama pada pertemuannya tanggal 2 November, mempertahankan suku bunga utama tidak berubah untuk kedua kalinya berturut-turut di 5,25%. Menurut regulator, keputusan seperti itu akan mendukung pemulihan perekonomian dan tingkat lapangan kerja di Inggris. Perkiraan inflasi jangka pendek direvisi naik. Namun, para pemimpin bank sentral mencatat bahwa inflasi pada kuartal ketiga telah menurun menjadi 6,7%, lebih baik dari perkiraan pada bulan Agustus, dan tingkat target sebesar 2,0% kemungkinan akan tercapai pada akhir tahun 2025.
● Meskipun BoE mempertahankan suku bunga tidak berubah, pasar menganggap keputusan ini hawkish karena tiga dari sembilan anggota pimpinan bank tersebut memilih kenaikan suku bunga. Lebih lanjut, Gubernur Bank of England, Andrew Bailey, menekankan dalam konferensi pers bahwa mempertimbangkan penurunan suku bunga adalah tindakan yang terlalu dini. Beliau menyatakan, "Kebijakan moneter kemungkinan akan tetap bersifat restriktif untuk jangka waktu yang lama." Para investor menyadari bahwa bank sentral menggunakan panduan ke depan sebagai alat untuk mempengaruhi pasar, sehingga kecil kemungkinannya bahwa regulator akan beralih ke kebijakan moneter lunak dalam waktu dekat. Tentu saja, tidak ada jaminan bahwa BoE akan menepati janjinya jika inflasi tidak mencapai tingkat target. Namun, saat ini pasar mempercayai Andrew Bailey yang telah mendukung mata uang Inggris.
● Pound menerima dorongan bullish terkuatnya setelah perilisan data pasar tenaga kerja AS pada tanggal 3 November. Pada saat itu, GBP/USD melonjak ke atas, melanjutkan kenaikannya, dan menutup minggu ini di 1.2380. Menurut ekonom Scotiabank, model perdagangan jangka pendek untuk mata uang Inggris tampak menjanjikan. Mereka mencatat peningkatan permintaan pound di tengah pelemahannya sejak pertengahan bulan Juli dan tidak mengesampingkan kenaikan GBP/USD ke level 1.2450. Adapun perkiraan median untuk waktu dekat, sebanyak 35% analis memilih kenaikan pasangan ini, 50% percaya bahwa pasangan ini akan melanjutkan pergerakannya menuju target 1.2000, dan 15% sisanya tetap netral. Pada jangka waktu D1, 75% indikator tren menunjukkan kenaikan suatu pasangan mata uang dan berwarna hijau, sedangkan 25% sisanya berwarna merah. Osilator menunjukkan pembacaan yang sama: 75% mengarah ke atas (seperempat di antaranya berada di zona overbought atau jenuh beli), dan 25% memilih penurunan. Jika pasangan ini bergerak ke selatan, maka pasangan ini akan menghadapi level dan zona support di 1.2330, 1.2210, 1.2145, 1.2040-1.2085, 1.1960, dan 1.1800-1.1840, 1.1720, 1.1595-1.1625, 1.1450-1.1475. Jika terjadi pergerakan ke atas, pasangan ini akan menghadapi resistensi di level 1.2390-1.2425, 1.2450-1.2520, 1.2575, 1.2690-1.2710, 1.2785-1.2820, 1.2940, dan 1.3140.
● Pidato Gubernur Bank of England, Andrew Bailey, yang dijadwalkan pada tanggal 8 November, dan publikasi data awal PDB negara tersebut untuk Q3 pada tanggal 10 November dapat diperhatikan dalam peristiwa minggu mendatang yang terkait dengan perekonomian Inggris.


USD/JPY: Minggu yang Sedang untuk Yen

● Jika ECB, Federal Reserve, dan Bank of England tidak mengubah suku bunganya, apa yang bisa diharapkan dari bank sentral Jepang? Tentu saja, keputusan untuk mempertahankan parameter kebijakan moneternya diambil oleh Bank of Japan (BoJ) pada pertemuannya pada hari Selasa, 31 Oktober. Mereka sudah berada pada posisi ini sejak lama. Regulator tidak hanya mempertahankan suku bunga di level negatif -0,1% tetapi juga mempertahankan imbal hasil obligasi pemerintah (JGB) 10 tahun tidak berubah. Beberapa pelaku pasar berharap setelah data pertumbuhan inflasi, BoJ akan menaikkan batas imbal hasil mereka dari 1% menjadi setidaknya 1,25%. (Perlu dicatat bahwa imbal hasil sekuritas AS serupa mendekati 5,0%). Namun, Bank of Japan justru terus mengabaikan tanda-tanda nyata peningkatan tekanan inflasi. Meski di wilayah Tokyo, CPI naik dari 2,8% menjadi 3,3% (YoY) di bulan Oktober. Selain itu, meskipun terdapat jaminan dari pejabat tinggi mengenai prioritas pertumbuhan produksi industri, indikator ini menurun dari -4,4% menjadi -4,6% secara tahunan.
Semua ini mendorong USD/JPY ke level tertinggi 151.71. Kemungkinan besar hal ini akan tetap terjadi jika bukan karena hasil pertemuan Federal Reserve dan data pasar tenaga kerja AS. Hasilnya, minggu ini dimulai pada 149.63 dan berakhir pada 149.34. Mengingat volatilitas pasangan ini yang tinggi, hasilnya dapat dianggap netral.
● Ekonom dari grup perbankan terbesar di Belanda, ING, percaya bahwa pasangan ini akan mengakhiri tahun ini tidak jauh dari 150.00. Mengenai prospek jangka pendeknya, sebanyak 65% analis memperkirakan yen akan menguat, 35% mengambil posisi netral, dan tidak ada suara yang mendukung yen untuk naik di atas 151.00 pada saat penulisan ulasan ini. Indikator analisis teknikal kali ini tampak cukup beragam. Pada jangka waktu D1, 50% indikator tren berwarna hijau, dan persentase yang sama berwarna merah. Di antara osilator, sepertiganya mendukung kenaikan pasangan ini, sepertiganya mendukung penurunannya, dan sepertiganya tetap abu-abu netral. Level support (dukungan) terdekat terletak pada kisaran 148.45-148.80, kemudian 146.85-147.30, 145.90-146.10, 145.30, 144.45, 143.75-144.05, dan 142.20. Resistensi terdekat adalah 150.00-150.15, diikuti oleh 150.40-150.80, 151.90 (tertinggi bulan Oktober 2022), dan 152.80-153.15.
● Belum terdapat data ekonomi signifikan mengenai keadaan perekonomian Jepang yang dijadwalkan akan dipublikasikan pada minggu mendatang.


CRYPTOCURRENCIES: Pengetahuan Penting tentang Masa Lalu dan Masa Depan

● Pertama, beberapa kata tentang sebulan terakhir. Pertama, pada hari Selasa, 31 Oktober, bitcoin merayakan ulang tahunnya. Pada hari ini di tahun 2008 seseorang yang menggunakan nama samaran Satoshi Nakamoto menerbitkan (atau diterbitkan) sebuah dokumen berjudul "Bitcoin: Sistem Uang Elektronik Peer-to-Peer." Pada saat yang sama, perlu dicatat bahwa bitcoin sendiri muncul sebagai mata uang kripto di pasar hanya pada tanggal 3 Januari 2009. Pada hari itu, sebuah blok ditambang, di mana tanggal dan kutipan singkat dari sebuah artikel di The Times ditulis. : "The Times 03/Jan/2009 Rektor di ambang dana talangan kedua untuk bank." Pada tanggal 12 Januari 2009, Nakamoto melakukan transaksi pertama di jaringan, mengirimkan cryptocurrency ke pengembang Hal Finney. Pada tahun yang sama, bitcoin terdaftar di bursa New Liberty Standart. Di dalamnya, Anda dapat membeli 1309 BTC hanya dengan $1 (yang berarti hampir sama dengan $55 juta saat ini).
Peristiwa penting kedua bukanlah hari terakhir bulan Oktober tetapi seluruh bulan. Kita berbicara tentang "efek Uptober" (istilah yang berasal dari kata bahasa Inggris "up" yang berarti naik dan bulan "Oktober"). Menurut pengamatan para ahli CoinGecko, dalam delapan dari sepuluh tahun terakhir, pasar cryptocurrency telah menunjukkan pertumbuhan di bulan Oktober dibandingkan bulan sebelumnya. Rata-rata, "Efek Uptober" menyebabkan peningkatan total kapitalisasi aset digital sebesar 14%, berkisar dari 7,3% pada tahun 2022 hingga 42,9% pada tahun 2021. Pengecualian terjadi pada tahun 2014 dan 2018 ketika pasar turun sebesar 12,7% dan 8,3%. dalam satu bulan, masing-masing.
Tahun ini, mulai dari $27,000 pada tanggal 1 Oktober, bitcoin menguji level $35,000 pada tanggal 24 Oktober, menunjukkan peningkatan sekitar 30%. Catatan akhir bulan Oktober menempatkan cryptocurrency andalan ini pada $34,545. Beberapa altcoin seperti Solana (SOL) dan Chainlink (LINK) juga menunjukkan reli yang signifikan. Semua mata uang kripto ini, dipasangkan dengan USD, tersedia untuk trading dalam broker NordFX.
● Kami telah menyebutkan bahwa akhir-akhir ini bitcoin telah kehilangan korelasi terbalik dan langsungnya serta telah "terpisah" dari dolar AS dan aset berisiko utama. Hal serupa juga terjadi dalam seminggu terakhir. Emas digital naik seiring dengan naiknya dolar AS dan tidak bereaksi terhadap kenaikan indeks saham seperti S&P500. Hasilnya, BTC/USD menunjukkan pertumbuhan moderat selama tujuh hari.
Menurut Michael Van De Poppe, pendiri perusahaan ventura Eight dan CEO MN Trading, bitcoin telah resmi memasuki fase pasar bullish. Para pakar percaya bahwa aset tersebut siap untuk reli ke $50,000, diikuti oleh koreksi, dan kemudian titik tertinggi baru sepanjang masa (ATH). Van De Poppe mencatat bahwa bitcoin mungkin menghadapi resistensi di $38,000 tetapi kemungkinan akan terus naik dan mencapai $45,000-50,000 pada bulan Januari 2024. Namun, sang spesialis juga menunjukkan bahwa penurunan di bawah $33,000 masih mungkin terjadi, dan ia melihatnya sebagai sebuah peluang yang sangat baik untuk membuka posisi buy/long. Pencipta sumber informasi Look Into Bitcoin juga percaya bahwa setelah melampaui tingkat harga $34,000, fase awal pasar bullish telah dimulai. Target berikutnya adalah $41,900 dan $65,050.
● Peristiwa apa dalam waktu dekat dan tidak terlalu lama yang dapat berdampak signifikan pada pasar kripto? Mari kita buat sebuah list daftar hal-hal yang paling penting, dengan memperhatikan bahwa banyak diantaranya sedang terjadi atau akan terjadi di Amerika Serikat.
Yang pertama tentu saja adalah kebijakan moneter Federal Reserve (FRS). “Masa keemasan” emas digital terjadi pada puncak pandemi COVID-19 ketika regulator membanjiri pasar dengan aliran uang murah untuk mendukung perekonomian, beberapa di antaranya disalurkan ke aset berisiko seperti mata uang kripto. Mulai dari $6,500 pada bulan Maret 2020, setahun kemudian pada bulan April 2021, BTC/USD mencapai level tertinggi $64,800, menunjukkan peningkatan sebesar 900%. Kemudian, regulator Amerika beralih ke pengetatan kebijakannya dan menaikkan suku bunga, dan pada tahun 2022, pasangan ini diperdagangkan sekitar $16,000. Saat ini, investor kripto sedang menunggu Federal Reserve untuk kembali melakukan pelonggaran dan berharap hal ini akan terjadi di tahun depan.
● Badan pengatur pemerintah AS akhir-akhir ini memberikan tekanan negatif yang signifikan terhadap industri kripto. Mungkin sesuatu akan berubah dengan kedatangan presiden baru di Gedung Putih pada tahun 2024. Setidaknya beberapa kandidat untuk posisi ini menjanjikan dukungan terhadap industri. Untuk saat ini, semua perhatian terfokus pada SEC (Securities and Exchange Commission). Kepala SEC, Gary Gensler, telah berulang kali menyatakan bahwa beliau hanya bersedia mengakui bitcoin sebagai komoditas, dan menurutnya, semua altcoin harus diatur berdasarkan undang-undang sekuritas. Di bawah tekanan ini, Ethereum, misalnya, tertinggal secara signifikan dari bitcoin dalam hal dinamika harga. Tahun ini, pada saat ulasan ini ditulis, ETH telah memperoleh keuntungan sekitar 52%, sementara BTC telah tumbuh dua kali lipat, sekitar 102%.
Pertarungan hukum antara SEC dan perwakilan industri kripto juga menarik perhatian. Baru-baru ini, Reuters dan Bloomberg melaporkan bahwa Komisi tidak akan mengajukan banding atas keputusan pengadilan yang mendukung Grayscale Investments. Ada juga informasi bahwa SEC mengakhiri proses hukumnya terhadap Ripple dan para eksekutifnya. Namun, perang dingin dengan bursa kripto utama Binance dan kepemimpinannya terus berlanjut. Akibatnya, pangsa Binance di pasar spot turun dari 55% menjadi 34% tahun ini. Jika Departemen Kehakiman AS bergabung dengan tuntutan yang lebih berat terhadap SEC, hal ini dapat memberikan pukulan besar terhadap pasar kripto.
● Kemunculan spot BTC-ETF juga bergantung pada SEC. Menurut pakar bank JPMorgan, keputusan positif SEC untuk mendaftarkan dana pertama diharapkan dapat diharapkan "dalam beberapa bulan". "Waktu persetujuan [...] masih belum pasti, tetapi kemungkinan akan terjadi [...] sebelum tanggal 10 Januari 2024 - batas waktu terakhir untuk permohonan ARK Invest dan 21 Co. Ini adalah yang paling awal dari berbagai tenggat waktu akhir yang harus ditanggapi SEC," catat para ahli JPMorgan. Pada saat yang sama, para ahli juga menekankan bahwa Komisi, dengan mendukung persaingan yang sehat, dapat menyetujui semua permohonan sekaligus.
Antisipasi peluncuran spot BTC-ETF di AS memicu minat institusional terhadap mata uang kripto. Menurut beberapa perkiraan, bunga ini berjumlah sekitar $15 triliun, yang pada akhirnya dapat menyebabkan BTC/USD naik menjadi $200,000. Ahli strategi Skybridge Capital bahkan menyebutkan angka yang lebih besar yaitu $250,000. Namun, karena kendala dari SEC, menurut analis Ernst & Young, kepentingan institusional sebagian besar tertunda.
Peter Schiff, CEO Euro Pacific Capital dan salah satu perusahaan emas terkemuka, berpendapat sebaliknya. Menurutnya, persetujuan akhir dari ETF bitcoin spot akan menandai berakhirnya kenaikan harga cryptocurrency terkemuka tersebut. Saat ini, bitcoin diperdagangkan sekitar $35,000 karena spekulan menaikkan harga, bertaruh pada keputusan regulator yang positif. Ketika keputusan sudah dibuat, tidak akan ada lagi ruang untuk spekulasi semacam itu, yang bisa menandai puncak reli jika bitcoin tidak jatuh sebelum itu. Menurut pendapat Schiff, para trader kripto mungkin mulai menjual koin mereka dan mengambil keuntungan bahkan sebelum SEC membuat keputusan apa pun.
● Sesuatu yang tidak bergantung pada regulator adalah halving atau pembagian dua. Ingatlah bahwa pada bulan April 2024, hadiah blok akan dikurangi setengahnya, berkurang dari sebelumnya sebesar BTC6,250 BTC menjadi sebesar BTC3,125, yang diperkirakan akan menyebabkan berkurangnya penerbitan. Menurut beberapa ahli, ini adalah faktor deflasi yang kuat yang menyebabkan kekurangan pasokan dan berkontribusi terhadap kenaikan nilai bitcoin. Karena pasokan koin terbatas, salah satu pendiri Morgan Creek Digital, Anthony Pompliano, tidak hanya mengungkapkan optimisme mengenai kenaikan bitcoin tetapi juga menyebutnya sebagai "bank sentral paling disiplin di dunia." Menurut perkiraan optimis dari Ark Invest, BTC dapat meningkat menjadi $1,5 juta pada tahun 2030.
Namun, CEO dari MN Trading, Van De Poppe, memperkirakan bahwa sebelum bitcoin mulai mencapai level tertinggi baru, pertama-tama akan terjadi konsolidasi dan pergerakan sideways atau menyamping untuk jangka waktu yang lama setelah halving atau pembagian dua pada bulan April. Pesimisme yang lebih besar ditambahkan oleh seorang trader dan analis dengan nama samaran Rekt Capital, yang memperkirakan penurunan tajam BTC/USD pada bulan Maret 2024. Setelah halving, spesialis ini juga mengantisipasi konsolidasi, tetapi dalam kisaran yang sangat rendah yaitu $24,000-30,000, dan hanya setelah itu, menurut pendapatnya, pasangan ini akan memasuki fase pertumbuhan parabola menuju level enam digit.
● Pada saat penulisan ulasan ini, pada hari Jumat, 3 November, BTC/USD diperdagangkan pada $34,590. Total kapitalisasi pasar pasar kripto adalah sebesar $1,29 triliun ($1,25 triliun seminggu yang lalu). Indeks Ketakutan & Keserakahan Kripto tetap berada di zona Keserakahan, meskipun telah turun dari 72 menjadi 65 poin.
● Untuk menyimpulkan ulasan ini, di bagian peretasan kehidupan kripto yang tidak teratur, kami memiliki tip menarik. Di mana Anda dapat menggunakan panas yang dihasilkan dari penambangan mata uang kripto? Jawabannya ada di sauna. Sebuah sauna di Brooklyn, New York, telah mulai menggunakan panas yang dihasilkan oleh peralatan pertambangan sebagai sumber pemanas air. Sauna menjadi semakin populer di kalangan orang Amerika, dan hal ini menguntungkan para penambang karena memberikan argumen tambahan dalam diskusi tentang manfaat publik atau pentingnya kegiatan kewirausahaan tersebut. Dan ini adalah di New York, dekat garis paralel ke-40. Bayangkan betapa bergunanya life hack ini di negara-negara utara seperti Norwegia!


NordFX Analytical Group

https://nordfx.com/

Pemberitahuan: Materi ini bukan merupakan rekomendasi investasi atau panduan untuk bekerja di pasar keuangan dan dimaksudkan untuk tujuan informasi saja. Perdagangan di pasar keuangan berisiko dan dapat mengakibatkan hilangnya seluruh dana yang disetorkan.

#eurusd #gbpusd #usdjpy #Forex #forex_forecast #signals_forex #cryptocurrency #bitcoin #nordfx

Prakiraan Forex dan Cryptocurrencies untuk Tanggal 30 Oktober - 3 November 2023


EUR/USD: Menunggu Pasangan Mata Uang di 1.0200?

● Setelah memulai minggu lalu dengan catatan positif, EUR/USD mendekati level support/resistance yang signifikan di zona 1.0700 pada hari Selasa, 24 Oktober, sebelum berbalik arah dan turun tajam. Menurut beberapa analis, koreksi Indeks Dolar DXY yang dimulai pada tanggal 3 Oktober, yang mendorong EUR/USD ke arah utara, telah berakhir.
Pemicu pembalikan tren ini adalah data yang mengecewakan mengenai aktivitas bisnis (PMI) di Jerman dan Zona Euro, yang berada di bawah perkiraan dan turun di bawah level 50.0 poin, yang mengindikasikan iklim ekonomi yang memburuk. Angka-angka ini, yang tetap berada di level terendah dalam lima tahun terakhir, sangat kontras dengan indikator-indikator serupa dari Amerika Serikat, yang dirilis pada hari yang sama dan melampaui perkiraan dan level 50.0 poin. (Sebagaimana dicatat oleh para pendukung analisis teknikal, penurunan ini juga difasilitasi oleh fakta bahwa ketika EUR/USD mendekati 1.0700, EUR/USD mencapai Moving Average (MA) 50 hari).
● Selain PMI, data awal PDB AS untuk Q3, yang dirilis pada hari Kamis, 26 Oktober, menjadi bukti lebih lanjut bahwa ekonomi Amerika dapat bertahan dengan baik dalam satu setengah tahun pengetatan moneter yang agresif. Angka-angka tahunan secara signifikan lebih tinggi dari nilai dan perkiraan sebelumnya. Pertumbuhan ekonomi mencapai 4,9% dibandingkan dengan 2,1% dan 4,2%. (Perlu dicatat bahwa terlepas dari pertumbuhan ini, para ahli dari Wall Street Journal memprediksi perlambatan PDB menjadi sebesar 0,9%, yang telah menyebabkan penurunan imbal hasil obligasi Treasury AS dan sedikit menghambat kenaikan DXY).
● Juga pada hari Kamis, 26 Oktober, pertemuan Bank Sentral Eropa (European Central Bank - ECB) berlangsung, di mana para anggota Dewan Pemerintahan diharapkan untuk memutuskan tingkat suku bunga zona euro. Menurut perkiraan konsensus, suku bunga diperkirakan akan tetap pada level saat ini yaitu sebesar 4,50%, dan hal ini memang terjadi. Para pelaku pasar lebih tertarik pada pernyataan dan komentar yang dibuat oleh pimpinan Bank Sentral Eropa. Dari pernyataan Presiden ECB, Christine Lagarde, dapat disimpulkan bahwa ECB melakukan "kebijakan moneter yang efektif, terutama di sektor perbankan." Namun demikian, situasi di Eropa tidaklah ideal. "Suku bunga kemungkinan besar telah mencapai puncaknya, namun Dewan Pemerintahan tidak menutup kemungkinan untuk menaikkan suku bunga," kata Lagarde. Sekarang, lebih dari sebelumnya, kebijakan yang bergantung pada data harus diadopsi. Kelambanan terkadang juga merupakan sebuah tindakan.
Selain menaikkan suku bunga dan mempertahankan status quo, ada opsi ketiga: menurunkan suku bunga. Ibu Lagarde menolak opsi ini, dengan menyatakan bahwa mendiskusikan penurunan suku bunga pada saat ini masih terlalu dini. Namun, sentimen pasar menunjukkan bahwa ECB akan secara resmi mengumumkan akhir dari siklus kenaikan suku bunga saat ini pada salah satu pertemuan mendatang. Selain itu, derivatif mengindikasikan bahwa pelonggaran kebijakan moneter regulator Eropa dapat dimulai paling cepat pada bulan April, dengan kemungkinan terjadi pada bulan Juni mendekati 100%. Semua ini dapat menyebabkan depresiasi jangka panjang pada mata uang Eropa.
● Tentu saja, dolar AS diuntungkan oleh tingkat suku bunga yang lebih tinggi saat ini (5,50% vs 4,50%), serta dinamika ekonomi dan ketahanan terhadap tekanan yang berbeda antara ekonomi AS dan Zona Euro. Selain itu, dolar juga menarik sebagai aset safe haven. Faktor-faktor ini, bersama dengan ekspektasi bahwa Bank Sentral Eropa (ECB) akan berubah menjadi dovish sebelum Federal Reserve melakukannya, membuat para ahli memprediksi berlanjutnya tren menurun untuk EUR/USD. Namun, dengan mempertimbangkan kemungkinan perlambatan pertumbuhan PDB AS yang signifikan, beberapa analis percaya bahwa pasangan mata uang ini dapat stabil dalam channel sideways dalam jangka pendek. Contohnya, para ekonom di United Overseas Bank (UOB) Singapura mengantisipasi bahwa pasangan ini kemungkinan akan diperdagangkan di kisaran 1.0510-1.0690 selama 1-3 minggu ke depan.
Melihat prediksi untuk akhir tahun, para ahli strategi dari perusahaan finansial Jepang Nomura mengidentifikasi beberapa katalisator lain yang mendorong penurunan EUR/USD: 1) memburuknya sentimen risiko global akibat kenaikan imbal hasil obligasi; 2) melebarnya selisih imbal hasil obligasi Jerman dan Italia; 3) berkurangnya ketidakpastian politik di Amerika Serikat (AS), seiring dengan berkurangnya kemungkinan terjadinya penutupan pemerintahan; dan 4) ketegangan geopolitik di Timur Tengah yang menjadi pemicu potensial untuk naiknya harga minyak mentah. Nomura percaya bahwa berita positif baru-baru ini mengenai pertumbuhan ekonomi China kemungkinan tidak akan cukup mengimbangi faktor-faktor tersebut, sehingga membuat pelaku pasar tetap bearish terhadap euro. Berdasarkan elemen-elemen ini, dan bahkan dengan asumsi bahwa Federal Reserve mempertahankan suku bunga tidak berubah minggu depan, Nomura memperkirakan bahwa nilai EUR/USD akan jatuh ke 1.0200 pada akhir tahun.
Ahli strategi dari Wells Fargo, bagian dari bank "empat besar" AS, memperkirakan pasangan ini akan mencapai level 1.0200 sedikit kemudian, pada awal tahun 2024. Sentimen bearish juga dipertahankan oleh para ekonom dari ING, grup perbankan terbesar di Belanda.
● Menyusul publikasi data pengeluaran konsumsi pribadi AS, yang sangat sesuai dengan perkiraan, EUR/USD menutup minggu lalu di level 1.0564. Pendapat para ahli mengenai prospek jangka pendeknya beragam: 45% mendukung penguatan Dolar, 30% mendukung Euro, dan 25% mempertahankan posisi netral. Dalam hal analisis teknikal, osilator grafik D1 tidak memberikan arah yang jelas: 30% mengarah ke bawah, 20% ke atas, dan 50% tetap netral. Indikator tren menawarkan kejelasan yang lebih baik: 90% mengarah ke bawah, sementara hanya 10% mengarah ke atas. Level-level support terdekat untuk pasangan ini berada di sekitar 1.0500-1.0530, diikuti oleh 1.0450, 1.0375, 1.0200-1.0255, 1.0130, dan 1.0000. Resistensi untuk kenaikan terletak pada kisaran 1.0600-1.0620, 1.0740-1.0770, 1.0800, 1.0865, dan 1.0945-1.0975.
● Minggu mendatang menjanjikan akan dipenuhi dengan peristiwa-peristiwa penting. Pada hari Senin, 30 Oktober, kita akan menerima data PDB dan inflasi (CPI) dari Jerman. Pada hari Selasa, 31 Oktober, angka penjualan ritel dari mesin ekonomi Eropa ini akan dirilis, bersama dengan data awal PDB dan IHK di seluruh Zona Euro. Pada hari Rabu, 1 November, tingkat ketenagakerjaan di sektor swasta AS dan data PMI Manufaktur akan dirilis. Hari itu juga akan menjadi hari yang paling penting: pertemuan FOMC (Federal Open Market Committee), di mana keputusan suku bunga akan diambil. Perkiraan konsensus menunjukkan bahwa suku bunga tidak akan berubah. Oleh karena itu, para pelaku pasar akan sangat tertarik dengan pernyataan dan komentar dari para pemimpin Federal Reserve AS.
Pada hari Kamis, 2 November, kita akan mengetahui jumlah klaim pengangguran awal di AS. Seperti biasanya pada hari Jumat pertama setiap bulan, kita dapat mengharapkan putaran statistik makro utama lainnya, termasuk tingkat pengangguran dan jumlah pekerjaan non-pertanian baru yang tercipta di Amerika Serikat.


GBP/USD: Menunggu Pasangan di 1.1600?

● Data yang dipublikasikan minggu lalu menunjukkan bahwa meskipun tingkat pengangguran di Inggris turun dari 4,3% menjadi 4,2%, jumlah klaim pengangguran mencapai 20,4 ribu. Angka ini secara signifikan lebih tinggi dari nilai sebelumnya sebesar 9,0 ribu dan perkiraan sebesar 2,3 ribu. Data Konfederasi Industri Inggris (Confederation of British Industry's - CBI) bulan Oktober tentang penjualan ritel peritel besar mengungkapkan bahwa Indeks Penjualan Ritel turun dari -14 menjadi -36 poin, menandai level terendah sejak bulan Maret 2021. Selain itu, para analis khawatir bahwa situasi dapat memburuk pada bulan November karena rumah tangga menghadapi tekanan dari harga yang tinggi, membuat mereka mengurangi pengeluaran secara signifikan.
● Menurut perkiraan ING, dalam jangka pendek, risiko untuk Pound tetap condong ke arah penurunan ke level support atau dukungan utama 1.2000. Beralih ke ekspektasi jangka menengah, para ekonom Wells Fargo percaya bahwa tidak hanya mata uang Eropa tetapi juga mata uang Inggris akan mengalami penurunan. "Performa Eropa yang buruk dibandingkan dengan AS akan memberikan tekanan pada kedua mata uang tersebut," tulis mereka. "ECB dan Bank of England telah mengisyaratkan bahwa suku bunga kemungkinan besar telah mencapai puncaknya, yang melemahkan dukungan mata uang dari suku bunga. Dengan latar belakang ini, kami memperkirakan pound akan melemah [...] pada awal tahun 2024, dengan target minimal GBP/USD di sekitar 1.1600."
● Bank of England (BoE) dijadwalkan untuk mengadakan pertemuan pada hari Kamis, 2 November, setelah pertemuan Federal Reserve di awal minggu. Menurut perkiraan, regulator Inggris ini diperkirakan akan membiarkan parameter kebijakan moneternya tidak berubah, mempertahankan tingkat suku bunga di 5,25%, serupa dengan tindakan yang diambil oleh ECB dan Fed. Namun, mengingat tingginya tingkat inflasi di Inggris, yang melebihi negara-negara pesaing utamanya, retorika BoE bisa jadi lebih hawkish dibandingkan dengan Madame Lagarde. Dalam kasus seperti ini, Pound mungkin akan mendapatkan dukungan terhadap mata uang Eropa, namun hal ini tidak akan memberikan banyak bantuan terhadap Dolar.
● GBP/USD menutup minggu lalu di level 1.2120. Ketika disurvei mengenai masa depan jangka pendek pasangan ini, sebanyak 50% analis memilih kenaikan. Hanya 20% yang percaya bahwa pasangan ini akan melanjutkan pergerakannya menuju target 1.2000, sementara 30% sisanya mempertahankan sikap netral. Indikator tren pada grafik D1 dengan suara bulat menunjukkan bearish, dengan 100% menunjukkan penurunan dan berwarna merah. Osilator sedikit kurang konklusif: sebanyak 80% menunjukkan penurunan (dimana 15% di antaranya berada di zona oversold atau jenuh jual), 10% menunjukkan kenaikan, dan 10% sisanya berwarna abu-abu netral. Dalam hal level dan zona support atau dukungan, jika pasangan ini bergerak turun, pasangan ini akan menemukan support di 1.2000-1.2040, 1.1960, dan 1.1800-1.1840, diikuti oleh 1.1720, 1.1595-1.1625, dan 1.1450-1.1475. Jika pasangan ini naik, maka akan menemui resistance di 1.2145-1.2175, 1.2190-1.2215, 1.2280, 1.2335, 1.2450, 1.2550-1.2575, dan 1.2690-1.2710.
● Selain pertemuan Bank of England pada tanggal 2 November, tidak ada peristiwa penting lainnya yang berkaitan dengan ekonomi Inggris yang diantisipasi untuk minggu mendatang.


USD/JPY: Menunggu Pasangan di 152.80?

● Yen Jepang tetap menjadi yang terlemah di antara mata uang negara-negara maju. USD/JPY telah naik sepanjang tahun ini, dan pada hari Kamis, 26 Oktober, mencapai level tertinggi tahunan baru di 150.77. Alasan utama dari tren ini, seperti yang telah sering kami tekankan dalam ulasan-ulasan kami, adalah perbedaan kebijakan moneter antara Bank of Japan (BoJ) dan bank-bank sentral lainnya. BoJ tidak menunjukkan tanda-tanda akan melepaskan kebijakan moneter ultra-akomodatifnya, dengan mempertahankan suku bunganya pada -0,1%. Dengan suku bunga Federal Reserve berada di +5,50%, operasi carry-trade sederhana yang menukarkan yen dengan dolar memberikan keuntungan yang besar karena perbedaan suku bunga ini.
Yen juga tidak terbantu oleh pelonggaran kontrol atas kurva imbal hasil obligasi pemerintah Jepang. Saat ini, imbal hasil obligasi 10 tahun dapat menyimpang dari nol tidak lebih dari 0,5%. Pada pertemuan bulan Juli, BoJ memutuskan bahwa kisaran ini akan lebih menjadi pedoman daripada batas yang ketat. Namun, pengalaman selanjutnya menunjukkan bahwa setiap penyimpangan yang signifikan dari kisaran ini memicu BoJ untuk membeli obligasi, yang sekali lagi menyebabkan pelemahan yen.
Bahkan intervensi mata uang yang dilakukan pada tanggal 3 Oktober, ketika USD/JPY melampaui angka 150.00, gagal mendukung yen. Pasangan ini untuk sementara diturunkan ke 147.26, namun dengan cepat rebound atau melambung dan sekarang sekali lagi mendekati level 150.00.
● Para pemimpin Kementerian Keuangan dan Bank Sentral Jepang terus berusaha untuk memperkuat mata uang mereka dengan pernyataan yang meyakinkan namun agak samar-samar, menegaskan bahwa sistem keuangan Jepang secara keseluruhan tetap stabil dan bahwa mereka memantau nilai tukar secara ketat. Namun, seperti yang sudah terbukti, pernyataan-pernyataan mereka hanya memiliki dampak yang terbatas. Pada hari Jumat, 27 Oktober lalu, Hirokazu Matsuno, Kepala Sekretaris Kabinet, menambah ketidakjelasan tersebut. Menurutnya, ia mengharapkan Bank of Japan untuk melakukan kebijakan moneter yang sesuai dengan tujuan untuk mencapai tingkat harga yang stabil dan berkelanjutan. Meskipun hal ini terdengar sangat bagus, memahami implikasinya juga sangat menantang. Apa sebenarnya yang dimaksud dengan kebijakan yang "tepat"? Dan di manakah letak "tingkat harga target" yang sulit dipahami ini?
● Menurut para ahli di Commerzbank Jerman, "tidak semua hal dalam kebijakan moneter dan valuta asing Jepang selalu logis." "Pasar kemungkinan akan terus menguji level-level yang lebih tinggi dalam USD/JPY," kata para ekonom bank tersebut. "Kemudian terdapat dua skenario yang mungkin terjadi: Kementerian Keuangan melakukan intervensi lagi, atau depresiasi yen semakin cepat karena pasar mulai memperhitungkan risiko intervensi."
"Dalam jangka menengah dan panjang," lanjut analis Commerzbank, "intervensi tidak akan dapat mencegah depresiasi mata uang, terutama jika Bank of Japan terus memberikan tekanan pada yen dengan mempertahankan kebijakan moneter yang sangat ekspansif. Oleh karena itu, satu-satunya respon yang logis adalah, paling tidak, normalisasi kebijakan moneter secara bertahap, mungkin melalui pelonggaran lebih lanjut dari kontrol kurva imbal hasil (yield curve control - YCC). Namun, tidak ada kepastian bahwa pelonggaran YCC akan cukup, dan juga tidak ada kepastian bahwa Bank of Japan akan mengubah apa pun dalam pertemuan pada hari Selasa [31 Oktober]."
Akibatnya, analis di bank Perancis Societe Generale percaya bahwa dinamika saat ini mendukung kelanjutan pergerakan naik. Rintangan potensial berikutnya, menurut mereka, terletak di level 151.25 dan di zona tertinggi tahun lalu di 152.00-152.80. Zona support (dukungan) utama berada di 149.30-148.85, namun mengatasi area ini akan diperlukan untuk mengkonfirmasi penurunan jangka pendek.
● USD/JPY menutup perdagangan minggu lalu pada level 149.63. Ketika membahas prospek jangka pendeknya, para analis terbagi rata: 50% memprediksi pasangan ini akan naik, dan 50% mengantisipasi penurunan. Indikator tren pada grafik D1 menunjukkan sebesar 65% berwarna hijau, mengindikasikan bullish, dan 35% sisanya berwarna merah, menandakan bearish. Di antara para osilator, terdapat sentimen yang sangat kurang untuk pergerakan turun. Sebanyak 50% mengarah ke utara, dan 50% sisanya mengindikasikan tren menyamping. Level support (dukungan) terdekat terletak di zona 148.30-148.70, diikuti oleh 146.85-147.30, 145.90-146.10, 145.30, 144.45, 143.75-144.05, dan 142.20. Resisten terdekat berada di 150.00-150.15, kemudian 150.40-150.80, diikuti 151.90 (level tertinggi bulan Oktober 2022) dan 152.80-153.15.
● Tidak terdapat data ekonomi signifikan yang berkaitan dengan kondisi ekonomi Jepang yang dijadwalkan untuk dipublikasikan pada minggu mendatang. Tentu saja, perhatian harus diberikan pada pertemuan Bank of Japan pada hari Selasa, 31 Oktober, meskipun tidak ada kejutan besar yang diharapkan. Para trader juga harus menyadari bahwa Jumat, 3 November, adalah hari libur nasional di Jepang karena negara ini memperingati Hari Budaya.
● Sedikit informasi yang meyakinkan bagi para pendukung mata uang Jepang datang dari Wells Fargo. Mereka mengantisipasi bahwa "jika Federal Reserve benar-benar memangkas suku bunga, dan bahkan jika Bank of Japan terus mengetatkan kebijakan moneter secara bertahap, selisih imbal hasil akan bergeser ke arah yen dalam jangka panjang." Ahli strategi Wells Fargo memperkirakan bahwa "pada akhir tahun depan, USD/JPY dapat menuju ke 146.00."
Pandangan bank Amerika ini dapat menanamkan optimisme pada trader yang membuka posisi jual di 150.00. Namun, tindakan apa yang harus diambil oleh mereka yang menekan 'Jual' pada bulan Januari 2023 saat pasangan ini diperdagangkan di 127.00?


CRYPTOCURRENCIES: Awal dari Reli Bull atau Jebakan Bull Lainnya?

● Peninjauan pasar mata uang kripto hari ini sangat optimis, dan untuk alasan yang bagus. Pada tanggal 23-24 Oktober, bitcoin melonjak menjadi $35.188 untuk pertama kalinya sejak bulan Mei 2022. Kenaikan mata uang kripto terkemuka ini terjadi di tengah-tengah berbagai peristiwa nyata, desas-desus spekulatif, dan berita palsu yang terkait dengan Komisi Sekuritas dan Bursa AS (U.S. Securities and Exchange Commission - SEC).
Sebagai contoh, Reuters dan Bloomberg melaporkan bahwa SEC tidak akan mengajukan banding atas keputusan pengadilan yang mendukung Grayscale Investments. Selain itu, muncul berita bahwa SEC menghentikan gugatannya terhadap Ripple dan para eksekutifnya. Spekulasi juga berlimpah mengenai potensi persetujuan SEC untuk ETF Ethereum dan rumor persetujuan BTC-ETF untuk BlackRock. Minggu lalu, BlackRock mengonfirmasikan bahwa berita yang terakhir tidak benar. Namun, tekanan pendek yang dipicu oleh berita palsu ini memfasilitasi kenaikan koin, mengguncang pasar. Tren lokal awal diperkuat oleh serangkaian likuidasi posisi short yang dibuka dengan leverage yang signifikan. Menurut Coinglass, total $161 juta dalam posisi tersebut telah dilikuidasi.
Meskipun berita tersebut palsu, pepatah mengatakan, "Di mana ada asap, di situ ada api." Reksa dana yang diperdagangkan di bursa bitcoin BlackRock, iShares Bitcoin Trust, muncul di daftar Depository Trust and Clearing Corporation (DTCC). BlackRock sendiri memberi tahu SEC tentang rencananya untuk memulai uji coba pada bulan Oktober untuk spot BTC-ETF, yang berpotensi memulai pembelian mata uang kripto. Hal ini juga memicu spekulasi dan rumor bahwa persetujuan ETF-nya tidak dapat dihindari.
Selain itu, menurut beberapa ahli, faktor teknikal turut berkontribusi pada kenaikan harga. Analisis teknikal telah lama menunjukkan kemungkinan reli naik setelah keluar dari tren sideways atau netral.
● Beberapa analis percaya bahwa pemicu lain dari lonjakan bitcoin adalah penurunan Indeks Dolar (DXY) ke posisi terendah bulanan pada tanggal 23 Oktober. Akan tetapi, hal ini masih bisa diperdebatkan. Kami sebelumnya telah mencatat bahwa bitcoin baru-baru ini kehilangan korelasi terbalik dan korelasi langsungnya, menjadi "terlepas" dari mata uang AS dan indeks pasar saham. Grafik menunjukkan bahwa pada tanggal 24 Oktober, dolar membalikkan trennya dan mulai naik. Aset-aset berisiko seperti indeks S&P 500, Dow Jones, dan Nasdaq Composite merespons hal ini dengan penurunan tajam. Namun tidak dengan BTC/USD, yang bergeser ke pergerakan sideways di sekitar Titik Pivot $34.000.
Sementara S&P 500 telah berada dalam tren bearish selama 13 minggu, BTC telah meningkat sejak tanggal 17 Agustus meskipun adanya tantangan. Selama periode ini, mata uang kripto terkemuka ini telah naik sekitar 40%. Melihat jangka waktu yang lebih lama, selama tiga tahun terakhir, bitcoin telah tumbuh sebesar 147% (per tanggal 20 Oktober 2023), sementara S&P 500 hanya meningkat sebesar 26%.
● Minggu lalu, rata-rata pemegang BTC kembali mendapatkan keuntungan. Menurut perhitungan dari lembaga analitik Glassnode, biaya akuisisi rata-rata untuk para investor adalah sebesar $29.800. Untuk pemegang jangka pendek (koin dengan masa tidak aktif kurang dari 6 bulan), angkanya mencapai $28.000. Pada saat ulasan ini ditulis, keuntungan mereka sekitar 20%.
Situasinya agak berbeda untuk para pemain jangka panjang. Mereka jarang bereaksi terhadap gejolak pasar yang signifikan, mengincar keuntungan besar dalam jangka waktu beberapa tahun. Pada tahun 2023, lebih dari 30% koin yang mereka pegang mengalami penurunan nilai, tetapi hal ini tidak menghalangi mereka untuk terus mengumpulkannya. Saat ini, kepemilikan untuk kategori investor ini mencapai rekor sebesar 14,9 juta BTC, setara dengan 75% dari total pasokan yang beredar. Yang paling terkenal dan terbesar di antara "paus" tersebut adalah MicroStrategy Incorporated. Perusahaan ini membeli bitcoin pertamanya bulan pada September 2020 dengan harga $11.600 per koin. Akuisisi berikutnya terjadi selama kenaikan dan penurunan pasar, dan sekarang memiliki sebesar 158.245 BTC, setelah menghabiskan $4,7 miliar untuk aset tersebut. Oleh karena itu, keuntungan MicroStrategy yang belum direalisasi mencapai sekitar $0,65 miliar, atau sekitar 13,6%.
● Antisipasi akan segera diluncurkannya spot ETF BTC di AS mendorong minat institusi terhadap mata uang kripto. Namun, karena adanya rintangan regulasi yang ditimbulkan oleh SEC, minat ini sebagian besar ditangguhkan, menurut pra analis di Ernst & Young. Menurut beberapa perkiraan, permintaan yang terpendam ini mencapai sekitar $15 triliun, yang berpotensi mendorong BTC/USD menjadi $200.000 dalam jangka panjang. Yang dapat dikatakan pasti adalah bahwa minat terbuka pada kontrak berjangka di Chicago Mercantile Exchange (CME) telah melampaui rekor 100.000 BTC, dan volume perdagangan harian telah mencapai $1,8 miliar.
Pendorong lain dari peningkatan aktivitas ini, menurut para ahli, adalah kekhawatiran inflasi di AS dan risiko geopolitik seperti meningkatnya situasi di Timur Tengah. Zach Pandl, Direktur Pelaksana dari Grayscale Investments, menjelaskan bahwa banyak investor yang melihat bitcoin sebagai "emas digital" dan berusaha meminimalkan risiko keuangan melaluinya. Menurut CoinShares, investasi dalam dana kripto meningkat sebesar $66 juta minggu lalu; hal ini menandai aliran dana masuk selama empat minggu berturut-turut.
● Menurut para ahli di JPMorgan, keputusan positif dari SEC tentang pendaftaran ETF bitcoin spot pertama dapat diharapkan "dalam beberapa bulan." Para ahli mencatat tidak adanya banding SEC terhadap keputusan pengadilan dalam kasus Grayscale. Regulator telah diinstruksikan untuk tidak menghalangi transformasi kepercayaan bitcoin menjadi dana yang diperdagangkan di bursa. "Jadwal untuk persetujuan masih belum pasti, tetapi kemungkinan besar akan terjadi [...] pada tanggal 10 Januari 2024, tenggat waktu terakhir untuk aplikasi ARK Invest dan 21 Co. Ini adalah tenggat waktu paling awal dari berbagai tenggat waktu akhir yang harus ditanggapi SEC," kata para ahli di JPMorgan. Mereka juga menekankan bahwa Komisi, demi menjaga persaingan yang sehat, dapat menyetujui semua aplikasi yang tertunda secara bersamaan.
● Perilaku harga bitcoin di masa depan adalah topik yang menimbulkan perbedaan pendapat dalam komunitas kripto. Matrixport telah menerbitkan laporan analitis yang membahas efek FOMO (Fear of Missing Out) yang meningkat. Para analis mereka mengandalkan indikator eksklusif yang memungkinkan mereka membuat prediksi yang menguntungkan untuk aset digital. Mereka memercayai bahwa pada akhir tahun ini, bitcoin dapat mencapai $40.000 dan dapat naik menjadi $56.000 jika ETF bitcoin disetujui.
Banyak pelaku pasar yakin bahwa latar belakang berita yang positif akan terus mendukung pertumbuhan mata uang kripto lebih lanjut. Misalnya, Will Clemente, salah satu pendiri Reflexivity Research, percaya bahwa perilaku koin ini seharusnya membuat para bears yang berencana untuk membeli BTC yang lebih murah menjadi gelisah. Seorang trader dan analis yang dikenal sebagai Titan of Crypto memprediksikan bahwa koin tersebut akan bergerak menuju $40.000 pada bulan November 2023. Optimisme juga dimiliki oleh Michael Van De Poppe, pendiri perusahaan ventura Eight, dan Charles Edwards, pendiri dari Capriole Fund.
Namun, ada juga yang percaya bahwa BTC tidak akan mendapatkan keuntungan lebih lanjut. Analis yang dikenal sebagai Trader_J dan Doctor Profit, misalnya, yakin bahwa setelah mencapai level maksimum lokal yang baru, koin ini akan memasuki koreksi yang diperpanjang. Perkiraan mereka tidak mengesampingkan penurunan BTC/USD menjadi $24.000-$26.000 pada akhir tahun. Seorang trader yang dikenal sebagai Ninja mendukung pandangan negatif terhadap bitcoin ini. Menurutnya, gambaran teknis, yang mencakup analisis celah di CME (jarak antara harga pembukaan dan penutupan bitcoin berjangka di Chicago Mercantile Exchange), menunjukkan kemungkinan BTC jatuh ke $20.000.
● Pada saat ulasan ini ditulis, pada hari Jumat, 27 Oktober, BTC/USD diperdagangkan pada $33.800. Kapitalisasi pasar keseluruhan pasar kripto mencapai $1,25 triliun, naik dari sebelumnya $1,12 triliun pada seminggu yang lalu. Indeks Ketakutan & Keserakahan Kripto telah meningkat selama seminggu dari 53 poin menjadi 72, bergerak dari zona Netral ke zona Keserakahan. Indeks ini mencatat puncaknya di tahun 2023 sebelum sedikit mundur dan saat ini berada di 70 poin. Perlu dicatat bahwa sebulan yang lalu, Indeks berada di zona Ketakutan. Kenaikan eksplosif serupa dalam sentimen pasar sebelumnya tercatat pada pertengahan tahun 2020 dan pertengahan tahun 2021, berkorelasi dengan kenaikan harga.
● Sebagai kesimpulan dari prospek umum yang optimis ini, mari kita bahas sedikit pesimisme dari Peter Schiff, Presiden dari Euro Pacific Capital. Pengkritik lama mata uang kripto terkemuka ini menyatakan bahwa bitcoin adalah "bukanlah aset, bukanlah apa-apa." Ia juga menyamakan pemegang bitcoin dengan sebuah kultus, dengan mengatakan, "Tidak ada yang membutuhkan bitcoin. Orang-orang membelinya hanya setelah orang lain meyakinkan mereka untuk membelinya. Setelah mendapatkan BTC, mereka segera mencoba menarik orang lain ke dalamnya. Ini seperti sekte," tulis Schiff.
Namun, perlu dicatat bahwa ini adalah "kultus" yang sangat besar dan berkembang pesat. Jika pada tahun 2016 jumlah pemegang BTC hanya sebesar 1,2 juta, pada bulan Mei 2023, menurut berbagai sumber, kepemilikan global diperkirakan mencapai 420 juta, atau sekitar 5,1% dari populasi dunia.


NordFX Analytical Group

https://nordfx.com/

Pemberitahuan: Materi ini bukan merupakan rekomendasi investasi atau panduan untuk bekerja di pasar keuangan dan dimaksudkan untuk tujuan informasi saja. Perdagangan di pasar keuangan berisiko dan dapat mengakibatkan hilangnya seluruh dana yang disetorkan.

#eurusd #gbpusd #usdjpy #Forex #forex_forecast #signals_forex #cryptocurrency #bitcoin #nordfx

Prakiraan Forex dan Cryptocurrencies untuk Tanggal 23 - 27 Oktober 2023


EUR/USD: Tidak Ada Kenaikan Suku Bunga Fed dan ECB dalam Waktu Dekat?

● Mulai dari hari-hari terakhir bulan September, Indeks Dolar AS (DXY) telah diperdagangkan dalam channel sideways. Data makroekonomi yang dirilis pada minggu lalu tidak memberikan keuntungan yang jelas bagi mata uang AS maupun Eropa. Pada hari Selasa, 17 Oktober, data penjualan ritel AS dirilis, menunjukkan kenaikan bulanan sebesar 0,7%. Meskipun angka ini lebih rendah dari 0,8% sebelumnya, angka ini secara substansial melebihi perkiraan rata-rata pasar sebesar 0,3%. Pada hari yang sama, Indeks Sentimen Ekonomi ZEW untuk Zona Euro juga dirilis, mengungguli ekspektasi dengan angka 2,3, jauh lebih baik daripada perkiraan -8, dan menandai rebound (lambungan) penuh dari angka negatif sebelumnya yaitu -8,9.
Pada hari Rabu, 18 Oktober, revisi data inflasi konsumen di Zona Euro dirilis. Indeks Harga Konsumen (IHK) bulan September sesuai dengan perkiraan dan pada akhirnya dinilai sebesar 4,3% tahun ke tahun (YoY), dibandingkan dengan 5,2% pada bulan sebelumnya. Pada hari Kamis, 19 Oktober, jumlah klaim pengangguran awal di AS mencapai 198 ribu, melampaui ekspektasi dan berada di bawah angka sebelumnya yaitu 211 ribu dan perkiraan pasar sebesar 212 ribu.
● Mengambil pandangan yang lebih luas tentang ekonomi AS, kami secara umum mengamati tingkat pertumbuhan lapangan kerja dan PDB yang kuat, perlambatan inflasi, peningkatan aktivitas konsumen, dan pasar real estat yang relatif stabil meskipun terdapat kenaikan suku bunga mortgage (KPR/hipotek). Semua faktor ini menunjukkan kesesuaian kenaikan suku bunga, yang pada gilirannya akan mendorong DXY lebih tinggi. Namun, berdasarkan pernyataan dari pejabat Federal Reserve, sepertinya kenaikan suku bunga tidak akan terjadi pada pertemuan Komite Pasar Terbuka Federal (FOMC) pada tanggal 1 November mendatang.
Secara khusus, Patrick Harker, Presiden Federal Reserve Bank of Philadelphia, menyatakan bahwa tekanan ekonomi seharusnya tidak diciptakan dengan meningkatkan biaya pinjaman. Menggemakan sentimen Harker, Lorie Logan, Presiden Federal Reserve Bank of Dallas, mencatat bahwa meskipun "kemajuan yang diinginkan sedang diamati dalam memerangi inflasi, namun masih terlalu tinggi." Ia menambahkan bahwa "ekonomi terus menunjukkan performa yang kuat, dan pasar tenaga kerja tetap ketat," namun "Fed masih memiliki waktu untuk mengamati ekonomi dan pasar sebelum mengambil keputusan mengenai kebijakan moneter."
● Pidato Jerome Powell di New York Economic Club pada hari Kamis, 19 November, tidak memenuhi ekspektasi para hawkish Dolar, membuat EUR/USD naik di atas 1.0615. Menurut para ekonom di Rabobank, sang Ketua Federal Reserve berusaha untuk tetap membuka pintu bagi berbagai opsi sambil mempertahankan sikap netral. Rabobank percaya bahwa indikator-indikator ekonomi AS kemungkinan akan mempertahankan kemungkinan kenaikan suku bunga lebih lanjut. Namun, dengan kurang dari satu setengah minggu tersisa hingga pertemuan FOMC berikutnya, "dinamika netral saat ini tidak memberikan dasar untuk mengharapkan kenaikan suku bunga pada tanggal 1 November." Meskipun demikian, mereka mencatat bahwa "opsi ini tetap terbuka untuk pertemuan bulan Desember." Walaupun begitu, para ekonom di bank tersebut masih memperkirakan "pasar obligasi akan melakukan pekerjaan Fed, membuat kenaikan suku bunga lebih lanjut menjadi mubazir. Namun, jika data ekonomi tetap kuat, FOMC pada akhirnya harus melanjutkan siklus kenaikan suku bunga pada suatu saat nanti."
Para analis di grup perbankan terbesar di Belanda, ING, berpendapat bahwa meskipun komentar sang Ketua Fed dianggap dovish dan menyebabkan pelemahan mata uang AS, dolar tampaknya lebih cenderung naik daripada turun lebih lanjut dalam jangka pendek. Para ekonom di Commerzbank Jerman mengkarakterisasi suasana di antara para pejabat Fed sebagai hawkish, bukan dovish. Mereka juga melihat kecilnya peluang untuk kenaikan suku bunga dalam iklim saat ini. "Memang, tampaknya Fed telah mencapai puncaknya, meskipun Jerome Powell tidak mengesampingkan kemungkinan kenaikan suku bunga lagi tergantung pada data yang masuk. Namun, kebijakan moneter saat ini memainkan peran sekunder bagi pasar. Risiko geopolitik telah menjadi yang terdepan, dan dolar terus diminati sebagai safe haven," komentar mereka. Para ahli bank memperkirakan bahwa meskipun mungkin sulit bagi dolar untuk terus naik dalam skenario seperti itu, harga minyak yang tinggi akan memberikan dukungan.
Di Societe Generale Prancis, diyakini bahwa "narasi mengenai suku bunga yang lebih tinggi dalam jangka waktu yang lebih panjang, baik dari Fed maupun ECB, menunjukkan penurunan euro secara bertahap." Menurut para ahli bank tersebut, "data dari zona euro tidak cemerlang, dan perbedaan antara perkiraan pertumbuhan di AS dan zona euro menunjukkan bahwa pergerakan yang lambat menuju paritas [1.000], tetapi tidak lebih dari itu, tampaknya mungkin terjadi."
● Pada saat ulasan ini ditulis, EUR/USD terbukti belum mencapai keseimbangan dan mengakhiri minggu lalu di 1.0593. Pendapat para ahli tentang masa depan jangka pendeknya terbagi sebagai berikut: sebanyak 50% memilih Dolar yang lebih kuat, sekitar 35% memperkirakan pasangan ini akan naik, dan 15% sisanya mengambil sikap netral.
Beralih ke analisis teknikal, prospeknya juga beragam. Di antara indikator-indikator tren pada grafik D1, rasionya mencapai 1:1: sebanyak 50% mendukung merah (bearish) dan 50% lainnya mendukung hijau (bullish). Osilator menunjukkan 40% berpihak pada mata uang Eropa, hanya 15% yang mendukung dolar, dengan 45% sisanya mengambil posisi netral. Level support (dukungan) terdekat untuk pasangan ini berada di sekitar 1.0550, diikuti oleh 1.0485-1.0510, 1.0450, 1.0375, 1.0255, 1.0130, dan 1.0000. Bulls akan menghadapi resistensi di zona 1.0600-1.0620, kemudian di 1.0670-1.0700, 1.0740-1.0770, 1.0800, 1.0865, dan 1.0945-1.0975.
● Minggu mendatang akan menjadi sangat penting. Pada hari Selasa, 24 Oktober, sejumlah data Purchasing Managers' Index (PMI) akan dirilis di berbagai sektor ekonomi Jerman, Zona Euro, dan AS. Hari berikutnya, pada tanggal 25 Oktober, akan terdapat data pasar perumahan AS, bersama dengan pernyataan dari Ketua Federal Reserve, Jerome Powell. Pada hari Kamis, Bank Sentral Eropa (European Central Bank atau ECB) akan mengadakan pertemuan di mana para anggota Dewan Pemerintahan diperkirakan akan membuat keputusan mengenai suku bunga euro, yang menurut perkiraan konsensus, kemungkinan besar akan tetap pada level saat ini di 4,50%. Yang penting, tidak hanya keputusan itu sendiri tetapi juga pernyataan dan komentar selanjutnya dari pimpinan ECB akan menjadi penting. Pada hari yang sama, AS akan merilis data pesanan barang tahan lama serta angka PDB awal untuk kuartal ketiga tahun ini. Pekan kerja akan berakhir pada tanggal 27 Oktober dengan perilisan data pengeluaran konsumsi pribadi AS.


GBP/USD: Apakah Suku Bunga BoE Akan Tetap Tidak Berubah?

● Pada awal bulan ini, tepatnya pada tanggal 4 Oktober, GBP/USD mengalami tren naik, bergerak dari level 1.2037 hingga mencapai 1.2337 dalam waktu satu minggu. Namun, resistensi di sekitar zona 1.2320 dan garis tren yang terlihat jelas pada timeframe D1 dan W1 menghentikan momentum bullish, dan mengirim pasangan ini kembali turun. Akibatnya, mata uang Inggris telah kehilangan sekitar 7,5% terhadap dolar sejak pertengahan bulan Juli. Faktor-faktor pendorong di balik ini bukan hanya analisis teknikal, tetapi juga lanskap ekonomi dan geopolitik yang berlaku.
Di tengah ketegangan di Timur Tengah dan eskalasi konflik bersenjata yang sedang berlangsung antara Israel dan Hamas, para investor kembali beralih ke Dolar, memandangnya sebagai mata uang safe haven. Tentu saja, kenaikan harga komoditas energi juga mempengaruhi harga-harga di Inggris, yang tidak diragukan lagi akan memberikan tekanan pada ekonomi negara dan mata uangnya, yang sering dianggap oleh para investor sebagai aset yang lebih berisiko.
● Perlu dicatat bahwa pada awal tahun ini, para ahli memperkirakan bahwa Inggris akan jatuh ke dalam resesi. Sejauh ini, prediksi tersebut belum terwujud, meskipun ekonomi sedang tertatih-tatih, dengan tingkat pertumbuhan PDB tahunan saat ini sebesar 0,6% (dibandingkan dengan 2,1% di Amerika Serikat). Situasi ini dapat memburuk pada akhir tahun, karena harga energi yang tinggi di tengah musim dingin dapat memicu inflasi. Perlambatan inflasi di negara ini sudah terlihat, dan Indeks Harga Konsumen (IHK) telah berada di kisaran 6,8-6,7% tahun ke tahun selama tiga bulan berturut-turut.
Dalam skenario seperti ini, Bank of England (BoE) mungkin akan memilih untuk fokus pada mendukung perekonomian daripada memerangi inflasi. Meskipun beberapa perwakilan bank sentral telah menyatakan bahwa isu kenaikan suku bunga tetap terbuka, wawancara baru-baru ini yang diberikan oleh Gubernur BoE Andrew Bailey kepada Belfast Telegraph tampak agak dovish, menetralisir efek dari komentar Jerome Powell yang juga bernada dovish. Bailey mengindikasikan bahwa ia memperkirakan "penurunan yang nyata" dalam inflasi di bulan mendatang. "Melihat data inflasi bulan September, kita dapat mengatakan bahwa inflasi inti telah turun sedikit dibandingkan dengan ekspektasi kami, yang cukup menggembirakan," tambah Bailey, yang membuat GBP/USD melemah.
● Tekanan terhadap Pound juga diberikan oleh data penjualan ritel Inggris yang dirilis pada hari Jumat, 20 Oktober. Menurut Kantor Statistik Nasional, penjualan ritel turun sebesar -0,9% bulan ke bulan di bulan September, jauh di bawah perkiraan -0,1% dan nilai 0,4% sebelumnya.
Saat ini, situasi Pound masih tetap rumit. Masih belum jelas bagaimana BoE akan bereaksi terhadap data terbaru. Kemungkinan besar, hingga pertemuan mendatang pada tanggal 2 November, bank sentral akan mengadopsi pendekatan "tutup mata dan berharap yang terbaik". Sementara itu, para analis dari Bank of America, Deutsche Bank, Goldman Sachs, dan RBC sepakat bahwa siklus kenaikan suku bunga di Inggris kemungkinan besar telah berakhir. Paling tidak, probabilitas kenaikan suku bunga pada pertemuan BoE mendatang diperkirakan berada di bawah 50%.
● Level terendah mingguan untuk GBP/USD tercatat di 1.2089, sementara minggu ini ditutup di 1.2163. Ketika disurvei mengenai masa depan jangka pendek pasangan ini, sebanyak 40% analis memilih kenaikan. Namun, mayoritas (60%) percaya bahwa pasangan ini akan melanjutkan pergerakannya menuju target 1.2000. Pada timeframe D1, indikator tren dengan suara bulat (100%) menunjukkan penurunan, yang ditampilkan dalam warna merah. Osilator kurang menentukan: sebanyak 65% menunjukkan penurunan, sekitar 15% menunjukkan kenaikan, dan 20% sisanya netral.
Dalam hal level dan zona support (dukungan), jika pasangan ini terus bergerak ke selatan, pasangan ini akan menghadapi 1.2085-1.2130, 1.2040, 1.1960, dan 1.1800. Di sisi lain, jika pasangan ini naik, maka akan menghadapi resistensi di level 1.2190-1.2215, 1.2270, 1.2330, 1.2450, 1.2510, 1.2550-1.2575, dan 1.2690-1.2710.
● Selasa, 24 Oktober merupakan hari yang penting dalam kalender ekonomi untuk minggu mendatang. Data pasar tenaga kerja dan aktivitas bisnis Inggris akan dirilis pada hari ini.


USD/JPY: Di Tengah Ketidakpastian yang Berkepanjangan

● Sering kali kita mendengar pernyataan yang meyakinkan dari para pejabat Jepang tentang segala hal dan... tidak ada apa-apa! Mari kita ambil contoh, misalnya, beberapa kutipan dari hari Jumat, 20 Oktober. Pertama, dari Gubernur Bank of Japan (BoJ) Kazuo Ueda: "Perekonomian Jepang pulih dengan kecepatan yang moderat. [...] Ketidakpastian mengenai ekonomi Jepang sangat tinggi. [...] Tingkat inflasi kemungkinan akan melambat dan kemudian meningkat lagi. [Namun] secara keseluruhan, sistem keuangan Jepang tetap stabil."
Selanjutnya, dari Menteri Keuangan Shunichi Suzuki: "Penting bagi mata uang untuk bergerak secara stabil dan mencerminkan indikator-indikator fundamental. [...] Nilai tukar dipengaruhi oleh berbagai faktor. [Saya tidak akan mengomentari level mata uang di pasar Forex. [Dan] saya tidak akan mengomentari respon kami terhadap situasi pasar mata uang."
Dan, sebagai ceri di atas, kutipan dari laporan terbaru Bank of Japan, yang juga diterbitkan pada tanggal 20 Oktober: "Meskipun sistem keuangan negara ini secara umum stabil, 'periode stres mungkin akan semakin lama karena pengetatan kebijakan moneter bank-bank sentral yang sedang berlangsung dan kekhawatiran tentang melambatnya tingkat pertumbuhan ekonomi di negara-negara asing." Singkatnya, Jepang, di satu sisi, baik-baik saja, tetapi di sisi lain, mengalami tekanan yang disebabkan oleh bank-bank sentral lain yang mengetatkan kebijakan moneter mereka dan menaikkan suku bunga.
● Seperti yang dicatat oleh para ahli, BoJ terus mempertahankan kebijakan moneter yang sangat akomodatif, dengan terus-menerus mengabaikan risiko kenaikan tekanan inflasi di negara tersebut. Pada hari Selasa, 17 Oktober, Bloomberg melaporkan bahwa perkiraan IHK inti baru dari Bank of Japan untuk tahun fiskal 2023 kemungkinan akan mendekati 3,0%, dibandingkan dengan 2,5% sebelumnya.
Fakta bahwa suku bunga di Jepang tetap sangat rendah karena kebijakan pengendalian kurva imbal hasil seharusnya menyebabkan penurunan lebih lanjut pada yen terhadap dollar. Penurunan ini dapat berhenti dalam dua kondisi: jika suku bunga dolar menurun atau jika Bank of Japan meninggalkan kebijakan YCC (Yield Curve Control). Keduanya berpotensi mulai terjadi pada pertengahan tahun 2024, tetapi tentu saja tidak sekarang. (Meskipun kita tidak boleh melupakan kemungkinan intervensi mata uang oleh Kementerian Keuangan Jepang).
Menurut para ahli strategi di Societe Generale, "jika kita melihat kenaikan imbal hasil lebih lanjut di AS dan tidak ada perubahan dalam perkiraan inflasi oleh Bank of Japan pada pertemuan tanggal 31 Oktober, maka lonjakan [dalam USD/JPY] di atas 150.00 tidak dapat dihindari." "Yen memiliki peluang untuk menjadi salah satu mata uang tersukses di tahun 2024," Societe Generale percaya, "tetapi memprediksi kapan pasangan USD/JPY akan mencapai puncaknya semudah atau sesulit menentukan kapan imbal hasil obligasi pemerintah AS bertenor 10 tahun akan mencapai puncaknya."
● Di tengah suasana ketidakpastian yang berkepanjangan, USD/JPY mengakhiri minggu perdagangan sebelumnya di 149.85. Terkait prospek jangka pendek pasangan mata uang ini, hanya 15% ahli yang memperkirakan kenaikan baru menuju angka 150.00. Sebanyak 20% lainnya memprediksi koreksi ke bawah, sementara mayoritas, 65%, tetap tidak berkomitmen. Pada timeframe D1, semua indikator tren dengan suara bulat mengisyaratkan 'beli' dengan warna hijau. Demikian juga, 100% osilator berwarna hijau, meskipun 40% mengindikasikan bahwa pasangan ini mungkin overbought (jenuh beli). Support (dukungan) terdekat dapat ditemukan di area 149.60, diikuti oleh zona di 148.30-148.65, 146.85-147.25, 145.90-146.10, 145.30, 144.45, 143.75-144.05, dan terakhir 142.20. Pada sisi atas, resistensi hadir di 150.00-150.15, kemudian di 150.40, diikuti oleh level tertinggi bulan Oktober 2022 di 151.90, dan 153.15.
● Tidak ada data ekonomi penting mengenai keadaan ekonomi Jepang yang dijadwalkan untuk dirilis pada minggu mendatang. Satu-satunya hal yang perlu diperhatikan adalah publikasi Indeks Harga Konsumen Tokyo pada hari Jumat, 27 Oktober.


CRYPTOCURRENCIES: Lonjakan Pasar Riil Dipicu oleh Berita Palsu Tentang BTC-ETF

● Tidak diragukan lagi, hari yang paling penting dalam seminggu terakhir adalah hari Senin, 16 Oktober. Pada hari ini, harga bitcoin melonjak hingga $30,102 sebelum jatuh ke $27,728. Mengikuti BTC, aset digital lainnya juga mengalami kenaikan harga yang tajam, diikuti dengan penurunan tajam. Menurut data Coinglass, lonjakan harga menyebabkan likuidasi lebih dari 33.000 posisi perdagangan, dengan para trader mengalami kerugian sebesar $154 juta. Dari jumlah tersebut, bitcoin menyumbang kerugian sebesar $92,0 juta, Ethereum sebesar $22,7 juta, dan Solana sebesar $4,6 juta.
Lonjakan kutipan terjadi setelah Cointelegraph menerbitkan berita bahwa Komisi Sekuritas dan Bursa AS (SEC) telah menyetujui aplikasi BlackRock untuk dana yang diperdagangkan di bursa (ETF) bitcoin. Belakangan diketahui bahwa berita tersebut palsu. Tim editorial Cointelegraph meminta maaf karena telah mempublikasikan berita palsu tersebut. Publikasi tersebut mengklarifikasi bahwa salah satu staf mereka telah melihat berita tentang persetujuan SEC atas BTC-ETF di Platform X (sebelumnya Twitter) dan memutuskan untuk mempublikasikannya secepat mungkin tanpa memeriksa fakta atau mendapatkan persetujuan editorial. Perwakilan dari Komisi juga mencatat bahwa "sumber informasi terbaik tentang SEC adalah SEC itu sendiri" dan menyarankan pengguna untuk "berhati-hati dengan apa yang mereka baca secara online."
● Untuk memahami masalah ini lebih dalam, akan sangat membantu jika kita melihat kembali asal-usulnya pada tahun 2021. Pada tahun tersebut, sejumlah perusahaan mengajukan aplikasi untuk membuat dana tersebut. Tiga tahun lalu, Kepala Investasi Bitwise, Matt Hougan, menjelaskan bahwa ETF mata uang kripto berjangka tidak terlalu cocok untuk para investor jangka panjang karena biaya tambahan yang tinggi. Hanya ketika dana yang diperdagangkan di bursa bitcoin spot tersedia, para investor institusional akan memulai arus masuk modal berskala besar.
Untuk klarifikasi: sebuah spot BTC-ETF adalah reksa dana yang sahamnya diperdagangkan di bursa, dan melacak pasar, atau harga spot, bitcoin. Ide utama di balik ETF semacam itu adalah untuk memberikan akses kepada para investor institusional ke perdagangan bitcoin tanpa memiliki aset secara fisik, melalui produk yang teregulasi dan dikenal secara finansial.
● Semua aplikasi yang diajukan ke SEC pada tahun 2021 ditolak, yang menyebabkan jeda yang terputus pada tanggal 15 Juni 2023. Pada hari itu, situasinya berubah secara dramatis: dunia keuangan diramaikan dengan berita bahwa raksasa investasi BlackRock telah mengajukan permohonan untuk mendapatkan spot bitcoin trust. Dalam sebuah wawancara dengan Bloomberg, Hougan menandai dimulainya era baru. Ia menyatakan, "Kami sekarang memiliki BlackRock yang mengibarkan bendera dan menyatakan bahwa bitcoin itu penting: bahwa bitcoin adalah aset yang ingin diinvestasikan oleh para investor institusional. Saya yakin kita telah memasuki era baru dalam mata uang kripto, yang saya sebut sebagai era dasar, dan saya memperkirakan tren kenaikan beberapa tahun yang baru saja dimulai."
Di bawah bendera yang digalang oleh BlackRock, tujuh lembaga keuangan terkemuka lainnya juga mengajukan permohonan serupa kepada SEC. Di antara mereka terdapat manajer aset global seperti Invesco dan Fidelity, yang menurut para ahli memiliki kapasitas untuk menyerap triliunan dolar. Di urutan kesembilan dalam daftar adalah perusahaan manajemen aset GlobalX. Mereka, bersama dengan beberapa raksasa keuangan lainnya, telah memasuki perlombaan ETF pada tahun 2021, tetapi kemudian digagalkan oleh SEC. Sekarang, pada Agustus 2023, GlobalX kembali mencoba.
● Berkat inisiatif para raksasa investasi ini, bitcoin mengalami kenaikan yang luar biasa mulai paruh kedua bulan Juni. Bitcoin menembus batas resistensi $25,000, melonjak melebihi $30,000, dan mencapai puncaknya pada $31,388 pada tanggal 23 Juni. Hal ini menghasilkan kenaikan mingguan melebihi 26%. Mengikuti jejak bitcoin, altcoin seperti Ethereum juga mengalami pergerakan naik yang signifikan, mencatat kenaikan sekitar 19% selama periode yang sama. Namun, karena tekanan regulasi berikutnya dari SEC dan tindakan Federal Reserve AS, bersama dengan berita negatif lainnya, pasangan perdagangan BTC/USD mulai menurun. Pasangan ini mencapai titik terendah $ 24,296 pada tanggal 17 Agustus.
● Dan sekarang, dua bulan kemudian, kita melihat lonjakan dan penurunan berikutnya. Apa selanjutnya? Ini adalah pertanyaan yang relevan, karena persetujuan ETF bitcoin spot diperkirakan akan melepaskan gelombang adopsi yang signifikan dari kelas aset ini oleh para investor institusi. Menurut analis di CryptoQuant, hal ini dapat dengan cepat mendorong kapitalisasi pasar ruang kripto sebesar $1 triliun. Menurut mereka, peluang terjadinya hal ini telah meningkat secara signifikan setelah kemenangan hukum Ripple dan Grayscale melawan SEC. Analis Bloomberg saat ini memperkirakan peluang ini mencapai 90%.
Perlu dicatat bahwa tenggat waktu untuk keputusan SEC atas aplikasi dari BlackRock dan perusahaan lain akan tiba pada bulan Maret 2024. Namun, Mike Novogratz, CEO Galaxy Investment, percaya bahwa ETF bitcoin spot dapat menjadi kenyataan pada awal tahun ini. Larry Fink, kepala BlackRock, menolak berkomentar tentang status aplikasi mereka, tetapi menambahkan bahwa reli tanggal 16 Oktober tidak didorong oleh rumor persetujuannya, tetapi lebih oleh keinginan di antara orang-orang untuk menggunakan aset berkualitas, yang ia yakini termasuk bitcoin, emas, dan obligasi Treasury AS.
● Anthony Scaramucci, pendiri SkyBridge Capital dan mantan Direktur Komunikasi Gedung Putih, percaya bahwa mata uang kripto terkemuka ini "dalam banyak hal bahkan lebih berharga daripada emas," dan dapat "dengan mudah" mencapai kapitalisasi pasar sebesar $15 triliun. Menurut perhitungannya, kapitalisasi seperti itu akan mendorong harga bitcoin menjadi sekitar $700,000.
Scaramucci menegaskan bahwa sistem keuangan saat ini "rusak." "Hal-hal aneh dapat terjadi ketika Anda melihat negara-negara yang memusuhi AS memperdagangkan bitcoin atau aset lainnya untuk menjauhkan diri dari dolar. Ini karena Amerika Serikat telah menggunakan mata uangnya untuk menegaskan kehendak geopolitiknya sendiri," katanya.
● Pendapat dalam industri kripto mengenai masa depan bitcoin (BTC) dalam waktu dekat terbagi. Sebuah studi yang dilakukan oleh Finbold mengungkapkan bahwa sejumlah besar ahli tidak mengesampingkan kemungkinan BTC/USD naik menjadi $100,000 atau bahkan $200,000. Para ahli Finbold juga mencari prediksi dari kecerdasan buatan PricePredictions. Menurut perhitungan AI, setelah persetujuan ETF bitcoin, aset kripto unggulan ini dapat dengan cepat mencapai kisaran $100,000. PricePredictions mencatat bahwa faktor tambahan seperti adopsi bitcoin arus utama, tindakan para investor institusional, aktivitas regulasi, dan kondisi ekonomi makro secara keseluruhan akan menjadi signifikan.
Trader, analis, dan pendiri perusahaan ventura Eight, Michael Van De Poppe, percaya bahwa berita palsu pada tanggal 16 Oktober tidak akan menghalangi pertumbuhan mata uang kripto. Menurut pengamatannya, koin sudah memasuki fase momentum positif. "Trennya sudah naik. Posisi terendah yang kita lihat sekarang menawarkan peluang pembelian. ETF bitcoin pada akhirnya akan memasuki pasar; hanya saja tidak terjadi hari ini," kata CEO Eight tersebut.
Penulis saluran analitik Root in X (sebelumnya dikenal sebagai "Twitter") juga berpikir bahwa berita palsu tidak memberikan tekanan yang signifikan pada mata uang kripto. Menurut mereka, pompa koin, meskipun ada koreksi berikutnya, sebenarnya telah membantu meningkatkan posisinya. Namun, ada juga sebagian besar komunitas kripto yang mendukung pandangan bearish, menunjukkan bahwa koin tersebut dapat turun ke kisaran $19,000-$23,000.
● Pada hari Jumat, 20 Oktober, BTC/USD kembali mencoba menembus angka $30,000, mencapai level tertinggi $30,207 sebelum akhirnya mundur. Pada saat penulisan ikhtisar ini, BTC/USD diperdagangkan pada $29,570. Kapitalisasi pasar keseluruhan pasar kripto mencapai $1.120 triliun, naik dari $1.046 triliun seminggu yang lalu. Indeks Ketakutan & Keserakahan Kripto telah meningkat selama seminggu dari 44 menjadi 53 poin, bergerak dari zona 'Ketakutan' ke zona 'Netral'.

NordFX Analytical Group

https://nordfx.com/

Pemberitahuan: Materi ini bukan merupakan rekomendasi investasi atau panduan untuk bekerja di pasar keuangan dan dimaksudkan untuk tujuan informasi saja. Perdagangan di pasar keuangan berisiko dan dapat mengakibatkan hilangnya seluruh dana yang disetorkan.

#eurusd #gbpusd #usdjpy #Forex #forex_forecast #signals_forex #cryptocurrency #bitcoin #nordfx